Thẩm phán liên bang Alvin Hellerstein thuộc Tòa án Quận phía Nam New York đã bác đề nghị chung của sàn giao dịch tiền mã hóa Gemini (NASDAQ: GEMI) và Ủy ban Giao dịch Hàng hóa Tương lai (CFTC) nhằm hủy bỏ lệnh vĩnh viễn cấm sàn giao dịch này đưa thông tin sai lệch cho cơ quan quản lý Mỹ.

Thẩm phán Hellerstein thuộc SDNY từ chối xem xét lại lệnh chấp thuận có từ tháng 1 năm 2025. Phán quyết đó gồm hai phần:

• Gemini bị phạt dân sự 5 triệu USD

• Sàn giao dịch này cũng bị cấm vĩnh viễn đưa ra các tuyên bố sai lệch hoặc gây hiểu lầm với CFTC

Sàn giao dịch đã nộp đủ khoản tiền phạt 5 triệu USD từ lâu, như đã nêu trong hồ sơ chung hồi tháng 5 của Gemini và CFTC.

Không ai nói rõ liệu số tiền có được hoàn lại nếu tòa bác bỏ lệnh hay không. Nhưng trên thực tế, việc hủy bỏ lệnh gần như chỉ ảnh hưởng đến lệnh cấm; một phán quyết có lợi sẽ xóa hoàn toàn khỏi hồ sơ kết luận tư pháp còn hiệu lực rằng sàn giao dịch đã đánh lừa cơ quan quản lý.

Tòa SDNY cho biết Gemini và CFTC không đưa ra tình tiết mới

CFTC và Gemini đưa ra hai lập luận khác nhau trong nỗ lực thuyết phục tòa án liên bang hủy bỏ lệnh cấm.

Cơ quan quản lý CFTC lập luận rằng lẽ ra không nên đệ trình đơn kiện năm 2022, và chính quyền hiện tại cũng sẽ không đệ trình đơn kiện đó trong phạm vi thẩm quyền quản lý của mình. Trong khi đó, Gemini xây dựng lập luận xoay quanh việc họ đạt thỏa thuận dàn xếp dưới sức ép cưỡng ép từ cơ quan quản lý.

Tuy nhiên, Hellerstein bác bỏ cả hai lập luận, viết trong phán quyết: “Việc mới biết được những tình tiết đã tồn tại vào thời điểm Lệnh Đồng thuận được ban hành không cấu thành một thay đổi đáng kể về hoàn cảnh thực tế”, đồng thời nói thêm rằng “đánh giá hiện nay của CFTC rằng lẽ ra không nên tiến hành vụ kiện này không phải là căn cứ để hủy bỏ lệnh hay áp dụng biện pháp khắc phục khác”.

Thẩm phán SDNY cũng bác bỏ cáo buộc bị cưỡng ép của Gemini, viết rằng sàn giao dịch đã “cân nhắc kỹ và quyết định dàn xếp vụ việc ngay trước phiên xét xử”, sau khoảng ba năm kiện tụng. Hellerstein nói thêm rằng sàn giao dịch biết rõ những vấn đề nội bộ của mình, trong đó có âm mưu gian lận của cựu giám đốc điều hành.

Gemini đạt thỏa thuận dàn xếp khoảng ba tuần trước ngày dự kiến đưa vụ việc ra xét xử.

Vào thời điểm đó, thỏa thuận dàn xếp khép lại vụ kiện hồi tháng 6 năm 2022, trong đó Gemini bị cáo buộc đưa ra những tuyên bố sai lệch hoặc gây hiểu lầm với CFTC vào năm 2017 về nguy cơ thao túng trong một hợp đồng tương lai Bitcoin (BTC) được đề xuất.

CFTC mở rộng giám sát lĩnh vực tiền mã hóa

Dưới chính quyền Trump, CFTC được mở rộng quyền giám sát quản lý đối với những lĩnh vực mà phần lớn kế hoạch mở rộng của Gemini hướng đến trong nỗ lực trở thành một thị trường “toàn diện”.

Chủ tịch Gemini Cameron Winklevoss cho biết công ty đang xem xét các sản phẩm bao gồm tiền mã hóa giao ngay, thị trường dự đoán, hợp đồng tương lai, quyền chọn và hợp đồng vĩnh cửu. Tuy nhiên, lệnh của tòa án trong thỏa thuận dàn xếp năm 2022 vẫn là vết đen trong hồ sơ của sàn giao dịch khi công ty tìm cách xin đầy đủ giấy phép từ CFTC.

Thông qua các công ty liên kết, sàn giao dịch đã bắt đầu tích lũy các giấy phép phê duyệt để ra mắt sản phẩm và dịch vụ mới.

Gemini Titan trở thành Thị trường Hợp đồng được Chỉ định (DCM) vào tháng 12 năm 2025 để ra mắt thị trường dự đoán. Một công ty liên kết khác, Gemini Olympus, được cấp giấy phép Tổ chức Thanh toán Bù trừ Phái sinh vào tháng 5 năm 2026.

Con đường chính trị dẫn đến việc đảo ngược quyết định

Đề nghị chung được đệ trình vào cuối tháng 5 bản thân nó cũng là kết quả của một năm đầy biến động tại cơ quan này. Tháng 9 năm 2025, người được đề cử khi đó là Brian Quintenz công bố tin nhắn với hai anh em nhà Winklevoss, nói rằng ông công khai chúng vì Tổng thống Donald Trump “có thể đã bị đánh lừa”.

Quintenz cho rằng hai anh em đã gây sức ép với ông về vụ việc của Gemini, mà Tyler Winklevoss gọi là “săn cúp bằng chiến tranh pháp lý”, rồi vận động Nhà Trắng trì hoãn việc phê chuẩn ông.

Trump rút đề cử Quintenz và sau đó bổ nhiệm Michael Selig làm chủ tịch CFTC. Dưới thời Selig, ủy ban đã đảo ngược lập trường về Gemini.

Trong hồ sơ đệ trình hồi tháng 5, CFTC cho biết họ “đã kết luận rằng lẽ ra không nên đệ trình đơn kiện”, đồng thời cơ quan này nhận thấy bộ phận thực thi pháp luật của mình đã “dùng đến các chiến thuật không phù hợp”.

Selig vẫn là ủy viên duy nhất đang đương nhiệm của CFTC, và trong tháng này, Cryptopolitan đưa tin cơ quan này đã đề xuất các quy định đầu tiên về thị trường tiền mã hóa sau khi Đạo luật CLARITY bị đình trệ tại Thượng viện.

Đừng chỉ đọc tin tức về tiền mã hóa. Hãy hiểu chúng. Đăng ký nhận bản tin của chúng tôi. Miễn phí.