Autor: Kadeem Clarke, vedoucí M6Labs

Sestavil: Felix, PANews

Jako přední platforma pro chytré smlouvy a druhý největší blockchain podle tržní kapitalizace má DeFi výhodu v síti Ethereum. Ethereum navíc těží z výhody prvního na poli DeFi a stalo se prvním veřejným řetězcem, který od roku 2015 podporuje decentralizované aplikace.

Vznikající blockchainy jako Solana, Avalanche, Cardano a Polkadot však pro síť Ethereum představují stále větší výzvy. Bitcoin, vlajková loď veřejného řetězce navržený tak, aby umožňoval peer-to-peer online transakce, v této diskusi často získává pozornost.

Vývojáři bitcoinových sítí nedávno našli způsoby, jak rozšířit funkčnost sítě nad rámec plateb, a spustili aplikace DeFi nativní pro bitcoinový ekosystém.

Co je DeFi na bitcoinech?

Upgrade Taproot přináší vizi bitcoinové sítě na podporu decentralizovaných aplikací k uskutečnění, čímž se bitcoin stává životaschopnou alternativou k Ethereu pro vývojáře, kteří chtějí spustit dApps.

Před spuštěním aplikací DeFi v síti bitcoinů mohli držitelé BTC převádět své držby BTC na zabalené verze na jiných blockchainech. Nejoblíbenějším aktivem (ERC-20 token) v síti Ethereum je aktivum Wrapped BTC (wBTC).

wBTC umožňuje držitelům BTC účastnit se protokolů DeFi založených na Ethereu tím, že uzamkne jejich aktiva v inteligentních smlouvách a obdrží stejné množství aktiv (tj. poměr 1:1) v odvozeném protokolu. Uživatelé se pak mohou podílet na těžbě likvidity, vkládat, půjčovat si a získávat pasivní příjem na těchto platformách.

Od spuštění platforem DeFi založených na bitcoinu je však výměna za jiná aktiva minulostí a uživatelé nyní mohou utrácet nativní tokeny BTC na těchto platformách DeFi založených na bitcoinech.

Nejběžnějším způsobem, jak DeFi interaguje s bitcoiny, je použití zabalených verzí BTC na nebitcoinových blockchainech. Uživatelé zasílají BTC správci, který BTC uloží a vrátí uživateli wBTC v poměru 1:1.

Pokud například pošlete jeden BTC, obdržíte jeden wBTC. Zabalené tokeny lze použít v protokolech DeFi založených na Ethereu, jako je Curve, Balancer nebo AAVE. wBTC lze také vyměnit za BTC a custodian (chytrá smlouva) vrátí vaše tokeny.

S vydáním upgradu bitcoinů Taproot je nyní DeFi k dispozici na bitcoinech, s výjimkou toho, že chytré smlouvy nejsou podporovány na nativním bitcoinovém blockchainu. Taproot představuje řešení škálování druhé vrstvy a postranní řetězce, které umožňují tuto pokročilou funkcionalitu. Postranní řetězce a protokoly druhé vrstvy hostí dApps na různých trzích, jako jsou DeFi, NFT a Gamefi.

Top 3 společnosti, které budují DeFi na bitcoinu

Hromady

Stacks, stejně jako bitcoin, je nezávislý L1 blockchain. Zásobníky a bitcoinová síť jsou propojeny prostřednictvím procesu zvaného „důkaz o převodu“. Těžaři musí posílat bitcoiny do bitcoinové sítě, aby mohli těžit stacky. Vícenásobné zásobníky síťových transakcí mohou odpovídat jedné bitcoinové síťové transakci.

Na blockchainu Stacks jsou možné různé aplikace DeFi, od „skládání“ tokenů Stacks pro získání odměn za bitcoiny až po decentralizované aplikace, které nabízejí různé strategie DeFi, jako je staking a těžba likvidity.

Podnož

Rootstock blockchain funguje jako sidechain k bitcoinovému blockchainu a jeho užitečným tokenem je Smart Bitcoin (RBTC). Na blockchainu Rootstock se RBTC používá k placení poplatků, stejně jako ETH k placení poplatků na blockchainu Ethereum.

Cena RBTC je vázána 1:1 na cenu bitcoinu. Vzhledem k tomu, že blockchain Rootstock je postranním řetězcem bitcoinu, existuje obousměrná vazba mezi RBTC a BTC a tato dvě aktiva lze vyměňovat tam a zpět mezi dvěma blockchainovými sítěmi.

Mintlayer

Mintlayer je řešení škálovatelnosti vrstvy 2 pro bitcoiny, které podporuje chytré smlouvy, jako jsou DeFi, NFT a DEX. Mintlayer je považován za silného konkurenta Etherea díky jeho zabezpečení, které je srovnatelné s bitcoiny.

