Ủy ban Giao dịch Hàng hóa Tương lai Hoa Kỳ (CFTC) đã hủy bỏ một chính sách lâu dài cấm các thỏa thuận trong các hành động thực thi khi các bị cáo công khai phủ nhận các cáo buộc của cơ quan này. Chính sách này, bắt đầu từ năm 1998, đã bị chỉ trích vì có thể truyền đạt rằng cơ quan quản lý có thể tự bảo vệ mình khỏi sự kiểm tra hoặc phản bác, một mối quan tâm mà cơ quan này cho rằng cần phải được sửa chữa.

Động thái này phản ánh một bước đi tương tự đã được thực hiện vào đầu năm nay bởi Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Hoa Kỳ (SEC), cơ quan này đã hủy bỏ một điều khoản không phủ nhận liên quan vào tháng Năm. Chủ tịch CFTC Mike Selig đã định hình sự thay đổi này như một cách khôi phục sự bình đẳng với các cơ quan quản lý khác và giảm nguy cơ hiểu lầm về trách nhiệm của Ủy ban. “Trong gần ba thập kỷ, Ủy ban đã từ chối giải quyết các vụ án trừ khi bị cáo hứa không công khai phủ nhận các cáo buộc của Ủy ban,” Selig nói. “Tôi rất vui mừng khi chúng ta hủy bỏ chính sách không phủ nhận này, nhất quán với các cơ quan quản lý trên toàn chính phủ.”

Các công ty crypto và những người tham gia ngành đã từ lâu lập luận rằng quy tắc không từ chối hạn chế quyền phát ngôn và ràng buộc các thỏa thuận. Việc CFTC đảo ngược đặt ra câu hỏi về cách các thỏa thuận sẽ được cấu trúc trong tương lai, và những sự thật nào có thể vẫn cần được thừa nhận như một phần của bất kỳ giải quyết nào. Cơ quan này cho biết rằng sự thay đổi chính sách mang lại sự linh hoạt lớn hơn khi giải quyết các hành động thực thi, mặc dù đã cảnh báo rằng nó sẽ không tự động hủy bỏ tất cả các điều khoản không từ chối và một số thỏa thuận có thể vẫn yêu cầu thừa nhận một số sự thật hoặc trách nhiệm.

Nguồn: CFTC

Theo Cointelegraph, sự điều chỉnh chính sách đến giữa một cuộc tranh luận rộng lớn hơn về quyền phát ngôn trong các hành động thực thi và sự cân bằng giữa trách nhiệm công cộng và hiệu quả thỏa thuận.

Sự thay đổi chính sách diễn ra trong bối cảnh quy định rộng hơn tại Hoa Kỳ. Dưới thời chính quyền Trump, các hành động thực thi nhằm vào các công ty crypto đã được khởi xướng trong thời kỳ chính quyền Biden đã chứng kiến những nỗ lực đảo ngược từ các nhà quản lý của chính quyền. Trong một diễn biến riêng biệt vào thứ Năm, CFTC đã tiến hành bãi bỏ thỏa thuận 5 triệu đô la với sàn giao dịch crypto Gemini, một vụ việc mà chủ tịch mô tả là “nhắm mục tiêu chính trị”.

Cựu Chủ tịch CFTC Tim Massad, người đã lãnh đạo cơ quan này trong thời kỳ Obama, đã mô tả sự đảo ngược này là “cực kỳ bất thường,” nhấn mạnh tính bất thường của việc mở lại hoặc đảo ngược các vấn đề đã được giải quyết. Những nhận xét của Massad nhấn mạnh sự chú ý đang diễn ra xung quanh cách mà các nhà quản lý Hoa Kỳ xử lý việc thực thi crypto và các tác động tiềm năng đến kiến trúc thỏa thuận và trách nhiệm công cộng.

Những điểm chính

• CFTC đã bãi bỏ chính sách thỏa thuận không từ chối yêu cầu các bị cáo không được từ chối công khai các cáo buộc của cơ quan như một điều kiện để giải quyết.

