Основні ідеї
Зберігання - це коли ви резервуєте криптовалюти для підтримки безпеки блокчейн-мережі та її функцій, отримуючи за це винагороди.
Зберігання криптовалют користується популярністю серед власників цифрових валют і дозволяє інвесторам підтримувати свої улюблені блокчейн-мережі, збільшуючи свої залишки з часом.
Зберігання доступне лише в конкретних блокчейн-мережах, які використовують механізм консенсусу на основі доказу частки, прикладами яких є Ethereum, Solana, Cardano, Avalanche, Polkadot, Cosmos та багато інших.
Хоча зберігання може збільшити ваші баланси криптовалют, важливо враховувати потенційні ризики, зокрема можливість втратити кошти через волатильність, стейкінг-стягнення (slashing) або технічні збої.
Що таке зберігання в контексті криптовалют?
Зберігання — це процес блокування певної кількості криптовалют для допомоги в забезпеченні та підтримці операцій мережі блокчейну. Роблячи це, стейкери (учасники зберігання) отримують додаткові цифрові винагороди, що робить зберігання популярним способом заробляти пасивний дохід. Зберігання є важливою частиною блокчейн-мереж на основі proof-of-stake.
Що таке proof-of-stake (PoS)?
Proof-of-stake — це механізм консенсусу, який використовується для перевірки та валідації транзакцій; він був створений у 2011 році як альтернатива механізму proof-of-work (PoW), який використовує мережа Bitcoin.
Ключова різниця між механізмом proof-of-work та proof-of-stake полягає в тому, що proof-of-stake не покладається на майнінг — процес, який вимагає значних ресурсів. Замість того, щоб майнери використовували обчислювальну потужність для розв’язання складних математичних задач, мережі на proof-of-stake покладаються на валідаторів, яких обирають залежно від кількості монет, які вони мають, і готовності їх заблокувати для зберігання.
Як працює зберігання криптовалют?
Коротко кажучи, зберігання передбачає блокування ваших цифрових монет для участі в діяльності мережі блокчейну. Процес може відрізнятися залежно від конкретного блокчейну, але зазвичай він виглядає так:
1- Вибір валідаторів: у блокчейн-мережах на механізмі proof-of-stake валідатори обираються на основі низки факторів, включно з кількістю збережених монет, тривалістю періоду зберігання та інколи випадковим відбором.
2- Валідація транзакцій: після того як валідатора обрали, він відповідає за перевірку та валідацію транзакцій, щоб переконатися в їх коректності.
3- Створення блоку: перевірені транзакції групуються в блок, який потім додається в блокчейн — по суті, це розподілений реєстр.
4- Винагороди: валідатори отримують винагороду — вони можуть заробляти частину комісій за транзакції, а в деяких випадках — ще й нові цифрові монети.
Види зберігання
Існують різні способи зберігання, і це залежить від рівня вашої технічної підготовки та від того, скільки криптовалют ви плануєте зберігати. Найпоширеніші типи зберігання такі:
Самостійне або індивідуальне зберігання: передбачає запуск ноди валідатора. Цей варіант дає вам максимальний контроль, але вимагає високих технічних знань і великої відповідальності. Якщо це зробити неправильно, можливо, ви втратите свої активи через покарання за стейкінг-стягнення (slashing).
Зберігання на платформі: деякі біржі криптовалют пропонують послуги зберігання, що забезпечує найпростіший спосіб зберігати кошти без того, щоб вам самим займатися технічними аспектами. Цей підхід також відомий як "staking as a service". Наприклад, ви можете отримувати щоденні винагороди, зберігаючи ETH на Binance.
Делеговане зберігання: ви можете делегувати свої монети валідатору або надійній сервісній службі зберігання, дозволяючи їм брати на себе технічні моменти. Деякі альтернативні криптовалюти пропонують цей варіант безпосередньо зі своїх рідних гаманців.
Кластери зберігання: з агрегованим (спільним) зберіганням ви зберігаєте монети разом з іншими користувачами, що підвищує ваші шанси заробляти винагороди без необхідності запускати власні ноди.
Що таке пул зберігання?
Пул зберігання — це група власників криптовалют, які об’єднують свої можливості для зберігання, щоб збільшити шанси того, що їх оберуть валідаторами. Завдяки об’єднанню ресурсів учасники можуть заробляти винагороди за зберігання пропорційно своєму внеску в пул.
Цей варіант особливо корисний для невеликих інвесторів, які можуть не мати достатньо монет, щоб досягти мінімальних умов зберігання. Водночас необхідно дослідити та обрати репутаційний пул зберігання, адже комісії та рівень безпеки можуть відрізнятися від одного пула до іншого.
