Cổ phiếu AI đang tăng trở lại, nhưng câu hỏi lớn hơn là liệu tăng trưởng phía sau chúng có theo kịp những kỳ vọng đã được phản ánh trong giá hay không.
Gần đây, Nvidia dự phóng tăng trưởng doanh thu khoảng 70% cho năm tài chính tới, trong khi CEO Jensen Huang cho biết doanh số bán chip có thể tăng gấp đôi vào năm 2027. Quý gần nhất của hãng tạo ra 96,2B USD doanh thu, với doanh thu từ trung tâm dữ liệu tăng hơn gấp đôi so với cùng kỳ năm trước. Điều đó cho thấy nhu cầu AI không chỉ là một câu chuyện — các công ty đang chi những khoản tiền rất lớn để xây dựng hạ tầng cho nó.
Nhưng cũng có một mặt khác của câu chuyện. Những công ty AI lớn nhất thế giới cũng đang thảo luận về tốc độ công nghệ nên phát triển nhanh đến mức nào. Các lãnh đạo như Dario Amodei, Sam Altman và Elon Musk đã ủng hộ các đề xuất về một lộ trình có kiểm soát hơn vì lo ngại về an toàn.
Trong khi đó, chính sách của Mỹ lại đang đẩy theo hướng ngược lại. Tổng thống Trump đã công bố một “AI Force” và nói rằng AI cuối cùng có thể chiếm tới 25% GDP của Mỹ.
Vì vậy, tôi đang theo dõi không chỉ giá cổ phiếu. Những tín hiệu quan trọng đối với tôi là tăng trưởng doanh thu từ AI, chi tiêu cho trung tâm dữ liệu, nhu cầu chip, năng lực năng lượng và liệu các công ty có thể chuyển khoản đầu tư khổng lồ cho AI thành lợi nhuận bền vững hay không.
Nếu chi tiêu cho AI tiếp tục tạo ra lợi nhuận thực sự, cơ hội có thể mở rộng vượt ra ngoài các tên tuổi chip lớn nhất sang lĩnh vực mạng, bộ nhớ, nguồn điện, làm mát, trung tâm dữ liệu và phần mềm.
Với hiện tại, tôi sẽ chọn lọc thay vì giả định rằng mọi cổ phiếu liên quan đến AI đều sẽ được hưởng lợi như nhau.
#AIStocksWhatNext
$MUBARAK
$RHEA
$PEPE
Gần đây, Nvidia dự phóng tăng trưởng doanh thu khoảng 70% cho năm tài chính tới, trong khi CEO Jensen Huang cho biết doanh số bán chip có thể tăng gấp đôi vào năm 2027. Quý gần nhất của hãng tạo ra 96,2B USD doanh thu, với doanh thu từ trung tâm dữ liệu tăng hơn gấp đôi so với cùng kỳ năm trước. Điều đó cho thấy nhu cầu AI không chỉ là một câu chuyện — các công ty đang chi những khoản tiền rất lớn để xây dựng hạ tầng cho nó.
Nhưng cũng có một mặt khác của câu chuyện. Những công ty AI lớn nhất thế giới cũng đang thảo luận về tốc độ công nghệ nên phát triển nhanh đến mức nào. Các lãnh đạo như Dario Amodei, Sam Altman và Elon Musk đã ủng hộ các đề xuất về một lộ trình có kiểm soát hơn vì lo ngại về an toàn.
Trong khi đó, chính sách của Mỹ lại đang đẩy theo hướng ngược lại. Tổng thống Trump đã công bố một “AI Force” và nói rằng AI cuối cùng có thể chiếm tới 25% GDP của Mỹ.
Vì vậy, tôi đang theo dõi không chỉ giá cổ phiếu. Những tín hiệu quan trọng đối với tôi là tăng trưởng doanh thu từ AI, chi tiêu cho trung tâm dữ liệu, nhu cầu chip, năng lực năng lượng và liệu các công ty có thể chuyển khoản đầu tư khổng lồ cho AI thành lợi nhuận bền vững hay không.
Nếu chi tiêu cho AI tiếp tục tạo ra lợi nhuận thực sự, cơ hội có thể mở rộng vượt ra ngoài các tên tuổi chip lớn nhất sang lĩnh vực mạng, bộ nhớ, nguồn điện, làm mát, trung tâm dữ liệu và phần mềm.
Với hiện tại, tôi sẽ chọn lọc thay vì giả định rằng mọi cổ phiếu liên quan đến AI đều sẽ được hưởng lợi như nhau.
#AIStocksWhatNext
$MUBARAK
$RHEA
$PEPE
