Gần đây có một vài quan điểm từ những người trong ngành rất đáng để xem cùng nhau:
Đến từ Lennix Lai (OKX):
“Trong tương lai, giao dịch do Agent điều khiển và tương tác trên chuỗi sẽ làm cho khả năng quản lý rủi ro đầu tư chuyên nghiệp trở nên bình đẳng với từng cá nhân, quy mô sẽ vượt qua giao dịch do con người dẫn dắt.”
Bạn bè của Người sáng lập TMGM:
“Nhìn vào dữ liệu của các nền tảng giao dịch bán lẻ toàn cầu năm nay, cấu trúc của một vài nền tảng hàng đầu đã có sự thay đổi rõ rệt. Một số nền tảng không còn theo mô hình forex truyền thống nữa, mà rõ ràng đang chuyển hướng sang multi-asset + giao dịch tần suất cao. Số lượng khách hàng chưa chắc là nhiều nhất, nhưng độ hoạt động và chất lượng giao dịch mới là chỉ số quan trọng. Ngành này đang âm thầm phân tầng.”
Đến từ He Yi (Binance):
“AI giống như bóng đèn, còn chúng ta như là công nhân của nhà máy nến,” “Binance tương lai sẽ xây dựng cơ sở hạ tầng tài chính cho 3 tỷ người.”
Khá hợp lý, nhưng còn xa chúng ta?!
Đây không phải là xu hướng, mà là thực tế đã xảy ra. Nơi gần tiền nhất thay đổi nhanh nhất! Sự khác biệt chỉ nằm ở việc - bạn có tham gia hay không.
｜Bạn nghĩ bạn đang giao dịch, nhưng thực ra bạn đã bị loại bỏ
Nói trước một dữ liệu: Trong nền tảng ngoại hối TMGM, giao dịch ngoại hối có thể chỉ chiếm 1%. Trung bình các nơi khác cũng không quá 50%.
Điều này có nghĩa là gì? Bạn nghĩ bạn đang ở một "thị trường ngoại hối", nhưng thực ra nền tảng bạn đang ở, đã sớm trở thành một "máy giao dịch bất cứ thứ gì kiếm tiền".
Trader đã thay đổi, nhưng nhiều người vẫn chưa nhận ra
Trước đây bạn sẽ nói: tôi là người chơi coin, tôi là người làm ngoại hối,
Bây giờ xu hướng đã thay đổi:
BTC có biến động → Giao dịch BTC
Cổ phiếu Mỹ có cơ hội → Chuyển sang cổ phiếu Mỹ
Vàng có xu hướng → Đầu tư vào vàng
Nơi nào có biến động → Đi nơi đó
Họ chỉ có một danh tính: “thợ săn thanh khoản”
Nền tảng cũng đã thay đổi từ lâu
Như eToro, Interactive Brokers đã không còn là “nền tảng của một thị trường nào đó”,
Mà là một tài khoản = toàn bộ thị trường tài chính
Và trên chuỗi cũng vậy: từ vòng trước của dYdX đến vòng này của Hyperliquid và các CEX hàng đầu. Từ Crypto đơn lẻ đến sự gia tăng các đối tượng như vàng, cổ phiếu Mỹ, dầu thô,...
Những gì họ đang làm rất đơn giản và thô bạo: “Đưa tất cả tài sản toàn cầu vào một hệ thống.”
Bước này có nghĩa là gì?
Một câu: Thị trường không còn phân tán, cơ hội bắt đầu tập trung.
Và một khi cơ hội tập trung, điều tiếp theo chắc chắn sẽ xảy ra: những người hiệu quả hơn sẽ ăn thịt những người kém hiệu quả.
｜Nguy hiểm thật sự không phải là thị trường, mà là "bạn vẫn đang giao dịch thủ công"
Nhiều người vẫn đang thảo luận: có nên mua không? Có tăng không? Có phải là thị trường bò không?
Nhưng thực sự vấn đề đã trở thành: “Liệu bạn có đang giao dịch không?”
Bạn phải chấp nhận một thực tế
Những người kiếm tiền ổn định lâu dài, không bao giờ là người bình thường, mà là hệ thống: Renaissance Technologies, Citadel.
Họ không phải là “đoán đúng hơn”, mà là: nhanh hơn, ổn định hơn, và ít sai lầm hơn.
Vấn đề bây giờ là:
Những khả năng này, bắt đầu mở ra cho tất cả mọi người.
Agent, bản chất là gì?
Bạn có thể hiểu nó như là: một trader không ngủ, không cảm xúc, luôn thực hiện kỷ luật
Nó có thể:
Cùng lúc theo dõi nhiều thị trường
Phân tích dữ liệu + tin tức
Tự động đưa ra quyết định
Tự động thực hiện
Tự động cắt lỗ
Còn bạn: chỉ cần quyết định có sử dụng nó hay không
Điều này mang lại một sự thay đổi tàn nhẫn nhưng thực tế:
Trước đây: bạn thua tiền, là do bạn không đủ khả năng
Bây giờ: bạn thua tiền, có thể là vì bạn vẫn đang “tự làm”
｜Người thật sự bị tiêu diệt không phải là nhà đầu tư nhỏ lẻ, mà là “những người kém hiệu quả”
Nhiều người sẽ hỏi: AI đến, có phải nhà đầu tư nhỏ lẻ sẽ càng thảm hơn?
