BPI kêu gọi FinCEN mở rộng quy định định danh stablecoin sang thị trường thứ cấp
Viện Chính sách Ngân hàng (Bank Policy Institute) — tổ chức vận động hành lang đại diện cho JPMorgan, Bank of America, Wells Fargo và Citi — đang thúc giục FinCEN mở rộng các yêu cầu nhận diện khách hàng vượt ra khỏi các nhà phát hành stablecoin và áp dụng vào thị trường thứ cấp.
Họ đang yêu cầu gì. BPI muốn các sàn giao dịch và nền tảng có quan hệ tài khoản trực tiếp với nhà đầu tư cá nhân thực hiện đầy đủ các kiểm tra Chương trình Nhận diện Khách hàng (Customer Identification Program, CIP) theo Đạo luật Bảo mật Ngân hàng (Bank Secrecy Act). Lập luận của họ: phần lớn việc mua bán trong hệ sinh thái stablecoin thanh toán diễn ra trên các nền tảng này — và đây cũng là nơi xảy ra nhiều hoạt động phi pháp gắn với stablecoin nhất.
Vì sao điều này quan trọng. Quy định dự kiến hiện tại của FinCEN, nhằm triển khai khung AML/các biện pháp trừng phạt theo Đạo luật GENIUS, chủ yếu hiệu chỉnh nghĩa vụ của nhà phát hành theo thị trường sơ cấp — phát hành, chuộc lại, lưu ký — vì các nhà phát hành không thể biết ai đang giao dịch trên thị trường thứ cấp, nơi danh tính mang tính bí danh và không có một nút trung tâm nào thu thập dữ liệu khách hàng. Yêu cầu của BPI sẽ đảo ngược logic đó: đẩy nghĩa vụ KYC xuống các nền tảng thực sự phục vụ nhà bán lẻ.
Điểm vướng — các sàn giao dịch phi tập trung (decentralized exchanges, DEX) cũng có thể rơi vào diện giám sát, vì đề xuất nhắm tới các "nền tảng thiết lập quan hệ tài khoản trực tiếp," và DEX ngày càng chính xác là như vậy. Đáng chú ý, BPI cũng đã phản đối dự luật Digital Asset Market Structure hiện tại cùng với các nhóm ngân hàng khác, lập luận ủng hộ một cơ chế chặt chẽ hơn, thân thiện với ngân hàng.
Sự giằng co. Đó là các ngân hàng đang nói với cơ quan quản lý: đừng chỉ kiểm soát các nhà phát hành, hãy kiểm soát cả "hạ tầng đường ray". Các bên trong ngành và những người ủng hộ DeFi lại lập luận ngược lại — rằng KYC ở thị trường thứ cấp sẽ đẩy các stablecoin được quản lý tại Mỹ ra khỏi hoàn toàn các môi trường phi cấp phép. Giai đoạn lấy ý kiến sẽ là chiến trường.
$XRP $BTC $GENIUS #BitcoinStrongestWeekSinceMarch2023 #BPIUrgesFinCENExpandStablecoinIDRulesToSecondaryMarkets #AnthropicIPOCouldTopSpaceXRecordReportsSay #NvidiaAIServerPricesRiseOver15% #BSTREndsCantorSPACGoPublicPlan
Viện Chính sách Ngân hàng (Bank Policy Institute) — tổ chức vận động hành lang đại diện cho JPMorgan, Bank of America, Wells Fargo và Citi — đang thúc giục FinCEN mở rộng các yêu cầu nhận diện khách hàng vượt ra khỏi các nhà phát hành stablecoin và áp dụng vào thị trường thứ cấp.
Họ đang yêu cầu gì. BPI muốn các sàn giao dịch và nền tảng có quan hệ tài khoản trực tiếp với nhà đầu tư cá nhân thực hiện đầy đủ các kiểm tra Chương trình Nhận diện Khách hàng (Customer Identification Program, CIP) theo Đạo luật Bảo mật Ngân hàng (Bank Secrecy Act). Lập luận của họ: phần lớn việc mua bán trong hệ sinh thái stablecoin thanh toán diễn ra trên các nền tảng này — và đây cũng là nơi xảy ra nhiều hoạt động phi pháp gắn với stablecoin nhất.
Vì sao điều này quan trọng. Quy định dự kiến hiện tại của FinCEN, nhằm triển khai khung AML/các biện pháp trừng phạt theo Đạo luật GENIUS, chủ yếu hiệu chỉnh nghĩa vụ của nhà phát hành theo thị trường sơ cấp — phát hành, chuộc lại, lưu ký — vì các nhà phát hành không thể biết ai đang giao dịch trên thị trường thứ cấp, nơi danh tính mang tính bí danh và không có một nút trung tâm nào thu thập dữ liệu khách hàng. Yêu cầu của BPI sẽ đảo ngược logic đó: đẩy nghĩa vụ KYC xuống các nền tảng thực sự phục vụ nhà bán lẻ.
Điểm vướng — các sàn giao dịch phi tập trung (decentralized exchanges, DEX) cũng có thể rơi vào diện giám sát, vì đề xuất nhắm tới các "nền tảng thiết lập quan hệ tài khoản trực tiếp," và DEX ngày càng chính xác là như vậy. Đáng chú ý, BPI cũng đã phản đối dự luật Digital Asset Market Structure hiện tại cùng với các nhóm ngân hàng khác, lập luận ủng hộ một cơ chế chặt chẽ hơn, thân thiện với ngân hàng.
Sự giằng co. Đó là các ngân hàng đang nói với cơ quan quản lý: đừng chỉ kiểm soát các nhà phát hành, hãy kiểm soát cả "hạ tầng đường ray". Các bên trong ngành và những người ủng hộ DeFi lại lập luận ngược lại — rằng KYC ở thị trường thứ cấp sẽ đẩy các stablecoin được quản lý tại Mỹ ra khỏi hoàn toàn các môi trường phi cấp phép. Giai đoạn lấy ý kiến sẽ là chiến trường.
$XRP $BTC $GENIUS #BitcoinStrongestWeekSinceMarch2023 #BPIUrgesFinCENExpandStablecoinIDRulesToSecondaryMarkets #AnthropicIPOCouldTopSpaceXRecordReportsSay #NvidiaAIServerPricesRiseOver15% #BSTREndsCantorSPACGoPublicPlan