9.25 تقرير سريع صباحًا📝
سعر BTC يدور حول 84400. يوم الاثنين والاثنين الثاني ارتفع إلى 87400 ولمسها، يوم الأربعاء بعد صدور بيانات مؤشر مديري المشتريات (PMI) مباشرةً انخفض وكسر 85000، يوم الخميس وصل إلى أدنى مستوى عند 82800، ثم تعافى قليلًا خلال الجلسة الآسيوية. يتحرك سعر ETH حول 2680. لا تزال الزيادة التي حدثت في موجة 8.7万 لم تستمر؛ هذه الجولة من تعويض المراكز القصيرة (short covering) اكتملت تقريبًا إلى حد كبير.
الماكرو: سندات الخزانة الأمريكية لأجل 5 سنوات تتجاوز 5% لأول مرة منذ 2007. البيت الأبيض نَفَى مباشرةً خبرًا يتعلق بحظر تصدير الديزل، واعتبره إشاعة. كما واصلت شركة تايوان لصناعة أشباه الموصلات (TSMC) رفع أسعار خدمات التصنيع بنسبة 3%-6%. في الولايات المتحدة، سجّل مؤشرَي قطاع الخدمات وقطاع التصنيع في سبتمبر (PMI) مستويات قياسية منذ سنوات عديدة، وارتفعت التكاليف تبعًا لارتفاع أسعار النفط. وأبدى المسؤول “بال” موقفًا، ما يشير إلى زيادة مخاطر تحقيق هدف التضخم؛ ولا يُستبعد المزيد من رفع الفائدة. الدولار يتجاوز 101، وعائد سندات الخزانة لأجل 10 سنوات أغلق عند 5.12%.
في يوم الخميس، شهدت الأسهم الأمريكية تراجعًا ثلاث جلسات متتالية لمؤشر داو (Dow). أثناء التداول، انتشرت أخبار عن محادثات بين إيران والولايات المتحدة لإيقاف إطلاق النار على مراحل، بهدف إعادة فتح المضيق مقابل رفع الحصار؛ وبناءً على الخبر ارتد السوق من أدنى نقطة، لكن عوائد السندات لم تتراجع. عائد سندات 10 سنوات لامس 5.15، و30 سنة وصل إلى 5.45. يتوقع السوق أن احتمالية رفع الفائدة مرة أخرى في أكتوبر اقتربت من 70%. كذلك أسعار النفط تُظهر مرونة؛ إذ ظهرت مرة أخرى حادثة استهداف سفينة في المضيق. الشروط الإيرانية دون تغيير؛ ارتفع خام برنت وثبت فوق 106، وعاد خام وي تي آي إلى 95. توجد محادثات، لكن لم يتم التوصل إلى اتفاق بعد.
في سوق العملات: تتقدم الفائدة وأسعار النفط معًا إلى الأعلى، ما يضغط أولًا على الأصول ذات المخاطر. لم يتم تمرير “مشروع القانون الواضح” (كما هو متداول في الأخبار) حتى الآن، ولا تتوقع أن يقدم التنظيم خبرًا إيجابيًا لإنقاذ السوق. صعود الاثنين كان في جوهره عمليات جني أرباح عبر فرق السعر (premium unwinding) + تصفية مراكز مدينة (مفلسة للمراكز القصيرة)، وليس بداية اتجاه جديد.
فوق 84500 هو مستوى الضغط بعد هذا التراجع. بمجرد كسره، ينظر للأسفل إلى 83000 ثم 81000. إذا استمر ارتفاع أسعار النفط ولم تنخفض عوائد سندات الخزانة، فلن تكون أجواء تداول الاثنين جيدة. لا تملأ مركزك بالكامل يوم الجمعة.
ما ورد أعلاه مجرد إعادة قراءة للمشهد، ولا يشكل أي نصيحة استثمارية.
سعر BTC يدور حول 84400. يوم الاثنين والاثنين الثاني ارتفع إلى 87400 ولمسها، يوم الأربعاء بعد صدور بيانات مؤشر مديري المشتريات (PMI) مباشرةً انخفض وكسر 85000، يوم الخميس وصل إلى أدنى مستوى عند 82800، ثم تعافى قليلًا خلال الجلسة الآسيوية. يتحرك سعر ETH حول 2680. لا تزال الزيادة التي حدثت في موجة 8.7万 لم تستمر؛ هذه الجولة من تعويض المراكز القصيرة (short covering) اكتملت تقريبًا إلى حد كبير.
الماكرو: سندات الخزانة الأمريكية لأجل 5 سنوات تتجاوز 5% لأول مرة منذ 2007. البيت الأبيض نَفَى مباشرةً خبرًا يتعلق بحظر تصدير الديزل، واعتبره إشاعة. كما واصلت شركة تايوان لصناعة أشباه الموصلات (TSMC) رفع أسعار خدمات التصنيع بنسبة 3%-6%. في الولايات المتحدة، سجّل مؤشرَي قطاع الخدمات وقطاع التصنيع في سبتمبر (PMI) مستويات قياسية منذ سنوات عديدة، وارتفعت التكاليف تبعًا لارتفاع أسعار النفط. وأبدى المسؤول “بال” موقفًا، ما يشير إلى زيادة مخاطر تحقيق هدف التضخم؛ ولا يُستبعد المزيد من رفع الفائدة. الدولار يتجاوز 101، وعائد سندات الخزانة لأجل 10 سنوات أغلق عند 5.12%.
في يوم الخميس، شهدت الأسهم الأمريكية تراجعًا ثلاث جلسات متتالية لمؤشر داو (Dow). أثناء التداول، انتشرت أخبار عن محادثات بين إيران والولايات المتحدة لإيقاف إطلاق النار على مراحل، بهدف إعادة فتح المضيق مقابل رفع الحصار؛ وبناءً على الخبر ارتد السوق من أدنى نقطة، لكن عوائد السندات لم تتراجع. عائد سندات 10 سنوات لامس 5.15، و30 سنة وصل إلى 5.45. يتوقع السوق أن احتمالية رفع الفائدة مرة أخرى في أكتوبر اقتربت من 70%. كذلك أسعار النفط تُظهر مرونة؛ إذ ظهرت مرة أخرى حادثة استهداف سفينة في المضيق. الشروط الإيرانية دون تغيير؛ ارتفع خام برنت وثبت فوق 106، وعاد خام وي تي آي إلى 95. توجد محادثات، لكن لم يتم التوصل إلى اتفاق بعد.
في سوق العملات: تتقدم الفائدة وأسعار النفط معًا إلى الأعلى، ما يضغط أولًا على الأصول ذات المخاطر. لم يتم تمرير “مشروع القانون الواضح” (كما هو متداول في الأخبار) حتى الآن، ولا تتوقع أن يقدم التنظيم خبرًا إيجابيًا لإنقاذ السوق. صعود الاثنين كان في جوهره عمليات جني أرباح عبر فرق السعر (premium unwinding) + تصفية مراكز مدينة (مفلسة للمراكز القصيرة)، وليس بداية اتجاه جديد.
فوق 84500 هو مستوى الضغط بعد هذا التراجع. بمجرد كسره، ينظر للأسفل إلى 83000 ثم 81000. إذا استمر ارتفاع أسعار النفط ولم تنخفض عوائد سندات الخزانة، فلن تكون أجواء تداول الاثنين جيدة. لا تملأ مركزك بالكامل يوم الجمعة.
ما ورد أعلاه مجرد إعادة قراءة للمشهد، ولا يشكل أي نصيحة استثمارية.