Autor: Dappradar

Übersetzung: Felix, PANews

Seit Anfang 2025 hat die On-Chain-Aktivität im Zusammenhang mit AI um 86 % zugenommen, und die Anzahl der täglich aktiven unabhängigen Wallets (dUAW) erreichte etwa 4,5 Millionen. Dadurch erreichte die Dominanz von AI 19 %, nur knapp hinter den 20 % von Spielen. Angesichts der Tatsache, dass ihr Marktanteil zu Beginn des Jahres nur 9 % betrug, ist dies ein bemerkenswerter Wandel.

Dieses explosive Wachstum stammt nicht nur von Hype, sondern spiegelt einen strukturellen Wandel in der Art und Weise wider, wie Nutzer mit dApps interagieren. Ob über DeFi, soziale Agenten oder autonome Spielassistenten, AI-Agenten werden zur neuen Schicht der On-Chain-Interaktion. Sie ersetzen die Nutzer nicht, sondern erweitern sie, automatisieren, optimieren und vertreten die Nutzer bei Interaktionen.

Die Daten bestätigen diese Aussage: AI dominierte in den letzten Monat die Diskussionen in Web3 und wird sehr wahrscheinlich die Richtung seiner nächsten Entwicklungsphase bestimmen. Dieser Bericht untersucht die Entwicklung von AI-Agenten, Anwendungsszenarien, die Rolle von Tokens und das Kapital, das diesen Wandel unterstützt.

Schlüsselpunkt

• Im Juni stieg die On-Chain-Dominanz von AI von 9 % im Januar auf 19 %, die Handelsaktivität wuchs um 86 %, und die Anzahl der täglich aktiven unabhängigen Wallets erreichte 4,5 Millionen.

• Bis Juni 2025 haben AI-Agentenprojekte 1,39 Milliarden US-Dollar gesammelt, was einem Anstieg von 9,4 % gegenüber dem gesamten Finanzierungsvolumen von 2024 entspricht.

• Seit November 2024 sind 17124 Agenten im Virtuals Protocol online, durchschnittlich kommen täglich über 85 neue Agenten hinzu.

• Obwohl die Marktkapitalisierung von AI-Token im Vergleich zum Höchststand Anfang Juni um 64 % gefallen ist, beträgt sie derzeit immer noch 5,9 Milliarden US-Dollar, mit einem Handelsvolumen von 1,4 Milliarden US-Dollar innerhalb von 24 Stunden.

• Europa (26,2 %) und Asien (21,9 %) sind die Regionen mit den meisten Nutzungen von AI dApps, gefolgt von Nordamerika (15,8 %).

1. Was sind AI-Agenten?

AI-Agenten sind autonome Softwareprogramme, die Aufgaben, Entscheidungen oder Interaktionen mit Nutzern basierend auf Zielen, Eingaben oder Echtzeitdaten ausführen können. Traditionelle AI-Agenten decken Branchen wie Finanzen, Gesundheitswesen oder Kundenservice ab, während das Web3-Ökosystem kryptonative Agenten mit einzigartigen Fähigkeiten und Rollen hervorbringt.

In Web3 entwickeln sich AI-Agenten in Richtung Spezialisierung. Einige fungieren als On-Chain-DeFi-Agenten, die Transaktionen ausführen, Ertragsstrategien verwalten oder als Portfoliomanager fungieren. Andere sind soziale Agenten, die Nutzer in dezentralen sozialen Anwendungen vertreten, Profile verwalten und sogar Nachrichten und Interaktionen beantworten. Im Gaming-Bereich entstehen eine neue Art von nativen Spiel-Agenten, die als nützliche Guides fungieren oder sogar Gegner werden, trainiert durch Spielhintergründe, Spielmechaniken oder das Verhalten von Spielern.

Dies ist kein theoretisches Gerede. Laut den Daten von cookie.fun, die die Wirtschaft der AI-Agenten verfolgen, sind derzeit 1748 AI-Agenten in verschiedenen Umgebungen aktiv. Seit der Einführung des Virtuals Protocol im November 2024, das es Benutzern ermöglicht, ihre eigenen AI-Agenten zu erstellen und bereitzustellen, sind über 17.000 Agenten online gegangen. Die tatsächliche Zahl könnte noch höher sein, da derzeit mehrere Blockchains Priorität auf den Aufbau der Infrastruktur für die Erstellung, das Training und die Bereitstellung von AI-Agenten legen.

Die Agentenwirtschaft formt sich und entwickelt sich schnell.

