Pelin Ay 1

Ethereum'dan Yatırımcılara Temkinli Ol Mesajı Var
Grafikte Binance Netflow yaklaşık +3.439 ETH. Bu mutlak olarak devasa bir giriş değil; fakat günlük değişimin güçlü artıda olması, o gün Binance’e yönelen ETH miktarının önceki güne göre belirgin arttığını gösteriyor. Grafik boyunca mavi çizginin çoğunlukla sıfır çevresinde sert dalgalandığı görülüyor. Bu, düzenli tek yönlü bir kısa vadeli transferlerin ve büyük oyuncu hareketlerinin etkili olduğu dalgalı bir ortam demektir.

Tek günlük pozitif netflow çoğu zaman güvenilir bir satış sinyali değildir. Bu transferler staking, teminat, arbitraj veya kurum içi cüzdan düzenlemeleri de olabilir. Sinyalin güçlenmesi için birkaç gün art arda yüksek pozitif netflow görmek gerekir.

New depositor'de ise 259 ve gün içinde yaklaşık %18,8 artış var. Bu veriyi netflow ile birlikte okursak
New depositor dönem dönem aşırı sıçramaları var, fakat bunlar kalıcı bir yükseliş trendi oluşturmuyor. Son 259 seviyesi kendi geçmişindeki sert zirvelere göre düşük. Dolayısıyla şu an için piyasaya yayılmış büyük satış dalgası çıkarımı yapmak doğru olmaz.

Yeni arz yaklaşık 2.922 ETH ve neredeyse değişmemiş. Bu çizginin yatay kalması, yeni oluşan ETH arzı tarafında ani bir genişleme olmadığını gösterir.

Bu tek başına yükseliş sinyali değildir; fakat satış için ilave, yapısal bir arz şoku olmadığını anlatır. Özellikle borsa netflow’u da zamanla negatife dönerse, sabit arz ve borsalardan çekim kombinasyonu fiyat için destekleyici hale gelir.

Bana göre bu veriler kısa vadede temkinli olmayı gerektiriyor; ETH yükseliş denemelerinde satışla karşılaşabilir veya yatay-aşağı bir hareket yapabilir. Ama yeni depozitör sayısı düşük kaldığı için, bu grafik tek başına güçlü bir düşüş beklentisini desteklemiyor. $ETH

Ethereum yükselen üçgen yapısını koruyor. Bu yapının 1750$ seviyesine kadar aşağı kırılımı ile sonuçlanacağını düşünüyorum. Yeni bir dip gelir mi bilmiyorum ama bir önceki dibi yeniden görme ihtimalimiz çok yüksek. Katılıyor musunuz? $ETH

Bitcoin tarafında düşüş beklediğimi hep dile getiriyorum. Bunu teknik ve on-chain verilerinden yaraarlanarak söylüyorum. Teknik olarak 65 bin dolara kadar sürecek kademeli bir düşüş görmemiz kuvvetle muhtemel görünüyor. Artık düşüşler bir anda gerçekleşmiyor. yatay-negatif halinde ilerliyor. Fiyatın önce 72750$ seviyesine ilerlemesini bekliyorum. Fiyat bu sseviyeye ulaştığında yeni bir değerleme yaparım. #Bitcoin #BTC
Siz düşüş beklentime katılıyor musunuz? $BTC

صباح الخيررر
#BKRGY -%2
نعلم أن GYO في مرحلة ما قبل النصف، لكن أعتقد أن هذا تم استهلاكه

#Intet سقف g
يسير بشكل جيد

ليس نصيحة استثمارية.

هل شهر سبتمبر ضعيف فعلًا بالنسبة إلى بيتكوين؟ ماذا تقول البيانات التاريخية؟

عند النظر إلى أداء بيتكوين في شهر سبتمبر خلال السنوات الماضية، تظهر صورة لافتة. من بين 13 شهر سبتمبر مكتملًا بين 2013 و2025:

🔴 8 أغلقت على انخفاض
🟢 5 أغلقت على ارتفاع.

