Зміст

• вступ

• Що таке підтримка і опір?

• Як трейдери можуть використовувати рівні підтримки та опору

• Психологічна підтримка та опір

• Лінія тренду підтримки та опору

• Підтримка і опір ковзних середніх

• Підтримка і опір Фібоначчі

• Що таке злиття в технічному аналізі?

• Прийти до висновку

вступ

Поняття підтримки та опору є одними з найбільш фундаментальних тем, пов’язаних з технічним аналізом фінансових ринків. Їх можна застосувати до будь-якого фінансового ринку, будь то акції, форекс, золото чи криптовалюта.

Хоча ці поняття прості для розуміння, насправді їх досить складно опанувати. Ідентифікація їх може бути абсолютно суб’єктивною, вони будуть працювати по-різному в мінливих ринкових умовах, і вам потрібно буде зрозуміти їх різні типи. Але спочатку вам потрібно буде вивчити багато діаграм, і цей посібник допоможе вам почати.

Що таке підтримка і опір?

На найфундаментальнішому рівні підтримка та опір — прості поняття. Ціна знаходить рівень, який вона не в змозі перетнути, цей рівень діє як свого роду бар'єр. У разі підтримки ціна знаходить «підлогу», тоді як у випадку опору вона знаходить «стелю». По суті, ви можете розглядати підтримку як зону попиту, а опір – як зону пропозиції.

Хоча традиційно підтримка та опір позначаються лініями, реальні випадки зазвичай не такі точні. Майте на увазі, що ринки не керуються фізичним законом, який заважає їм порушувати певний рівень. Ось чому може бути більш вигідним розглядати підтримку та опір як області. Ви можете розглядати ці області як діапазони на ціновому графіку, які, ймовірно, спровокують підвищення активності трейдерів.

Давайте розглянемо приклад рівня підтримки. Зверніть увагу, що ціна постійно входила в зону, де актив був викуплений. Діапазон підтримки був сформований, оскільки територія була випробувана кілька разів. І оскільки ведмеді не змогли знизити ціну, вона зрештою відскочила, потенційно започаткувавши новий тренд.

Відскок ціни в зоні підтримки перед проривом.

Тепер давайте подивимося на рівень опору. Як бачимо, ціна була в низхідній тенденції. Але після кожного відскоку він не зміг очистити ту саму область кілька разів. Рівень опору формується через те, що бики (покупці) не змогли взяти під контроль ринок і підвищити ціну, в результаті чого спадний тренд продовжується.

Ціна не може пробити зону опору.

Як трейдери можуть використовувати рівні підтримки та опору

Технічні аналітики використовують рівні підтримки та опору, щоб визначити зони інтересу на ціновому графіку. Це рівні, на яких імовірність розвороту або прориву основного тренду може бути вищою.

Психологія ринку відіграє важливу роль у формуванні рівнів підтримки та опору. Трейдери та інвестори пам’ятають рівні цін, які викликали підвищений інтерес і торгову активність. Оскільки багато трейдерів можуть дивитися на однакові рівні, ці зони можуть принести підвищену ліквідність. Це часто робить зони підтримки та опору ідеальними для великих трейдерів (або китів) для входу або виходу з позицій.

Підтримка та опір є ключовими поняттями, коли йдеться про ефективне управління ризиками. Здатність систематично ідентифікувати ці області може створити сприятливі можливості. Загалом, коли ціна досягає рівня підтримки або опору, можуть статися дві речі. Він або відскакує від зони, або перетинає її та продовжує рух у напрямку тренда, потенційно до наступної зони підтримки чи опору.

Вхід у позицію поблизу рівня підтримки або зони опору може бути вигідною стратегією. Головним чином через відносно близьку точку недійсності, зазвичай рівень, на якому ми встановлюємо стоп-лосс. Якщо зона перетинається і угода стає недійсною, трейдери можуть зменшити свої втрати та вийти з невеликими втратами. У цьому сенсі, чим далі знаходиться вхід від зони попиту чи пропозиції, тим далі точка недійсності.

Також необхідно розглянути, як ці рівні можуть реагувати на зміну контексту. Як правило, зламана зона підтримки може перетворитися на зону опору. І навпаки, якщо область опору подолана, вона може перетворитися на рівень підтримки пізніше під час повторного тестування. Ці патерни іноді називають розворотами підтримки-опору.

Зона опори порушується і перетворюється на опір при повторному тестуванні.

Той факт, що попередня область підтримки тепер діє як опір (або навпаки), підтверджує закономірність. Таким чином, повторна перевірка зони може бути сприятливим місцем для зайняття позиції.

Інша річ, на яку слід звернути увагу, це сила опори чи зони опору. Загалом, чим більше ціна знижується і повторно перевіряє зону підтримки, тим більша ймовірність, що вона буде пробита вниз. Подібним чином, чим більше ціна зростає і повторно перевіряє зону опору, тим більша ймовірність, що вона буде пробита вгору.

Ми бачили, як працюють підтримка та опір, коли мова йде про рух цін. Але які інші типи підтримки та опору? Давайте розглянемо деякі з них.

Психологічна підтримка та опір

Перший тип, який ми розглянемо, називається психологічна підтримка та опір. Ці області не обов’язково відповідають будь-якій технічній моделі, але існують завдяки тому, як людський розум намагається зрозуміти світ.

