Купити
Оплатити за допомогою
Ринки
NFT
New
Завантаження
English
USD

Посібник (FAQ)
Маржинальна торгівля

Чим я можу вам допомогти?
Фукнції акаунта
Навчальне
Binance Fan Token
Binance Earn
Депозит/зняття криптовалюти
Купити криптовалюту (Фіат/P2P)
Спотова, маржинальна торгівля
Спотова торгівля
Маржинальна торгівля
Крипто-деривативи
Фінанси
API
Безпека
Умови використання
NFT
VIP

Що таке позиції ізольованої маржинальної торгівлі

2021-09-22 04:20

Що таке позиції ізольованої маржинальної торгівлі?

Позиції ізольованої маржинальної торгівлі використовуються для розрахунку собівартості та прибутку/збитку позиції в історичних транзакціях. Позиції ізольованої маржі не залежить від суми коштів на вашому акаунті або від вашої поведінки щодо запозичень. Натомість для обчислення використовуються накопичені дані з історичних угод торгової пари (лонг та шорт). Інформація про позицію перераховується та оновлюється кожні 5 хвилин. Наприклад, якщо ви здійснюєте маржинальну угоду за 5 хвилин до перерахунку системи, вартість позиції та розрахунки прибутку/збитку будуть базуватися на існуючих розрахунках. 

Чому розрахунок позицій ізольованої маржинальної торгівлі корисний у торгівлі?

Якщо ви відкриваєте маржинальну позицію лонг/шорт протягом серії угод, розрахунок позиції ізольованої маржинальної торгівлі можна використовувати для розрахунку середньої вартості ваших угод. Це зручно для перевірки вашого прибутку та збитку та вартості позиції на основі вашої історичної торгової діяльності, щоб ви могли приймати кращі інвестиційні рішення.

