1. Зведення галузевих тенденцій

Минулого тижня криптовалютний ринок випередив американські акції. Крипторинок продемонстрував ознаки стабілізації, незважаючи на постійне падіння американських акцій. Натомість у п’ятницю криптовалютний ринок різко впав. Падіння біткойна за один день сягнуло приблизно 4,5%, і він продовжував падати та коливатися протягом вихідних. На момент написання статті біткойн закрився на рівні 22444,39, знизившись на 3,48% протягом тижня, з амплітудою 9,08%; ефективність Ethereum все ще була пов’язана з падінням біткойна на рівні 1570,92, падінням на 2,23% протягом тижня, з амплітудою 9,83%. У той же час обсяг торгів на централізованих біржах зазнав значного падіння цього тижня, впавши на 30% до 20+ мільярдів доларів США. Головний момент «чорного лебедя» на крипто-ринку цього тижня стався через раптовий крах криптовалютного банку Silvergate. Цей «чорний лебідь» почався з новин від Bloomberg про те, що Silvergate переніс дату оприлюднення свого фінансового звіту, що змусило зовнішній світ засумніватися в його можливих збитках. на крипто-ринку він перевищив раніше оголошену суму в 1 мільярд доларів США та сумнівався у своїй здатності продовжувати роботу, що призвело до різкого падіння ціни його акцій у той день із вражаючим падінням на 58%. Вплив на валютне коло полягає в тому, що Silvergate співпрацює з кількома важкими установами на крипторинку, включаючи Circle, емітента USDC, який є каналом збору застави USDC, що означає, що частина резервів USDC була інвестована в Silvergate. але конкретна частка невідома; ще один момент полягає в тому, що частина резервного фонду USDC інвестована казначейським фондом, а BlackRock також інвестував у Silvergate, який впав на 65%, що також змусило людей хвилюватися про його вартість. На щастя, USDC має відповідну співпрацю з 8 канадськими банками, тому Silvergate навряд чи буде займати надмірно високу частку. На даний момент, здається, що цей інцидент має обмежений вплив на крипто-ринок, і це також може стати можливістю для аирдропу, і він не мав суттєвого впливу на USDC у центрі виру. Буде продовжувати стежити.

Озираючись назад на фондовий ринок США, на початку минулого тижня ринок продовжив спадну тенденцію попереднього тижня. S&P і Nasdaq продовжували падати з понеділка по середу, і S&P впав аж до 200-денного показника. ковзне середнє з коротким падінням, але це був лише хибний прорив. Дві послідовні позитивні лінії також стерли падіння на рівні 4000 пунктів прорвав прямокутну доріжку консолідації, продемонстрував сильну стійкість. Поточні рішення Федерального резерву не мають чіткого судження щодо короткострокового підвищення процентної ставки або початку зниження процентної ставки в довгостроковій перспективі. . У вівторок Пауелл виступить із звітом про роботу в Сенаті, а в середу - в Палаті представників. Зміст його виступу стане основою для біржових торгів. І буде невелика зарплата в несільськогосподарському секторі 8/3, а дані про велику зарплату в несільськогосподарському секторі будуть оприлюднені в п’ятницю, тому що сама Федеральна резервна система не може сказати, до якої міри вона підвищить процентні ставки, тому дані про зарплату в несільськогосподарському секторі є важливим посилання. Минулого тижня один президент ФРС Атланти, який також є заступником члена FOMC, виступив із промовами та заявив, що він схиляється до підвищення процентних ставок на 25 базисних пунктів у березні та припинить підвищення процентних ставок до кінця місяця. У той же час він також заявив, що інфляція 70-річної давнини в США була такою ж, як у 1990-х роках, коли процентні ставки в США злетіли до 20%. Був дещо нейтральним і не мав чіткого напрямку, однак більшість ринків сприйняла його промову в схибленому напрямку. Це було схоже на те, що головні фінансові ЗМІ використовують цю тему, щоб спонукати ринок рухатися в потрібному напрямку. Судячи з поточних показників ринку, все ще висока ймовірність того, що ринок буде коливатися вгору.

