什麼是加密交易？
通過差價合約 (CFD) 交易賬戶推測加密貨幣價格變動，或通過交易所買賣標的硬幣的行爲被稱爲加密貨幣或加密交易。差價合約交易是一種衍生品，允許您在不持有標的貨幣的情況下 押注比特幣 ( BTC ) 的價格變化。
例如，如果您認爲加密貨幣的價值會上漲，您可以做多（買入），如果您認爲加密貨幣的價值會下跌，則可以做空（賣出）。兩者都是槓桿工具，這意味着您只需要少量存款（稱爲保證金交易加密貨幣）即可完全接觸基礎市場。但是，由於您的利潤或損失仍然取決於您的投資總額，因此利用交易加密貨幣會放大收益和損失。
此外，投資者使用加密貨幣期權來降低風險或增加市場風險。加密期權交易是指從另一種資產（在本例中爲基礎加密貨幣）的價格中獲取其價值的“衍生”金融工具。
在考慮涉足加密交易之前，全面瞭解所涉及的資產和技術非常重要。比特幣是數以千計其他加密貨幣生長的土壤。
相關：閱讀 Cointelegraph 的“什麼是比特幣？“ 指導。
與股票和其他金融市場一樣，交易加密貨幣可能很複雜，涉及各種組成部分並需要知識。比特幣於 2009 年作爲第一個加密資產推出，並且在市值和普及率方面 仍然是最大的加密貨幣。
然而，多年來，已經出現了其他數字資產的整個行業，這些資產可以通過交易獲利。除 BTC 之外的所有其他加密貨幣都稱爲山寨幣，其中最大的是以太幣 ( ETH )。
本指南將解釋加密貨幣交易策略，並讓您熟悉加密貨幣交易平臺和應用程序、交易組成部分、交易風格以及技術和基本面分析在制定綜合交易策略中的作用。
初學者如何交易加密貨幣
在如何交易加密貨幣方面存在許多不同的方法。爲了開始交易加密貨幣，首先需要對該主題有足夠的瞭解。瞭解相關風險和根據個人管轄權可能適用的法律也很重要，因此應做出相應的決定。
註冊加密貨幣交易所
除非您已經擁有加密貨幣，否則您需要在加密貨幣交易所開設一個賬戶。市場上最好的加密經紀商包括 幣安
Coinbase、eToro 和 Gemini。所有這三種服務都有一個簡單的用戶界面和多種可供選擇的山寨幣。
要在加密貨幣經紀公司開立賬戶，您需要像在股票經紀公司一樣提供個人身份信息。創建帳戶時，您需要提交您的地址、出生日期、社會安全號碼（在美國）和電子郵件地址，以及其他稱爲了解您的客戶 (KYC) 要求的信息。
爲您的賬戶注資
與加密貨幣經紀公司簽約後，您需要連接您的銀行賬戶。大多數加密貨幣交易所通過借記卡和電匯接受銀行存款。電匯通常是爲您的賬戶充值的最具成本效益的方式，並且可以在 Coinbase 和 Gemini 上使用。
選擇一個加密貨幣進行投資
大多數加密貨幣交易者將資金投入比特幣和以太幣。然而，利用技術指標進行交易是可能的，因爲這些加密貨幣的走勢比較小的山寨幣更具可預測性。
許多加密貨幣投資者將部分資金投入山寨幣。儘管比大市值加密貨幣風險更大，但中小市值加密貨幣具有更大的上行潛力。
開始交易
如果您正在尋找加密貨幣交易策略，您可以嘗試使用 Coinrule 等軟件進行自動加密貨幣交易。加密貨幣交易機器人實施了一個流程，旨在根據您的投資目標爲您提供儘可能高的回報。
您可以通過加密自動交易快速賺錢、保留您的硬幣或使您的投資組合多樣化，這可以爲您提供保守、中立或激進的方式。您甚至可以在某些網站上積極探索交易加密貨幣，同時在其他網站上進行自動化交易。
存儲您的加密貨幣
如果您正在積極交易 BTC，則需要將資金存放在交易所才能使用它們。例如，如果您要購買加密貨幣以中長期持有，則應該購買比特幣錢包。
軟件錢包和硬件錢包是加密貨幣錢包的兩種類型。兩者都是安全的，但硬件錢包提供了最大的保護，因爲它們將你的加密貨幣保存在未連接到互聯網的物理設備上。
