Một thông báo doanh thu duy nhất từ OpenAI có thể khiến nhà đầu tư ở một số công ty AI cùng lúc trở nên lo lắng. Nhìn lại báo cáo tài chính quý 2 năm 2026 của CoreWeave, ba khách hàng lớn lần lượt đóng góp 36%, 26% và 10% doanh thu quý, tổng cộng là 72%. Đây là phân loại khách hàng ẩn danh do công ty công bố, vì vậy chúng ta không thể tùy tiện gán tên cho bất kỳ công ty nào, nhưng như vậy cũng đủ để nhắc nhở: những người mua các mã khác nhau vẫn có thể đang dựa vào ngân sách của cùng một nhóm khách hàng.
Nếu một khách hàng lớn của nhà cung cấp năng lực tính toán điều chỉnh mức mua của họ, tác động có thể được truyền sang các công ty khác thông qua đơn hàng, đầu tư thiết bị và các thỏa thuận tài trợ. Các vị thế khác nhau trong chuỗi ngành sẽ chịu tác động của sự thay đổi vào những thời điểm khác nhau. Chỉ đơn giản mua chip, dịch vụ đám mây và các tài sản liên quan đến mô hình rồi cho rằng đã hoàn tất việc đa dạng hóa có lẽ là quá lạc quan.