У цій статті розглядається Djed ($DJED), який є «надлишковим» стейблкойном на основі Cardano, розробленим IOG і випущеним фінтех-стартапом COTI Group, і, зокрема, як власники резервної монети Djed $SHEN можуть отримувати винагороди за делегування з першого дня .
Що таке $DJED?
26 вересня 2021 року, у другий день дводенного саміту Cardano 2021, IO Global (IOG), фірма, що займається блокчейн-технологіями, відповідальна за дослідження та розробку Cardano ($ADA), і фінтех-стартап COTI Group, представили Djed, офіційно перевірений прив’язаний алгоритмічний стейблкоїн із підтримкою криптовалюти для Cardano, розроблений першим і випускається останнім.
Використання розумних контрактів Djed забезпечує стабілізацію цін. Djed може бути корисним у децентралізованих фінансах (DeFi). Він працює, «зберігаючи резерв базових монет, карбуючи та спалюючи стейблкойни та резервні монети».
Нижче наведено витяг із технічної документації IOG (випущеної 17 серпня 2021 року) для Djed:
«Ця стаття описує Djed, алгоритмічний протокол стейблкойнів, який веде себе як автономний банк, який купує та продає стейблкойни за ціною в діапазоні, який прив’язаний до цільової ціни. Він забезпечений криптовалютою в тому сенсі, що банк зберігає мінливу криптовалюту у своєму резерві. Резерв використовується для купівлі стейблкойнів у користувачів, які хочуть їх продати. А дохід від продажу стейблкойнів користувачам зберігається в резерві. Окрім стейблкойнів, банк також торгує резервними монетами, щоб капіталізувати себе та підтримувати коефіцієнт резервування, значно більший за одиницю.
«Наскільки нам відомо, це перший протокол стейблкойнів, у якому вимоги щодо стабільності точно та математично сформульовано та доведено. Крім того, твердження та їх докази формально перевіряються за допомогою двох різних методів: перевірка обмеженої моделі для вичерпного пошуку контрприкладів до твердження; та інтерактивне доведення теорем, щоб створювати суворі формальні докази за допомогою помічника з доведення з функціями автоматичного доведення теорем.“
У дописі в блозі, опублікованому 26 вересня 2021 року, IOG сказав, що Djed «працює, зберігаючи резерв базових монет, одночасно карбуючи та спалюючи різні інші стабільні активи та резервні монети», і що «він призначений для використання для сплати комісій за транзакції на мережі Cardano», яка допомагає «зробити транзакційні витрати більш передбачуваними, таким чином уникаючи нестабільних і непомірних комісій за газ для користувачів».
Команда COTI вважає, що «стейблкойни — це «вбивча програма», яка буде використана великою кількістю користувачів криптовалюти для здійснення платежів і покриття комісій».
Шахаф Бар-Геффен, генеральний директор COTI Group, сказав наступне:
«За останні кілька років екосистема стейблкойнів надзвичайно зросла. Учасники блокчейну використовують стейблкойни для здійснення повсякденних транзакцій, оскільки вони дозволяють безперебійно обмінюватися грошовими цінностями, незалежно від місцезнаходження відправника та одержувача. Я вважаю, що додавання стейблкойна Djed до блокчейну Cardano значно покращить спосіб розрахунків за транзакціями на платформі».
А співзасновник і генеральний директор IOG Чарльз Хоскінсон заявив:
«Стейблкойн Djed може кардинально змінити правила гри в крипто-просторі, звернувшись до абсолютно нової аудиторії в той час, коли індустрія вже переживає астрономічний ріст. Djed поділяє нашу прихильність до офіційної перевірки, доводячи надійний метод боротьби з нестабільністю цін на криптовалютних ринках.
«COTI є давнім партнером екосистеми Cardano. Чудово мати їх на борту в цьому новому підприємстві».
Крім того, 26 вересня 2021 року COTI опублікував допис у блозі (під назвою: «Чому бути емітентом Djed, офіційного стейблкойна Cardano, це зміна гри для COTI»), у якому говорилося наступне:
«Djed — це не просто стейблкойн, побудований на ланцюжку Cardano, він також розроблений, щоб стати найкращою монетою, за допомогою якої будуть оплачуватися всі комісії за мережеві транзакції Cardano. Для мережі має більше сенсу мати передбачуваність у розмірі транзакційних витрат, а не мати непостійні комісії за газ, і Djed зробить саме це…
«Хоча нашою основною метою є випуск стейблкоїнів для підприємств і продавців у Trustchain COTI, ми також плануємо залучати стейблкоїни, випущені в інших мережах. Наші тривалі відносини з Cardano, що призвели до інвестування в акції їхнього екосистемного фонду, створили можливість для COTI стати офіційним емітентом Djed, стейблкоїна Cardano.
«Як частина ролі COTI, COTI відповідає за розробку системи інтерфейсу користувача та буде керувати інтеграцією між користувачами в смарт-контракти для стейблкойна. COTI співпрацюватиме з підприємствами, розробниками та іншими сторонами, які бажають карбувати як стейблкойн, так і резервну монету, що використовується як частина алгоритму прив’язки.