Галузеві дані

1) Стейблкойн

Станом на 4 березня 2023 року загальна пропозиція чотирьох найкращих стейблкойнів (USDT, USDC, BUSD, DAI) становить приблизно 129,311 мільярда, що незначно зменшилося порівняно з минулим тижнем, зменшившись приблизно на 360 мільйонів (-0,28%), і Відтік коштів продовжується, але меншими темпами.

Серед трьох основних легальних стабільних монет пропозиція USDT і USDC зросла, як і очікувалося. Цього тижня USDT значно зріс приблизно на 539 мільйонів монет (0,6%), продовжуючи тенденцію до зростання. Пропозиція USDC значно зросла цього тижня приблизно на 1,17 мільярда монет (2,76%).

Пропозиція BUSD продовжувала стрімко падати цього тижня, з черговим значним зниженням на 2,062 мільярда (-18,47%). Пропозиція BUSD впала нижче 10 мільярдів. Оскільки Paxos заборонено карбувати BUSD, ринок стейблкойнів зберігатиме цю тенденцію припливів і відпливів ще деякий час.

Загалом, зростання USDT і USDC цього тижня важко компенсувати відтік коштів з валютного ринку, як і раніше, ця тенденція триватиме протягом двох тижнів. очікується, що загальний відтік коштів становитиме 10% ~1,5 мільярда доларів.

Нещодавня нездатність валютного ринку піднятися вище, шок і падіння також підтверджують нашу думку: ринок все ще чекає, поки макросередовище та настрої покращаться, поки на ринок не надійдуть додаткові кошти.

2) Баланс майнера BTC

Баланс адреси майнера BTC вказує на загальний баланс BTC, позначений як адреса майнера в ланцюжку, включаючи адреси Foundry USA, F2Pool, AntPool, Poolin, Binance та інші.

Ці дані зазвичай використовуються для оцінки інтересу майнерів до поточної ціни BTC. Коли баланси майнерів збільшуються, це означає, що фішки накопичуються; коли баланси майнерів зменшуються, це вказує на те, що майнери продають або закладають свої активи BTC.

Згідно з даними OKLink, порівняно з минулим тижнем, баланси майнерів трохи знизилися. Хоча абсолютне значення не змінилося, це однотижневе зниження є найбільшим з грудня 2022 року, що певною мірою відображає настрої ринку Переведіть фішки прибутку внизу та покиньте ринок. Нам потрібно бути пильнішими щодо цього, оскільки шоковий зворотний виклик може ще не закінчитися.

3) Дані дефляції ETH

Станом на 5 березня, згідно з даними ultrasound.money, пропозиція ETH цього тижня зменшилася приблизно на 6 265 штук порівняно з минулим тижнем. З моменту завершення The Merge пропозиція ETH зменшилася в цілому на 44 000 штук. Згідно з даними минулого тижня, річний рівень інфляції становить -0,27%. Дефляція все ще триває, але меншими темпами.

Порівняно з ETH за механізмом POW, постачання за механізмом POS було зменшено приблизно на 1,95 мільйона штук, і ця частина тиску продажів становить приблизно 3 мільярди доларів США в доларах США.

2. Макро і технічний аналіз

Після того, як ринок піднявся на короткий проміжок часу, він знову увійшов у період корекції, і його було важко пробити в короткостроковій перспективі.

Дворічні казначейські облігації США зростають, а потім підвищення процентної ставки на 75 б.

Nasdaq відновлюється

arh999: 1,27

Кількість адрес, що містять понад 100 монет, відновилася

Кількість адрес, що містять понад 100 монет, починає зменшуватися.