Поширені запитання

1. Як розрахувати позиції ізольованої маржинальної торгівлі/сукупні позиції маржинальної торгівлі?
Торгова позиція відноситься до суми чистої купівлі (лонг) / чистого продажу (шорт) активу, яким ви торгували в окремій ізольованій торговій парі з моменту відкриття початкової позиції.  Наприклад, якщо ви відкрили маржинальну позицію за серію транзакцій, ви можете скористатися сукупним розрахунком, щоб визначити розмір вашої чистої позиції. 
Припустімо, ви відкрили позицію ізольованої маржі BTCUSDT і зробили ряд транзакцій після вашої початкової позиції. Чиста сума покупки після кожної транзакції буде наступною:
ДатаУгодаКількістьСукупна чиста покупка (торгова позиція)Напрямок
Т+1Купівля10 BTC10 BTCЛонг
Т+2Продаж7 BTC3 (= 10 - 7) BTCЛонг
T+3Продаж2 BTC1 (= 3 - 2) BTCЛонг
T+4Продаж5 BTC-4 (= 1 - 5) BTCШорт
T+5Купівля4 BTC0 (= -4 + 4) BTCНуль
На T+3 у вас буде позиція лонг вартістю 1 BTC.
На T+4 у вас буде позиція шорт вартістю 4 BTC
На Т+5 у вас не буде позиції.
*Якщо припустити, що на T+3 у вас є позиція лонг вартістю 1 BTC і ви тримаєте 1 BTC на вашому маржинальному акаунті, то ви перевели 1 BTC на свій спотовий акаунт, тобто на вашому ізольованому маржинальному акаунті немає BTC активів, ваша торгова позиція все ще матиме позицію лонг вартістю 1 BTC.
2. Як розрахувати ціну собівартості у позиціях ізольованої маржинальної торгівлі?
Для позицій лонг:
Ціна собівартості = ∑ (Кількість покупки * Ціна покупки) / Розмір позиції (з моменту відкриття початкової позиції) 
У цьому випадку будь-які додаткові позиції лонг, що йдуть за початковою позицією, будуть враховуватися та перераховуватися з метою визначення нової ціни собівартості. 
Позиції шорт:
Ціна собівартості = ∑ (Кількість продажу * Ціна продажу) / Розмір позиції (з моменту відкриття початкової позиції)
У цьому випадку будь-які додаткові позиції шорт, що йдуть за початковою позицією, будуть враховуватися та перераховуватися з метою визначення нової собівартості.
Середньозважене значення враховує кількість та ціну купівлі кожної угоди. Іншими словами, якщо ви купуєте ще 2 BTC, ціна, яку ви сплачуєте, вплине на середнє значення більше, ніж якби ви купили 1 BTC. Коли позиція повертається до нуля або змінює напрямок, ціна собівартості перераховується. 
Щоб краще зрозуміти, розгляньмо наступний приклад:
ДатаУгодаКількістьЦіна виконанняТоргова позиціяЦіна собівартості
Т+1Купівля1 BTC38 000 USDTЛонг 1 BTC38 000 USDT
Т+2Купівля2 BTC40 000 USDTЛонг 3 BTC
(1*38 000 + 2*40 000)/(1+ 2) = 39 333,333333 USDT
(Ціна собівартості перераховується, коли ви накопичуєте більше тієї ж позиції.)
T+3Продаж1 BTC39 000 USDTЛонг 2 BTC 
39 333,3333 USDT
(Ніяких додаткових угод у тому ж напрямку не відбувалося. Тому позиція та ціна собівартості залишилися незмінними.)
T+4Продаж3 BTC45 000 USDTШорт 1 BTC
45 000 USDT
(Решта 2 BTC були продані за 45 000 USDT та ініційовані угоди шорт вартістю 1 BTC за тією ж ціною.)
3. Що таке плаваючий PNL?
Плаваючий PNL – це нереалізований прибуток та збиток позиції, розрахований на основі індексної ціни та ціни собівартості. Формула плаваючого PNL така:
PNL з позицією лонг = Розмір позиції × (Ціна індексу - Ціна собівартості);
PNL з позицією шорт = Розмір позиції × (Ціна собівартості - Індексна ціна).
Наприклад:
Лонг-угода:
Припустимо, ви тримаєте позицію лонг вартістю 3 BTC в ізольованій парі BTCUSDT, і собівартість становить 40 000; індексна ціна BTCUSDT становить 50 000. Ваш плаваючий PNL становитиме = 3 * (50 000 - 40 000) = 30 000 USDT.
Шорт-угода:
Якщо ви утримуєте лонг-позицію 3 BTC, а собівартість та індексна ціна залишаються незмінною, ваш плаваючий PNL буде = 3 * (40 000 - 50 000) = -30 000 USDT
4. Що таке загальний PNL?
Загальний PNL означає загальний прибуток і збиток ваших позицій.
Загальна сума PNL розраховується як = Чиста кількість купівлі (усіх попередніх угод) * Індексна ціна - Чиста ринкова вартість купівлі
*Чиста кількість купівлі = Кількість позиції ордерів на купівлю - Кількість позицій на продаж (торговий актив)
Чиста ринкова вартість купівлі = Сума торговельних ордерів на купівлю – кількість ордерів на продаж (актив котирування)
*Примітка: Розрахунок PNL в Історії маржинальних ордерів також використовує розрахунок загального PNL. Ви можете перейти до Історії маржинальних ордерів та вибрати певний період часу для розрахунку PNL.
Наприклад, ось деталі угоди ізольованої пари BTCUSDT:
ДатаУгодаКількістьЦіна виконання
Т+1Купівля10 BTC30 000 USDT
Т+2Продаж7 BTC32 000 USDT
T+3Продаж2 BTC33 000 USDT
Припустімо, що остання індексна ціна BTCUSDT становить 36 000.
Чиста кількість покупки = 10 - 7 + 2 = 5 BTC
Чиста ринкова вартість покупки = 10 *х 30 000 + 2 * 33 000 - 7 * 32 000 = 142 000
Загальний прибуток/збиток = 5 * 36 000 - 142 000 = 38 000 USDT
5. Що таке реалізований PNL?
Реалізований PNL відноситься до прибутків або збитків ваших завершених угод. Його можна розрахувати за такою формулою:
Реалізований PNL = Загальний PNL - Плаваючий PNL
 Звернімося до таблиці вище. Припустімо, що остання індексна ціна BTCUSDT становить 36 000. 
Розмір вашої позиції на T+3 становитиме 5 BTC 
Ціна собівартості кожного BTC становить (10*30 000 + 2*33 000) /12 = 30 500 USDT.
Ваш реалізований прибуток і збиток становить 38 000 - (5*(36 000 - 30 500)) = 10 500 USDT.