• Sự thay đổi này đồng bộ hóa CFTC với một động thái tương tự của SEC và báo hiệu một sự chuyển hướng quy định rộng hơn hướng tới tính linh hoạt trong các thỏa thuận thực thi.

• Các điều khoản không từ chối hiện tại không bị hủy bỏ tự động, và một số thỏa thuận có thể vẫn yêu cầu thừa nhận một số sự thật hoặc trách nhiệm.

• Quyết định này có tác động ngay lập tức đến cách mà các vấn đề thực thi crypto có thể được giải quyết và cách mà quyền phát ngôn công cộng được cân bằng trong các hành động quy định.

• Tách biệt, CFTC đã tìm cách bãi bỏ thỏa thuận Gemini, dẫn đến cuộc tranh luận về việc nhắm mục tiêu chính trị và sự ổn định của các vụ việc đã được giải quyết trong bối cảnh thực thi crypto.

Thay đổi chính sách và các tác động thực tế cho việc thực thi

Việc CFTC xem xét lại chính sách không từ chối đánh dấu một sự thay đổi đáng kể trong cách cơ quan này xây dựng các thỏa thuận với các thực thể được quản lý. Truyền thống, yêu cầu các bị cáo không được từ chối các cáo buộc giúp đơn giản hóa việc giải quyết nhưng đã dấy lên lo ngại về quyền tự do ngôn luận của các bị cáo và hình ảnh của hành vi của cơ quan thực thi. Bằng cách loại bỏ rào cản không từ chối, Ủy ban đang tiến tới một khung thỏa thuận nhấn mạnh trách nhiệm mà không tự động hạn chế cuộc đối thoại công cộng.

Từ góc độ tuân thủ quy định, sự thay đổi này đưa ra sự tinh tế lớn hơn trong quy trình đàm phán thỏa thuận. Mặc dù một số thỏa thuận có thể vẫn bao gồm các đại diện đã thỏa thuận về sự thật hoặc trách nhiệm—như được quy định bởi các đặc điểm của vụ việc—tư thế rộng hơn của cơ quan là cho phép nhiều linh hoạt hơn trong cách giải quyết công khai các tranh chấp. Điều này có thể ảnh hưởng đến cách các công ty tài chính, sàn giao dịch và các nhà điều hành blockchain đánh giá rủi ro thỏa thuận, chiến lược truyền thông, và nhu cầu tiềm năng cho các tiết lộ sau thỏa thuận.

Bối cảnh thực thi, ngữ cảnh chính trị, và sự đồng bộ giữa các cơ quan

Sự sửa đổi chính sách diễn ra giữa một môi trường rộng lớn hơn của việc tái cân bằng giữa các nhà quản lý Hoa Kỳ liên quan đến việc thực thi crypto. Hành động của SEC vào tháng Năm để bãi bỏ một thực tiễn không từ chối tương tự tạo ra một tiền lệ mà CFTC hiện đang theo đuổi, báo hiệu sự đồng bộ hóa chặt chẽ hơn giữa các cơ quan liên bang về cách các thỏa thuận nên giải quyết quyền phát ngôn của các bị cáo trong khi vẫn duy trì uy tín thực thi.

Các nhà quan sát lưu ý về những âm hưởng chính trị trong các hành động quy định đang diễn ra. Nỗ lực của CFTC nhằm bãi bỏ thỏa thuận 5 triệu đô la với Gemini đã thu hút sự chú ý về cách mà các vấn đề thực thi có thể được xem xét lại, đặc biệt khi chúng giao thoa với các câu chuyện chính trị đương đại. Cơ quan này lập luận rằng quyết định về Gemini đã bị nhắm mục tiêu một cách bất thường về mặt chính trị, một cáo buộc nhấn mạnh sự nhạy cảm của các hành động thực thi trong lĩnh vực crypto khi các chính quyền chuyển giao và các ưu tiên chính sách thay đổi.