بعبارة أخرى، شهد #Bitcoin في الماضي أداءً يغلب عليه التراجع خلال سبتمبر.

📊 أداء بيتكوين في سبتمبر حسب السنوات:

• 2013: 🔴 -4,72%
• 2014: 🔴 -18,59%
• 2015: 🟢 +3,91%
• 2016: 🟢 +6,42%
• 2017: 🔴 -11,63%
• 2018: 🔴 -6,75%
• 2019: 🔴 -16,36%
• 2020: 🔴 -6,95%
• 2021: 🔴 -11,95%
• 2022: 🔴 -2,28%
• 2023: 🟢 +4,00%
• 2024: 🟢 +7,25%
• 2025: 🟢 +5,36%

📌 متوسط العائد لـ 13 سبتمبر: -%4,02
📌 سبتمبر الإيجابي: 5 سنوات
📌 سبتمبر السلبي: 8 سنوات
📌 أسوأ سبتمبر: 2014 → -%18,59
📌 أفضل سبتمبر: 2024 → +%7,25

كان أداء بيتكوين في سبتمبر ضعيفًا بشكل ملحوظ، خصوصًا خلال الفترة 2017–2022. لكن في المقابل، تغيّرت الصورة في آخر ثلاثة أشهر سبتمبر مكتملة:
🟢 2023: +%4,00
🟢 2024: +%7,25
🟢 2025: +%5,36

لذلك، القول إن "بيتكوين يهبط في كل سبتمبر" ليس دقيقًا. ومع ذلك، تُظهر الإحصاءات طويلة الأجل أن سبتمبر هو فترة تكون فيها التوقعات الإيجابية لبيتكوين أقل، وقد تكون التقلبات مرتفعة.

⚠️ مهم: الموسمية وحدها لا تحدد اتجاه السعر. يمكن لسياسات الفيدرالي، والسيولة، وتدفقات صناديق المؤشرات المتداولة (ETF)، وسوق المشتقات، والاتجاه الحالي لبيتكوين أن تتجاوز هذه الإحصائية.

خلاصة القول: تاريخيًا، سبتمبر ليس من أقوى الأشهر بالنسبة إلى بيتكوين. لكن الأداء الإيجابي خلال السنوات الثلاث الأخيرة يبيّن أيضًا أن هذه الموسمية لا تعمل بالطريقة نفسها كل عام.

ملاحظة: لم أدرج سبتمبر 2026 في المقارنة لأنه لم يكتمل بعد. كذلك قد تظهر فروق طفيفة في النسب المئوية بين مزودي البيانات المختلفين بسبب اختلاف إغلاق اليوم/الساعة؛ والسلسلة أعلاه مبنية على منهجية واحدة لبيانات سبتمبر 2013–2025. $BTC

الحيتان لا تزال تعتبر البيتكوين رخيصًا بما يكفي لجني الأرباح

يشير الرسم البياني إلى منطقة تجميع للبيتكوين.

انخفاض نسبة الحيتان في البورصات إلى 0.39 يدل على أن حصة الحيتان من البيتكوين الداخل إلى البورصات قد تراجعت مقارنة بالفترة السابقة. وهذا مهم لأن إرسال الحيتان لكميات كبيرة من البيتكوين إلى البورصات يشير عادةً إلى احتمال زيادة ضغط البيع. لذلك، فإن المستوى الحالي يجعلني أعتقد أن ضغط البيع المباشر الناتج عن الحيتان محدود. أما وصول SOPR إلى مستوى 1 تمامًا فيعني أن العملات المنفقة تتحرك عمومًا عند سعر قريب من تكلفتها. أي إن المستثمرين في هذه المرحلة لا يجنيون الأرباح ولا يبيعون بخسارة كبيرة. وهذا يفسر في الواقع سبب تراجع تحويلات الحيتان للبيتكوين إلى Binance.

