长阳Crypto

يا إلهي، جاءت بيانات الوظائف غير الزراعية أقوى بكثير من المتوقع مجدداً! ارتفع عدد الوظائف غير الزراعية في أكتوبر، بعد التعديل الموسمي، بمقدار 165 ألفاً، مقابل توقعات بزيادة قدرها 65 ألفاً، والقراءة السابقة البالغة 29 ألفاً.
هذا يُعد بالتأكيد خبراً سلبياً للسوق، لكن بعد التسريب الليلة الماضية بهذا الشكل، لا يبدو أن هناك دافعاً لهبوط ثانٍ. قد نشهد فتيلًا هابطاً بمئات النقاط لإظهار الاحترام، لكنني أشعر أن مجرد توافق الأرقام مع التوقعات بشكل طفيف سيُنتج شمعة صاعدة كبيرة.

علينا أن نتابع الأسبوع المقبل احتمالات رفع الفائدة في ديسمبر. ربما يكون هذا كل ما في الأمر لهذا الأسبوع، ما دام السوق يستطيع التماسك الليلة! لنراقب أداء الأسهم الأمريكية.

الليلة حاسمة، فهي آخر يوم عمل هذا الأسبوع، ومع صدور بيانات الوظائف غير الزراعية، من المهم للغاية أن يُغلق الرسم الأسبوعي لـBTC فوق 75 ألفًا!

إذا حدث اختبار ثانٍ بالتزامن مع صدور البيانات، فستكون فرصة ممتازة للدخول، بل إن اختراق مستوى 75 ألفًا هبوطًا ليس أمرًا محسومًا. فقراءة سبتمبر السابقة للوظائف غير الزراعية لم تتجاوز 29 ألفًا، ما يعكس بالفعل ضعفًا هامشيًا في سوق العمل. وفي ظل هذه الخلفية، سيكون من غير المنطقي للغاية صدور أخبار سلبية أخرى.

علاوة على ذلك، لا يزال الدعم السفلي على الإطار الزمني الأكبر صامدًا، ومع توفر هامش كافٍ لتدارك الخسائر خلال يومَي عطلة نهاية الأسبوع، ينبغي اغتنام الفرصة على أي حال؛

لذلك، ما زلت أختار الدخول في صفقة شراء قرب 75–76 ألفًا، وأزيد حجم المركز إذا كان الهبوط دون المستوى مؤقتًا! لن يتغير الاتجاه، والمقاومة الأقرب عند 78,500–78,700، واختراقها يستهدف 81,800.

هذا رأي شاركته مع الجميع في نهاية أكتوبر
وقد حدد بوضوح نطاق اقتناص القاع بين 75000 و76000
والآن اخترق BTC مجددًا حاجز 8w
أرى أن هذا النهج قد أثبت صحته مبدئيًا!

رغم بعض التقلبات في منتصف الطريق، ستكون النتيجة جيدة بالتأكيد
لم أخطئ تقريبًا في الاتجاه العام
وسبق أن قدت الجميع من مستوى 81000 في رحلة الهبوط 🈳
لا أحد يستطيع قول ذلك

كان قاع بيتكوين اليوم دراميًا للغاية؛ فقد اختبر تمامًا خط تكلفة العملات على السلسلة عند 75.7k، وظهر طلب كبير بالقرب من نقطة التعادل، ما يدل على أن بعض البيانات ما زالت مفيدة جدًا في الاستدلال.

لا يزال هناك خط عنق على إطار 4h لم يتم اختراقه، ويحتاج الأمر إلى بعض الاستيعاب، لكن العودة فوق 79k ليست سوى مسألة وقت.
سأواصل التمسك بمراكزي والنظر إلى الصورة الأكبر؛ فهدف هذا الشهر هو اختراق 87000، وما علينا فعله الآن هو مواصلة الشراء عند الانخفاضات!

فاز الحزب الديمقراطي بمجلسَي الكونغرس، وتسارعت حركة BTC هذا الصباح؛ فقد هبط السعر بالكاد إلى ما دون 76 ثم تعافى وأغلق فوقه، وهذا يدل على قوة كبيرة في الطلب على السلسلة. ويتذبذب السعر حاليًا مجددًا قرب 77.
كانت عمليات التصفية قصيرة الأجل عنيفة نسبيًا؛ فقد شهدنا عدة تحركات صعودًا وهبوطًا خلال اليومين الماضيين، لكنني أعتقد أن الاتجاه لن يتغير، إذ تشكّل بالفعل هيكل انعكاس واضح جدًا على الرسم البياني الأسبوعي.

