$SPCX Tập 3: Hơn 30% doanh thu phụ thuộc vào một khách hàng, Lão Ngưu vẫn không xuống xe

Khoản 140 nhắc đến ở phần 1 giờ vừa khéo chạm mức giá hiện tại. Lão Ngưu vẫn giữ nguyên, vẫn lạc quan, nên ở đây không mở thêm vị thế mới. Hợp đồng vĩnh cửu SPCX hiện ở mức 139.8, thấp hơn hơn 3% so với thời điểm này hôm qua. Đêm qua, cổ phiếu SpaceX đóng cửa ở mức 143.89 trên thị trường Mỹ, giảm 0.92% trong ngày.

Tiếp theo là câu chuyện của tập 2. Bốn nhóm người được nhắc đến ở tập trước — phe bán khống, các đối thủ cùng ngành, cơ quan quản lý và cổ đông nội bộ — đều ở bên ngoài. Thế nhưng chuyện bị khui ra đêm qua lại xảy ra ngay bên trong. Trong hồ sơ báo cáo quý của SpaceX, một khách hàng mang bí danh “Khách hàng B” chiếm 34.5% doanh thu hợp nhất trong quý III, toàn bộ đến từ mảng siêu trí tuệ. Nỗi lo của thị trường nói trắng ra chỉ gói gọn trong một câu: một khách hàng đóng góp hơn 30% doanh thu, đến ngày nào đó họ thuê ít năng lực tính toán hơn thì ai sẽ bù vào khoản thiếu hụt này?

Lão Ngưu thừa nhận đây là một trở ngại; gom hết trứng vào một giỏ thì ngay cả bò nhìn cũng thấy không yên tâm. Nhưng doanh thu mảng siêu trí tuệ trong quý III đạt 7.56 tỷ USD, cao gấp hơn chín lần cùng kỳ năm ngoái. Rõ ràng có người sẵn sàng bỏ ra khoản tiền lớn để thuê năng lực tính toán của SpaceX. Người khác chê bỏng tay mà ném đi, Lão Ngưu vừa hay đón lấy cho chắc — vé lên tàu đi Sao Hỏa đâu phải lúc nào cũng giảm giá. Tập sau sẽ viết về chuyến bay thử Starship hồi tháng 11. Hôm nay xin dừng ở đây; nội dung này không cấu thành khuyến nghị đầu tư, còn phân bổ vị thế thế nào thì bạn vẫn phải tự quyết định.

$TSLAB #加密杠杆头寸24小时清算15亿美元