Різниця між зберіганням і ліквідним зберіганням
Ліквідне зберігання — це новий різновид зберігання, який дозволяє користувачам зберігати свої активи без втрати ліквідності. На відміну від традиційного зберігання, коли активи часто є заблокованими і недоступними під час періоду зберігання, ліквідне зберігання дає механізми, що дозволяють користувачам зберігати ліквідність і водночас отримувати винагороди за зберігання.
Один із поширених підходів — випуск токенів ліквідного зберігання (LST), тобто спеціальних токенів, які представляють збережені активи. Наприклад, коли ви зберігаєте ETH на Binance, натомість ви отримуєте токен WBETH, який можна торгувати або використовувати будь-де без шкоди для ваших винагород за зберігання ETH. Аналогічно, коли ви зберігаєте ETH на платформі на кшталт Lido, натомість ви отримуєте токен ліквідного зберігання під назвою stETH.
Також є платформи, які дозволяють здійснювати пряме зберігання без випуску токенів ліквідного зберігання — це відоме як native liquidity staking, як ми бачимо на прикладі ADA у блокчейні Cardano. Ця інновація дає користувачам переваги зберігання з можливістю вільно використовувати свої активи.
Переваги зберігання ваших цифрових монет
Зберігання — це спосіб задіяти ваші бездіяльні активи, тобто ви можете отримувати винагороди за допомогою підтримки та забезпечення роботи улюблених блокчейн-мереж. Зберігання криптовалют особливо популярне серед власників криптовалют у довгостроковій перспективі, які хочуть отримати максимум від своїх балансів.
Чому варто обрати зберігання?
Отримання винагород: зберігання дає вам можливість заробляти додаткові цифрові монети, зберігаючи свої монети у гаманці для зберігання, що може бути чудовим способом отримання пасивного доходу.
Підтримка мережі: завдяки зберіганню ви допомагаєте забезпечувати безпеку мережі та гарантуєте її коректну роботу, тим самим загалом посилюючи її надійність.
Участь у керуванні: у деяких мережах зберігання надає вам права голосу, що дозволяє впливати на майбутній напрям розвитку мережі.
Енергоефективність: на відміну від майнінгу за механізмом proof-of-work, зберігання потребує значно менше енергії, що робить його більш екологічно доцільним варіантом.
Чи варто зберігати криптовалюту?
Так, зазвичай зберігання вашого пасивного криптоактиву для генерації пасивного доходу є корисним — особливо якщо ви тримаєте монети в довгостроковій перспективі та хочете підтримати проєкт. Водночас винагороди та потенційні ризики можуть відрізнятися залежно від конкретної криптовалюти та платформи, яку ви обираєте.
Наприклад, якщо платформа децентралізованого фінансування (DeFi) для зберігання пропонує високі доходи, але не може забезпечити безпеку, ваші збережені активи можуть бути вкрадені або втрачени. Ринкова волатильність — ще один фактор ризику, який може призвести до втрати винагород або навіть спричинити збитки.
Ризики зберігання
Хоча зберігання криптовалют може приносити винагороди, воно також має ризики. Потенційні ризики зберігання включають таке:
1- Ринкова волатильність: якщо ціна криптовалюти, яку ви зберігаєте, істотно знизиться, існує велика ймовірність, що ваших винагород за зберігання буде недостатньо, щоб покрити збитки.
2- Ризики стейкінг-стягнення (slashing): якщо ви стаєте валідатором за механізмом proof-of-stake, вам потрібно переконатися, що ваші операції зберігання працюють належним чином. Валідаторів, які діють зловмисно або не можуть підтримувати свою ноду, можуть покарати, що призводить до втрати збережених коштів.
3- Ризики централізації: якщо декілька валідаторів контролюють більшість збережених монет, це може спричинити централізацію, яка потенційно загрожує безпеці мережі.
4- Технічні ризики: деякі типи зберігання вимагають блокування ваших монет на визначений період. Технічні проблеми, як-от помилки смартконтрактів або програмні збої, можуть призвести до втрати можливості доступу до ваших коштів або їх замороження.
5- Ризики, пов’язані з контрагентами: якщо ви здійснюєте зберігання через сервіс, наданий третьою стороною, ви довіряєте іншому суб’єкту свої кошти. Якщо платформа зазнає зламу, ваші кошти можуть бути під загрозою. Платформи DeFi також можуть містити подібні ризики, особливо коли від вас вимагають надати повні права доступу до вашого криптовалютного гаманця.