لذلك، تظل الاستراتيجية العامة هي فتح مراكز شراء على دفعات قرب نطاق 76–77 ألفًا، مع استهداف اختراق 79 ألفًا أولًا! وبعد استيعاب الأخبار السلبية الأخيرة، سيعاود السعر اختبار قمم قصيرة الأجل جديدة. ومن المؤكد أن شمعة نوفمبر ستغلق باللون الأخضر.

وصل خط تكلفة حيازة البيتكوين على المدى القصير إلى نحو 75.7 ألفًا. ولا يُحسب متوسط تكلفة حيازة STH ببساطة عبر متوسط أسعار الشراء خلال آخر 155 يومًا، بل يُقدَّر متوسط تكلفة هذه العملات استنادًا إلى سعر آخر تحرّك لكل UTXO على السلسلة.

عندما يتجاوز سعر البيتكوين هذا الخط، يكون حاملوه على المدى القصير إجمالًا في حالة أرباح غير محققة، والعكس صحيح.
ولهذا كثيرًا ما شكّل هذا الخط تاريخيًا دعمًا مهمًا أثناء تصحيحات السوق الصاعدة، ومقاومة مهمة أثناء ارتدادات السوق الهابطة!

في المرحلة الحالية، يمكن التريث ومراقبة السوق من دون فتح مراكز شراء، إذ لم تُحسم نتائج انتخابات منتصف الولاية بعد. لكن مع اقتراب السعر من دعم مهم، من الأفضل عدم ملاحقة الهبوط بفتح مراكز بيع!

تراجع البيتكوين الليلة الماضية مع مؤشر ناسداك، كما انخفضت أسعار النفط الخام كثيرًا، لكن ذلك لم يحرّك بقية الأصول عالية المخاطر نحو الارتداد. ويعتقد السوق أن ترامب خسر مجلسَي الكونغرس، ما لم يحقق مجددًا أفضلية ساحقة على هاريس.

بالنظر إلى حجم التراجع الإجمالي، لا يزال البيتكوين متماسكًا إلى حد كبير، ويمكن اعتباره الأصل الأقل انخفاضًا في الآونة الأخيرة. وبسبب تداعيات اختراق BN، لم تبدُ بيانات صناديق ETF جيدة، وتراجعت شهية المخاطرة أكثر، فيما تباينت تدفقات الأموال إلى السوق الفورية.
اختبر السعر على المدى القصير متوسط 365 يومًا، وهو أيضًا حد سفلي واضح نسبيًا لنطاق التذبذب على المستوى قصير الأجل؛ وما زلت متمسكًا برأيي بأننا نترقب ارتدادًا أولًا.

التكلفة حاليًا قرب 77.2k، ويمكن تقبّل خسارة طفيفة.
لا تخف عند رؤية التراجع، واصل فتح مراكز شراء خلال اليوم دون 77k.
اجعل مستوى الدفاع عند القاع السابق للأسبوع الماضي، 762؛ وإذا كُسر، فاخرج بحسم.
راقب أولًا المستويين 786/793 في الأعلى!

يبدأ التصويت في انتخابات التجديد النصفي غداً. وفي الدورات الثلاث الماضية، سجّل البيتكوين قاعه بعد الانتخابات بـ13 إلى 71 يوماً، كما أن أداء الأسهم الأمريكية خلال الفترات نفسها كان جيداً جداً وفقاً للبيانات التاريخية.

تُظهر أسواق التنبؤ في Kalshi:
احتمال فوز الديمقراطيين بمجلس النواب هو 94%، واحتمال فوزهم بمجلس الشيوخ هو 71%، وهذا سيؤثر مباشرةً في سرعة المضي قدماً في تشريعات العملات الرقمية!
ومن الجدير بالاهتمام خصوصاً قانون CLARITY، الذي يتناول توزيع صلاحيات الرقابة على الأصول الرقمية بين هيئة الأوراق المالية والبورصات (SEC) ولجنة تداول السلع الآجلة (CFTC).

قد لا تكون الأجواء مواتية كثيراً لسوق العملات الرقمية على المدى القصير، إذ قد يؤدي تأثير الديمقراطيين إلى زيادة صعوبة المضي قدماً في مشروع القانون (لكن ذلك ليس حتمياً).

شهد السوق تماسكًا مع انخفاض حجم التداول خلال يومَي عطلة نهاية الأسبوع، وبعد تجميع قصير قرب 77k، واصل الصعود. كما دخل الرسم البياني اليومي منطقة التشبع البيعي، ما يشير إلى توقف مؤقت عن الهبوط.

أكدتُ في المقال السابق أن هذه نافذة شراء جيدة، والعيب الوحيد هو أن الطلب الفوري لم يتعافَ بعد. ورغم احتمال إعادة اختبار القاع مرة أو مرتين لاحقًا، فإن 76k هو متوسط تكلفة حاملي العملات على المدى القصير (STH)، ولن يتغير التوجه العام؛ لذا ينبغي التحول تدريجيًا من البيع على المكشوف عند المستويات المرتفعة إلى الشراء عند المستويات المنخفضة.