加密貨幣交易的基礎知識
比特幣的價值是由一個不夜城逐秒、逐日決定的。作爲一種價值由公開市場決定的自主數字資產，比特幣在波動性方面提出了大多數貨幣不會面臨的獨特挑戰。
因此，對於新手來說，瞭解加密資產市場的運作方式非常重要，這樣他們才能安全地駕馭市場，即使是間歇性的，並從參與加密交易經濟中獲得最大價值。
比特幣交易的規模和複雜性各不相同，從簡單的交易（例如兌現爲美元等法定貨幣）到使用各種交易對在市場中獲利以擴大投資組合。當然，隨着加密貨幣交易規模和複雜性的增加，交易者的風險敞口也會增加。
首先，讓我們回顧一些基本概念。
加密交易的結構
加密貨幣交易由買方和賣方組成。由於交易有兩個對立的方面——購買和銷售——某人必然比另一方獲益更多。因此，交易本質上是一場零和遊戲：有贏家就有輸家。對加密貨幣市場的運作方式有基本的瞭解有助於最大限度地減少潛在損失並優化潛在收益。
當買賣雙方就價格達成一致時，交易將（通過交易所）執行並設定資產的市場估值。在大多數情況下，買家傾向於以低於賣家的價格下訂單。這創建了訂單簿的兩側。
當加密貨幣的買單多於賣單時，價格通常會上漲，因爲對資產的需求更多。相反，當賣出的人多於買入的人時，價格就會下跌。在許多交易所界面中，買入和賣出以不同的顏色表示。這是爲了讓交易者快速瞭解特定時刻的市場狀況。
您可能聽說過交易中的一句俗語：“低買高賣”。這句話可能很難理解，因爲高價和低價可能是相對的，儘管這句格言確實給出了市場中買賣雙方動機的基本表示。
簡單地說，如果你想買東西，你想花盡可能少的錢。如果你想賣東西，你想從交易中賺取儘可能多的錢。雖然這通常是值得遵循的明智之舉，但也有做多資產與做空資產的額外維度。
做多資產（渴望）意味着購買資產並根據其價格上漲賺取利潤。相比之下，做空一項資產（做空）本質上意味着出售一項資產，目的是在其價格低於您賣出時的價格時將其買回，從而從價格下跌中獲利。然而，做空比這個簡短的描述稍微複雜一些，涉及出售借來的資產，然後再償還。
閱讀市場
對於外行人來說，“市場”似乎是一個只有專家才能理解的複雜系統，但事實是，這一切都歸結於人們的買賣。起初，如何交易加密貨幣似乎是一個深奧的概念。然而，一旦你開始理解它，這個想法就會變得簡單得多。
活躍買賣訂單的總數是任何給定時刻市場的快照。解讀市場是隨着時間的推移發現模式或趨勢的持續過程，交易者可以選擇根據這些模式或趨勢採取行動。總體而言，有兩種市場趨勢：看漲和看跌。
當價格走勢似乎穩步上漲時，就會出現“看漲”市場或牛市。這些向上的價格走勢也被稱爲“暴漲”，因爲買家的涌入推高了價格。當價格走勢似乎穩步下降時，就會出現“看跌”市場或熊市。這些向下的價格走勢也被稱爲“拋售”，因爲大量拋售導致價格走低。
看漲和看跌趨勢也可能存在於其他更大的相反趨勢中，這取決於您所觀察的時間範圍。例如，在更廣泛的長期看漲趨勢中可能會出現小的看跌趨勢。一般來說，上升趨勢導致價格走勢形成更高的高點和更高的低點。下降趨勢形成更低的高點和更低的低點。
另一種稱爲“整合”的市場狀態發生在價格橫盤整理或在一定範圍內交易時。通常，合併階段更容易在較高的時間框架（日線圖或周線圖）上發現，並且當資產在急劇上升或下降趨勢後冷卻時發生。整合也發生在趨勢逆轉之前，或者在需求低迷且交易量低的時候。在此市場狀態下，價格基本上在一定範圍內交易。
技術分析
技術分析 (TA) 是一種分析過去市場數據（主要是價格和交易量）以預測價格行爲的方法。雖然有各種各樣的 TA 指標，複雜程度各不相同，交易者可以用來分析市場，但這裏有一些基本的宏觀和微觀層面的工具。