كما يؤكد NUPL أن مستثمري البيتكوين عمومًا في منطقة الربح، لكنهم لم يصلوا بعد إلى منطقة التفاؤل المفرط أو FOMO. لذلك لا يزال لدى السوق مجال للحركة الصعودية. وخاصة إذا ارتفع السعر بالتزامن مع ارتفاع NUPL، فإن الإشارة إلى استمرار الاتجاه بشكل صحي ستزداد قوة.

أما الأرباح/الخسائر المحققة فما تزال إيجابية، لكنها انخفضت بشكل ملحوظ مقارنة بالمستويات المرتفعة السابقة. وهذا يشير إلى أن جني الأرباح من قبل المستثمرين قد ضعف في الفترة الأخيرة. وبصياغة أخرى، قد يكون ضغط البيع في السوق يتراجع.

على الرغم من ازدياد عدد المستثمرين الرابحين في البيتكوين، لا تزال السوق لا تشهد جني أرباح كثيفًا ولا ضغط بيع ناتجًا عن الحيتان. لذلك، تشير البيانات الحالية إلى صورة إيجابية على المدى المتوسط، بينما تُرجّح على المدى القصير استمرار مرحلة التماسك والتذبذب. وبشكل خاص، مع انخفاض Whale Ratio وتراجع NUPL وSOPR وRealized Profit، يتضح أن البائعين ليسوا أقوياء. وإذا عاد SOPR فوق 1 واستمر NUPL في الارتفاع، فقد يُفتح الباب أمام موجة صعود جديدة في سعر البيتكوين. باختصار، وبحسب الرسم البياني، لا يوجد حتى الآن إنذار كبير لجني الأرباح في البيتكوين. $BTC

بنية العلم في الإيثريوم أقلقتني قليلًا. قد تكون هذه البنية مؤشرًا على أن السعر قد ينخفض مجددًا حتى 2000$. علاوة على ذلك، توجد بنية FVg تبدأ من 1900$. عندما أتردد بشأن اتجاه البيتكوين، #Ethereum يعطي دائمًا نتائج واضحة. قول «أتوقع هبوطًا» أتعبني، لكنني أترقب 😅 #ETH $ETH

إذا تجاوزت البيتكوين 81500$ في مرحلة القرار فسأقوم بإجراء عملية إضافة. وإذا لم يتجاوز ذلك فأنتظر قاعًا جديدًا، وأقوم بإجراء إضافتي عند ذلك القاع. إذا استمرت تدفقات صناديق الاستثمار المتداولة ETF فسيحدث كسر. لقد تباطأت عمليات الدخول قليلًا. في الوقت الحالي، سيكون من الخطير القول إنّه سيتخطّى بالتأكيد أو سيهبط بالتأكيد. أنا أقرب قليلًا إلى توقع حدوث هبوط بالنظر إلى جانب التحليل الأساسي. لم تنتهِ أجواء الحرب؛ ويقولون إن الولايات المتحدة ستتجه لرفع الفائدة… مثل هذه الأمور تدفعني لتوقع الهبوط. #Bitcoin #BTC
ليس نصيحة استثمارية. #DYOR

مشتروو XRP ليسوا في حالة ذعر FOMO!
سعر XRP شهد مؤخرًا تعافيًا قويًا من نطاق يقارب 1,00 دولار وصولًا إلى 1,50 دولار، ثم تراجع إلى 1,36 دولار. كون نسبة الشراء/البيع لدى الـ Taker عند 0,92 يشير إلى أن المتداولين في سوق المشتقات على منصة Binance ما زالوا أكثر عدوانية من ناحية البيع، رغم التعافي الأخير لـ XRP. كما أن بقاء Taker Ratio تحت مستوى 1 أثناء ارتفاع السعر يُظهر أن الصعود لم يتم دعمه بعد بطلب قوي من سوق المشتقات.
بمعنى آخر، ارتفعت XRP، لكن المشترين لم يسيطروا بالكامل بعد على السوق. وهذا يوحي بأن عمليات جني الأرباح عقب الارتفاع السابق، أو أن البائعين على المدى القصير ما زالوا نشطين.