Як зберігати криптовалюту у 2024 році
1- Оберіть криптовалюту на основі proof-of-stake: визначте монету, яка підтримує зберігання. Переконайтеся, що ви розумієте умови зберігання та винагороди.
2- Створіть гаманець: використайте гаманець, сумісний із зберіганням. Найбезпечніше — користуватися відомими гаманцями, такими як Binance Web3 Wallet, або ж гаманцями MetaMask чи TrustWallet.
3- Розпочніть зберігання: дотримуйтесь інструкцій мережі для зберігання ваших монет — або шляхом запуску ноди валідатора, або делегування валідатора, або приєднання до пулу зберігання.
Майте на увазі, що Web3-гаманці — це лише інтерфейси сервісів зберігання, а не контролери базових протоколів. Віддавайте перевагу добре зареєстрованим блокчейнам, таким як Ethereum і Solana, і проведіть власне дослідження перед тим, як наражати себе на фінансові ризики.
Як розраховуються винагороди за зберігання?
Винагороди за зберігання залежать від мережі та часто визначаються такими факторами:
Кількість криптомонет, які ви зберігаєте.
Тривалість періоду зберігання.
Загальна кількість монет, збережених у мережі.
Комісії транзакцій і рівень інфляції монет у мережі.
У деяких блокчейнах винагороди розподіляються як фіксований відсоток, що спрощує прогнозування ваших прибутків. Винагороди за зберігання часто вимірюють у прогнозованій річній дохідності, тобто річній процентній ставці (APR).
Чи можна виводити збережені криптовалюти?
Так, зазвичай. Передбачається, що ви зможете виводити ваші збережені криптовалюти у будь-який момент, однак конкретні механізми та правила відрізняються залежно від платформи зберігання. У деяких випадках раннє виведення активів може спричинити часткову або повну втрату винагород за зберігання. Перевірте правила зберігання конкретного блокчейну або платформи, яку ви використовуєте.
Варто зазначити, що оновлення Shanghai для мережі Ethereum у 2023 році дозволило виведення збережених коштів у мережі Ethereum. Оновлення дає стейкерам ETH можливість обирати, отримувати винагороди за зберігання та автоматично виводити їх у будь-який момент.
Чому ви не можете зберігати всі криптовалюти?
Зберігання передбачене для блокчейн-мереж, які працюють за механізмом proof-of-stake. Не можна зберігати криптовалюти на кшталт біткоїна, який використовує механізм консенсусу proof-of-work. Навіть у мережах proof-of-stake не всі криптовалюти підтримують зберігання, оскільки вони можуть використовувати різні механізми стимулювання участі.
Фінальні думки
Зберігання криптовалют дає спосіб брати участь у блокчейн-мережах і отримувати винагороди. Водночас необхідно розуміти, які ризики в цьому є, зокрема ринкову волатильність, ризики, пов’язані з контрагентами, стейкінг-стягнення та технічні ризики. Обираючи метод зберігання, який ви використовуватимете, обережно, і ретельно досліджуючи мережу, ви зможете ефективно зробити внесок у екосистему блокчейну та потенційно отримувати пасивний дохід.
Схожі статті
Що таке ліквідне зберігання?
Що таке proof-of-stake (PoS)?
Токени ліквідного зберігання (LST)
Proof-of-work (PoW) проти proof-of-stake (PoS)
Дисклеймер: цей матеріал надається вам «як є» виключно з метою надання загальної інформації та для навчальних цілей, без будь-яких тверджень або гарантій будь-якого типу. Його не слід тлумачити як фінансову, юридичну або професійну пораду, і він не призначений як рекомендація купувати будь-який конкретний продукт чи послугу. Вам слід отримати спеціалізовану консультацію у відповідних фахівців. Якщо стаття надана стороннім автором, майте на увазі, що висловлені погляди є поглядами саме цього стороннього автора і не обов’язково відображають позицію академії Binance. Будь ласка, повністю прочитайте цей дисклеймер тут, щоб дізнатися більше деталей. Цифрові активи можуть зазнавати коливань цін, а вартість вашої інвестиції може зростати або знижуватися — і ви навіть можете не повернути суму, яку інвестували. Відповідальність за ваші інвестиційні рішення несете ви самі, і академія Binance не несе відповідальності за будь-які збитки, які ви можете зазнати. Не слід розглядати цю статтю як фінансову, юридичну або професійну пораду. Для отримання додаткової інформації зверніться до Умов використання та Попередження про ризики.