Mintlayer si klade za cíl vyvinout a nasadit infrastrukturu pro DeFi na bitcoinech a Lightning Network. Mintlayer je platební protokol Layer2 navržený tak, aby umožňoval mikroplatby na bitcoinovém blockchainu.

Stejně jako Ethereum, Mintlayer je platforma, kde mohou vývojáři spouštět dApps, které odemykají a škálují plný potenciál bitcoinu a řeší tři problémy, kterým DeFi na bitcoinu čelí (škálovatelnost, kompatibilita, bezpečnost).

token WBTC

WBTC byl vydán 26. října 2018 a online byl uveden 31. ledna 2019. WBTC je tokenizovaný bitcoin, který běží na blockchainu Ethereum a byl společně vytvořen třemi organizacemi: BitGo, Kyber Network a Ren. WBTC vyhovuje standardu ERC-20 blockchainu Ethereum, což umožňuje jeho plnou integraci do DEXů, kryptopůjčovacích služeb a dalších aplikací DeFi s podporou ERC-20 v ekosystému Ethereum.

Výhody WBTC

rychlejší

WBTC neběží na bitcoinové síti. Proto jsou jejich blokové rychlosti a rychlosti sítě založeny spíše na blockchainu Ethereum než na bitcoinu. Přidání Etherea do bloku trvá mnohem kratší dobu, takže transakce v síti jsou rychlejší.

nižší cena

Ethereum má nižší transakční poplatky než bitcoin, aby povzbudil vývojáře k používání sítě. Držitelé WBTC proto mohou obchodovat za nižší náklady než držitelé BTC.

Pokud například uživatel plánuje provést více převodů prostředků, raději by použil WBTC. Rozdíl v poplatcích je způsoben úrovní přetížení bitcoinů. Transakce jsou v bitcoinové síti blokovány a účtování bloků je dražší, zatímco Ethereum je maže rychleji.

Silná interoperabilita

WBTC poskytuje příležitost k rychlému převodu kryptoaktiv mezi blockchainy. Problémy s interoperabilitou byly pro uživatele kryptoměn, zejména uživatele DeFi, trvalým a znepokojujícím problémem.

Pro zabalené kryptoměny, včetně WBTC, je však interoperabilita schůdným řešením tohoto problému. Tato funkce znamená, že uživatelé nemusí prodávat bitcoiny, aby měli přístup ke službám DeFi na Ethereu, a uživatelé mohou své tokeny kdykoli vyměnit zpět.

Rozdíl mezi Bitcoinem a DeFi

Rozdíl mezi Bitcoinem a DeFi lze dobře vysvětlit srovnáním e-mailu s webem. Když se internet poprvé otevřel veřejnosti, umožňoval pouze zasílání e-mailů. Lidé si internet představují jako technologii, která umožňuje rychlou komunikaci. Jak se však webová technologie během několika příštích let rozrůstala a rozšířila, všichni si uvědomili, že se neomezuje pouze na e-mail, ale že se jedná o zcela nový svět možností.

Stejně tak, když se svět blockchainu soustředil pouze na Bitcoin. Bitcoin umožňuje uživatelům provádět P2P převody anonymně. Za méně než deset let se však ukázal skutečný potenciál této technologie. Není to jen funkce, díky které jsou blockchainové platby rychlejší a levnější. Spíše se jedná o kompletní systém, kde můžete dělat cokoli související s penězi, bez omezení bank a finančních institucí.

Proč potřebujeme DeFi na bitcoinech?

Základní technologie, blockchain, spojuje Bitcoin a DeFi. Navzdory rozdílům se Bitcoin liší od DeFi. Mělo by být považováno za nedílnou součást širšího decentralizovaného finančního systému. Lidé mohou používat skutečné peníze pouze k provádění některých speciálních operací podporovaných DeFi.

Vzhledem k tomu, že bankovky nebo fiat měny, jako jsou dolary nebo eura, zahrnují banky a centrální instituce, jde to přímo proti principům DeFi. Proto lze bitcoiny a další kryptotokeny (digitální úložiště hodnoty) používat jako měny pro správu a řízení ve světě DeFi.

BTC se primárně používá jako uchovatel hodnoty a v menší míře jako platba. Prostřednictvím DeFi bitcoin zvyšuje svou užitečnost a zároveň přitahuje širší uživatelskou základnu. DeFi však vyžaduje zabezpečení, které má Bitcoin, což je to, co většina investorů a uživatelů DeFi oceňuje. Útoky hackerů někdy způsobí ztrátu uživatelských finančních prostředků, což vede ke ztrátě důvěry. DeFi on Bitcoin tyto problémy řeší a zároveň zvyšuje důvěryhodnost různých řešení a činí je atraktivnějšími pro potenciální vývojáře a investory.