وتحكي القيمة السوقية القصة نفسها. لقد اقتربت القيمة السوقية خلال فترة قصيرة من 150 مليار دولار بعد أن كانت عند نحو 100 مليار دولار، ثم تراجعت إلى حوالي 140 مليار دولار. لذلك، هناك قدر من الانسحاب/التراجع في القيمة السوقية بعد ارتفاع السعر. وهذا بحد ذاته ليس مشكلة كبيرة؛ لأن XRP ما زالت فوق منطقة القاع السابقة بشكل واضح. لكن عدم القدرة على تحقيق قمة جديدة بعد الارتفاع قرب 1,50 دولار يشير إلى أن الزخم قد تضعف.

حاليًا، تتواجد XRP قرب مستوى 1,36 دولار وتقترب من المنطقة الحرجة في بنية Ichimoku. هنا يصبح نطاق 1,35–1,40 دولار منطقة قرار مهمة على المدى القصير.

البنية الحالية جاءت مع موجة ارتداد قوية، لكن تخلق الانطباع بأن المشترين لم يستحوذوا على السيطرة بالكامل بعد. وبالذات فإن نسبة 0,92 لـ Taker Buy/Sell Ratio هي أهم تنبيه في الرسم البياني. إذا تجاوزت النسبة مستوى 1، فإن ذلك سيؤكد صعود XRP الحالي بشكل أقوى بكثير. والواقع أن ارتفاع نسبة Taker Buy/Sell Ratio في السابق كان يُلاحظ مع تعافيات السعر في XRP؛ وعلى العكس، فإن ضغوط البيع المستمرة تحت مستوى 1 كانت دائمًا سلبية من ناحية حركة السعر. لذلك، ووفقًا للرسم البياني، يبدو أن خطر الحركة الجانبية أو الميل النزولي الخفيف على المدى القصير أعلى. $XRP #XRP

عند تقييم جانب العرض وسوق المشتقات معًا بالنسبة لـ XRP في الرسم البياني، تظهر صورة قد يستمر فيها الضغط على المدى القصير. وبشكل خاص، ارتفعت عمليات تصفية مراكز الـ Long إلى نحو 4,66 مليون دولار، وهو ما يبدو قويًا جدًا حيث بلغت نسبة التغير اليومية 31,82%. في المقابل، بلغت عمليات تصفية المراكز القصيرة Short نحو 1,13 مليون دولار وارتفعت بنسبة 61,61%. أي أنه خلال آخر حركة حادة هبطت، تم إجبار عدد كبير من صفقات الـ Long على الإغلاق. وهذا يشير إلى أن الانخفاض تم تغذيته أيضًا بعمليات تصفية مراكز Long المُدارة بالرافعة المالية.

يتحرك احتياطي Binance الخاص بـ XRP صعودًا عند مستوى يقارب 2,62 مليار XRP. إن ارتفاع Exchange Reserve يُعد، من تلقاء نفسه، إشارة سلبية بالنسبة للسعر، لأنه يدل على زيادة كمية XRP المتاحة للبيع في البورصات. لذلك، فإن البنية الحالية تجعل من الصعب على XRP التعافي على المدى القصير.

انخفاض مؤشر MFI من مستويات حوالي الـ60 إلى 35,89 يُظهر أن تدفق الأموال الداعم لارتفاع السعر قد ضعف. وبما أنه لم ينزل بعد تحت مستوى 20، فهو ليس في منطقة ذروة البيع بالمعنى الكلاسيكي. لذا، توحي حركة السعر الحالية بأن إشارة القاع القوي لم تتشكل بعد.

كما يدعم هيكل السعر جميع هذه البيانات. فقد ارتفع XRP إلى منطقة 1,52 دولار ثم تراجع إلى 1,43 دولار. بينما ينخفض السعر وMFI، يرتفع احتياطي Binance وتصفـيات الـ Long. وهذا يكوّن بنية سلبية مهمة للغاية على المدى القصير. وبالأخص، تراجع MFI رغم المحاولة الصعودية يشير إلى أن الارتفاع لم يكن مدعومًا بدخول قوي للأموال.