Ngoài sự phát triển của Gemini, những người tham gia ngành tiếp tục cân nhắc cách những thay đổi này ảnh hưởng đến giấy phép, hoạt động xuyên biên giới, và sự tích hợp của các hoạt động crypto với hạ tầng tài chính truyền thống. Khi khung quy định phát triển, các công ty có thể xem xét lại các kiểm soát rủi ro, quy trình tiết lộ và sự tương tác giữa các hành động thực thi và rủi ro danh tiếng trong các thỏa thuận và hồ sơ quy định.

Bối cảnh quy định và các tác động quản trị tiềm năng

Mặc dù sự thay đổi chính sách ngay lập tức tập trung vào cơ chế thỏa thuận, các tác động rộng hơn mở rộng đến quản trị, tuân thủ và các cân nhắc quốc tế. Quan điểm của Hoa Kỳ về ngôn ngữ thỏa thuận có thể ảnh hưởng đến cách các nhà quản lý nước ngoài nhìn nhận về các lệnh đồng ý, các lời nhận tội và nghĩa vụ sau thỏa thuận, có khả năng ảnh hưởng đến các cuộc điều tra xuyên biên giới và hợp tác với các cơ quan nước ngoài. Đối với các thực thể hoạt động trên nhiều khu vực pháp lý, việc hài hòa hóa các thực tiễn thỏa thuận—trong khi bảo tồn chủ quyền quốc gia về thực thi—vẫn là một lĩnh vực trung tâm được kiểm tra cho các cố vấn pháp lý và đội ngũ tuân thủ.

Nhìn về phía trước, các nhà quan sát sẽ theo dõi cách mà CFTC và các cơ quan khác thực hiện cách tiếp cận đã sửa đổi trong thực tế. Những câu hỏi chính bao gồm liệu các thỏa thuận trong tương lai có thường xuyên cho phép từ chối hay yêu cầu thừa nhận hạn chế, cách mà hồ sơ công cộng sẽ phản ánh những thỏa thuận đó, và cách mà các hành động song song giữa các cơ quan khác nhau sẽ được phối hợp trong các cuộc điều tra đa cơ quan.

Theo Cointelegraph, cách tiếp cận đang phát triển đối với các từ chối thỏa thuận phản ánh một sự tái cân bằng rộng hơn về các chiến lược thực thi và quyền phát ngôn trong chế độ quy định crypto. Sự nhấn mạnh vào tính minh bạch, trách nhiệm và sự tương xứng trong các thỏa thuận có khả năng định hình quản lý rủi ro pháp lý và các chương trình tuân thủ tại các công ty crypto, sàn giao dịch và các tổ chức tài chính tham gia vào tài sản kỹ thuật số.

Khi cuộc đối thoại quy định tiếp tục, các công ty nên chú ý đến các hướng dẫn hoặc sáng kiến lập pháp sắp tới có thể định nghĩa lại ngôn ngữ thỏa thuận, tiêu chuẩn nhận tội, và các yêu cầu tiết lộ đi kèm với các giải pháp thực thi.

Góc nhìn kết thúc: Việc đảo ngược chính sách không từ chối đại diện cho một điều chỉnh có ý nghĩa trong bộ công cụ thực thi của CFTC, với các tác động tiềm năng đến cách các thỏa thuận được đàm phán, tiết lộ và được công chúng và thị trường cảm nhận. Những tháng tới sẽ tiết lộ cách mà sự thay đổi này tương tác với các hành động thực thi đang diễn ra và các nỗ lực phối hợp giữa các cơ quan trong một bối cảnh quy định crypto đang phát triển nhanh chóng.

Bài viết này ban đầu được đăng tải với tiêu đề CFTC Bãi Bỏ Điều Khoản Không Từ Chối Trong Các Thỏa Thuận, Báo Hiệu Sự Thay Đổi Trong Thực Thi trên Crypto Breaking News – nguồn tin đáng tin cậy của bạn cho tin tức crypto, tin tức Bitcoin và cập nhật blockchain.