1. Giới thiệu về B2C2
Thông tin cơ bản: Được thành lập tại Vương quốc Anh vào năm 2015 và liên kết với SBI Financial Services, một công ty con thuộc sở hữu hoàn toàn của SBI Holdings của Nhật Bản, B2C2 là một trong những nhà cung cấp thanh khoản tiền điện tử lớn nhất trong ngành và là công ty dẫn đầu về giao dịch OTC OTC;
[1] Ba lĩnh vực kinh doanh cốt lõi: Dịch vụ tài chính, Quản lý tài sản và Công nghệ sinh học, Kinh doanh chăm sóc sức khỏe & Tin học y tế, với tài sản gần 150 tỷ USD.
Ông nói: “Chúng tôi không lấy người tiêu dùng làm khách hàng, chúng tôi chỉ giao dịch với các tổ chức (nhà môi giới bán lẻ, nhà quản lý tài sản, văn phòng gia đình, quỹ phòng hộ, ngân hàng), những người phải thực hiện khối lượng tối thiểu mỗi tháng.” – Từ Flavio Molendini
Phạm vi phủ sóng: B2C2 Ltd là công ty mẹ. Theo thẩm quyền và nhu cầu kinh doanh của khách hàng, các dịch vụ được cung cấp bởi các công ty con thuộc sở hữu 100% (như hình bên dưới) tại Hoa Kỳ, Vương quốc Anh, Nhật Bản và Cayman.
收益来源:Lây lan. Chúng tôi kiếm tiền từ chênh lệch đó, chênh lệch giữa giá mua và giá bán.
2. Quy trình mua lại
Vào tháng 7 năm 2020, SBI Financial Service, một công ty con thuộc sở hữu hoàn toàn của SBI Holdings, đã mua lại một phần nhỏ cổ phần của B2C2. Vào tháng 9 cùng năm, B2C2 được thêm vào danh sách các nhà tạo lập thị trường "VCTRADE Pro" do SBI Holdings ảo cung cấp. trao đổi tiền tệ SBI VC Trade;
Vào tháng 12 năm 2020, B2C2 đã gửi thông tin về việc thay đổi người kiểm soát thực tế cho Company House UK và SBI Holdings, Inc trở thành người kiểm soát thực tế của B2C2 với hơn 75% vốn chủ sở hữu;
Sau khi hoàn tất thương vụ mua lại này, B2C2 sẽ trở thành bộ phận tập trung vào tiền điện tử của SBI Holdings Inc., giúp B2C2 củng cố và nâng cao vị thế của mình trên thị trường thanh khoản toàn cầu và mở rộng tầm ảnh hưởng của SBI trong lĩnh vực mã hóa;
Theo Báo cáo giao dịch tiền điện tử do PWC công bố vào năm 2022, B2C2 đã đánh bại Genesis Trading, Jump Trading và các tổ chức khác và được chọn là OCT DESK phổ biến nhất vào năm 2021.
3. Kinh doanh và lập kế hoạch
Bối cảnh: London là một trong những thị trường tài chính lớn nhất thế giới, có quy mô giao dịch ngoại hối và hàng hóa lớn nhất thế giới, điều này đã thúc đẩy sự phát triển nhanh chóng của hệ thống tạo lập thị trường ở Anh, Wintermute, GSR và B2C2 đều có. được thành lập ở Anh;
Hoạt động kinh doanh chính: B2C2 chủ yếu tham gia vào hai hoạt động kinh doanh là giao dịch khối tiền kỹ thuật số (Block Trade) và tạo lập thị trường (Market Making). Ngoài ra, B2C2 đã bắt đầu mở rộng hoạt động kinh doanh phái sinh hơn một năm trước để bổ sung cho hoạt động kinh doanh giao ngay quan trọng của mình:
1) Cung cấp dịch vụ thực hiện giao dịch cho các quỹ phòng hộ;
2) Cung cấp các dịch vụ cơ bản cho các công ty như công ty khai thác tiền điện tử, doanh nghiệp và công ty quản lý tài sản cần phòng ngừa rủi ro và dòng tiền hoặc thiết kế các sản phẩm phức tạp hơn cho họ;
3) Cung cấp cho khách hàng Vương quốc Anh các sản phẩm Hợp đồng chênh lệch (CFD) thông qua B2C2 OTC Ltd do FCA quản lý. Sản phẩm này dự đoán sự tăng giảm của giá tiền điện tử và sử dụng đòn bẩy để thực hiện các khoản đầu tư có rủi ro cao nhằm kiếm được lợi nhuận ròng tiềm năng.
