內容

  • 什麼是風險管理？

  • 風險管理如何運作？

    • 風險對象識別

    • 風險識別

    • 風險評估

    • 戰略的定義

    • 監控

  • 金融風險管理

  • 綜上所述


什麼是風險管理？

我們不斷地管理生活中的風險，無論是在執行簡單的任務（例如開車）、申請保險還是計劃治療時。風險管理的核心是評估和應對風險。

當我們執行日常行爲時，我們會無意識地進行管理。但當涉及到金融市場和企業管理時，風險評估是一個關鍵的有意識的實踐。

在經濟學中，我們可以將風險管理描述爲一套規則系統，決定公司或投資者如何處理所有類型業務固有的財務風險。

對於交易者和投資者來說，該系統可以包括對多種資產類別的管理，例如加密貨幣、外匯、商品、股票、指數和房地產。

財務風險有多種類型，可以通過不同的方式進行分類。本文概述了風險管理流程。它還提出了一些可以幫助交易者和投資者降低這些風險的策略。


風險管理如何運作？

通常，風險管理包括五個步驟：風險識別、風險識別、風險評估、策略定義和監控。根據具體情況，步驟可能會有很大差異。

風險對象識別

第一步是確定您的主要目標。它們往往與公司或個人的風險態度有關。換句話說，他們願意冒多大風險來實現目標？

風險識別

第二步是識別和識別潛在風險。目標是列出所有可能造成負面影響的事件。在商業中，這一步可能還涉及到與金融風險沒有直接關係的深入分析。

風險評估

識別風險後，下一步是評估其潛在頻率和嚴重程度。風險按重要性順序排列，從而指導制定和採用適當的應對措施。

戰略的定義

第四步是根據每種風險的重要性級別確定其應對措施。在此階段，確定發生風險時需要採取的措施。

監控

風險管理策略的第五步是跟蹤事件響應的有效性。通常需要連續的數據收集和分析。


金融風險管理

策略或交易設置可能失敗的原因有多種。例如，交易者可能會因爲市場走勢不利於期貨合約頭寸而虧損，或者因爲玩家情緒激動並出於恐慌而出售資產。

情緒反應常常導致交易者偏離最初的策略。這在熊市時期和投降時期尤其明顯。

大多數金融市場參與者都認爲，擁有適當的風險管理策略對其成功做出了重大貢獻。實際上，這可以像設置止損或止盈訂單一樣簡單。

健全的交易策略應該提供清晰的可能走勢池，這意味着交易者將爲所有可能的情況做好更充分的準備。如前所述，管理風險的方法有很多。理想情況下，該策略應不斷審查並適應市場條件。

以下是一些財務風險的示例，以及緩解這些風險的步驟摘要。

  • 市場風險：可以通過在每筆交易中創建止損訂單來最大程度地降低市場風險，以便在遭受重大損失之前自動平倉。

  • 流動性風險：可以通過在高度活躍的市場中進行交易來緩解。市值高的資產往往具有更大的流動性。

  • 信用風險：可以通過在可信交易所進行交易來降低信用風險，這樣借款人和貸款人（或買家和賣家）就不必直接確定彼此的誠信度。

  • 操作風險：投資者可以通過投資組合多元化來降低操作風險，從而減少項目或公司活動的負面後果。他們還可以進行市場分析，以找到不易受到干擾的公司。

  • 系統性風險：也可以通過投資組合多元化來降低。但在這種情況下，多元化應該包括具有不同產品的項目或來自不同活動領域的公司。相關性非常低的那些是優選的。


結論

在開立交易頭寸或向投資組合投入資金之前，交易者和投資者應考慮風險管理策略。同時也要認識到，金融風險不可能完全消除。

風險管理不僅僅是如何減少風險。它還涉及戰略思維，以便以最有效的方式利用不可避免的風險。

換句話說，風險管理是根據背景和策略識別、評估和監控風險。風險管理的目的是評估風險收益比，以確定最有利可圖的頭寸。