Ключові висновки

• Торгівля криптовалютою — це купівля та продаж цифрових активів на біржах, щоб спекулювати на рухах цін.

• Щоб розпочати торгівлю, потрібно обрати надійну біржу, створити й підтвердити акаунт, а також розуміти базові поняття, зокрема торгові пари, типи ордерів і спотову торгівлю.

• Поширені торгові стратегії включають дейтрейдинг, свінг-трейдинг, скальпінг і довгострокове утримання (HODLing).

• Управління ризиками, зокрема розмір позиції та ордери stop-loss, є центральним елементом будь-якого підходу до торгівлі.

Вступ

Криптовалюта привернула широкий спектр учасників у всьому світі — від роздрібних трейдерів до фінансових установ. Для новачків терміни, стратегії та ринки, що швидко змінюються, можуть здаватися надто складними. Це керівництво допоможе розібратися з основами того, як торгувати криптовалютою: як розпочати, ключові поняття, торгові стратегії та як керувати ризиками.

Що таке трейдинг криптовалюти?

Торгівля криптовалютою — це купівля та продаж цифрових активів на біржах, щоб спекулювати на зміні цін. На відміну від традиційних ринків, крипторинки працюють 24/7, що дає трейдерам більше гнучкості, але також піддає їх впливу постійних рухів цін.

Доступні тисячі криптовалют, але серед найпоширеніших для торгівлі — біткоїн (BTC) та ефір (ETH). Трейдери можуть відкривати довгі позиції (купуючи актив у розрахунку на зростання його ціни) або короткі позиції (продаючи актив у розрахунку на падіння його ціни). Деякі трейдери тримають позиції днями чи тижнями, тоді як інші входять і виходять із угод протягом хвилин — залежно від їхньої стратегії та толерантності до ризику.

Ви можете торгувати криптовалютами проти фіатних валют (наприклад, USD або EUR) або проти інших криптовалют. Спотова торгівля — найпростіша форма: це прямий обмін одного активу на інший за поточною ринковою ціною.

Перед початком торгівлі криптовалютою

Перш ніж почати, витратьте трохи часу, щоб зрозуміти, як працюють крипторинки. 

Обирайте надійну й безпечну біржу криптовалют із перевіреною репутацією, сильними протоколами безпеки та клієнтською підтримкою, яка швидко реагує. Для новачків зазвичай рекомендують починати з централізованої біржі. Коли ви отримаєте більше досвіду, на пізнішому етапі можна буде дослідити децентралізовані біржі (DEX). 

Створення акаунта зазвичай передбачає вказання вашої електронної пошти, встановлення пароля та згоду з умовами платформи. 

Більшість бірж вимагає верифікації особи (KYC), тобто вам потрібно буде подати документ, виданий державою, і підтвердження місця проживання, перш ніж ви зможете торгувати. Також переконайтеся, що ви розумієте, як захистити свій акаунт і активи. 

Як почати торгувати криптовалютою

1. Поповніть рахунок

Більшість централізованих бірж приймає фіатну валюту через банківський переказ або інші платіжні методи. Якщо ви вже маєте криптовалюту, ви можете напряму переказати її на гаманець вашої біржі.

Завжди надсилайте кожен актив на його правильну мережеву адресу; надсилання криптовалюти на неправильну адресу може призвести до безповоротної втрати. Надсилайте Bitcoin на вашу Bitcoin-адресу, ether — на вашу Ethereum-адресу тощо.

2. Оберіть торгову пару

Криптовалюти торгуються парами (наприклад, BTC/USDT або ETH/BTC). Пара підказує, які саме два активи обмінюються. Крипто-фиатні пари (наприклад, BTC/EUR) дають змогу торгувати криптовалютою проти традиційної валюти. 

Крипто-крипто пари (наприклад, ETH/BTC) передбачають два цифрові активи. Багато пар містять стейблкоїн (наприклад, USDT) як валюту котирування, що забезпечує орієнтир ціни, прив’язаний до долара США.

3. Перевірте стакан заявок

Стакан заявок — це реальний час, динамічний список ордерів на купівлю та продаж, розміщених трейдерами. Він показує «знімок» попиту та пропозиції для певного активу на різних рівнях цін. Заявки на купівлю (bid) виводяться від найвищої ціни до нижчої; заявки на продаж (ask) — від найнижчої ціни до вищої. 

Огляд стакана заявок дає уявлення про попит і пропозицію за поточною ринковою ціною.

