Đây là một lệnh long BTC có thời gian giữ trên một ngày.
Nhìn vào kết quả, lệnh này cuối cùng gần như không lỗ.
Nhưng trong quá trình giao dịch, đây là một lần khiến mình cảm thấy cực kỳ thất bại và khó chịu.Điều tôi thực sự cần suy ngẫm không phải là lệnh này cuối cùng lỗ bao nhiêu, mà là những vấn đề đã lộ ra trong suốt quá trình:
FOMO vào lệnh long, sợ lỗ không cắt lỗ, dùng vốn nhẹ để kiếm cớ giữ lệnh, đấu đá với thị trường.
Tôi viết bài tổng kết này không phải để chứng minh mình hiểu biết bao nhiêu, mà là để nhắc nhở bản thân một điều:
Tôi đã rất may mắn khi lần này không bị thanh lý. Nếu những vấn đề này không được giải quyết, chắc chắn tôi sẽ phải trả giá cao hơn nhiều vì những lý do tương tự trong tương lai.
I. Bối cảnh thị trường: Dự kiến thị trường sẽ đi ngang ở mức giá cao, nhưng thay vào đó, thực tế lại giảm đều đặn.
Sau khi BTC vượt qua mốc 82.000, ban đầu tôi dự đoán nó sẽ ổn định ở mức cao trong một thời gian. Tuy nhiên, thị trường đã đột ngột chuyển biến xấu và giảm mạnh xuống khoảng 80.700.
Sự suy giảm dần dần kéo dài từ 19:00 ngày hôm trước đến 12:00 ngày hôm sau, trong khoảng 17 giờ.
Đặc điểm xu hướng: Hầu như không có sự phục hồi đáng kể nào ở giai đoạn giữa, chỉ có những biến động nhẹ.
Quan điểm của tôi: Lúc đó tôi rất lạc quan và đang chờ cơ hội để mua vào. Kiểu giảm giá chậm và một chiều như thế này thực sự rất khó chịu đối với tôi.
Thêm vào đó: Tôi có một số việc cá nhân cần giải quyết vào ngày hôm sau, điều này càng làm trầm trọng thêm sự biến động cảm xúc của tôi.
Nhìn lại thì, đây thực sự là điểm khởi đầu cho tất cả những sai lầm sau đó.
Không phải là tôi đột nhiên trở nên xúc động, mà đúng hơn là cảm xúc của tôi đã tích tụ dần dần trong suốt 17 giờ buồn bã và những vấn đề cá nhân.
II. Mở vị thế sai: Theo đuổi điểm cao nhất của đợt phục hồi
Khoảng từ 2:30 chiều đến 3:00 chiều, BTC đã tăng vọt đáng kể, và vì tôi không có bất kỳ vị thế mua nào, tâm lý FOMO (sợ bỏ lỡ cơ hội) của tôi lập tức trỗi dậy.
Lý lẽ đằng sau phán quyết vào thời điểm đó (mà xét lại thì rất thô thiển):
Nhận thấy một tín hiệu mơ hồ cho thấy "có vẻ như giá sẽ tiếp tục tăng".
Quan điểm chủ quan cho rằng "giai đoạn điều chỉnh giảm đã hoàn tất và thị trường sẽ tiếp tục bứt phá tăng trưởng."
Sợ bỏ lỡ cơ hội thị trường → Nhanh chóng mở vị thế mua với một nửa số vốn thông thường.
Như bạn có thể thấy rõ từ biểu đồ bên dưới, điểm cao nhất của đợt phục hồi lúc 15:15 là 81.679, và điểm vào lệnh của tôi về cơ bản nằm gần vùng cao nhất của nến đó.
Kết quả: Giá gần như đạt đến điểm cao nhất của đợt phục hồi này, đảo ngược hoàn toàn xu hướng.
Cơ chế cốt lõi của FOMO là sự né tránh hối tiếc – khi mọi người xung quanh bạn đang bàn tán về nó và giá cả đang tăng, sự hối tiếc vì "bỏ lỡ" thường lớn hơn nỗi sợ "mất tiền khi đuổi theo giá cao", cuối cùng dẫn đến những quyết định thiếu lý trí giữa những ồn ào. Điểm mấu chốt để phân biệt giữa "theo xu hướng" và "FOMO" là liệu hành động đó có nằm trong kế hoạch hay không: xác định xu hướng theo kế hoạch và giao dịch tại điểm vào lệnh đã định trước là theo xu hướng; phá vỡ nguyên tắc và vội vàng đầu tư mạnh chỉ sau khi thấy lợi nhuận liên tục là FOMO.
Lần này, rõ ràng tôi thuộc trường hợp thứ hai.
3. Giữ chặt những vị thế đang thua lỗ: Suy nghĩ viển vông lấn át quá trình ra quyết định.
Thị trường không diễn biến như kỳ vọng sau khi tôi mở lệnh, nhưng thay vì cắt lỗ, tôi lại tự bào chữa cho mình:
"Dù sao thì, vị trí của tôi nhẹ nhàng hơn bình thường nhiều, nên tôi chỉ cần giữ vững vị trí và quan sát thôi."