3. Резюме ситуації з інвестиціями та фінансуванням

Огляд інвестицій та фінансування

З 27 лютого по 5 березня 2023 року криптовенчурний ринок оприлюднив 24 інвестиційні та фінансові події, загальна сума фінансування перевищила 136 мільйонів доларів США (https://www.rootdata.com/Fundraising);

Протягом звітного періоду було загалом 6 інцидентів, у яких сума фінансування перевищила 1 000 000 доларів США:

Інституційна динаміка

4. Динамічне відстеження непрацюючих активів

Останні події на борговому ринку цифрових проблемних активів FTX:

Наразі FTX перебуває під захистом від банкрутства протягом 120 днів, а крайній термін – 11 березня, тому FTX US та FTX International публічно не оприлюднили жодного прогресу. Зараз ціна боргу на позабіржовому ринку все ще залишається в діапазоні 15-20%, все ще демонструючи тенденцію до повільного зростання.

Але оскільки останній звіт, наданий нинішнім генеральним директором FTX Джоном Реєм, не виглядає оптимістичним, він містить серйозні лазівки, такі як втрата даних бухгалтерської книги, через що інвесторам буде важко взяти верх, тому, виходячи з сигналів поточного ринку, , кошти, які кредитори можуть повернути, можуть бути зменшені до діапазону 30%-40% або навіть менше.

Одна з найбільш обговорюваних тем на ринку в даний час полягає в тому, скільки роздрібних інвесторів FTX може повернути щонайбільше 0% своїх активів на основі аналізу багатосторонніх даних і результатів інтерв'ю, якщо в ньому є великі інвестори періоду захисту від банкрутства, FTX збанкрутує. У разі придбання та реорганізації, що ми називаємо порятунком (звільнення кредиторів), роздрібні інвестори або дрібні кредитори можуть швидко повернути дисконтовані активи. За оцінками, це співвідношення становить від 50% до 70%. Звичайно, це має бути схвалено та прийнято Комітетом кредиторів UCC, адміністрацією Kroll, адміністративним судом Делавера та виконавчим суддею.

2.FTX Японія починає виведення коштів користувачами

Після того, як 21 лютого FTX Japan відновила виведення коштів користувачами, користувачі платформи, а також користувачі Liquid Global зняли криптовалюту та фіатні валюти на суму приблизно 6,6 мільярда ієн (приблизно 50 мільйонів доларів США), із підрахованих власників 7026 рахунків FTX Japan до Liquid Global, що включає 5697 транзакцій у криптовалюті та 1947 транзакцій у фіатній валюті.

На момент припинення діяльності у FTX Japan було приблизно 19,6 мільярда ієн готівкою (понад 138 мільйонів доларів США), що свідчить про те, що станом на 22 лютого у FTX Japan було знято приблизно 90 мільйонів доларів США. (BlockBeats)

3. Новини:

(1) Регулюючі органи США виступають проти плану Binance US на 1 мільярд доларів щодо придбання активів Voyager

Відповідно до інформації та документів Комісії з цінних паперів і бірж США (SEC) у середу, органи державного фінансового регулювання штату Нью-Йорк і США подали заперечення проти придбання Binance US Voyager за 1 мільярд доларів. У грудні минулого року Binance погодилася придбати активи Voyager, американської платформи криптокредитування, яка подала заяву про банкрутство, за 1,022 мільярда доларів.

Минулого місяця SEC поставила під сумнів цю угоду, заявивши, що інформація, розкрита Binance, була недостатньою, зосередившись на деталях про здатність Binance «здійснити транзакцію такого розміру», а також на те, як Binance US захистить і юридично забезпечить її дотримання. як збалансувати свій портфель криптовалют тощо.

Під час слухання минулого тижня суддя у справі про банкрутство ****Voyager не зміг винести остаточне рішення щодо угоди про реорганізацію, **** оскільки SEC стверджувала, що деякі умови угоди можуть порушувати законодавство США. Оскільки Binance US зараз стикається з низкою бізнес-ризиків, це може зашкодити її планам щодо придбання активів Voyager. Binance і Voyager ще не дали коментарів. Остаточний результат визначить слухання в суді. Voyager очікує, що придбання дозволить клієнтам відшкодувати приблизно 51% вартості їхніх депозитів на момент банкрутства Voyager.

