重點
質押是參與者鎖定加密貨幣以維護區塊鏈安全並獲得獎勵的過程。
質押在加密貨幣持有者中很受歡迎，因爲它允許他們支持他們最喜歡的區塊鏈並隨著時間的推移增加他們的儲蓄。
質押僅適用於某些使用權益證明共識機制的區塊鏈。例如，在以太坊、Solana、Cardano、Avalanche、Polkadot、Cosmos 等中。
雖然質押可以帶來額外的加密資產，但重要的是要考慮潛在風險，包括由於波動、削減或技術故障而造成的資金損失。
什麼是加密貨幣質押
質押是用戶鎖定其加密貨幣以維護區塊鏈網絡的安全和運行的過程。爲此，質押者可以獲得額外的加密貨幣，因此質押已成爲投資者被動收入的流行來源。質押是權益證明區塊鏈的重要組成部分。
什麼是權益證明
權益證明（PoS）是一種用於驗證和確認交易的共識機制。它於 2011 年創建，作爲比特幣區塊鏈中工作量證明 (PoW) 機制的替代方案。
PoW 和 PoS 的主要區別在於 PoS 不依賴挖礦，而挖礦需要大量資源。在 PoW 網絡中，礦工必須使用計算能力來解決複雜的數學問題。在 PoS 網絡中，不是礦工，而是根據他們願意質押的代幣數量來選擇驗證者。
加密貨幣質押如何運作？
質押是阻止您的加密貨幣參與區塊鏈網絡的活動。該過程本身可能會因區塊鏈而異，但通常是這樣工作的：
1. 驗證者的選擇：在 PoS 區塊鏈中，驗證者的選擇是基於多種因素的綜合考慮，包括質押的幣數、質押時間的長短，有時甚至是隨機選擇用戶。
2. 交易驗證：選定的驗證者負責驗證和確認交易，以便網絡參與者確信它們是有效的。
3. 區塊創建：經過驗證的交易被分組爲一個區塊，然後將其添加到區塊鏈中，區塊鏈充當分佈式賬本。
4. 獎勵：作爲對他們工作的獎勵，驗證者會收到一部分交易費用，在某些情況下還會收到新的加密貨幣。
質押類型
質押有多種方法。他們的技術知識水平和用戶存入的加密貨幣數量不同。讓我們列出最常見的質押類型：
個人或自我質押：您可以自己運行驗證器節點。此選項提供了最大程度的控制，但需要大量的技術知識和責任。如果您犯了錯誤，您可能會因大幅處罰而損失資產。
在交易所質押：一些加密貨幣交易所提供質押服務。這是最簡單的質押選項，您不需要了解複雜的技術。這種方法也稱爲“質押即服務”。例如，您可以通過在幣安上質押 ETH 來賺取每日獎勵。
委託質押：您可以將您的代幣委託給值得信賴的驗證者或質押服務，這樣您就不必自己處理技術方面的問題。一些山寨幣直接在其本地加密貨幣錢包中提供此選項。
質押池：在池中質押允許您與其他用戶質押代幣。這增加了在不運行自己的節點的情況下獲得獎勵的機會。
什麼是質押池
質押池是一羣加密貨幣持有者，他們彙集資源以增加區塊驗證的機會。該羣體的成員可以根據其對礦池的貢獻比例獲得質押獎勵。
此選項對於沒有足夠代幣來滿足最低質押要求的小投資者特別有用。然而，在投資之前進行研究並選擇可靠的質押池非常重要，因爲費用和安全級別可能會有所不同。
質押和流動性質押的比較
流動質押是一種更高級的質押形式，允許用戶在不損失流動性的情況下質押資產。在定期質押中，資產通常被鎖定並且在質押期間不可用。然而，流動質押允許您在使用質押資產的同時獲得質押獎勵。
最常見的是，向用戶發行流動性質押代幣（LST），它代表質押資產。例如，當您在幣安上質押 ETH 時，您會收到 WBETH 作爲回報，該回報可以出售、購買或用於其他服務，而不會損失您的 ETH 質押獎勵。在 Lido 平臺上質押 ETH，您將收到名爲 stETH 的 LST。
有些平臺直接質押而不發行LST。這種方法稱爲原生流動性質押。卡爾達諾區塊鏈上的 ADA 就是一個例子。通過這項創新，用戶可以獲得質押的好處，同時保持使用其資產的自由。
加密貨幣質押的好處