4. Оберіть тип ордера

Ринковий ордер виконується негайно за найкращою доступною ціною. Це найшвидший спосіб увійти або вийти з позиції. Лімітний ордер дозволяє встановити конкретну ціну, за якою ви хочете купити або продати. 

Ваш ордер буде виконано лише в тому разі, якщо ринок досягне вказаної вами ціни. Лімітні ордери дають більше контролю над цінами входу та виходу, але не гарантують виконання.

Після того як ви ознайомитеся з базовими типами ордерів, ви також можете розглянути більш просунуті типи, наприклад stop-limit або OCO-ордера.

5. Розробіть свою стратегію

Подумайте, ким ви хочете бути як трейдер, перш ніж розміщувати угоди. Ведення торгового журналу, щоб фіксувати свої рішення та їхні результати, — практичний спосіб визначити закономірності у вашому підході та покращуватися з часом.

Популярні торгові стратегії

Існує багато підходів до криптотрейдингу, кожен з яких має різні часові горизонти, профілі ризику та рівні складності. Основні дві категорії торгівлі — активна та пасивна. 

Активні стратегії на кшталт дейтрейдингу, свінг-трейдингу або скальпінгу зазвичай вимагають від вас приділяти більше часу та уваги, ніж якби ви використовували пасивні стратегії. 

Якщо ви початківець, ви можете почати з пасивних стратегій, наприклад купівлі та тривалого утримання (HODLing) або усереднення вартості (dollar-cost averaging), перш ніж переходити до активних. Зазвичай це менш стресові підходи, які не потребують такого інтенсивного моніторингу ринку; однак вам варто знати про ризики, пов’язані з ринком, і пам’ятати, що минулі результати ціни будь-якого активу не є гарантією майбутніх результатів. 

Технічний аналіз (TA)

Технічний аналіз передбачає вивчення цінових графіків і використання індикаторів, щоб спрогнозувати потенційні майбутні рухи ціни. Це один із ключових інструментів, якими користуються трейдери для визначення моментів входу та виходу. Свічкові графіки показують ціни відкриття, максимум, мінімум і закриття (OHLC) за певний період часу. Кожна свічка відповідає одному часовому інтервалу, наприклад одній годині або одному дню.

Тіло показує діапазон між ціною відкриття та закриття, а «тіні» (wick) вказують на максимум і мінімум. Читання патернів свічок — базова навичка технічного аналізу.

Підтримка та опір

Підтримка та опір — ключові поняття технічного аналізу. Підтримка — це ціновий рівень, на якому інтерес до купівлі історично був достатньо сильним, щоб запобігти подальшим падінням. Опір — це рівень, на якому тиск продажів історично обмежував подальше зростання. Ці рівні часто використовують, щоб визначати потенційні точки входу та виходу.

Технічні індикатори

Трейдери використовують індикатори, щоб додати контекст до цінових даних. Найчастіші приклади — ковзні середні (вони згладжують цінові дані, щоб визначити напрям тренду), смуги Боллінджера (вимірюють волатильність навколо ковзної середньої), індекс відносної сили (RSI), який показує, чи актив може бути перекупленим або перепроданим, а також MACD (він відстежує імпульс і зміни тренду). Кожен індикатор має свої сильні сторони й обмеження, і більшість трейдерів використовують кілька індикаторів у комбінації, а не покладаються лише на один.

Фундаментальний аналіз (FA)

Фундаментальний аналіз зосереджується на оцінці базової вартості криптовалюти, розглядаючи її технологію, сферу застосування, команду розробників, токеноміку та тенденції впровадження. Замість того щоб читати цінові графіки, FA запитує: чи має проєкт справжню корисність і довгострокову життєздатність.

У криптовалюті FA також може включати перегляд даних on-chain (зокрема кількості активних адрес і обсягу транзакцій), дорожніх карт проєктів, активності розробників та загальні конкурентні умови в секторі, де працює проєкт.

Управління ризиками в криптовалютному трейдингу

Управління ризиками означає виявлення фінансових ризиків, які виникають під час торгівлі, та вжиття кроків для обмеження потенційних втрат. Нижче наведені деякі широко застосовувані підходи.

Обмежуйте збитки

Виділяйте лише ті кошти, які ви можете дозволити собі втратити. Використовуйте ордери stop-loss і take-profit, щоб заздалегідь визначити точки виходу. Stop-loss автоматично закриває позицію, якщо ціна рухається проти вас на встановлену величину, обмежуючи можливі збитки. Take-profit закриває позицію, коли досягнуто цільової ціни, фіксуючи прибуток.