Kế hoạch kinh doanh: Với việc mua lại SBI Holding Inc. vào năm 2020 và sự gia nhập của Nicola White (CEO của Hoa Kỳ) và Thomas Restout (CEO của EMEA) vào năm 2022, B2C2 sẽ dần củng cố vị thế là nhà tạo lập thị trường hàng đầu trong lĩnh vực mã hóa Mở rộng sang các lĩnh vực kinh doanh truyền thống:
1) Nhóm kỹ thuật đang xây dựng một hệ thống dịch vụ cấp tổ chức từ đầu đến cuối hiện đang thiếu trên thị trường tiền điện tử;
2) Tham gia Hiệp hội Hoán đổi và Phái sinh Quốc tế (ISDA), Hiệp hội Công nghiệp Tương lai (FIA), v.v.;
3) Nicola White đã tuyên bố tại Hội nghị thường niên về Hoán đổi và Phái sinh Quốc tế được tổ chức tại Madrid vào tháng 5 năm nay rằng "B2C2 đang xem xét việc xin giấy phép ĐẠI LÝ SWAP[1] tại Hoa Kỳ để mở rộng hơn nữa sang lĩnh vực giao dịch Hoán đổi truyền thống."
[1] Trên thị trường ngoại hối, chúng tôi cung cấp dịch vụ mua ngoại hối giao ngay và bán ngoại hối kỳ hạn của cùng loại tiền tệ cùng một lúc hoặc bán ngoại hối giao ngay và mua ngoại hối kỳ hạn cùng loại tiền tệ.
4. Rủi ro và biện pháp
Rủi ro thanh khoản
1) Duy trì đủ số dư để đáp ứng nhu cầu hoàn trả và hoạt động kinh doanh;
2) Sử dụng các công cụ ký quỹ nội bộ để điều phối các vị trí và tỷ lệ ký quỹ.
Nguy cơ ngoại hối
1) Phòng ngừa rủi ro bằng cách kết hợp tài sản và nợ phải trả và nắm giữ các rủi ro tiền tệ bù đắp
rủi ro tín dụng
1) Tránh hợp tác với các sàn giao dịch không được kiểm soát và theo dõi mức độ rủi ro trong thời gian thực
2) Hợp tác với các đối tác có thế mạnh về vốn và yêu cầu họ cung cấp dịch vụ tăng cường tín dụng thế chấp và theo dõi tình hình tài sản thế chấp theo thời gian thực;
rủi ro thị trường
1) Giám sát rủi ro thị trường theo thời gian thực bằng cách thuê đội ngũ quản lý rủi ro chuyên trách và triển khai các mô hình rủi ro nội bộ, mô hình dự đoán rủi ro sàn giao dịch, mô hình quản lý vị thế, v.v.
5. Nhân sự nòng cốt
Đội ngũ sáng lập có nền tảng "phát triển" + "thương mại", và đội ngũ quản lý đến từ các ngân hàng đầu tư nổi tiếng ở Phố Wall và các công ty kế toán Big Four.
6. Phòng ban và công nghệ
前台（Front-Office): trước và trong khi giao dịch được gọi là front office, vì cần tốc độ nhanh nên chúng tôi sử dụng Java và Rust；
后台（Back-Office): bất cứ điều gì sau giao dịch đều được gọi là back office (chẳng hạn như báo cáo, kế toán, gửi email, v.v.). Văn phòng hỗ trợ là Python và Django[1], REDIS[2], Kafka[3].