Борг наразі торгується на стабільному рівні 30% на позабіржовому ринку.

(2) Silvergate Bank затримує подання річного фінансового звіту 10-K

Silvergate Capital Corporation, холдингова компанія Silvergate Bank, криптодружнього банку, зареєстрованого в Каліфорнії, оголосила, що відкладе подання свого річного фінансового звіту 10-K за 2022 рік, і для завершення подання знадобиться щонайменше два тижні. звіту також призвело до того, що її акції знову впали більш ніж на 30% на торгах після закінчення робочого дня до 9,10 дол.

На позаурочних торгах у четвер акції впали ще на 57%, а ціна акцій зараз впала до 5,68 дол.

У заяві до Комісії з цінних паперів і бірж США Silvergate Capital Corporation заявила, що компанія, можливо, зазнала значного дефіциту капіталу «менш ніж добре капіталізований». Компанію зараз розслідує секретар, і вона відповідає на нормативні питання щодо компанії. Бухгалтерська фірма Silvergate та незалежні аудитори також звернулися до секретаря з проханням отримати більш відповідну інформацію. Пізніше Сілвергейт, ймовірно, зіткнеться з розслідуванням Міністерства юстиції США та банківських регуляторів. Сільвергейт сказав, що розгортання цих подій може суттєво вплинути на здатність компанії «продовжувати безперервну діяльність». Тож наразі компанія використовує цей час, щоб переоцінити життєздатність свого існуючого бізнесу та розробити стратегічні зміни для вирішення проблем, з якими вона зараз стикається.

Фінансовий стан:

Поточна ситуація в Silvergate здебільшого спричинена тісним зв’язком його бізнес-напряму з такими біржами, як FTX і Block-Fi. Ефект ланцюга, викликаний крахом FTX, знищив двох найбільших клієнтів Silvergate Bank: загальні активи Silvergate Більше 1 мільярда доларів США заблоковано в FTX, на частку якого припадає більше 10%; крім того, платформа криптокредитування BlockFi також є клієнтом Silvergate. Відповідно до заяви про банкрутство глави 11, FTX та пов’язані з нею дочірні компанії мали приблизно 20 різних рахунків у Silvergate.

Колективний короткий продаж:

Фонд Кеті Вуд ARK Fintech Innovation ETF продав усі акції Silvergate, а деякі з закладів короткого продажу також включали сімейний офіс мільярдера Джорджа Сороса. За даними MarketWatch із посиланням на дані Нью-Йоркської фондової біржі, Silvergate все ще є однією з найпопулярніших акцій на Уолл-стріт за силами короткого продажу. Наразі вона займає друге місце, а також перебуває в ситуації колективного скорочення. Станом на 15 лютого приблизно 71% акцій в обігу були скорочені. Рейтингова компанія Moody's також знову знизила кредитний рейтинг Silvergate.

Кілька компаній, включаючи Coinbase, Circle, Paxos і Gemini, публічно заявили в четвер, що вони розривають ділові зв'язки з SI Bank. Маркет-мейкери та позабіржові фірми GSR, Wintermute і Blockchain.com також оголосили, що відмовляються від Silvergate Exchange Network (SEN Network). Мережа SEN, яка дозволяє клієнтам Silvergate обмінювати фіатні валюти 24 години на добу, минулого року обробила понад 560 мільярдів доларів США в обсягах транзакцій і є ключовим фактором зростання банку SI.

Загалом вплив багатьох факторів у поєднанні з втратою депозитів у четвертому кварталі завдав шкоди репутації Silvergate Bank з початку року, знизившись більш ніж на 90% від свого піку в $222,13. і його поточна ринкова вартість становить лише 182 мільйони доларів.

5. Зашифрований екологічний трекінг

Компіляція даних для кожного сектора

NFT

Індекс «блакитних фішок» коливався вгору і поступово повернувся до попереднього максимуму.