Một đợt phục hồi nhỏ đã xảy ra gần thời điểm mở cửa thị trường Mỹ, lẽ ra đó phải là cơ hội để thoát lệnh.
Tôi ngoan cố tin rằng thị trường sẽ tiếp tục tăng → Tôi lại bỏ lỡ cơ hội thoát ra rồi.
Sau đó, giá tiếp tục giảm xuống khoảng 7,9W.
Trong giai đoạn đó, tôi đã bổ sung thêm một ít vào vị thế của mình một cách không thường xuyên và thực hiện một số giao dịch nhỏ.
Tôi đã thanh lý hết tất cả các vị thế của mình trước 10 giờ tối ngày hôm sau, và cuối cùng, tôi hầu như không mất đồng nào.
Nhưng tôi rất chắc chắn về một điều: không phải vì giao dịch đó đúng đắn, mà vì thị trường đã cho tôi cơ hội để phục hồi.
Một giao dịch "không thua lỗ nhưng có quy trình tồi tệ" thực chất còn nguy hiểm hơn một giao dịch dẫn đến thua lỗ.
Vì nó dễ dàng tạo cho tôi ảo tưởng rằng "Tôi có thể vượt qua được nếu mình chịu đựng."
Tóm lại, điều quan trọng nhất là: đừng bao giờ giữ mãi một vị thế đang thua lỗ, và đừng bao giờ đánh cược toàn bộ vốn của mình chỉ vì ảo tưởng. Lần này tôi đã không làm được điều đó.
IV. Phân tích vấn đề: Tôi nhận ra mình đã "chống lại thị trường".
Đây thực chất là sự kết hợp điển hình giữa "hiệu ứng bầy đàn + tâm lý ngại thua lỗ" trong tài chính hành vi.
Chuỗi sai lầm hoàn chỉnh như sau: kỳ vọng lạc quan thái quá → suy giảm kéo dài gây đau khổ → vấn đề cá nhân ảnh hưởng đến cảm xúc → sự phục hồi gây ra tâm lý sợ bỏ lỡ cơ hội (FOMO) → đuổi theo thị trường dựa trên tín hiệu mơ hồ → hiệu suất thị trường không đạt kỳ vọng → sợ phục hồi sau khi cắt lỗ → lấy lý do giữ vị thế nhỏ → muốn chờ điểm thoát lệnh an toàn → bỏ lỡ cơ hội thoát lệnh trong đợt phục hồi phiên giao dịch Mỹ → chống lại thị trường → bổ sung thêm vào vị thế giữa chừng để cố gắng cứu vãn tình hình → thoát hiểm trong gang tấc nhờ may mắn.
Cách vào lệnh: Vào lệnh không theo kế hoạch, đuổi theo các đợt tăng giá dựa trên tín hiệu không rõ ràng -> FOMO / sợ bỏ lỡ cơ hội.
Giữ vị thế: Nếu hướng đi sai nhưng không đặt lệnh cắt lỗ -> ảo tưởng + lập trường cứng nhắc
Rời khỏi thị trường: Giữ cổ phiếu trong giai đoạn phục hồi -> Không muốn thừa nhận sai lầm
Cảm xúc: Khả năng phán đoán bị ảnh hưởng bởi các vấn đề cá nhân -> Cảm xúc chi phối hoạt động giao dịch.
Nhưng vấn đề sâu xa nhất lần này là: "Tôi không muốn thừa nhận sai lầm của mình trong tình huống khó xử nhất."
Ngoài việc vẫn tin rằng giá sẽ tăng, thực ra còn có một lý do sâu xa hơn khiến tôi không muốn cắt lỗ vào thời điểm đó:
Thị trường đã liên tục suy giảm ở mọi phân khúc nhỏ, hầu như không có sự phục hồi đáng kể nào.
Xu hướng này là điều đau lòng nhất.
Vì đây không phải là kiểu xu hướng mà một cây nến giảm giá lớn duy nhất phá vỡ lệnh cắt lỗ – kiểu đó đơn giản hơn, gây đau đớn, nhưng diễn biến thì rõ ràng.
Đó là kiểu xu hướng đi xuống dần dần làm tôi mệt mỏi, khiến tôi liên tục phải đấu tranh với quyết định của mình khi giữ chức vụ đó.
"Có vẻ như tôi đã bị lỗ rồi, nhưng nếu giá phục hồi ngay lập tức thì sao?"
"Nếu không bán, bạn sẽ chỉ bị bào mòn dần dần; giữ lại cũng chẳng dễ chịu gì."
"Nó đã rơi lâu như vậy rồi, chắc chắn nó có thể nảy lên một chút chứ, phải không?"
"Sao tôi lại mua vào đúng lúc giá cao nhất thế nhỉ?"
"Làm sao thị trường cứ tiếp tục giảm như thế này mà không có dấu hiệu phục hồi?"
Giờ nhìn lại, tôi nhận ra rằng điều tôi chờ đợi thực ra không phải là tín hiệu đảo chiều.
Tôi đang chờ đợi một nơi mà tôi có thể rời đi về mặt cảm xúc.