市場結構和週期
正如交易者可以在幾小時、幾天和幾個月內發現模式一樣，他們也可以在多年的價格波動中找到模式。市場的基本結構使其容易受到某些行爲的影響。
該週期可分爲四個主要部分：積累、上漲、分配和下跌。隨着市場在這些階段之間移動，交易者將在他們認爲必要的時候通過鞏固、回溯或修正來不斷調整他們的頭寸。
牛市和熊市是截然不同的生物，在共同的環境條件下，它們的行爲相互對立。至關重要的是，交易者不僅要知道自己屬於哪個角色，還要知道哪個角色目前主導着市場。
技術分析不僅是讓自己在這個瞬息萬變的市場中定位的必要條件，而且對於積極應對發生的潮起潮落也是必不可少的。
追逐鯨魚
價格變動主要由“鯨魚”驅動——擁有大量資金進行交易的個人或團體。一些鯨魚以“做市商”的身份運作，在市場雙方設定出價和詢價，以便爲資產創造流動性，同時在此過程中獲利。鯨魚幾乎存在於從股票和商品到加密貨幣的任何市場。
加密貨幣交易策略必須瞭解鯨魚喜歡的交易工具，例如他們喜歡的 TA 指標。簡而言之，鯨魚往往知道自己在做什麼。通過預測鯨魚的意圖，交易者可以與這些專家推動者合作，利用他們自己的策略獲利。
心理週期
有了一個充滿隱喻的動物園，很容易忘記真實的人——在大多數情況下——是這些交易的幕後黑手，因此，他們會受到可能對市場產生重大影響的情緒行爲的影響。
市場的這一方面在經典圖表“市場週期心理學”中有所體現：
雖然牛市/熊市框架很有用，但上述心理週期提供了更詳細的市場情緒範圍。雖然交易的首要規則之一是將情緒拒之門外，但羣體心態的力量往往會佔據上風。從希望到欣快的反彈是由 FOMO 驅動的——害怕錯過——來自那些尚未在市場中定位自己的人。
在欣快和自滿之間航行對於在熊市佔據主導地位和人們恐慌性拋售之前選擇退出時間至關重要。在這裏，重要的是要考慮大批量的價格走勢，這可以表明市場的總體勢頭。“低買”理念非常明顯，因爲在市場週期內積累的最佳時間是在價格急劇下跌後的蕭條時期。風險越大，回報越大。
認真的交易者面臨的挑戰是，在媒體、聊天室或所謂的思想領袖的大量熱門話題和分析中，不要讓情緒支配他們的交易策略。這些市場極易受到鯨魚和那些可以影響市場脈搏的人的操縱。做好功課，在您的加密貨幣交易行動中果斷行事。
基本工具
能夠檢測市場的模式和週期對於從宏觀角度獲得清晰度至關重要。瞭解你相對於整體的位置是最重要的。你想成爲一名經驗豐富的衝浪者，知道完美的海浪何時到來，而不是無精打采地在水中划槳，希望有好事發生。
但是，微觀視角對於確定您的實際策略也至關重要。雖然有大量的 TA 指標，但我們只會介紹最基本的指標。
支撐和阻力
也許在術語“支撐”和“阻力”下使用最廣泛的兩個 TA 指標與市場中往往形成的價格壁壘有關，防止價格行爲在某個方向上走得太遠。
支撐位是由於需求涌入而下跌趨勢趨於暫停的價格水平。當價格下跌時，交易者傾向於低價買入，形成支撐線。相反，阻力位是上升趨勢因拋售而趨於暫停的價格水平。
許多加密貨幣交易者使用支撐位和阻力位來押注價格的方向，並在價格水平突破其上限或下限時即時調整。一旦交易者確定了下限和上限，這就提供了一個活動區域，交易者可以在其中進場或出場。在地板上買入和在天花板上賣出是通常的標準操作程序。
如果價格在任一方向上超過這些障礙，則表明市場的整體情緒。這是一個持續的過程，因爲當趨勢突破時，往往會形成新的支撐位和阻力位。
趨勢線
雖然上面顯示的靜態支撐和阻力障礙是交易者常用的工具，但價格走勢往往會隨着障礙隨時間的推移而上升或下降。一系列支撐位和阻力位可以指示趨勢線所代表的市場中更大的趨勢。
