Chỉ số Hàn Quốc lại bị ngắt mạch phiên sáng, thị trường đang giao dịch theo câu chuyện gì?
Phiên giao dịch hôm nay ở Hàn Quốc, buổi sáng có lúc trông như sắp sụp đổ. KOSPI có lúc giảm mạnh nhất 5,2%, xuống 5386 điểm; cơ chế ngắt mạch SIDECAR được kích hoạt ngay lập tức. SK Hynix có lúc giảm 9%, Samsung giảm 7%.
Tác nhân là đảng Dân chủ quét sạch trong cuộc bầu cử giữa nhiệm kỳ, Texas chuyển sang màu xanh, cùng với kỳ vọng việc phê duyệt trung tâm dữ liệu sẽ bị siết chặt, khiến luận điểm về phần cứng AI bị phá vỡ. Nhà đầu tư nước ngoài bán ròng 2,5 nghìn tỷ won trong cả ngày, và họ rút lui rất dứt khoát.
Hôm nay, Goldman Sachs thẳng thừng kêu gọi “mua nhà cung cấp dịch vụ đám mây, bán khống bán dẫn”. Lý do rất rõ ràng: việc phê duyệt trung tâm dữ liệu bị đình trệ khiến năng lực điện toán trở nên khan hiếm; các nhà cung cấp dịch vụ đám mây có thể tăng giá, giảm chi tiêu vốn và dùng tiền để mua lại cổ phiếu, trong khi kỳ vọng đơn hàng chip đã bị chiết khấu.
Về giao dịch, nhịp hồi phục của phần cứng AI là cơ hội để bạn giảm tỷ trọng, chứ không phải tăng tỷ trọng.
Trước khi rủi ro pháp lý được hiện thực hóa, mỗi nhịp bật lại của ngành bán dẫn đều là cơ hội để áp lực bán được giải tỏa. Đừng lấy lý do “đã giảm quá nhiều” để mua vào. Phần mềm internet thì có thể cân nhắc, nhưng đừng mua cả rổ: hôm nay Kakao tăng hơn 9% nhờ kết quả kinh doanh cộng với kế hoạch mua lại cổ phiếu trị giá 150 tỷ won. Đây là dòng tiền của chính doanh nghiệp đang lên tiếng, không phải beta của cả ngành; còn những mã bám sát chỉ số như Naver thì dư địa tăng có hạn.
Phần cứng AI đang phục hồi nhờ thanh khoản, còn phần mềm internet mới là nơi luận điểm riêng của từng cổ phiếu phục hồi. Hãy quản lý tỷ trọng cho tốt, đừng đánh cược vào cú đảo chiều của ngành bán dẫn; hãy chọn trong nhóm phần mềm những mã có hành động thực sự bằng tiền mặt.$KORU $SKHY $SKHYNIX
Phiên giao dịch hôm nay ở Hàn Quốc, buổi sáng có lúc trông như sắp sụp đổ. KOSPI có lúc giảm mạnh nhất 5,2%, xuống 5386 điểm; cơ chế ngắt mạch SIDECAR được kích hoạt ngay lập tức. SK Hynix có lúc giảm 9%, Samsung giảm 7%.
Tác nhân là đảng Dân chủ quét sạch trong cuộc bầu cử giữa nhiệm kỳ, Texas chuyển sang màu xanh, cùng với kỳ vọng việc phê duyệt trung tâm dữ liệu sẽ bị siết chặt, khiến luận điểm về phần cứng AI bị phá vỡ. Nhà đầu tư nước ngoài bán ròng 2,5 nghìn tỷ won trong cả ngày, và họ rút lui rất dứt khoát.
Hôm nay, Goldman Sachs thẳng thừng kêu gọi “mua nhà cung cấp dịch vụ đám mây, bán khống bán dẫn”. Lý do rất rõ ràng: việc phê duyệt trung tâm dữ liệu bị đình trệ khiến năng lực điện toán trở nên khan hiếm; các nhà cung cấp dịch vụ đám mây có thể tăng giá, giảm chi tiêu vốn và dùng tiền để mua lại cổ phiếu, trong khi kỳ vọng đơn hàng chip đã bị chiết khấu.
Về giao dịch, nhịp hồi phục của phần cứng AI là cơ hội để bạn giảm tỷ trọng, chứ không phải tăng tỷ trọng.
Trước khi rủi ro pháp lý được hiện thực hóa, mỗi nhịp bật lại của ngành bán dẫn đều là cơ hội để áp lực bán được giải tỏa. Đừng lấy lý do “đã giảm quá nhiều” để mua vào. Phần mềm internet thì có thể cân nhắc, nhưng đừng mua cả rổ: hôm nay Kakao tăng hơn 9% nhờ kết quả kinh doanh cộng với kế hoạch mua lại cổ phiếu trị giá 150 tỷ won. Đây là dòng tiền của chính doanh nghiệp đang lên tiếng, không phải beta của cả ngành; còn những mã bám sát chỉ số như Naver thì dư địa tăng có hạn.
Phần cứng AI đang phục hồi nhờ thanh khoản, còn phần mềm internet mới là nơi luận điểm riêng của từng cổ phiếu phục hồi. Hãy quản lý tỷ trọng cho tốt, đừng đánh cược vào cú đảo chiều của ngành bán dẫn; hãy chọn trong nhóm phần mềm những mã có hành động thực sự bằng tiền mặt.$KORU $SKHY $SKHYNIX