Nói một cách đơn giản:
Tôi không muốn thừa nhận sai lầm của mình và rời đi trong tình thế khó xử nhất.
Tôi muốn đợi một chút hồi phục để có thể giảm cân ít hơn và cảm thấy khỏe hơn trước khi rời đi.
Tôi từng nghĩ ý tưởng này rất hợp lý, nhưng thực chất nó lại mang tính cảm tính, và cuối cùng dẫn đến việc bám víu một cách vô điều kiện vào những lập trường đang thua cuộc.
V. Những quy tắc dành cho bản thân
Không nên mở vị trí tuyển dụng mà không có kế hoạch.
Đừng để "tín hiệu mơ hồ + nỗi sợ bỏ lỡ cơ hội" trở thành lý do để tham gia thị trường. Hãy thiết lập các điều kiện mua và mục tiêu giá rõ ràng, và đừng để tâm lý thị trường thay đổi.Nếu bạn đang đi sai hướng, hãy chấp nhận thua lỗ trước, đừng viện cớ.
Việc nắm giữ một vị thế nhỏ không có nghĩa là bạn có thể giữ mãi những vị thế đang thua lỗ.Một khi tâm lý giữ lại các vị thế thua lỗ được hình thành, lần sau nó sẽ dẫn đến việc bị gọi ký quỹ bổ sung.Giảm tần suất giao dịch hoặc ngừng giao dịch khi cảm xúc không ổn định.
Vào những ngày tôi có việc cá nhân cần giải quyết hoặc trải qua những biến động cảm xúc lớn, tôi phải ngừng gõ bàn phím. Khi tâm trạng không tốt, tôi chỉ làm ba việc: theo dõi thị trường, ghi chú và xem lại hiệu suất trong quá khứ.Hãy tận dụng mọi cơ hội phục hồi để rút lui.
Nếu thị trường không diễn biến như dự kiến, thì chiến lược của bạn đã thất bại; đừng mạo hiểm lần thứ hai.Nếu bạn muốn chờ thị trường hồi phục để rút lui, bạn phải trả lời ba câu hỏi sau:
Tôi sẽ thoát ra ở đâu sau pha bóng bật lại?
Tôi nên bán nếu giá không phục hồi trong bao lâu nữa?
Nó sẽ tiếp tục giảm đến mức nào trước khi tôi rời đi vô điều kiện?
Nếu bạn không thể trả lời ba câu hỏi này, thì bạn không đang thực hiện một giao dịch; bạn chỉ đang cầu mong thị trường biến động mà thôi.
Khi tôi cảm thấy "thị trường không nên diễn biến theo hướng này", tôi sẽ ngừng giao dịch ngay lập tức.
Đây là tín hiệu cho thấy thị trường đang bước vào giai đoạn đối đầu, tại thời điểm đó không có quyết định nào đáng tin cậy.Suy nghĩ theo hướng ngược lại: Khi bạn sợ bỏ lỡ điều gì đó nhất, đó thường lại là thời điểm tiềm ẩn rủi ro cao nhất.
"Hãy sợ hãi khi người khác tham lam" - Những quyết định được đưa ra dưới ảnh hưởng của nỗi sợ bỏ lỡ cơ hội (FOMO) rất có thể dẫn đến mất vốn gốc.
VI. Kết luận
Cuối cùng, thương vụ này hầu như không gây ra thua lỗ nào.
Nhưng tôi biết rất rõ rằng không phải vì tôi đã làm tốt, mà chỉ là thị trường đã cho tôi một cơ hội.
Điều thực sự khiến tôi khó chịu không phải là những con số trên hóa đơn, mà là nhận ra toàn bộ quá trình tâm lý của tôi xoay quanh giao dịch này:
Khi tham gia thị trường, ta có nỗi sợ bỏ lỡ cơ hội; khi giữ vị thế, ta có nỗi sợ bị thua lỗ.
Tôi cứ chờ đợi một thời điểm thích hợp để thừa nhận sai lầm của mình.
Họ thậm chí vẫn đang phải vật lộn với xu hướng thị trường.
Nếu những điều này không được thay đổi, chắc chắn chúng sẽ quay lại ám ảnh tôi theo một cách đau đớn hơn nữa trong tương lai.
Vì vậy, tôi đã tóm gọn bài học này thành ba câu, và tôi viết chúng ở đây để tự nhắc nhở bản thân:
Tôi có thể chấp nhận việc giá bật lại sau khi cắt lỗ, nhưng tôi không thể chấp nhận việc giữ vị thế đang thua lỗ một cách vô điều kiện chỉ vì sợ giá bật lại.
Tôi có thể đánh giá sai thị trường, nhưng tôi không thể không thừa nhận điều đó sau khi đã phạm sai lầm.
Giữ vững vị thế thua lỗ mà không bị thua sạch tiền chỉ là may mắn; nhưng nếu việc giữ vững vị thế thua lỗ trở thành thói quen, thì việc bị thua sạch tiền chỉ là vấn đề thời gian.
Tôi sẽ không để sự khó chịu này biến mất; tôi sẽ giữ nó ở đây.