Ринкова вартість і обсяг торгів: Ринкова вартість зросла на 2% порівняно з минулим роком, а обсяг торгів зменшився на 51,6% порівняно з попереднім роком.

Холдери та трейдери: кількість власників зросла на 3,5% порівняно з минулим роком, трейдерів зменшилася на 17,6% порівняно з минулим роком, а торговий ентузіазм, викликаний розмитістю, зменшився.

Топова колекція NFT

BAYC, Cryptopunks і Monkey Status увійшли до трійки лідерів

Метавсесвіт

Інвентаризація даних метавсесвіту

Ринкова вартість трохи зросла, а обсяг торгів впав більш ніж на 12%.

Популярність Metaverse досягла апогею в перші два тижні, а потім поступово охолола.

Ланцюгова гра Gamefi

загальний огляд

Загалом галузь Gamefi цього тижня в основному постраждала від більш широкого ринку із загальним різким падінням. Судячи з цін на токени, 90% із 10 найпопулярніших ігор ланцюжка ринкової вартості впали, і більшість із них впали більш ніж на 10%. Лише illuvium трохи зріс проти тенденції цього тижня, піднявшись на 4,26% за минулий тиждень (новий геймплей незабаром буде випущений, з більшим приростом на початку цього тижня).

https://degame.com/zh/ranking/game/ALL_GAME

Судячи з кількості контрактних взаємодій у ланцюжку, серед десяти найактивніших ланцюжкових ігор 60% інтерактивної активності впало за останній тиждень. Серед них кількість гравців Arc8 від GAMEE значно зросла, до 521% (ланцюгова ігрова платформа, цього тижня завдяки співпраці з провідною мережевою грою BenjiBananas, обсяг взаємодії значно зріс).

Джерело даних: https://dappradar.com/rankings/category/games

Дані відстеження DeFi та публічного ланцюга

Станом на цей тиждень DeFi TVL становить 48,45 B, а п’ять найпопулярніших протоколів за TVL: Lido, MakerDao, Curve, AAVE та Convex Finance. Цього тижня Lido та Curve зросли на 3,75% та 0,35% відповідно.

https://defillama.com/

З точки зору публічних мереж, три найкращі мережі TVL цього тижня: ETH, Tron і BSC. Цього тижня Arbitrum і Optimism зросли на -0,29% і 5,71% відповідно і посіли четверте і шосте місця відповідно.

https://defillama.com/chains

Ключові події та проекти цього тижня

Para Space (трек NFTFI suden emergence посів друге місце)

Вступ: угода про позику NFT, користувачі можуть заставити блакитні фішки NFT на платформі та позичити суму грошей, подібно до benddao

Командна ситуація:

Para Space інкубується Para Labs. Він колись працював над ParallelFi екосистеми Polkadot, і його TVL досі має успішний проектний досвід.

Такі інвестиції, як Sequoia, coinbase, polychain capital тощо.

Дані платформи

За кілька тижнів посів друге місце

Такі інвестиції, як Sequoia, coinbase, polychain capital тощо.

Дані платформи

За кілька тижнів посів друге місце

https://twitter.com/CH_909/status/1631001669579456512

Основна функція

Іпотечне кредитування NFT

Ставка $Ape

У поєднанні з yugalabs була запущена функція майнінгу $ape. Якщо ви вносите ape, коли у вас немає bayc, ви можете отримати 140% apr.

Купуйте NFT з кредитом

Внесіть блакитні фішки NFT як заставу та купуйте NFT на Para, щоб платити частинами

Застава токена Uni v3 LP

Користувачі, які надають ліквідність на Uniswap V3, отримають токени Lp, які насправді є NFT.

Механізм ліквідації інший, і ліквідації можна уникнути, додавши lp uni (benddao — це єдиний метод ліквідації nft, а para space приймає ряд форм упаковки nft)

Додаткові функції в дорожній карті: механізм коротких продажів

Основний принцип: фрагментований NFT дозволяє трейдерам продавати високо та купувати дешево, щоб досягти коротких продажів.

