Цифрова валюта центрального банку (CBDC) – це цифрова форма фіатної валюти, яка випускається та підтримується центральним банком країни.
В останні роки CBDC стала предметом обговорення серед економістів, політиків та фінансових експертів у всьому світі. Зростання цифрових валют, таких як Bitcoin та Ethereum, кинуло виклик традиційним банківським системам, що спонукало уряди вивчити ідею створення власних цифрових валют.
Центральні банки вже давно розглядали ідею створення CBDC, але технологія прискорилася лише з приходом пандемії COVID-19.
Основна мета CBDC – надати цифрову платіжну систему, безпечну, ефективну та доступну для всіх. Технологія пропонує кілька переваг, у тому числі нижчі транзакційні витрати, більш швидкий час розрахунків та ширший доступ до фінансових послуг.
CBDC також може допомогти урядам боротися з незаконною діяльністю, такою як відмивання грошей та фінансування тероризму, оскільки таку “валюту” легко відстежувати та контролювати.
Існує два типи CBDC:
Роздрібна — призначена для використання широкою публікою, аналогічно готівковим або банківським депозитам. Таку валюту можна зберігати у цифрових гаманцях та використовувати для онлайн- та офлайн-транзакцій;
оптова - призначена для використання фінансовими установами для міжбанківських платежів та розрахунків. Така валюта недоступна для широкого загалу і використовується тільки для транзакцій на великі суми.
Однією з ключових переваг CBDC є те, що вона може допомогти центральним банкам ефективніше проводити грошово-кредитну політику. За традиційної грошово-кредитної політики центральні банки коригують відсоткові ставки, щоб контролювати інфляцію та економічне зростання.
Однак з появою цифрових валют цей метод стає менш ефективним, оскільки люди можуть легко переказувати свої гроші в інші активи, такі як BTC або золото. CBDC може надати центральним банкам прямий та ефективний спосіб управління грошовою масою та стабілізації економіки.
Тим не менш, існують побоювання щодо впливу CBDC на банківську систему. Якщо люди перейдуть із банківських депозитів на CBDC, це може призвести до значного скорочення банківських депозитів, що обмежить здатність банків позичити гроші та фінансувати економічну діяльність. Також є побоювання щодо конфіденційності та безпеки CBDC.
Незважаючи на ці проблеми, CBDC, ймовірно, відіграватиме все більш важливу роль у світовій фінансовій системі в найближчі роки. Деякі центральні банки, такі як Народний банк Китаю та Європейський центральний банк, розробляють власні CBDC, тоді як інші країни лише вивчають цю ідею.
Оскільки цифрові валюти продовжують набирати популярності та визнання, CBDC, ймовірно, стане важливим інструментом центральних банків для підтримки грошової стабільності та підтримки економічного зростання.