根據鏈聞創辦人劉鋒分享的資訊顯示，由 a16z 與 Coinbase 等頂級機構支持的去中心化信貸協議 Goldfinch 於 7 月底在治理社群宣布其去年向東非的摩托車出租公司 Tugende 提供的 500 萬美元貸款恐淪為壞帳，500 萬美元恐全額虧潤，並導致未來四個月其 Goldfinch Senior Pool 資產減記 3.95%。
Goldfinch 與事件起因
Goldfinch 協議是一個以「信貸」為業務核心的去中心化協議，該協議有別於一般鏈上借貸，而是透過「共識建立信任」的模式，創建了一種讓借款人基於其他參與者的集體評估顯示信用價值的方法實現信用貸款。Goldfinch 屬於 RWA 賽道的應用，雖然借貸的資金在鏈上結算，但大部分借貸業務則都在鏈下進行。
2021 年 10 月，Goldfinch 協議為 Tugende 提供了 500 萬美元，貸款期限兩年的信用貸款。然而，由於 Tugende 違反融資協議將其中 190 萬美元借給關聯公司，再加上宏觀經濟不佳以及管理不善等原因，導致這筆債務無法收回，最糟可能導致 500 萬美元的資產減記。
且社群也反應稱，現在想要從 Goldfinch Senior Pool 提回本金需要超過 7 年的時間。
GmJust found out that I'll have to wait 7.6 years to withdraw my principal from @goldfinch_fi Achieve sticky liquidity with one simple trick pic.twitter.com/SJcHnDRnkM
— Auri (@Auri_0x) August 7, 2023
RWA 賽道反思
雖然 Goldfinch 對亞洲加密貨幣社群而言相對較陌生，影響有限，但這起事件也讓社群對 RWA 賽道產生了質疑。當前 RWA 賽道在國債等「標準資產」上的應用較為單純且安全，一但涉及到房地產、信用貸款等「非標準資產」時，便變得更加複雜、中心化且高風險。鏈聞創辦人劉鋒便在社群平台上評論道：
「RWA 協議，大部分鏈上只是結算層。鏈下資產質量不行、管理不善，有區塊鏈也是瞎折騰。你看上的是利息，損失的是本金。」
RWA 协议，大部分链上只是结算层。链下资产质量不行、管理不善，有区块链也是瞎折腾。你看上的是利息，损失的是本金。看看这个，从 Goldfinch 提回本金要 7 年多。。。https://t.co/uCymiQ4B6L
— Feng Liu (@fishkiller) August 8, 2023
這篇文章 RWA 賽道警鐘？a16z 與 Coinbase 支持的信貸協議 Goldfinch 因信貸違約損失 500 萬美金 最早出現於 桑幣區識 Zombit。