Якщо ви не помітили, ми живемо в надзвичайно складному світі. Ось чому ми ненавмисно намагаємося спростити світ навколо нас, щоб зробити його більш значущим, і це включає округлення чисел до найближчої цілої одиниці. Ви коли-небудь думали про себе, що хочете 0,7648 яблука? Або попросив у торговця 13 678 254 зерна рису?

Подібний ефект діє на фінансових ринках. Це особливо вірно для торгівлі криптовалютою, яка включає цифрові одиниці, які легко діляться. Купівля активу за $8,0674 і продаж за $9,9765 не розглядається як купівля за $8 і продаж за $10. Ось чому круглі числа також можуть діяти як підтримка або опір на ціновому графіку.

Якби це було так просто! Це явище стало добре відомим з роками. Таким чином, деякі трейдери можуть намагатися «випередити» очевидні зони психологічної підтримки або опору. Фронтування, у цьому випадку, означає розміщення ордерів трохи вище або нижче передбачуваної області підтримки чи опору.

Подивіться на приклад нижче. Коли DXY наближається до 100, деякі трейдери розміщують замовлення на продаж трохи нижче цього рівня, щоб переконатися, що ці замовлення виконуються. Оскільки багато трейдерів очікують розвороту до 100, і багато з них розміщують замовлення трохи нижче цього, ринок ніколи не досягає цього і повертається раніше.

Індекс долара США (DXY) повертається, перш ніж досягти 100.

Лінія тренду підтримки та опору

Якщо ви прочитали нашу статтю про класичні моделі діаграм, ви знаєте, що моделі також створюватимуть перешкоди для ціни. У наведеному нижче прикладі висхідний трикутник містить ціну, доки патерн не розірветься вгору.

Лінії тренду, що служать підтримкою та опором для S&P 500.

Ви можете використовувати ці патерни в своїх інтересах і визначати області підтримки та опору, які збігаються з лініями тренду. Вони можуть бути особливо корисними, якщо ви можете помітити їх на ранній стадії, до того, як модель буде повністю розроблена.

Підтримка і опір ковзних середніх

Багато індикаторів також можуть надавати підтримку або опір при взаємодії з ціною.

Серед найпростіших прикладів можна назвати ковзні середні. Ковзне середнє, яке служить підтримкою або опором ціні, багато трейдерів використовують його як барометр загального стану ринку. Ковзні середні також можуть бути корисними, коли намагаються помітити прориви трендів або опорні точки.

200-тижневе ковзне середнє на основі ціни біткойна.

Ви хочете почати роботу з криптовалютами? Купуйте біткоіни на Binance!

Підтримка і опір Фібоначчі

Рівні інструменту корекції Фібоначчі також можуть діяти як підтримка та опір.

У нашому прикладі нижче рівень Фібоначчі 61,8% кілька разів служить підтримкою, тоді як рівень 23,6% служить опором.

Рівні Фібоначчі служать як підтримкою, так і опором для ціни біткойна.

Що таке злиття в технічному аналізі?

Досі ми обговорювали, що таке підтримка та опір, а також різні типи. Але який найефективніший спосіб будувати торгові стратегії навколо них?

Ключова річ, яку слід зрозуміти, — це концепція злиття. Злиття — це коли комбінація кількох стратегій використовується для створення єдиної стратегії. Рівні підтримки та опору, як правило, є найсильнішими, коли вони належать до кількох категорій, які ми обговорювали.

Розглянемо це на двох прикладах. Яка потенційна зона підтримки, на вашу думку, найвірогідніше виступатиме як опора?

Підтримка 1 збігається з:

• попередня зона опору

• значне ковзне середнє

• рівень Фібоначчі 61,8%

• кругла ціна

Підтримка 2 збігається з:

• попередня зона опору

• кругла ціна

Якщо ви були уважні, ви правильно здогадалися, що підтримка 1, швидше за все, утримає ціну. Хоча це може бути правдою, ціна також може пройти без проблем. Справа в тому, що ймовірність того, що він виступатиме в якості підтримки, вища, ніж для підтримки 2. Тим не менш, немає жодних гарантій, коли мова йде про торгівлю. Хоча моделі торгівлі можуть бути корисними, минулі показники не є гарантією майбутніх результатів. Тому потрібно бути готовим до всіх можливих наслідків.

Історично склалося так, що налаштування, підтверджені кількома стратегіями та індикаторами, як правило, пропонують найкращі можливості. Деякі успішні конфлюенс-трейдери можуть бути дуже вимогливими до обраних установок, і це часто вимагає тривалого очікування. Однак, коли вони здійснюють угоди, їхні установки, як правило, працюють з високою ймовірністю.

Незважаючи на це, все ще важливо керувати ризиками та захищати свій капітал від несприятливих коливань цін. Навіть найсильніші налаштування з найкращими точками входу мають шанс повернути назад. Важливо розглянути можливість кількох сценаріїв, щоб не потрапити в пастки помилкових проривів або бичачих чи ведмежих пасток.

Щоб завершити

Незалежно від того, чи є ви свінг-трейдером або денним трейдером, підтримка та опір є фундаментальними поняттями, які слід розуміти, коли справа стосується технічного аналізу. Підтримка служить мінімальною ціною, а опір — стелею.

Можуть бути різні форми підтримки та опору, і деякі з них засновані на взаємодії ціни з технічними індикаторами. Найнадійнішими областями підтримки та опору зазвичай є ті, які підтверджені кількома стратегіями.

Якщо ви хочете дізнатися більше про аналіз діаграм, перегляньте 12 популярних свічкових шаблонів, які використовуються в технічному аналізі.