Майте план виходу

Заплануйте вихід ще до входу в угоду. Установлення цілей за ціною та граничних рівнів максимальних збитків до відкриття позиції прибирає частину емоцій із торгових рішень. Як загальне правило, коли у вас є торговий план, дотримуйтеся його, а не коригуйте під впливом рухів ринку.

Диверсифікація

Диверсифікація та розподіл активів — ключові стратегії управління ризиками. Диверсифікація, тобто утримання набору різних активів замість того, щоб концентруватися в одній позиції, може зменшити вплив будь-якого одного цінового руху активу на ваш загальний портфель. Регулярний перегляд і ребалансування позицій допомагають тримати розподіли відповідно до бажаного рівня ризику.

Хеджування

Більш досвідчені трейдери інколи використовують хеджування, щоб компенсувати ризик у вже відкритій позиції, займаючи протилежну позицію в корельованому активі. Наприклад, опціонні контракти можуть використовуватися для захисту від зниження в довгій позиції. Оскільки хеджування передбачає додаткові витрати та складність, воно зазвичай підходить трейдерам, які вже мають міцну базу.

Часті запитання

Чи потрібно мені проходити верифікацію (KYC), щоб торгувати криптовалютою?

Більшість бірж вимагає підтвердження особи (KYC) перед тим, як ви зможете виводити кошти або торгувати. Зазвичай вам потрібно подати документ, виданий державою, підтвердження місця проживання та увімкнути двофакторну автентифікацію (2FA), щоб захистити ваш акаунт. KYC допомагає біржі дотримуватися нормативних вимог і захищає ваш акаунт від несанкціонованого доступу.

У чому різниця між ринковим ордером і лімітним ордером?

Ринковий ордер виконується негайно за найкращою доступною ціною, що корисно, коли вам важлива швидкість виконання. Лімітний ордер дозволяє встановити конкретну ціну, за якою ви хочете купити або продати; він буде виконаний лише в тому разі, якщо ринок досягне вибраної вами ціни. Лімітні ордери дають більше контролю над ціною входу та виходу, але їх виконання не гарантується.

Яка найбезпечніша торгова стратегія для початківця?

Не існує однієї універсально безпечної стратегії. Багато новачків віддають перевагу підходам із довшим часовим горизонтом, наприклад свінг-трейдингу або довгостроковому утриманню (HODLing), тому що вони потребують менш активного моніторингу, ніж дейтрейдинг або скальпінг. Незалежно від того, яку стратегію ви оберете, застосовуйте практики управління ризиками, як-от ордери stop-loss, і коректний розмір позиції.

Скільки грошей мені потрібно, щоб почати торгувати криптовалютою?

Ви можете почати з невеликої суми, яку ви комфортно можете дозволити собі втратити. Почніть із ліквідного активу, наприклад біткоїна (BTC) або ефіру (ETH), і спотової торгової пари, та виділіть лише ті кошти, які ви можете дозволити собі втратити. Як загальне правило, тримайте першу угоду невеликою та зосередьтеся на розумінні стакана заявок і рівнів ваших stop-loss, перш ніж збільшувати обсяги.

Чи ризикований трейдинг криптовалюти?

Так. Ринки криптовалют дуже волатильні та працюють цілодобово. Ціни можуть змінюватися швидко, і не всі активи відновлюються після значних просідань. Дисциплінований підхід — встановлення stop-loss, обмеження розміру позиції та ведення торгового журналу — це основний спосіб керувати цим ризиком, поки ви навчаєтеся.

Яка найбезпечніша торгова стратегія для початківців?

Не існує однієї стратегії, яка була б універсально безпечною. Багато новачків починають із підходів із довшим часовим горизонтом, зокрема довгострокового утримання, оскільки це потребує менш активного моніторингу, ніж дейтрейдинг або скальпінг. Незалежно від стратегії, практики управління ризиками, як-от ордери stop-loss і коректний розмір позиції, застосовуються до всіх торгових підходів.

Підсумкові думки

Торгівля криптовалютою відкриває захопливі можливості, але має власний набір ризиків і викликів. Розуміючи основи, обираючи надійну біржу та впроваджуючи ефективні стратегії управління ризиками, трейдери можуть впевненіше орієнтуватися на ринку.

Додаткове читання

• Що таке технічний аналіз?

• Що таке свінг-трейдинг у криптовалюті?

• Крипто-дейтрейдинг проти HODLing: яка стратегія для вас найкраща?

• Посібник для початківців зі свічкових графіків

• Пояснення ордерів Stop-Loss і Take-Profit