加密货币资产以惊人的速度增长。2010 年，加密货币的总价值几乎为零，但随后迅速增长。这种指数级增长可归因于投资者兴趣的不断增长以及数字资产的金融用途的不断增加。
Aave 发布的 v3.2 就是一个最近的例子。此更新通过对借贷和风险管理工具进行显著增强，突出了行业的持续创新。
此次更新的主要功能之一就是添加了 Liquid eMode，它扩展了之前的高效模式 (eMode)。通过这项改进，资产可以根据其贷款价值比 (LTV)、清算奖金和门槛进行更精确的分类。将多种 eMode 应用于单一资产的能力为消费者提供了无与伦比的抵押品和借贷策略灵活性，这就是这一发展意义重大的原因。
认识并降低风险
随着 DeFi 业务的扩展，强大的风险评估和管理解决方案变得越来越必要。加密风险评估矩阵 (C-RAM) 模型是一种越来越流行的方法。这种方法提供了一种全面的方法来评估国家和全球范围内与加密货币相关的风险。
C-RAM 模型的运作由三个阶段组成。它首先评估加密货币资产在经济中的宏观关键性。然后，它将每个国家特有的风险映射到不同的易受影响领域。最后，它评估与广泛使用加密货币相关的全球风险。通过这种有条不紊的方法，可以全面了解从操作弱点到系统重要性等可能的风险。
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简化智能合约的风险管理
在 DeFi 行业，智能合约已成为风险管理的有力工具。这些基于区块链的自动执行合约能够自动执行复杂的金融交易并强制执行某些条件，而无需中间人。
在风险管理方面，智能合约具有多种优势。它们可以强制执行借贷平台的抵押要求，在市场波动期间自动触发故障保护，并控制资产集中度以降低风险。此外，智能合约对于保持去中心化交易所的流动性、设置止损订单以最大限度地减少可能的损失以及实现促进监管合规的自动检查至关重要。
在区块链的整个生命周期中，智能合约可能会创建和存储链上数据，这些数据为风险评估提供了重要信息。通过使用这些数据来改进合规程序并识别任何欺诈行为，DeFi 运营将获得额外的安全性。
改进借贷功能
随着 DeFi 协议的发展，越来越多的高级借贷功能被添加到其中，为用户提供更高的效率和灵活性。效率模式（或称 eMode）是一项值得关注的发现，它能够更精确地控制抵押品和借贷策略。
借助这些高级借贷功能，用户可以应用更复杂的投资策略，获得某些资产组合的更高杠杆，根据资产属性调整风险参数，并在各种市场场景中最大化资本效率。这些功能使用户能够根据自己的投资目标和风险承受能力定制借贷策略，这可能会开辟新的用例并吸引更广泛的参与者加入 DeFi 生态系统。
协议升级的重要性
定期更新 DeFi 协议对于提高效率、安全性和实用性至关重要。这些更新通常集中在最大限度地减少 gas 的使用、简化代码库和提高风险管理技能。
由于最近的协议更新，现在可以实现更具适应性的风险管理，并增加了针对单个资产的不同效率模式等功能。为了全面提高系统性能，他们还专注于消除过时或多余的代码。
为了保护贷方并确保协议偿付能力，我们实施了增强的清算流程，升级后的预言机系统提供了更精确、更可靠的定价信息。这些更新表明，DeFi 计划仍然致力于改善其服务并满足客户和整个金融生态系统不断变化的需求。
借贷特征和风险管理方面的改进令人鼓舞，但也带来了一些新的困难。由于这些系统的复杂性不断增加，普通用户可能更难理解和使用它们。如果高级功能开发不当，恶意行为者可能会利用它们。
此外，随着 DeFi 协议之间的互联互通性不断增强，必须考虑单一关键协议崩溃或一系列平台范围清算所导致的系统性风险。监管问题也相当重要。随着 DeFi 的重要性日益增加，监管机构对这个市场的关注度也越来越高。为了保持长期生存能力，未来风险管理和借贷功能的进步需要在创新与合规之间取得平衡。
《Aave 的最新更新如何通过改善风险管理和借贷效率推动 DeFi 创新》一文最先出现在 Metaverse Post 上。
