【توقعات رفع الفائدة في ديسمبر تصل إلى 91%، وTIA تصمد عكس الاتجاه مستهدفةً 0.72، وINJ يتراجع لاختبار 9.5 مع انخفاض حجم التداول】
مؤشر الخوف والطمع عند 49 (قراءة 19 أكتوبر)، في المنطقة المحايدة. سجّل BTC سعر 82,144 دولار بارتفاع 0.83%، وسجّل ETH سعر 2,408 دولار بارتفاع 0.27%. لم يقدم رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي وورش توجيهات متشددة في الاجتماع السنوي لصندوق النقد الدولي في بانكوك يوم 16 أكتوبر، وانخفض احتمال رفع الفائدة في أكتوبر إلى 17.2%، لكن توقعات السوق لرفعها في ديسمبر لا تزال مرتفعة عند 91%. تتحرك العملات المشفرة عرضيًا مع انخفاض حجم التداول بانتظار اتجاه واضح.
توصيات العملات المشفرة
INJ
الحالي: 8.526 دولار | انخفاض 0.84% خلال 24 ساعة | ارتفاع 12.37% خلال 7 أيام | التقييم الإجمالي 81/100
التوقع: صعودي، والهدف خلال 3 أيام هو 9.0-9.5 دولار
المنطق: تصدرت مكاسبها خلال 7 أيام، البالغة 12.37%، العملات الرئيسية. واستقر السعر أعلى من EMA20 بنسبة 8.6%، فيما لم يدخل مؤشر RSI، عند 62، منطقة التشبع الشرائي. وتشغّل Gulf Labs التابعة لمجموعة GULF التايلاندية عقدة تحقق مؤسسية منذ 8 أكتوبر، إلى جانب تسجيلها كوكيل تحويل لدى هيئة SEC وتقديم طلب لصندوق ETF قائم على التخزين من Canary. ولا يغيّر التراجع التصحيحي المصحوب بانخفاض الحجم من البنية الصاعدة.
المخاطر: لا يتجاوز حجم التداول خلال 24 ساعة 0.82 مرة من متوسط 5 أيام، ما يعني أن الاختراق يفتقر إلى تأكيد بسبب ضعف حجم التداول. ومنذ 1 سبتمبر، أصدرت Upbit تحذيرًا استثماريًا بشأن INJ وعلّقت الإيداع والسحب. وسجلت الحيتان صافي مبيعات بنحو 13.70 مليون دولار خلال 30 يومًا.
TIA
الوضع الحالي: 0.6295 دولار | انخفاض 2.34% خلال 24 ساعة | ارتفاع 9.55% خلال 7 أيام | التقييم الإجمالي 79/100
التوقع: صعودي، والهدف خلال 3 أيام 0.68-0.72 دولار
المنطق: مكاسبها خلال 7 أيام، البالغة 9.55%، تجعلها من العملات الرئيسية القليلة التي حافظت على عائد إيجابي. ويشير مؤشر ADX البالغ 38.7 إلى استمرار الاتجاه. كما يشكل معيار نظام Fibre لتوافر البيانات البالغ 3.07 Tb/s، إلى جانب مقترح اقتصاد Blob المستدام المطروح في 13 أكتوبر، سردية أساسية داعمة. ولا يزال السعر أعلى من EMA20 بنسبة 15%.
المخاطر: يشير الانحراف عن متوسط 20 يومًا بنسبة +15.02% إلى أن المكاسب السابقة ربما تجاوزت المستويات المستدامة، كما أن مؤشر RSI مرتفع عند 62.9. وتقترب إيرادات البروتوكول من الصفر، رغم تقييمه بنحو 528 مليون دولار. كذلك، لا يتجاوز حجم تداول اليوم 0.71 مرة من متوسط 5 أيام، ما يعني أن الارتداد يفتقر إلى دعم حجم التداول.
NEAR
الوضع الحالي: 4.978 دولار | ارتفاع 2.75% خلال 24 ساعة | انخفاض 14.93% خلال 7 أيام | التقييم الإجمالي 70/100
التوقع: صعودي، والهدف خلال 3 أيام 5.3-5.5 دولار
المنطق: يتصدر ارتفاعها خلال 24 ساعة، البالغ 2.75%، العملات البديلة ذات القيمة السوقية الكبيرة. ويسجل ADX، عند 41.0، أقوى قراءة للاتجاه في السوق، فيما عاد السعر ليتجاوز EMA20. وانضم Mert Mumtaz، الرئيس التنفيذي لشركة Helius، إلى مجلس إدارة مؤسسة NEAR في 14 أكتوبر، كما أُطلقت التواقيع المقاومة للحوسبة الكمومية والترقية الخاصة بالتقسيم الديناميكي للشبكة الرئيسية؛ ما يمنح العملة زخمًا للتعافي بعد هبوط حاد.