Výzvy, kterým DeFi čelí na bitcoinu

DeFi na bitcoinu čelí třem velkým výzvám, a to:

  • Škálovatelnost

  • kompatibilita

  • Bezpečnost

Bitcoin je v současnosti jedním z nejpomalejších blockchainů na trhu s rychlostí zpracování kolem 7 TPS. Ethereum zvládne kolem 12-15 TPS, zatímco Cardano a Polkadot zvládnou až 1000 TPS. Škálovatelnost je důležitým faktorem pro vývojáře, kteří hledají blockchainovou síť pro svou platformu DeFi. Bitcoin může být v současnosti škálovatelnější díky omezenému skriptovacímu jazyku. Naproti tomu konkurenti bitcoinu, jako je Ethereum, jsou postaveni od základů a jsou složitelnější. Proto vývojáři DeFi mají tendenci používat Ethereum jako svůj preferovaný protokol pro spouštění aplikací. Tyto protokoly usnadňují vývoj tím, že poskytují přístup k široké řadě snadno kompatibilních prostředků, které lze volně používat a dodržují různé interní standardy kódování.

Ačkoli tyto L2 blockchainy spoléhají na Bitcoinově ověřenou bezpečnostní infrastrukturu, představují bezpečnostní rizika podobná těm, kterým čelí jiné platformy dApps a dApp v konkurenčních sítích Bitcoinu. Křehkost chytrých kontraktů je významným rizikem, které musí každý investor a developer zvážit, než s nimi začne jednat.

Většina platforem a aplikací DeFi v síti bitcoinů se rodí, což znamená, že nebyly důkladně testovány, iterovány a vylepšeny, aby byla zajištěna bezpečnost aktiv, která spravují.

Bitcoin L2

Všechno to začalo Ordinals. Ordinals jsou způsob, jak razit NFT na bitcoinech. V této oblasti využívá mnoho fondů rizikového kapitálu a očekává se, že tato popularita bude pokračovat. Yuga Labs také vydává sérii Ordinal. Vzhledem k tomu, že Stacks byly nasazeny na Bitcoin L2, zrodil se příběh BTC Layer Narrative. Badger oznamuje bitcoiny kryté LSD. Bitcoin podporovaný LSD se bude nazývat eBTC. Zajištěno likviditou zajištěným ETH a denominováno v BTC, podobně jako DAI, které je kryto mnoha aktivy, ale denominováno v USD.

Potenciální projekty

Kromě Ordinals a bitcoinů podporovaných LSD existuje několik projektů, které si zaslouží pozornost, jako například:

Ren

Ren Protocol (dříve Republic Protocol) byl založen v roce 2017 a zaměřuje se na nedůvěryhodné OTC obchodování. Ren Protocol se zaměřuje na rozvoj interoperability a je platformou, která uživatelům umožňuje bezpečně obchodovat tokeny mezi různými blockchainy. Projekt spustil mainnet v květnu 2020 a umožnil převod BTC, Bitcoin Cash a Zcash na síť ERC 20 prostřednictvím obalů a virtuálního stroje Ren.

ZeroDAO

ZeroDAO je protokol pro zasílání zpráv, který propojuje aktiva, jako jsou Bitcoin/Zcash a Ethereum. Pro integraci ekosystému Ethereum s bitcoinovou vrstvou je vyžadován spolehlivý způsob převodu aktiv z bitcoinu do Etherea. ZeroDAO bylo dříve založeno na technologii Ren, ale nyní, když Ren přestal fungovat, je ZeroDAO vyvíjen od nuly a bude brzy spuštěn.

na závěr

K překonání překážek nebo výzev bránících širokému přijetí je zapotřebí neustálých inovací a jednou z takových inovací jsou zapouzdřené kryptoměny. Bitcoin je nejbezpečnější otevřená síť a jedna z nejznámějších a nejdůvěryhodnějších. Proto je pro vývojáře a investory DeFi stále atraktivnější. S tím, jak Bitcoin DeFi roste, se však teprve uvidí, zda se stane natolik populárním, aby nahradil Ethereum jako platformu pro nasazení dApp. Celkově může pokračující budování projektů BTCFi přinést nové příležitosti.

(Výše uvedený obsah je vyjmut a přetištěn se souhlasem našeho partnera PANews, původní textový odkaz)

Prohlášení: Článek představuje pouze osobní názory a názory autora a nepředstavuje objektivní názory a postoje blockchainu. Veškerý obsah a názory jsou pouze orientační a nepředstavují investiční poradenství. Investoři by měli činit svá vlastní rozhodnutí a transakce a autor a klient Blockchain nenesou odpovědnost za žádné přímé nebo nepřímé ztráty způsobené transakcemi investorů.

Tento článek DeFi o bitcoinu: Je to „únik“ nebo „bublina“? Poprvé se objevil v Block Guest.