#bstockscis
SANDISK хоче рости вдвічі. Я одразу шукаю другу цифру 🧠
13 серпня Sandisk показала модель на FY2028–2030: виручка має рости на mid-to-high teens.
Здається, це ставка на дорожчий NAND?
Я б не поспішав. Бо одразу після прогнозу revenue я шукаю другу цифру: bit growth.
І Sandisk сама каже, що темп виручки очікується приблизно на рівні росту проданих бітів.
Тобто грубо:
revenue = обсяг × ціна
Якщо компанія продає приблизно на 15–19% більше пам’яті й revenue росте приблизно такими самими темпами, то для цього не обов’язково потрібне таке ж подорожчання кожного біта.
Є ще один шар. Sandisk переводить бізнес на довгострокові угоди з committed volumes і structured pricing. У FY2028 вони мають охоплювати близько 2/3 усіх bits.
Тому, коли дивлюся на $SNDKB , одного прогнозу revenue мені мало.
Я б шукав три цифри:
bits → ціна за bit → маржа.
Бо сильний revenue growth може прийти з більшого обсягу, кращої ціни або їх комбінації.
Headline каже, наскільки хочуть вирости. Bit growth підказує — за рахунок чого. @BinanceCIS #BStocks
SANDISK хоче рости вдвічі. Я одразу шукаю другу цифру 🧠
13 серпня Sandisk показала модель на FY2028–2030: виручка має рости на mid-to-high teens.
Здається, це ставка на дорожчий NAND?
Я б не поспішав. Бо одразу після прогнозу revenue я шукаю другу цифру: bit growth.
І Sandisk сама каже, що темп виручки очікується приблизно на рівні росту проданих бітів.
Тобто грубо:
revenue = обсяг × ціна
Якщо компанія продає приблизно на 15–19% більше пам’яті й revenue росте приблизно такими самими темпами, то для цього не обов’язково потрібне таке ж подорожчання кожного біта.
Є ще один шар. Sandisk переводить бізнес на довгострокові угоди з committed volumes і structured pricing. У FY2028 вони мають охоплювати близько 2/3 усіх bits.
Тому, коли дивлюся на $SNDKB , одного прогнозу revenue мені мало.
Я б шукав три цифри:
bits → ціна за bit → маржа.
Бо сильний revenue growth може прийти з більшого обсягу, кращої ціни або їх комбінації.
Headline каже, наскільки хочуть вирости. Bit growth підказує — за рахунок чого. @BinanceCIS #BStocks