في الواقع، لا تزال الحركة عمومًا مملة، لكننا استغللنا إلى حد كبير هاتين الحركتين الأسبوع الماضي: فتحنا مراكز بيع على المكشوف تباعًا من فوق 81000 حتى 78000، ثم أشرتُ إلى عكس المركز والشراء عند القاع قرب 77000.

يمكن اليوم أيضًا الانطلاق من منظور محلي:
أي الشراء عند التراجع مجددًا إلى نطاق 77-78، مع مراقبة مستوى 8w.
أما إذا أردتم اقتناص التصحيح، فضعوا في الحسبان النطاق بين 798-803 في الأعلى.

أغلقتُ جميع مراكز الشراء فوق 78000، وسأكتفي بصفقة بيع قصيرة، ولا أنوي الاحتفاظ بها قبل إغلاق شمعة اليوم.

بموضوعية، الهيكل ليس سيئًا للغاية. إذا هبط السعر مجددًا، يمكن مواصلة التداول على الموجات عدة مرات.

هبطت Google من أعلى مستوى لها هذا العام عند 408 إلى 282 حاليًا، بتراجع بلغ 30%. فهل تستحق اقتناصها عند هذا المستوى؟

عادةً ما يكون لهذا النوع من الهبوط الحاد واسع النطاق زخم قوي للاستمرار، واحتمال أن يكون هذا هو القاع الآن يبلغ 90% فقط. فقد هبط السهم 12 نقطة أمس وحده. والسبب الرئيسي هو تقرير نتائج الربع الثالث الذي صدر للتو، إذ تركزت فيه عدة عوامل سلبية:

1. زاد عدد المستخدمين الذين يستعلمون عبر نمط البحث بالذكاء الاصطناعي (AI Overview)، لكن الإعلانات المعروضة في إجابات الذكاء الاصطناعي أقل، كما أن كفاءة تحقيق الدخل أدنى، لذلك جاء نمو إيرادات الإعلانات دون التوقعات؛
2. بلغت النفقات الرأسمالية هذا الربع 51.4 مليار دولار، وتركز معظمها على قدرات الحوسبة لوحدات TPU وبنية الذكاء الاصطناعي التحتية، ما استنزف التدفقات النقدية التشغيلية؛
3. تضررت الأرباح من خسائر الاستثمارات في الأسهم. فقد تكبدت حصص الشركة في SpaceX وغيرها خسائر كبيرة غير محققة في قيمتها العادلة، وإلى جانب غرامة الاتحاد الأوروبي، أدى ذلك إلى خفض صافي الأرباح أكثر؛

أما ما إذا كان السهم سيعاود الصعود، فينبغي النظر إلى الأمر من منظور الدورة! لا تزال Google عملاقًا عالميًا، ولديها احتياطيات نقدية وفيرة. وبعد هبوط التقييم بسبب نتائج الأعمال، لا بد أن تمر بفترة من التراجع التدريجي والتذبذب.
إذا دخلت بكامل المبلغ عند السعر الحالي، فستكون تجربة الاحتفاظ بالسهم مزعجة للغاية. لذلك، يُعد الشراء على دفعات أفضل طريقة. شخصيًا، أفكر في بناء مركز على ثلاث دفعات عند 280 و250 و210، لاقتناص القاع على طريقة بافيت وانتظار العودة إلى القمة!

ما سبق يعبر عن وجهة نظري الشخصية في التداول فقط، ولا يشكل أي توصية استثمارية!

صفقات الشراء قرب 77000، والسعر الآن 78000! واصلوا

هبط البيتكوين اليوم دفعة واحدة إلى ما دون 77k، وهو الآن في حالة تشبّع بيعي حاد نسبيًا. أرى أنه حتى لو واصل الهبوط، فلن تكون المساحة المتبقية كبيرة. والتصحيح الناتج عن الذعر قد يعقبه ارتداد على شكل V بسهولة، لذا فإن ملاحقة الاتجاه الآن قد تأتي بنتائج عكسية.

هذا الأسبوع، عندما كان السعر فوق 81000، دعوت إلى البيع على المكشوف ثلاث مرات على الأقل، وكان من السهل جدًا جني 5000 نقطة. أما الآن، فقد غيّرت استراتيجيتي، وأركّز أساسًا على الشراء عند الانخفاض.

يقولون إن الهبوط أفقدنا الإحساس... يا إخوة، ما إن تتأكدوا من الاتجاه فعليكم التمسك به؛ أُغلقت جميع المراكز بوقف الخسارة تحت 78000! كانت موجة تداول مثالية للغاية.