باختصار، تُظهر XRP على المدى القصير بنية هابطة bearish، وعلى المدى المتوسط بنية لا تزال غير حاسمة من حيث الاتجاه. يتمثل أكبر خطر في استمرار ارتفاع احتياطي Binance بينما ينخفض السعر. إذا استمر ذلك، فقد يزيد العرض القابل للبيع، مما قد يجعل من الصعب على XRP إجراء تعافٍ قوي ومستمر من هذه المستويات. $XRP

✨️ #Bitcoin اليوم اختبر مقاومة 81.500$ ولم يستطع اختراقها. إذا كسرت هذه المقاومة، سأقوم بإجراء عملية إضافة. إذا لم تكسر، فسأواصل التجميع من الأسفل
أنا من الطرف الذي يعتقد أن هذا الارتفاع مزيف. أتمنى أن أكون مخطئًا. برأيك، هل بدأ #BTC بالارتفاع؟ $BTC

هل بدأ اتجاه صاعد في الإيثريوم؟
كما نرى في الرسم البياني، على الرغم من الارتفاع في سعر ETH، فإن ارتفاع احتياطي إيثريوم لدى Binance يُظهر أن تراكم المخاطر في جانب العرض موجود مع استمرار الصعود. ارتفع احتياطي ETH في Binance من نطاق يقارب 3.5 مليون ETH إلى مستوى 3.87 مليون ETH. أي أنه بينما كانت أسعار ETH تتعافى، ازداد أيضًا مقدار ETH المحتفظ به على Binance. هذه تطوّر يجب الانتباه إليه من ناحية السعر. لأن ETH المحتفظ به في البورصة يزيد من كمية ETH المتاحة للتداول في السوق والبيع. وبالتالي، حتى لو استمر ارتفاع السعر، فإن المخاطر تتضخم بنفس النسبة تقريبًا. في فترات الصعود، يسحب المستثمرون أصول ETH إلى المحافظ من أجل الاحتفاظ بها. لكن المستثمر لا يثق بهذا الارتفاع، ولذلك عندما يرتفع السعر فإنه يرسل أصوله إلى Binance.

بالطبع، لا يمكننا القول بشكل قاطع أن هذه الـ ETH تُرسل إلى Binance بهدف البيع. قد تُرسل ETH إلى البورصة لإجراء عمليات تداول أو لاستخدامها كضمان أو لأسباب تشغيلية أخرى. لذلك، ليس من الصحيح تقييم الاحتياطي وحده كإشارة بيع، لكن في الغالب يتبع هذا النوع من الحالات ضغط بيع.

كما أن تراجع Velocity أثناء ارتفاع الاحتياطي ملفت للنظر. نرى أن Velocity الخاصة بـ Ethereum قد انخفضت من مستويات تقارب 10.1 إلى 9.0. أي أن هناك تباطؤًا واضحًا في سرعة تداول/حركة ETH. يشير هذا إلى أن النشاط المعاملاتي لا يتقوى بنفس القدر أثناء ارتفاع السعر.

كما يُظهر ATR أن قوة الارتفاع آخذة في التراجع. فقد هبط ATR(14) إلى نحو 13.454. انخفاض ATR يعني أن تحركات سعر ETH وتقلباتها أصبحت أكثر انضغاطًا. أي أنه رغم أن السعر ارتفع، فإن التقلب في الحركة يتناقص تدريجيًا. لذلك، فإن البنية الحالية تجعلني أفكر باحتمال حدوث short squeeze أكثر من كونها بنية تؤكد اتجاهًا صاعدًا قويًا. $ETH #ETH

🐻 #انخفضت أحجام الإيثريوم بشكل مذهل. حتى الميمكوينات أصبحت أكثر حركة تقريبًا. أعتقد أن هذا الركود في الأحجام سيؤدي إلى هبوط كبير. بدلًا من حصول هذا الاختراق/كسر الاتجاه، أتمنى ألا يحدث ذلك أصلًا. $ETH

🐻 #Bitcoin ما زال يتحرك أفقيًا. أعتقد أن هذا التذبذب سينتهي باختراق هبوطي. أتابع بصبر $BTC