2. AI-Agenten-Tokens: Nutzen, Hype und Kapital

In Web3 werden die meisten AI-Agenten nicht einzeln eingeführt, sondern mit Tokens. Die Funktion dieser Tokens hängt von der Vision des Projekts ab und kann vielfältige Zwecke erfüllen. In vielen Fällen sollen sie die Gemeinschaftsverwaltung unterstützen, den Zugang zu erweiterten Funktionen gewähren oder als Mittel zur Kapitalbeschaffung für die Entwicklung dienen, insbesondere wenn das Training und die Wartung von AI-Agenten weiterhin erhebliche Ressourcen erfordern.

Für andere sind Tokens lediglich eine Kapitalisierungsstrategie, eine Möglichkeit, Liquidität zu erhalten, frühe Anwender zu belohnen oder den Marktmomentum zu nutzen. In einigen Fällen sind sie eher Meme-Coins, die sich als AI tarnen, diese Tokens werden um vage Agentennarrative ausgegeben, Mangel an technischer Substanz und nutzen nur den spekulativen Hype.

Trotz vieler Geräusche im Markt hat der AI-Agenten-Tokensmarkt bemerkenswerte Fortschritte gemacht. Zum Zeitpunkt der Erstellung dieses Berichts beträgt die Gesamtmarktkapitalisierung von Tokens im Zusammenhang mit AI 5,9 Milliarden US-Dollar, was 0,18 % des gesamten Krypto-Marktes ausmacht. Auch das Handelsvolumen der letzten 24 Stunden war bemerkenswert und überstieg 1,4 Milliarden US-Dollar.

Die jüngsten Entwicklungen sind jedoch nicht optimistisch. Anfang dieses Monats betrug die Marktkapitalisierung im Bereich der AI-Agenten 16,6 Milliarden US-Dollar, was bedeutet, dass die Marktkapitalisierung in nur wenigen Wochen um 64 % geschrumpft ist. Dieser Rückgang spiegelt eher den breiteren Marktzustand wider und nicht nur die Haltung gegenüber AI. Es zeigt jedoch auch die Volatilität, die in frühen Phasen dieser Bereiche vorhanden ist, in denen das Token-Spekulieren oft die tatsächliche Nützlichkeit übersteigt.

AI-Agenten werden langfristig bestehen bleiben. Aber ihre Tokens?

3. Die Top-Blockchains, die AI dapps empowern

Obwohl AI-Agenten oft die sichtbare Schicht sind, die mit Nutzern interagiert, Transaktionen ausführt oder Spielhilfen bereitstellt, hängt ihr Erfolg stark von der zugrunde liegenden Infrastruktur ab. Blockchains, die hochkapazitive AI dapps unterstützen, legen effektiv die Grundlage für die Bereitstellung, das Training und die Interaktion von AI-Agenten.

Von Januar bis 24. Juni 2025 waren die folgenden Blockchains in Bezug auf die Nutzung von AI dapps am aktivsten:

Matchain dominiert mit fast 1,9 Millionen täglichen aktiven Nutzern, was darauf hindeutet, dass die AI-Infrastruktur durch soziale oder agentenorientierte dapps floriert. opBNB und Nebula folgen dicht, beide zeigen eine starke Nutzung im Zusammenhang mit leichten bis spielerischen AI-Diensten.

Obwohl derzeit nicht alle diese dApps Agenten implementiert haben, ist der Entwicklungstrend offensichtlich. Mit der Reifung des AI-Agentenrahmens könnten diese Blockchains die nächste Welle autonomer Agenten erleben, sei es in DeFi, Spielen oder sozialen Anwendungen.

Derzeit befinden wir uns möglicherweise noch in der Phase des Aufbaus der Infrastruktur für den AI-Agenten-Hype, und diese Netzwerke führen diesen Prozess an.

4. Woher kommen die Nutzer?

AI-Agenten mögen On-Chain existieren, aber ihre Nutzer sind weltweit verteilt. Das Verständnis der Herkunft der Nutzerbeteiligung hilft, die Trends der Adoption, lokale Bedürfnisse und potenzielle Marktchancen klarer zu erkennen.

Von Januar bis Juni 2025 waren laut Dapprader-Daten die Interaktionen mit AI-bezogenen dApps in Europa führend und machten 26,2 % aus. An zweiter Stelle folgt Asien mit 21,9 %, dann Nordamerika mit 15,8 %. Südamerika hat einen geringeren Anteil von 2,5 %, aber die Nutzerbasis wächst kontinuierlich. Interessanterweise kommen 33 % des Traffics aus nicht spezifizierten oder schwer zu klassifizierenden Regionen, die als 'Sonstige' zusammengefasst werden.

