$JCT hôm nay tăng từ 0.00199 lúc 11 giờ sáng lên mức cao nhất 0.00349, tăng 76% trong bảy tiếng. Trong cùng khoảng thời gian, tỷ lệ tài khoản long trên hợp đồng Binance giảm liên tục từ 67% xuống 51%, còn lượng vị thế mở tăng từ 3,36 tỷ lên 5,1 tỷ token, tăng thêm một nửa. Hôm nay khối lượng giao dịch hợp đồng đã đạt 92,3 triệu USD, trong khi cả ngày hôm qua chỉ là 1,8 triệu.
Cách lý giải thường thấy là: giá càng tăng thì càng nhiều người vào lệnh short, và các lệnh short chính là nhiên liệu cho một cú short squeeze. Hôm nay tôi đã thua một lần vì cách nghĩ này. Sáng nay tôi viết rằng $AGT tỷ lệ tài khoản long chỉ có 36%, đợt tăng này vẫn chưa kết thúc; nếu nến 4 giờ đóng cửa dưới 0.0729 thì coi như tôi nhận định sai. Giờ giá ở 0.068. Nến 4 giờ này vẫn chưa đóng, nhưng về cơ bản có thể thừa nhận rằng các lệnh short không bị ép phải đóng, mà giá tự rơi xuống.
JCT cũng từng có tiền lệ. Đợt tăng ngày 9 tháng 10 bắt đầu từ 0.00131; tỷ lệ tài khoản long giảm từ 78% xuống 54%, lượng vị thế mở tăng từ 3,1 tỷ lên 4,1 tỷ token, gần như y hệt hôm nay. Sau đó giá còn tăng thêm 30%, chạm 0.003137, rồi lúc 4 giờ sáng ngày 11 tháng 10, trong vòng một tiếng đã lao dốc hơn 40%. Trong giờ đó, lượng vị thế mở chỉ giảm chưa tới 5%; sau cú sập, tỷ lệ tài khoản long hồi từ 52% lên 59%. Phe short chốt lời ở vùng giá thấp, và chẳng hề có cú short squeeze nào.
Lần này tôi chú ý hơn đến funding rate. Lần chốt lúc 16 giờ là +0.05%, dự báo lần tiếp theo là +0.07%; bên phải trả tiền là phe long. Các lệnh short vào vị thế trong nhịp tăng giá, cứ mỗi 4 giờ lại thu được một khoản phí nên vẫn chịu đựng được. Tỷ trọng vị thế long của các cá voi cũng giảm từ 63.8% xuống 57.6%, tức là họ vừa giảm vị thế vừa để giá tăng.
Phân tích kỹ thuật cũng cho thấy thị trường đang quá nóng: RSI khung 1 giờ là 95.9, giá trị J của KDJ khung 4 giờ là 111. Mức cao nhất hôm nay 0.003493 là cao nhất kể từ ngày 14 tháng 8, chỉ kém một chút so với mức 0.003525 hôm đó.
Trong đợt này, tôi xem vùng 0.0028 đến 0.0029 là vùng giá mà nó sẽ quay về; đó là điểm bắt đầu của cây nến 1 giờ lúc 16 giờ, đồng thời là dải trên Keltner của đồ thị ngày ở mức 0.00292. Vùng 0.00386 hồi giữa tháng 8 là ngưỡng mà giá chưa thể vượt qua trong hai ngày qua. Điều có thể khiến tôi đổi nhận định là funding rate chuyển sang âm trong khi giá vẫn trụ trên 0.0035; khi đó phe short sẽ phải trả tiền, và cú short squeeze mới thực sự hình thành. Tôi không giao dịch JCT, và ở vùng giá này tôi cũng không mở vị thế theo hướng nào cả.
#JCT #Dữ liệu hợp đồng
Cách lý giải thường thấy là: giá càng tăng thì càng nhiều người vào lệnh short, và các lệnh short chính là nhiên liệu cho một cú short squeeze. Hôm nay tôi đã thua một lần vì cách nghĩ này. Sáng nay tôi viết rằng $AGT tỷ lệ tài khoản long chỉ có 36%, đợt tăng này vẫn chưa kết thúc; nếu nến 4 giờ đóng cửa dưới 0.0729 thì coi như tôi nhận định sai. Giờ giá ở 0.068. Nến 4 giờ này vẫn chưa đóng, nhưng về cơ bản có thể thừa nhận rằng các lệnh short không bị ép phải đóng, mà giá tự rơi xuống.
JCT cũng từng có tiền lệ. Đợt tăng ngày 9 tháng 10 bắt đầu từ 0.00131; tỷ lệ tài khoản long giảm từ 78% xuống 54%, lượng vị thế mở tăng từ 3,1 tỷ lên 4,1 tỷ token, gần như y hệt hôm nay. Sau đó giá còn tăng thêm 30%, chạm 0.003137, rồi lúc 4 giờ sáng ngày 11 tháng 10, trong vòng một tiếng đã lao dốc hơn 40%. Trong giờ đó, lượng vị thế mở chỉ giảm chưa tới 5%; sau cú sập, tỷ lệ tài khoản long hồi từ 52% lên 59%. Phe short chốt lời ở vùng giá thấp, và chẳng hề có cú short squeeze nào.
Lần này tôi chú ý hơn đến funding rate. Lần chốt lúc 16 giờ là +0.05%, dự báo lần tiếp theo là +0.07%; bên phải trả tiền là phe long. Các lệnh short vào vị thế trong nhịp tăng giá, cứ mỗi 4 giờ lại thu được một khoản phí nên vẫn chịu đựng được. Tỷ trọng vị thế long của các cá voi cũng giảm từ 63.8% xuống 57.6%, tức là họ vừa giảm vị thế vừa để giá tăng.
Phân tích kỹ thuật cũng cho thấy thị trường đang quá nóng: RSI khung 1 giờ là 95.9, giá trị J của KDJ khung 4 giờ là 111. Mức cao nhất hôm nay 0.003493 là cao nhất kể từ ngày 14 tháng 8, chỉ kém một chút so với mức 0.003525 hôm đó.
Trong đợt này, tôi xem vùng 0.0028 đến 0.0029 là vùng giá mà nó sẽ quay về; đó là điểm bắt đầu của cây nến 1 giờ lúc 16 giờ, đồng thời là dải trên Keltner của đồ thị ngày ở mức 0.00292. Vùng 0.00386 hồi giữa tháng 8 là ngưỡng mà giá chưa thể vượt qua trong hai ngày qua. Điều có thể khiến tôi đổi nhận định là funding rate chuyển sang âm trong khi giá vẫn trụ trên 0.0035; khi đó phe short sẽ phải trả tiền, và cú short squeeze mới thực sự hình thành. Tôi không giao dịch JCT, và ở vùng giá này tôi cũng không mở vị thế theo hướng nào cả.
#JCT #Dữ liệu hợp đồng