[1] Django là một khung ứng dụng web nguồn mở được viết bằng Python
[2] Redis là một máy chủ cấu trúc dữ liệu được lưu trữ trong bộ nhớ, mã nguồn mở (được cấp phép BSD), có thể được sử dụng làm cơ sở dữ liệu
[3] Kafka là một hệ thống nhắn tin đăng ký xuất bản phân tán thông lượng cao, có thể xử lý tất cả dữ liệu luồng hành động của người tiêu dùng trong trang web
7. Thành phần đội
Đánh giá quy mô doanh thu của B2C2 trong 3 năm qua (doanh thu năm 2021 là 64,5 triệu bảng, tăng 270% so với năm 2020), đội ngũ CNTT luôn duy trì cơ cấu nhân sự khá cao (13-15 người), thậm chí khi thu nhập kinh doanh chính dưới 8 triệu. Năm 2019, tỷ lệ Trader & IT đạt 1:6,5;
Bán hàng & Vận hành và Nhà giao dịch dần dần mở rộng cùng với việc mở rộng kinh doanh, bao gồm 11 người trong nhóm Bán hàng & Vận hành và 8 người trong nhóm Nhà giao dịch;
8. Vị trí đang tuyển dụng
9. Tham khảo cấu hình
Hoạt động kinh doanh front-end của Citadel áp dụng hệ thống nền tảng nhiều người quản lý, nghĩa là tuyển dụng một số lượng lớn PM. Mỗi PM tuyển dụng một số nhà nghiên cứu theo nhu cầu để thành lập một nhóm nhỏ, tương đối độc lập với nhau, cạnh tranh nội bộ và tồn tại trong cuộc cạnh tranh. phù hợp nhất dựa trên doanh thu;
Jump Trading được chia thành hàng chục nhóm giao dịch, mỗi nhóm chịu trách nhiệm nghiên cứu, phát triển, vận hành và duy trì các chiến lược của riêng mình, đồng thời chia sẻ nền tảng công nghệ và cơ sở hạ tầng phần cứng của công ty. Có bốn vị trí chính là Algo Trader, Kỹ sư R&D, Kỹ sư phần mềm và Kỹ sư dữ liệu. Trong số đó, các nhà giao dịch thuật toán toàn diện hơn. Họ hiểu sản phẩm và có thể khai thác dữ liệu/học máy, phát triển chiến lược và viết mã; sự phát triển của các hệ thống phần mềm thông thường; Các kỹ sư dữ liệu chịu trách nhiệm xử lý dữ liệu từ các nguồn khác nhau để nhóm giao dịch sử dụng.
10. Khó khăn và thách thức
Ổn định: Khách hàng không chấp nhận thời gian ngừng hoạt động và nền tảng phải hoạt động trong môi trường không có thời gian ngừng hoạt động. phải hoạt động trong môi trường không có thời gian ngừng hoạt động, nơi không thể bảo trì (thực tế có một giờ bảo trì mỗi tuần, nhưng làm việc chăm chỉ để giảm thời gian đó xuống bằng 0)
Mở rộng công suất: Khách hàng có yêu cầu hiệu suất cực cao đối với nền tảng và môi trường giao dịch có độ trễ thấp và tốc độ phản hồi cao là rất quan trọng.
Tuyển dụng: Đặc biệt tuyển dụng cho các vị trí IT luôn là một trong những nhiệm vụ cuối cùng của đội ngũ quản lý. Cần rất nhiều nỗ lực, đặc biệt là trong lĩnh vực CNTT, phải phỏng vấn 100 lần mới tuyển được một người.
11. Danh mục đầu tư
Tính đến thời điểm hiện tại, B2C2 đã tham gia đầu tư vào hai sàn giao dịch tập trung là CoinFLEX và LGO Exchange:
a) CoinFLEX: Nền tảng giao dịch tương lai kỹ thuật số được mã hóa thực tế đầu tiên trên thế giới. Đây là một nhánh của Coinfloor, một sàn giao dịch Bitcoin lâu đời của Anh, cung cấp cho người dùng nhiều giao dịch hợp đồng tương lai tiền điện tử như Bitcoin, ETH và BCH với số tiền tối đa. đòn bẩy gấp 20 lần. Cập nhật: CoinFLEX, bị ảnh hưởng bởi khoản nợ quá hạn hơn 84 triệu đô la từ "một khách hàng cá nhân lớn", đã sa thải "một số lượng đáng kể" nhân viên ở nhiều bộ phận và khu vực địa lý khác nhau nhằm nỗ lực cắt giảm chi phí và tập trung vào hoạt động kinh doanh cốt lõi của mình.
b) LGO Exchange: LGO và Voyager sẽ hợp nhất các dịch vụ và sản phẩm của họ dưới thương hiệu Voyager, đưa dịch vụ môi giới của Voyager đến Châu Âu. Đồng thời, khách hàng Châu Âu sẽ có thể sử dụng cài đặt quy định LGO của Châu Âu để truy cập Voyage nhằm đạt được phạm vi phủ sóng đầy đủ. Hoa Kỳ và Châu Âu Cung cấp cho các nhà đầu tư tiền điện tử bán lẻ trải nghiệm cao cấp. Cập nhật: Voyager Digital đã nộp đơn lên Tòa án Phá sản Hoa Kỳ cho Quận phía Nam của New York để bắt đầu thủ tục bảo vệ phá sản vào đầu tháng 7 do liên quan đến sự cố giông bão 3AC (liên quan đến 350 triệu đô la tiền ổn định USDC và 15.250 Bitcoin, tổng cộng hơn 650 triệu đô la ).