質押可以讓您通過未使用的資產賺錢。您將因幫助保護您最喜愛的區塊鏈網絡而獲得獎勵。加密貨幣質押在希望充分利用其資產的長期加密貨幣持有者中尤其受歡迎。
爲什麼要質押資產？
賺取獎勵：質押您的資產可以爲您賺取額外的加密貨幣，因此質押可以成爲被動收入的重要來源。
網絡支持：通過參與質押，您可以幫助保護網絡併爲其正常運行做出貢獻。
參與治理：在某些網絡中，質押可以讓你有發言權，並讓你能夠影響網絡的未來發展。
節能：與 PoW 區塊鏈上的挖礦不同，質押需要的能源少得多，使其成爲更環保的選擇。
值得抵押加密貨幣嗎？
是的。通常，質押是未使用的加密資產的被動收入的良好來源，特別是如果您計劃長期持有資產並希望支持該項目。然而，潛在的好處和風險可能取決於所選的加密貨幣和平臺。
例如，如果 DeFi 質押平臺提供高回報，但沒有提供足夠的安全性，您的資產可能會被盜或丟失。此外，獎勵金額可能會受到市場波動的影響，從而可能導致損失。
質押風險
質押可以帶來利潤，但也存在潛在風險。讓我們看看下面的內容：
1. 市場波動：如果您在質押期間質押了價格大幅下跌的加密貨幣，則質押獎勵可能不足以彌補您的損失。
2. 削減風險：如果你成爲PoS驗證者，你需要遵循一定的規則。惡意行爲或未正確維護節點的驗證者可能會被罰款並損失質押資金。
3.中心化風險：如果少數驗證者控制了大部分質押代幣，這可能會導致中心化並危及網絡的安全。
4.技術風險：某些類型的質押需要鎖定幣一定時間。如果出現技術問題，例如智能合約錯誤或軟件故障，可能會導致無法訪問或資金凍結。
5. 中介風險：如果您通過第三方服務進行質押，則您將資金委託給他們。如果平臺被黑客攻擊，您的資金可能會面臨風險。 DeFi 平臺可能會帶來類似的風險，尤其是當您需要完全訪問您的加密錢包時。
2024 年如何質押加密貨幣
1. 選擇PoS幣種：選擇支持質押的幣種。仔細審查質押和獎勵要求。
2. 創建錢包：使用支持質押的錢包。使用流行的錢包是最安全的，例如 Binance 的 Web3 錢包、MetaMask 和 TrustWallet。
3. 開始質押：按照網絡說明存幣：啓動驗證人節點、將資產委託給驗證人、或者加入質押池。
請記住，Web3 錢包只是質押服務的接口，並不控制底層協議。因此，值得選擇以太坊和Solana等成熟的區塊鏈，並在投資前進行自己的研究。
質押獎勵是如何計算的？
質押獎勵取決於網絡和以下因素：
您質押的加密貨幣數量
您質押的持續時間
質押的代幣總數
網絡交易費用和貨幣通脹率
一些區塊鏈以固定百分比分配獎勵，從而更容易預測收益。獎勵通常還根據預期年回報率（即年百分比（APR））來衡量。
是否可以從質押中提取加密貨幣？
在大多數情況下，您可以隨時從質押中提取您的加密貨幣。然而，具體的機制和規則因具體的質押平臺而異。有時提前提取資產可能會導致部分或全部獎勵損失。熟悉您選擇的區塊鏈或平臺的質押規則。
2023 年，以太坊上海更新允許從以太坊網絡上的質押中提取資產。更新後，ETH持有者可以自動獲得質押獎勵並隨時提取鎖定的ETH。
爲什麼不能對所有加密貨幣進行質押？
質押僅適用於 PoS 區塊鏈。無法添加比特幣和其他使用 PoW 共識機制運行的加密貨幣。即使在 PoS 網絡中，並非所有加密貨幣都支持質押，因爲它們可能使用不同的機制來激勵用戶。
綜上所述
加密貨幣質押允許您參與區塊鏈網絡的工作以換取獎勵。然而，質押也存在一定的風險，包括市場波動、中介風險、削減風險和技術風險。如果您想爲區塊鏈生態系統做出貢獻並賺取被動收入，請仔細研究質押和可用網絡的類型。
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