هيكل يضعف على المدى القصير، ويقوى على المدى الطويل
في يونيو/حزيران، بينما يتراجع #ETH إلى نطاق يقارب 1.550–1.650 دولارًا، فإن كمية الإيداع/الـ staking لا تنخفض بل تواصل الارتفاع. بعد ذلك، وعلى الرغم من أن ETH تستعيد قوتها لتصل إلى نحو 1.900 دولار، تستمر كمية staking في الارتفاع. استمرار المستثمرين في إيداع ETH الخاصة بهم في staking أثناء تعافي سعر ETH يشير إلى أن المعروض من البيع على المدى الطويل ينخفض. وبالتالي، فإن البنية الحالية تعمل لصالح ETH من ناحية العرض، خصوصًا في الأجلين المتوسط والطويل.

▪️القيمة الإجمالية المودعة في staking (Total Value Staked): حوالي 42,25 مليون ETH
▪️معدل staking لـ ETH 2.0: %34,52
▪️إجمالي تدفقات staking الداخلة (Staking Inflow Total): حوالي 6.892 ETH
▪️سعر ETH: حوالي 1.899 دولار

يوضح الرسم البياني زيادة قوية في staking من مستويات تقارب 37 مليون ETH وصولاً إلى 42,25 مليون ETH. إذ إن أكثر من ثلث إجمالي المعروض تمت إيداعه/تثبيته في staking. لذلك، حتى إذا بقي الطلب على حاله، فإن انخفاض كمية ETH القابلة للتداول في البورصات والسوق قد يجعل تحرك السعر إلى الأعلى أسهل. والأهم هنا ليس فقط تدفقات staking الداخلة، بل استمرار الزيادة المتواصلة في إجمالي كمية الـ stake المتراكمة. ومع ذلك، فإن Staking Inflow Total متقلب للغاية، وقيمته الأخيرة تقريبًا 6.892 ETH. وقد شوهدت في الفترات السابقة عمليات إدخال staking أعلى بكثير. أي أن تدفق الـ staking الجديد بدأ يضعف. لذلك نرى في الأجل القصير حركة سعرية أكثر توازنًا/أفقية بسبب ضعف الطلب.

باختصار، على المدى الطويل يظهر في الرسم البياني أن جانب staking يتموضع كعامل يدعم الحركة الصعودية لسعر ETH حاليًا. . لكن في الأجل القصير نحن أمام سعر يضعف ما دام الطلب غير موجود. $ETH

📌 #XAGUSD كسر الاتجاه الهابط، لكن عند التفكير في حال الذهب، يجعلني أتساءل هل هذا الاختراق فخ بالنسبة لي. إذا تمكن هذا الأسبوع من البقاء فوق دعم 60$ ، فقد نرى صعودًا. أعتقد أنني سأواصل الاحتفاظ بتحيّزّي باتجاه البيع (short). $XAG

📌 #XAUUSD يواصل حركته في منطقة المقاومة. من هنا قد نرى هبوطًا ممكنًا. هذا الأسبوع مهم! إذا لم يحدث اختراق، فأنتُم تعرفون ماذا ستفعلون 😅 $XAU

أثار اهتمامي <c-1/> "Binance Alphadaki #UAI". لقد دخلت في اتجاه جميل، ويبدو أن الهبوط تحته فخ. يبدو أن هناك إمكانية لتحقيق 2x على الأقل. أحاول حظي. $UAI

شدّتني اهتمامي بمنصة <u>Binance Alphadaki</u> #UAI. لقد دخلت في اتجاه جميل، ويبدو أن الهبوط تحته فخّ. يبدو أن هناك إمكانية 2x على الأقل. أحاول حظّي.

🐻 كانني #Ethereum تقريبًا يقنعني بأنه سيرتفع حتى أنا، لكن لم يحدث ذلك. 1750$ و 1350$ دعمان مهمّان. أفكّر في اختبار هذه الدعامات. ماذا تفكّرون في #ETH؟
$ETH