المخاطر: لا تزال العملة منخفضة 14.93% خلال 7 أيام. وبعد أن سجلت العقود المفتوحة مستوى قياسيًا بلغ 1.92 مليار دولار في 12 أكتوبر، تراجعت 16.5% في اليوم التالي، ما يشير إلى انحسار أموال الرافعة المالية. ويشكل مستوى 5.97 دولار، وهو قمة 11 أكتوبر، مقاومة قوية تحدّ من ارتفاع الارتداد.
توصيات الأسهم الأمريكية
XAU
الوضع الحالي: الذهب الفوري عند 4,165 دولارًا (18 أكتوبر)؛ وعقود السلع الدائمة على بينانس (XAU) عند 4,182.58 دولارًا، مرتفعة 0.46%، مع حجم تداول قدره 381 مليون دولار (عميق). وفي 16 أكتوبر، ارتفع الذهب الفوري 1.59%.
التوقع: صعودي، والهدف خلال 3 أيام 4,250-4,330 دولارًا
المنطق: في 16 أكتوبر، تحولت أموال سوق الأسهم الأمريكية بوضوح من أسهم التكنولوجيا إلى القطاعات الدفاعية والمعادن الثمينة. وتصدرت قطاعات الطاقة والمرافق المكاسب، فيما سجل قطاع السلع الاستهلاكية الأساسية مستويات قياسية جديدة. ويعزز استمرار التضخم وتوقعات رفع أسعار الفائدة في ديسمبر دور الذهب كأداة للتحوط.
المخاطر: إذا اتخذ الاحتياطي الفيدرالي موقفًا تيسيريًا واضحًا أو هدأت التوترات الجيوسياسية، فقد تتلاشى علاوة الملاذ الآمن سريعًا. ويتداول الذهب عند مستويات تاريخية مرتفعة، وكل قمة جديدة تراكم ضغوط جني الأرباح.
CL
الوضع الحالي: خام غرب تكساس الوسيط عند 97.56 دولارًا، منخفض 1.36% خلال 24 ساعة. وبلغ حجم تداول العقود الدائمة للسلع على بينانس 236 مليون دولار (عميق). وفي 16 أكتوبر، أغلق عقد النفط الأمريكي الرئيسي مرتفعًا 2.59% عند 97.55 دولارًا.
التوقع: صعودي، والهدف خلال 3 أيام 100-104 دولارات
المنطق: في 16 أكتوبر، تصدر قطاع الطاقة قطاعات مؤشر S&P 500 الإحدى عشرة، مرتفعًا 2.47%. ويواصل انخفاض مخزونات الديزل وتعطل الصادرات من الشرق الأوسط وروسيا تشديد الإمدادات حتى عام 2027. كما تشكل أسعار النفط المرتفعة أكبر مكوّن صعودي في مؤشر أسعار المستهلكين.
المخاطر: إذا سرّع تحالف أوبك+ وتيرة زيادة الإنتاج أو هدأت التوترات الجيوسياسية، فقد تتلاشى علاوة المخاطر سريعًا. كما أن ارتفاع أسعار النفط بحد ذاته يضغط على الطلب النهائي، ويشكل تراكم المخزونات لدى إدارة معلومات الطاقة (EIA) بأكثر من المتوقع عاملًا سلبيًا أيضًا.
AAPL
الوضع الحالي: أبل عند 344.82 دولارًا، مرتفعة 0.47% خلال 24 ساعة؛ حجم تداول العقود الدائمة على منصة بينانس 16.17 مليون دولار (جيد). في 16 أكتوبر، ارتفع السهم الأساسي 0.43% عكس اتجاه السوق، وكان سهم التكنولوجيا الكبيرة الوحيد الذي أغلق على ارتفاع.
التوقع: صعودي، والهدف خلال 3 أيام 352-362 دولارًا
المنطق: في ظل تراجع ناسداك 2.15% في يوم واحد، وهبوط مؤشر فيلادلفيا لأشباه الموصلات لليوم الثامن على التوالي، أصبحت أبل سهمًا دفاعيًا في قطاع التكنولوجيا بفضل استقرار تدفقاتها النقدية وقدرتها على إعادة شراء الأسهم. ولا يزال الطلب على التخصيص السلبي قائمًا بعد تجاوز قيمتها السوقية 5 تريليونات دولار.
المخاطر: إذا نُفذت زيادة أسعار الفائدة في ديسمبر، فقد يؤدي ذلك إلى ارتفاع معدل الخصم، ما سيواصل دفع مستوى التقييمات العام إلى الانخفاض. كما تفتقر أبل إلى محفز جديد لدورة الأجهزة، ويعتمد حجم ارتفاعها بدرجة كبيرة على استمرار تدفق الأموال الدفاعية.
(النشرة اليومية لأبحاث استثمار جزيرة الجليد والنار | 2026-10-19)