«Комісія за карбування та спалювання $DJED і його резервної монети стягуватиметься в $ADA і буде внесено до пулу капіталу протоколу. Власники резервних монет отримують частку цього пулу як заохочення за участь у підтримці прив’язаного співвідношення $DJED.
«Як постачальник цієї послуги, користувачі стягуватимуться операційні комісії, які сплачуватимуться в доларах ADA та вираховуватимуться з початкового депозиту та операційних витрат. Ми плануємо конвертувати такі комісії $ADA в монети $COTI, спочатку купуючи $COTI безпосередньо на ринку та підтримуючи попит на $COTI, а потім вносячи такі $COTI в казначейство COTI на користь користувачів казначейства. Це справжня безпрограшна перевага та чудова можливість для екосистеми COTI».
Що таке $SHEN?
23 лютого 2023 року COTI опублікував допис у блозі, який надав деяку інформацію про резервну монету Джеда $SHEN:
«Простими словами, резервні монети — це цифрові токени, які підтримують алгоритмічну прив’язку стейблкоїнів. Торгуючи резервними монетами, користувачі можуть зробити внесок у механізм стейблкойнів, забезпечивши відповідну ліквідність для підтримки достатнього коефіцієнта прив’язки. Використовуючи резерв, можна стягувати, збирати та об’єднувати базові комісії для транзакцій, здійснених основним стейблкойном. Тоді власники Reserve Coin отримують частку цього пулу транзакцій як стимул для їхньої участі в підтримці коефіцієнта прив’язки стейблкойнів…
«Джед — це давньоєгипетський символ, який символізує стабільність... Продовжуючи давньоєгипетську тему, ми вибрали Шен як назву для резервної монети Джеда. Шень є символом королівської влади та симетрії…
«Купуючи та продаючи Shen, користувачі можуть підтримувати курсову прив’язку Djed до долара США, одночасно заробляючи частку комісії за транзакції в резервному пулі. Оскільки Reserve Coin є торговим активом, власники також можуть отримати прибуток від короткострокових коливань ціни як додатковий стимул».
Механізм стабільності Джеда
Ось деяка інформація з веб-сайту Djed, яка пояснює, як працює механізм стабільності Djed:
«$DJED — це стейблкойн із надмірною заставою, який використовує екзогенну заставу ($ADA) для забезпечення стабільності. Протокол підтримується надлишковою заставою на 400-800% і гарантується його резервною монетою $SHEN.
«Стабільність $DJED базується на надлишковій забезпеченості, що усуває необхідність довіри до токена управління, як це видно в алгоритмічних стейблкойнах. Платформа також є повністю децентралізованою та керованою спільнотою, що дозволяє розробляти з відкритим кодом і залучати спільноту до карбування та запису $DJED і $SHEN».
Ось COTI пояснює, чому він називає Djed стейблкойном із «надлишковою заставою», а не алгоритмічним стейблкойном:
Джерело: COTI Group Переваги холдингу $SHEN
COTI каже, що є стимули для утримання $SHEN:
«Власники $SHEN отримують усі комісії за карбування/спалювання $DJED і $SHEN
Нагороди за делегування: Djed 1.1.1 включатиме винагороди за делегування для власників SHEN, починаючи з першого дня!
Довгий ADA: ціна $SHEN співвідноситься з ціною $ADA з коефіцієнтом підвищення.
Винагороди за фермерство: надайте ліквідність $SHEN для DEX, щоб отримувати винагороди та отримувати свої токени як винагороду, APR може змінюватися та залежить від DEX або платформи"
Як власники $SHEN можуть отримувати винагороди за делегування
У дописі в блозі, опублікованому 29 січня 2023 року, COTI пояснив, як власники $SHEN можуть отримувати винагороди за делегування:
«$ADA, який буде внесено до резерву для карбування $SHEN, зіткнеться разом із зібраними зборами за монетний двір/спалювання $SHEN і $DJED. Цей $ADA буде делеговано спеціальному публічному пулу ставок, яким керує Wave Financial, один із найавторитетніших операторів пулу ставок у мережі Cardano.
«Щоб надати власникам $SHEN пріоритет в участі в пулі та утримати не пов’язаних учасників Djed від приєднання, пул стягуватиме комісію за роботу в розмірі 8% від винагороди за ставку на додаток до звичайної одноразової комісії. 340 ADA у всіх їхніх громадських басейнах. Ця комісія буде компенсована додатковими заявленими $ADA, доданими до пулу компанією Wave, які отримають додаткові винагороди для власників $SHEN.
«Винагороди, отримані пулом, будуть розраховані на основі знімка, зробленого протягом кожної епохи. Винагороди за делегування буде автоматично розподілено серед відповідних власників $SHEN, які володіли $SHEN протягом епохи, для якої розподіляються винагороди. Винагороди з пулу розподілятимуться кожну 4-ту послідовну епоху (приблизно кожні 20 днів) і передаватимуться відповідним власникам $SHEN безпосередньо на їхні гаманці без будь-яких додаткових дій з їхнього боку.
«Власники $SHEN зможуть перевірити статус і суму своїх винагород на djed.xyz.»
Джерело: COTI group