Thanh lý biến mất khỏi giao dịch đòn bẩy nghe như một bản nâng cấp lớn—nhưng với TermMax Alpha, tôi nghĩ câu chuyện lớn hơn là rủi ro chưa biến mất; nó đã được thiết kế lại.
Điều này quan trọng khi các nhà giao dịch xử lý các tài sản biến động như , $ACU , và $PIEVERSE ,$STAR , Câu hỏi thực sự không chỉ là bạn đang giao dịch tài sản nào? Mà là rủi ro được cấu trúc như thế nào?
Alpha sử dụng quyền chọn mua (call) cho trạng thái tăng giá và quyền chọn bán (put) cho trạng thái giảm giá. Thay vì duy trì ký quỹ cho một vị thế đòn bẩy, nhà giao dịch trả một khoản phí bảo hiểm trước—nhờ đó khoản lỗ tối đa được biết ngay từ đầu.
Không có ngưỡng thanh lý.
Nhưng có một điều kiện mới:
Hướng + mức độ + thời điểm.
Với đòn bẩy truyền thống, bạn có thể đúng về xu hướng dài hạn nhưng vẫn bị thanh lý vì giá đi ngược lại trước.
Với quyền chọn, lệnh thoát bắt buộc đó được loại bỏ—nhưng vẫn cần biến động đủ lớn, và xảy ra trong khung thời gian của quyền chọn, để hợp lý hóa khoản phí bảo hiểm đã trả.
Vì vậy tôi sẽ không đơn giản gọi Alpha là “an toàn hơn.”
Đó là một mô hình rủi ro khác: thay thế một lệnh thoát bắt buộc không chắc chắn bằng một chi phí trả trước đã biết—đồng thời đặt nhiều trọng tâm hơn vào việc giá đi đến đâu, nó di chuyển bao xa và khi nào thì đạt tới.
Chính sự đánh đổi đó khiến TermMax Alpha trở nên đáng chú ý.
@TermMax #TermMax
Điều này quan trọng khi các nhà giao dịch xử lý các tài sản biến động như , $ACU , và $PIEVERSE ,$STAR , Câu hỏi thực sự không chỉ là bạn đang giao dịch tài sản nào? Mà là rủi ro được cấu trúc như thế nào?
Alpha sử dụng quyền chọn mua (call) cho trạng thái tăng giá và quyền chọn bán (put) cho trạng thái giảm giá. Thay vì duy trì ký quỹ cho một vị thế đòn bẩy, nhà giao dịch trả một khoản phí bảo hiểm trước—nhờ đó khoản lỗ tối đa được biết ngay từ đầu.
Không có ngưỡng thanh lý.
Nhưng có một điều kiện mới:
Hướng + mức độ + thời điểm.
Với đòn bẩy truyền thống, bạn có thể đúng về xu hướng dài hạn nhưng vẫn bị thanh lý vì giá đi ngược lại trước.
Với quyền chọn, lệnh thoát bắt buộc đó được loại bỏ—nhưng vẫn cần biến động đủ lớn, và xảy ra trong khung thời gian của quyền chọn, để hợp lý hóa khoản phí bảo hiểm đã trả.
Vì vậy tôi sẽ không đơn giản gọi Alpha là “an toàn hơn.”
Đó là một mô hình rủi ro khác: thay thế một lệnh thoát bắt buộc không chắc chắn bằng một chi phí trả trước đã biết—đồng thời đặt nhiều trọng tâm hơn vào việc giá đi đến đâu, nó di chuyển bao xa và khi nào thì đạt tới.
Chính sự đánh đổi đó khiến TermMax Alpha trở nên đáng chú ý.
@TermMax #TermMax