當市場呈上升趨勢時，阻力位開始形成，價格走勢放緩，價格被拉回趨勢線。加密貨幣交易員密切關注上升趨勢線的支撐位，因爲它們指示的區域有助於防止價格大幅下跌。同樣，在下行趨勢市場中，交易者將密切關注下降峯值的順序，將它們連接成一條趨勢線。
核心要素是市場的歷史。隨着時間的推移，任何支撐位或阻力位的強度及其產生的趨勢線都會增加。因此，交易者將記錄這些障礙，以告知他們正在進行的交易策略。
整數
對支撐/阻力水平的影響之一是缺乏經驗的投資者或機構投資者對整數價格水平的固定。當大量交易圍繞一個不錯的整數進行時——例如比特幣通常發生在每次其價格接近一個可以被 10,000 整除的數字時——例如，價格可能很難超過這一點，從而產生反抗。
這種頻繁發生證明了人類交易者很容易受到情緒的影響並傾向於走捷徑。當然，對於比特幣，如果達到某個價格點，它往往會產生市場行爲和預期的熱情爆發。
移動平均線
憑藉支撐/阻力水平的市場歷史以及由此產生的下行/上行趨勢線，交易者通常會平滑這些數據以創建稱爲“移動平均線”的單一視覺線表示。
移動平均線很好地追蹤了上升趨勢的底部支撐位以及整個下降趨勢的阻力峯值。當分析交易量時，移動平均線提供了一個有用的短期動能指標。
圖表形態
有多種方法可以繪製市場圖表並在其中找到模式。市場價格行爲最常見的視覺表示之一是“燭臺”。這些燭臺模式爲交易者提供了一種視覺語言來預測可能的趨勢。
燭臺圖起源於 1700 年代的日本，作爲一種評估交易者情緒對價格行爲產生強烈影響的方式的方法，超越了簡單的供求經濟學。這種市場可視化是交易者最喜歡的一種，因爲它可以包含比簡單的折線圖或條形圖更多的信息。燭臺圖有四個價格點：開盤價、收盤價、最高價和最低價。
這與加密貨幣交易有何關係？它們之所以被稱爲燭臺，是因爲它們呈矩形，上方和/或下方的線條類似於燈芯。蠟燭的較寬部分是價格開盤或收盤的位置，具體取決於其顏色。燈芯代表在燭臺的設定時間段內交易資產的價格範圍。燭臺可以封裝不同的時間跨度，從一分鐘到一天甚至更長，並根據所選的時間線顯示不同的模式。
基本面分析
那麼，我們如何確定特定加密資產在交易市場行爲之外或之前的潛力？
技術分析涉及研究市場數據以確定一個人的交易策略，而基本面分析則是對構成特定市場的基礎行業、技術或資產的研究。對於加密貨幣，交易組合可能包括比特幣和山寨幣。
如何確定一項資產是否基於良好的基本面，而不是炒作、誇大的技術，或者更糟的是——什麼都沒有？對於新資產的基本面分析，應考慮幾個因素：
開發商
在投資加密貨幣資產之前，必須評估其背後建設者的誠信和能力。他們的往績如何？他們過去曾將哪些軟件項目推向市場？他們在開發令牌的底層協議方面有多積極？由於許多項目都是開源的，因此可以通過 GitHub 等協作代碼存儲平臺直接看到此活動。
社區
社區對於加密貨幣交易項目至關重要。用戶、代幣持有者和愛好者的結合產生了這些資產及其底層技術的大部分驅動力。畢竟，任何新技術總會有社會元素。然而，由於涉及大量資金——而且非專業散戶投資者經常出現——這個領域往往容易受到毒害和敵對派系的影響。因此，歡迎在社區內進行健康、透明的討論。
技術規格
不要與市場技術分析相混淆，加密資產的核心技術規範包括網絡對算法的選擇（它如何維護安全性、正常運行時間和共識）和發行/排放特性，如區塊時間、最大代幣供應和分配計劃. 通過認真評估加密貨幣網絡的協議棧以及協議實施的貨幣政策，交易者可以確定此類功能是否支持潛在投資。
創新
雖然比特幣推出時的預期用例是電子貨幣，但開發人員和企業家不僅發現了比特幣區塊鏈的新用例，而且還設計了全新的協議以適應更廣泛的應用。
流動性（和巨鯨）