كانت هذه الحركة مرهقة للغاية؛ بدت وكأنها على وشك الانهيار، ثم ظهرت فجأة شمعة ارتداد بحجم تداول كبير، وكادت تلامس 82000! استمرت مرحلة التصحيح إجمالًا فترة طويلة، وعلينا مراقبة قوة مقاومة المتوسطات المتحركة، وكذلك إغلاق الشمعة اليومية صباح الغد.

يمكن فتح صفقة بيع قرب 81700 الآن. إذا اخترق السعر 823، فينبغي التفكير في الخروج. وبما أن مستوى المخاطرة محدود، يمكن مواصلة المحاولة، مع استهداف 790-800.

الزخم قوي جدًا! تعاون استراتيجي كبير، مالك بورصة نيويورك يستثمر في Hyperliquid، ويخطط لإدخال العقود الدائمة إلى أمريكا!

يبدو أن سعر العملة قد يتجاوز سول الآن، لقد خزّنت كثيرًا في مايو لكنني لم أتمسك بها، وفوّتُّ هذه الفرصة الجيدة.

إذا ارتدّ اليوم واقترب من 81000، فسأبيعه على المكشوف مجددًا!
لن أُغلق المركز حتى يصل إلى نطاق 78 ألفًا.

فشلت المحاولة الثانية وعاد السعر إلى نقطة البداية. وقد يؤدي خط المتوسط المتحرك EMA30 اليومي دورًا حاسمًا بالفعل في بعض الظروف؛ إذ ارتد السعر عنده تمامًا في المرتين اللتين بلغ فيهما القمة، ثم هبط فجأة هبوطًا حادًا..
وفقًا للتوقعات الأصلية، يمكن تقليص المراكز مرة واحدة إذا نزل السعر دون 80 ألفًا! وبعد ذلك نترقب كسر القاع قصير الأجل، لنشهد قاعًا جديدًا!

استمرارية الارتداد اليوم ضعيفة أيضًا؛ فبعد أن صعد السعر وامتص السيولة الجديدة، عاد ليتذبذب حول 81000، وعلى إطار 4 ساعات كاد يمحو كامل مكاسب النهار.
ربما انسحبت هذه الأموال من المستويات المرتفعة تحسبًا لاجتماع الفجر. ورغم أن السوق لا يتوقع رفعًا للفائدة، فما زال هناك قدر كبير من عدم اليقين بشأن اتجاه السوق بعد صدور القرار فعليًا، ما يشير إلى أن كبار اللاعبين لا يريدون المجازفة في هذه اللحظة الحساسة.

إذا استمر المسار على هذا النحو، فعلينا أولًا مراقبة رد فعل الأسهم الأمريكية. ربما يستغل السوق صدور القرار ليدفع الأسعار إلى مزيد من الهبوط، وسيكون كسر 79000 فرصة مثالية للنهب. وفي الوقت نفسه، ينبغي متابعة تفاصيل مدى ظهور طلبات الشراء الداعمة؛ إذ يبدو أن الليلة ستكون معقدة عمومًا! أخطط لتخفيف جزء من مراكز البيع الحالية قرب 80000، ثم أراقب النطاق بين 78000 و79000.

ارتدّ البيتكوين بنحو 1000 نقطة منذ ليلة أمس، واخترق لفترة وجيزة القمة المحلية التي سجّلها خلال اليومين الماضيين. وقد أدى تراجع النفط الخام إلى تحسّن معنويات السوق إلى حدّ كبير، لكن لم يظهر حتى الآن حجم تداول فعلي يُذكر؛ ويعود معظم الارتفاع إلى خروج البائعين على المكشوف على المدى القصير.

ينبغي حاليًا ترقّب قرار الفائدة عند الفجر. فقد رُفعت الفائدة في سبتمبر بمقدار 25 نقطة أساس، وأصبح نطاقها 3.75%-4.00%. وتشير توقعات بورصة CME إلى أن احتمال الإبقاء على الفائدة دون تغيير هذه المرة يقترب من 90%، لذا سيكون تأثير القرار في السوق محدودًا نسبيًا؛

سبق أن طرحنا سيناريو الاختراق الوهمي عند 81 ثم التراجع، وما زال قائمًا حتى الآن. فما زالت هناك مقاومة كبيرة في الأعلى، ويمكن المراهنة على تأثير الأخبار عند الفجر. وإذا استعاد السعر المتوسط المتحرك اليومي MA30، فسيبدأ التحرك قبل الموعد المتوقع؛ لذا يُفضّل اختبار الدخول بوقف خسارة ضيق.

خلال اليوم، يمكن البيع على المكشوف قرب 81200-81300، ووضع وقف الخسارة إذا استقر السعر فوق 82000.