4 giai đoạn của chu kỳ thị trường (quan trọng nhất: phán đoán bối cảnh)
Thị trường liên tục luân phiên qua 4 trạng thái này:
Đột phá (Breakout): xuất hiện các nến lớn liên tiếp tăng/giảm mạnh, gần như không có nhịp điều chỉnh → Luôn vào Long/Short, chỉ giao dịch theo xu hướng.
Kênh hẹp (Tight Channel): nhịp điều chỉnh nông, mức chồng lấp ít, bám sát đường xu hướng → Xu hướng mạnh, mua/bán khi điều chỉnh.
Kênh rộng (Broad Channel): nhịp điều chỉnh sâu hơn nhưng vẫn vận hành theo hướng của xu hướng → Xu hướng yếu, có thể giao dịch ngược xu hướng ở mức phù hợp nhưng cần thận trọng.
Vùng dao động (Trading Range): các đỉnh/đáy chồng lấp nhiều → Bán ở cao, mua ở thấp, chờ đợi đột phá thật sự.
Khi hành tình đến thì thường biến nhanh: từ kênh sang vùng dao động.
Chiến lược giao dịch thay đổi theo chu kỳ: xu hướng mạnh chỉ làm theo xu hướng; vùng dao động có thể giao dịch hai chiều; phán đoán sai chu kỳ là nguyên nhân chính gây thua lỗ.
Al Brooks nhấn mạnh quy luật 80/20: thị trường 80% thời gian đi theo xu hướng
Xu hướng là gì?
Cấp tốc chính là xu hướng; kênh cũng là xu hướng (bao gồm cả kênh hẹp/kênh rộng); vùng dao động cũng là xu hướng.
Mỗi lần thị trường muốn phá vỡ xu hướng thì không dễ như vậy.
Nhưng xác suất xảy ra theo “ba lần thử” là lớn: 1, dừng lại; 2, dừng lại; 3, đột phá.
Thứ hai là xem độ dốc tăng/giảm: mỗi lần trên/dưới tạo ra mức phá hủy đối với xu hướng mạnh lên hay suy yếu đi.
Thứ ba là vùng dao động: đỉnh/đáy có đang liên tục được nâng lên hay hạ xuống hay không, từ đó suy ra dao động nghiêng về hướng đi lên hay đi xuống.
Ví dụ: hiện tại #BTC đêm qua đã phá vỡ kênh tăng, sau đó chuyển sang vùng dao động.
Thị trường liên tục luân phiên qua 4 trạng thái này:
Đột phá (Breakout): xuất hiện các nến lớn liên tiếp tăng/giảm mạnh, gần như không có nhịp điều chỉnh → Luôn vào Long/Short, chỉ giao dịch theo xu hướng.
Kênh hẹp (Tight Channel): nhịp điều chỉnh nông, mức chồng lấp ít, bám sát đường xu hướng → Xu hướng mạnh, mua/bán khi điều chỉnh.
Kênh rộng (Broad Channel): nhịp điều chỉnh sâu hơn nhưng vẫn vận hành theo hướng của xu hướng → Xu hướng yếu, có thể giao dịch ngược xu hướng ở mức phù hợp nhưng cần thận trọng.
Vùng dao động (Trading Range): các đỉnh/đáy chồng lấp nhiều → Bán ở cao, mua ở thấp, chờ đợi đột phá thật sự.
Khi hành tình đến thì thường biến nhanh: từ kênh sang vùng dao động.
Chiến lược giao dịch thay đổi theo chu kỳ: xu hướng mạnh chỉ làm theo xu hướng; vùng dao động có thể giao dịch hai chiều; phán đoán sai chu kỳ là nguyên nhân chính gây thua lỗ.
Al Brooks nhấn mạnh quy luật 80/20: thị trường 80% thời gian đi theo xu hướng
Xu hướng là gì?
Cấp tốc chính là xu hướng; kênh cũng là xu hướng (bao gồm cả kênh hẹp/kênh rộng); vùng dao động cũng là xu hướng.
Mỗi lần thị trường muốn phá vỡ xu hướng thì không dễ như vậy.
Nhưng xác suất xảy ra theo “ba lần thử” là lớn: 1, dừng lại; 2, dừng lại; 3, đột phá.
Thứ hai là xem độ dốc tăng/giảm: mỗi lần trên/dưới tạo ra mức phá hủy đối với xu hướng mạnh lên hay suy yếu đi.
Thứ ba là vùng dao động: đỉnh/đáy có đang liên tục được nâng lên hay hạ xuống hay không, từ đó suy ra dao động nghiêng về hướng đi lên hay đi xuống.
Ví dụ: hiện tại #BTC đêm qua đã phá vỡ kênh tăng, sau đó chuyển sang vùng dao động.