Câu trả lời hoàn toàn ngược lại: người bị loại không phải là nhà đầu tư nhỏ lẻ, mà là những người "giao dịch theo cách truyền thống".
Tại sao nói đây là “công bằng giao dịch”?
Bởi vì trước đây bạn thua ở ba điều:
1）Thông tin
Bạn: xem biểu đồ nến
Tổ chức: xem dữ liệu toàn thị trường
Bây giờ: AI + blockchain → Thông tin gần như đồng bộ
2）Kinh nghiệm
Bạn: dựa vào cảm giác
Tổ chức: dựa vào mô hình
Bây giờ: chiến lược có thể sao chép
3）Khả năng thực thi (điều chết người nhất)
Bạn chắc chắn đã trải qua:
Biết phải cắt lỗ nhưng không cắt
Biết phải giữ nhưng không giữ được
Còn Agent:
Luôn luôn thực thi
Luôn luôn bình tĩnh
Vì vậy, một sự thay đổi cực kỳ quan trọng đã xuất hiện:
Người bình thường lần đầu tiên, có cơ hội sở hữu khả năng giao dịch "gần như cấp tổ chức".
｜Trong tương lai, có thể bạn mua không còn là vàng, cũng không phải cổ phiếu hay các loại đơn lẻ khác
Đây là điểm mà phần lớn mọi người vẫn chưa nhận ra.
Trước đây bạn đã mua gì?
BTC/ETH/cổ phiếu/vàng/ngoại hối...
Tương lai bạn sẽ mua gì?
Một bộ “logic giúp bạn kiếm tiền”
Ví dụ:
Tự động hedging giữa BTC và vàng
Tự động luân chuyển giữa các cổ phiếu công nghệ
Tự động làm arbitrage giữa các thị trường
Nói cách khác:
Tài sản chỉ là nguyên liệu, chiến lược mới là sản phẩm. Bạn thậm chí không cần hiểu chiến lược, bạn chỉ cần nhấn một cái.
｜Sàn giao dịch đang "biến mất", thay vào đó là "hệ điều hành giao dịch"
Trước đây nền tảng giống như thế nào?
Giống như chợ:
Bạn tự chọn
Tự mình mua
Tự mình chịu trách nhiệm về kết quả
Tương lai nền tảng sẽ như thế nào?
Giống như iPhone:
Có đủ loại “app giao dịch (Agent)" ở trên.
Bạn tải xuống, sử dụng, chuyển đổi
Vậy nền tảng đang so sánh điều gì?
Không còn là phí giao dịch và độ sâu, mà là:
Có Agent nào tốt không
Có thị trường chiến lược nào không
Khả năng dữ liệu mạnh đến đâu
Sàn giao dịch đang tiến hóa thành “hệ điều hành giao dịch”. (Trading OS)
｜Một thực tế tàn khốc hơn: phần lớn mọi người sẽ bị gạt ra ngoài lề
Thị trường sẽ chia thành ba loại người:
1）Người dùng Agent
2）Người nửa tự động
3）Người thủ công
Trong khi nền tảng chỉ quan tâm đến loại người đầu tiên
Bởi vì: 80% doanh thu, có thể đến từ 20% người dùng Agent.
｜Ranh giới thực sự đã xuất hiện
Tương lai sẽ không còn hỏi bạn có biết giao dịch hay không,
Mà là: bạn có sử dụng hệ thống không? Bạn sử dụng hệ thống gì?
Ba thứ quyết định vị trí của bạn:
1）Bạn có sử dụng Agent không
2）Bạn kết nối với nhiều thị trường hay không
3）Kênh bạn lấy chiến lược
｜Bạn không đang cạnh tranh với con người, bạn đang cạnh tranh với hệ thống
Kết nối mọi thứ lại, thật ra chỉ có một câu: Thị trường tài chính đang chuyển từ nền tảng sản phẩm đơn lẻ thành nền tảng tổng hợp toàn bộ tài sản; đang chuyển từ "trò chơi của con người" thành "trò chơi của hệ thống".
Điều này có nghĩa là: người biết phân tích không nhất thiết sẽ thắng, người có nhận thức không nhất thiết sẽ thắng. Mà điều thực sự quyết định kết quả là công cụ bạn đang dùng mạnh hơn bao nhiêu, nền tảng của bạn có phải là Trading OS hay không.
Sự thay đổi này, sẽ không đợi ai cả. Giống như những người không biết sử dụng internet bị loại bỏ, những người không biết sử dụng điện thoại thông minh bị loại bỏ. Bước tiếp theo rất có thể là những người không biết sử dụng AI để giao dịch sẽ bị thị trường loại bỏ hoặc cực kỳ kém hiệu quả và rủi ro cao.
—— KẾT THÚC ——
Gần đây, chúng tôi cũng đã nói chuyện với nhiều người tham gia hàng đầu về sự thay đổi này - từ nền tảng giao dịch, đội ngũ chiến lược, đến những người thực sự lâu dài trong thị trường. Tiếp theo, 123X Labs sẽ làm một việc: xung quanh "AI + Giao dịch toàn tài sản", tổ chức 20 buổi offline trong nước, và 5–10 buổi ở nước ngoài.
Cùng nhau thảo luận:
Khi thị trường lớn hơn, khi khả năng giao dịch được phóng đại hoàn toàn, người thực sự kiếm được tiền trong vòng tiếp theo sẽ là ai?
Nếu bạn cũng đang ở hướng này, hãy chào đón để trao đổi.