#ustelecomstocksfallpremarket —— SpaceX剛剛宣佈向航母宣戰
要點:在SpaceX正式概述計劃建設“地面+衛星”的移動網絡以對抗AT&T、Verizon和T-Mobile之後,美國電信類股票在盤前下跌。市場正在爲美國最“老派”的寡頭壟斷格局計入“Musk(馬斯克)擾動”的情景。
推動因素
🛰️ SpaceX正在用地面基礎設施來補足Starlink的衛星服務——它想成爲真正的運營商,而不是僅作爲偏遠地區的附加方案,並且一直在默默購買地面頻譜。
📉 $VZ、$T、$TMUS都在盤前下跌,因爲交易員重新定價了這一威脅。
⚔️ Amazon(
$AMZN )也在加速發展衛星互聯網(到2028年爲止共5,105顆LEO衛星),因此這場“戰鬥”在兩個戰線上升溫。
反向情景
💥MoffettNathanson認爲:在人口密集的城市地區,SpaceX不存在戰勝“三巨頭”的情景——運營商在地面基礎設施上已經投入了數千億美元。衛星在農村/偏遠地區更佔優勢,因爲那裏它往往是唯一選擇。
💥FCC/州級監管方面的門檻仍然是“痛苦的漫長拉鋸”。
💥更現實的解讀:這是一種對農村/邊緣市場收入的長期威脅,而不是一夜之間摧毀城市寡頭的“致命一擊”。股價下跌更多是情緒變化,而非結構性變化。
“
$SPCX ”這個角度
💥對SpaceX本身的看多敘事——馬斯克正在把TAM(可服務市場規模)從火箭/Starlink之外繼續擴張;他最近還稱這次回調是“瘋狂的機會”,而JPMorgan則把目標價上調到了240美元。
💥直接的衛星受益者:
$ASTS (與AT&T/Verizon合作,而不是與他們正面開戰)。
結論:這是一個“敘事重定價日”,而不是“基本面崩壞”。城市護城河仍在,但長期的衛星威脅現在已進入市場視野。關注:(1) 盤前下跌是否延續到收盤,(2)SpaceX是否有來自FCC的申報,(3)
$ASTS 作爲“鏟子與篩子”(基礎設施/供應鏈獲益)的標的。
非財務建議。
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