Diese globale Verteilung zeigt, dass AI-Agenten nicht auf eine bestimmte Region beschränkt sind. Ob es sich um DeFi-Agenten handelt, die Transaktionen in Asien verwalten, soziale Agenten, die Nutzer in Europa vertreten, oder Spielpartner in Nordamerika, die mit Spielern interagieren, die Nachfrage ist vielfältig und zeigt zunehmend überregionale Merkmale.

Mit der zunehmenden Reife der Branche wird erwartet, dass es mehr regionalisierte Agentenverhalten, bessere Sprachmodellierung und sogar Agentenpersönlichkeiten mit spezifischen regionalen Merkmalen geben wird. Der Wettbewerbsbereich ist derzeit sehr groß, und der Wettbewerb um die Aufmerksamkeit der Nutzer ist global.

5. Kapital fließt in AI-Agenten

Das AI-Narrativ dominiert weiterhin die Schlagzeilen und Finanzierungsrunden. Obwohl zentralisierte AI-Giganten wie OpenAI, Anthropic und Mistral Milliarden von Dollar an Kapital gesammelt haben, gewinnt die AI-Agentenwirtschaft in Web3 ebenfalls zunehmend an Bedeutung.

Bis 2025 haben AI-Agentenprojekte 1,39 Milliarden US-Dollar gesammelt, was einem Anstieg von 9,4 % im Vergleich zu 2024 entspricht. Dies zeigt, dass Investoren zunehmend an die Möglichkeit glauben, dass autonome On-Chain-Agenten das nächste Frontier sein könnten. Obwohl diese Zahl immer noch weit unter den Investitionen in zentralisierte AI liegt, ist es bemerkenswert, dass die Finanzierungsbeträge im Bereich der AI-Agenten inzwischen vergleichbar oder sogar höher sind als in anderen Web3-Segmenten wie Blockchain-Spielen.

Dieser Vergleich ist bedeutend. Zentralisierte AI-Investitionen dominieren weiterhin, hunderte Milliarden Dollar fließen in die Modellentwicklung, Chips und Infrastruktur. Aber im Bereich Web3 sehen sich Investoren zunehmend AI-Agenten als neue 'Primitive' an, die die Art und Weise, wie Nutzer mit Protokollen interagieren, die Navigation durch DApps und sogar die Automatisierung persönlicher Finanzstrategien neu gestalten können.

Dieser Trend verstärkt sich. Wenn dieser Trend anhält, könnte 2025 das Jahr sein, in dem AI-Agenten erstmals mehr Kapital anziehen als jede andere Web3-Vertikale.

6. Fazit

Der Aufstieg der AI-Agenten markiert einen tiefgreifenden Wandel in der Art und Weise, wie Nutzer mit dezentralen Systemen interagieren. Von DeFi-Händlern und sozialen Partnern bis hin zu spielerischen nativen Assistenten entwickeln sich Agenten schnell von experimentellen Bots zu einer Infrastruktur.

Diese Zahlen bestätigen diese Aussage. Seit Ende 2024 sind über 17.000 virtuelle Agenten online gegangen. Selbst in einem schwachen Markt bleibt die Marktgröße der AI-Token bei 5,9 Milliarden US-Dollar und wächst weiter. Allein in diesem Jahr haben Startups, die sich auf Agenten konzentrieren, 1,39 Milliarden US-Dollar gesammelt. Zudem ist die Nutzerbeteiligung global, mit starken Leistungen in Europa, Asien und Nordamerika.

Es gibt jedoch weiterhin Herausforderungen. Viele Tokens werden mehr durch Hype als durch Nützlichkeit angetrieben. Nicht alle Agenten können das Versprechen der Autonomie einlösen. Und die Cross-Chain-Infrastruktur ist weiterhin unausgewogen. Aber mit der Reifung der Werkzeuge und der Verbreitung praktischer Anwendungsfälle nähert sich die Agentenwirtschaft einer neuen Basislinie, in der die Interaktion mit On-Chain-AI nicht mehr die Ausnahme, sondern die Norm ist.

Der Wettbewerb um die Schaffung intelligenterer Agenten, leistungsfähigerer Ökosysteme und klarerer Standards hat bereits begonnen. Und derzeit befindet sich dieser Wettbewerb noch in den Kinderschuhen.

Weiterführende Lektüre: Eine eingehende Untersuchung von AI-Agenten: Wohin geht es nach dem Hype?