流動性對於健康的市場至關重要。是否有支持特定加密資產的信譽良好的交易所？如果是這樣，存在哪些交易對？是否有健康的交易/交易量？市場上是否存在大型利益相關者？如果存在，他們的交易模式有何影響？
然而，產生流動性需要時間，因爲一個新的創新協議可能已經存在，但可能無法立即獲得流動性。這種投資是有風險的。如果交易量很低並且幾乎沒有交易對，那麼你基本上是在押注一個健康的市場最終會圍繞該項目形成。
品牌和營銷
大多數加密貨幣網絡沒有中心人物或公司來促進圍繞其技術的品牌推廣和營銷，導致品牌推廣可能缺乏統一的計劃或方向。
這並不是要打折隨着時間的推移從協議中出現的品牌和營銷。事實上，對核心開發商、公司、基金會和社區成員的營銷工作進行比較分析，可以詳細瞭解某些參與者如何向大衆傳達價值主張。
基礎設施
這種加密交易的質量可以看作是項目技術規範的體現。儘管在白皮書中或在會議上有介紹，但所討論協議的實際物理表現是什麼？
繪製利益相關者是值得的：開發人員、區塊驗證器、商家/公司和用戶。此外，瞭解誰是網絡管理員、他們在保護網絡安全（挖掘、驗證）中的作用以及這些利益相關者之間的權力分配方式也很重要。
鏈上分析
鑑於所有加密貨幣都在基礎層面上基於區塊鏈技術運行，因此出現了一種依賴於區塊鏈數據的新型分析——鏈上分析。
通過查看供求趨勢、交易頻率、交易成本以及投資者持有和出售加密貨幣的速度，分析師能夠對加密貨幣區塊鏈網絡的強度及其價格動態進行精確的定性和定量觀察。各種市場。
鏈上數據還提供了對投資者心理的寶貴洞察，因爲分析師能夠將各種宏觀和微觀經濟事件與投資者的行爲聯繫起來，這些行爲被不可篡改地記錄在區塊鏈上。
分析師尋找與市場反彈、拋售、監管事件和其他面向網絡的事件相關的加密貨幣交易信號、模式和買入、賣出和持有行爲異常。這是爲了預測未來潛在的價格走勢和投資者對即將發生的事件的反應，例如網絡升級、代幣供應減半和傳統金融市場上發生的行動。
加密貨幣交易與股票交易
股票和加密貨幣是兩種截然不同的投資工具。雖然兩者都是屬於您的投機投資組合的流動資產，但相似之處僅此而已。這是兩種完全不同的證券，應保存在您投資組合的不同部分。
股票是上市公司的所有權股份。您購買的每一股股票都會給您一定比例的公司股份。這種所有權與公司發行的股份數量成正比。
投資者可以通過將股票出售給其他投資者來獲利。您爲資產花費的金額與出售資產時獲得的金額之間的差額稱爲資本收益。除此之外，擁有股份的優勢完全取決於相關公司。股票還可以通過向股東提供股息和行使投票權來獲得價值。
加密貨幣是一種僅存在於互聯網上的數字資產。這意味着它沒有物理組件，僅作爲跟蹤所有權的在線分類賬中的記錄存在。這與美元形成對比，美元既有實物（您可以提取和持有美元鈔票）也有數字部分（您可以擁有一美元，只不過是在您的銀行賬戶中記錄該所有權的條目）。加密貨幣的單個單位稱爲代幣，就像股票的單個單位稱爲股份一樣。
交易加密貨幣有風險
風險管理也是交易的一個重要方面。在進入交易之前，重要的是要知道如果該加密交易對您不利，您願意損失多少。這可以基於許多因素，例如您的交易資金。例如，一個人可能希望只冒損失其總交易資本的 1% 的風險，無論是總計還是每筆交易。
交易本身就是一項冒險的嘗試。幾乎不可能準確預測任何未來的市場活動。歸根結底，重要的是要根據可用信息和自己的判斷做出自己的決定，並確保自己受到適當的教育。
此外，基於偏好、個性、交易資本、風險承受能力等，交易策略因人而異。交易伴隨着重大責任。任何從事交易的人都必須在決定交易之前評估自己的個人情況。
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