підсумувати:

На цьому етапі стеля треку NFTFI низька, ведмежий ринок переживає значне скорочення боргу, а ринкова освіта є незрілою (база провідних користувачів bendao становить менше 10 тисяч)

Існуючі проекти на треку кредитування nft мають сильні переваги першоджерела. Наразі велика блакитна фішка зайнята bendao, початковий борг потрібно погасити.

Рішення ліквідності треку NFT поступово розвивається, і Blur поступово вирішив проблему безнадійних боргів треку кредитування, що може передбачити процвітання треку NFT у майбутньому.

Xterio

Xterio — це високоякісний розробник і видавець, який зараз готується до створення ігрової платформи та має намір досліджувати моделі P2E та ігри Web3. Зараз Xterio має офіси в Сан-Франциско, Лос-Анджелесі, Токіо, Сінгапурі та інших місцях.

Команда: члени команди Xterio складаються з глобальних ветеранів ігор, таких як NetEase, FunPlus, EA, Activision Blizzard, Krafton, Zynga, Jam City тощо. Засновник Джеремі Горн був віце-президентом зі стратегії в Jam City і має великий досвід розробки та експлуатації безкоштовних соціальних ігор. Дон Жуйбао, директор зі стратегії FunPlus, і Гуан Ітао, директор з технологій FunPlus, також приєднаються до команди Xterio.

Фінансування: понад 60 мільйонів доларів США на чолі з FunPlus, FTX Ventures, Makers Fund і XPLA, Foresight Ventures, Headline, Matrix Partners і Animoca Brands також взяли участь у фінансуванні 300 мільйонів доларів США.

Продукти: згідно з офіційним веб-сайтом, Xterio, схоже, має три проекти, які незабаром будуть оголошені, а саме «Проект Юпітер», «Проект Меркурій» і «Проект Венера» (відповідно: Проект Юпітер, Проект Меркурій, Проект Венера), серед яких «Проект Юпітер» 》 — рольова гра AAA, створена командою з Токіо.

Основні послуги, які надає платформа:

Подія під назвою Titan Team Battle наразі відкрита, і ви можете розділити нагороду в розмірі 30 000 доларів США, взявши участь.

Назва події: Titan Legend Час гри: 1–14 березня

Зміст конкурсу:

1. Командні змагання (нагороди будуть розподілені на основі рейтингу боєздатності команди)

2. Індивідуальний конкурс учасників (винагорода буде нарахована за власною боєздатністю)

Ps: у разі перемоги кожен член команди може отримати винагороду в розмірі 499 доларів США, а окремі учасники можуть отримати максимум 100 доларів США.

Зараз у грі більше впливових людей і спільнот, і вона більш популярна.

Економічна модель: розділені на токени управління платформою та токени в грі, 15% буде виділено маркетингу та спільноті

про нас

JZL Capital — це професійна установа, зареєстрована за кордоном, яка зосереджується на екологічних дослідженнях та інвестиціях у блокчейн. Засновник має багатий досвід роботи в цій галузі. Він працював генеральним директором і виконавчим директором багатьох закордонних біржових компаній і очолював глобальні інвестиції в eToro. Члени команди походять із провідних університетів, таких як Чиказький університет, Колумбійський університет, Університет Вашингтона, Університет Карнегі-Меллона, Університет Іллінойсу в Урбана-Шампейн і Технологічний університет Наньян, а також працювали в Morgan Stanley, Barclays, Ernst & Young, KPMG , HNA Group, Bank of America та інші всесвітньо відомі компанії.

[Відмова від відповідальності] На ринку існують ризики, тому інвестувати потрібно обережно. Ця стаття не є інвестиційною порадою, і користувачі повинні розглянути, чи відповідають будь-які думки, погляди чи висновки, що містяться в цій статті, для їхніх конкретних обставин. Інвестуйте відповідним чином і робіть це на свій страх і ризик.