Обережно! Багато тексту.
Управління ризиками – це невід'ємна частина відповідального інвестування та торгівлі. Вона допомагає знизити загальний ризик портфеля у різний спосіб. Наприклад, користувачі можуть диверсифікувати свої інвестиції, хеджувати ризики в рамках певних фінансових подій або використовувати прості стоп-лосс або тейк-профіт ордера.
Вступ
Скорочення ризику – це головний пріоритет для багатьох інвесторів та трейдерів. Навіть якщо толерантність до ризику конкретного трейдера досить висока, все ще вкрай важливо оцінити, чи він коштує можливої нагороди. Однак управління ризиками - це не просто вибір менш ризикованих угод чи інвестицій. Стратегії управління ризиками пропонують набір інструментів, які підходять як досвідчених інвесторів, так новачків.
Що таке управління ризиками?
Управління ризиками передбачає прогнозування та виявлення фінансових ризиків, пов'язаних з інвестуванням, для їх подальшої мінімізації. Інвестори використовують стратегію управління ризиками, щоб знизити ризики свого портфеля. Спочатку необхідно оцінити поточний рівень ризику, а потім будувати навколо цього подальші плани.
Стратегії управління ризиками – це сплановані дії, які трейдери та інвестори роблять після виявлення інвестиційних ризиків. Ці стратегії можуть включати широкий спектр заходів щодо фінансів, таких як страхування від збитків та диверсифікація портфеля за класами активів.
Крім реалізації заходів управління ризиками, важливо розібратися в основах планування управління ризиками. Існує чотири основні методи планування, які слід розглянути, перш ніж приступати до конкретної стратегії управління ризиками, оскільки вона базуватиметься на обраному методі.
Чотири основні методи планування управління ризиками
Ухвалення: рішення піти на ризик і інвестувати в актив, не витрачаючи гроші на захист від потенційних збитків, оскільки вони невеликі.
Передача: передача ризику інвестицій третій стороні за плату.
Уникнення: відмова від інвестування в актив із потенційним ризиком.
Скорочення: скорочення негативних фінансових наслідків ризикованого інвестування за рахунок диверсифікації портфеля. Цей метод можна здійснювати в рамках одного або різних класів активів та галузей.
Важливість стратегії управління ризиками у сфері криптовалют
Криптовалюти - це один із найбільш ризикованих класів активів для інвестування, доступних звичайному інвестору. Ціни на криптовалюти бувають вкрай волатильними, деякі проекти зазнають краху, а технологія блокчейну може бути досить складною для розуміння.
Оскільки індустрія криптовалют швидко розвивається, дуже важливо використовувати надійні практики та стратегії для скорочення потенційних ризиків. Вони також допомагають стати більш успішним та відповідальним трейдером.
Читайте далі, щоб дізнатися про п'ять стратегій управління ризиками, за допомогою яких можна захистити свій криптовалютний портфель.
Стратегія №1: правило 1%
Правило 1% - це проста стратегія управління ризиками, в рамках якої ризик схильний не більше 1% від загального капіталу при інвестиціях або торгівлі. Якщо трейдер має $10 000 на інвестиції і він хоче дотримуватися правила 1%, він може зробити це декількома способами.
Він може придбати біткоїн (BTC) на суму $10 000 та встановити стоп-лосс або лімітний стоп-ордер на продаж за ціною $9900. Таким чином, втрати можна буде скоротити до 1% від загальних інвестицій ($100).
Крім цього, можна придбати $100 в ефірі (ETH) без встановлення стоп-лосса, оскільки у разі падіння ціни ETH до 0 втрати становитимуть не більше 1% від загального капіталу. Правило 1% впливає не так на розмір інвестицій, але в суму, якої трейдер ризикує при інвестуванні.
Через волатильність ринку правило 1% особливо важливе для інвесторів у криптовалюту. У гонитві за прибутком багато трейдерів можуть інвестувати занадто багато і зазнати величезних втрат у надії на удачу.
Стратегія №2: встановлення точок стоп-лосс та тейк-профіт
Ордер стоп-лосс заздалегідь встановлює певну ціну активу, за якої позиція буде закрита. Стоп-ціна встановлюється нижче за поточну ціну і при активації допомагає захиститися від подальших втрат. Ордер тейк-профіт діє протилежно до стоп-лоссу, встановлюючи бажану ціну закриття позиції, щоб зафіксувати певний прибуток.
Ордери стоп-лосс та тейк-профіт допомагають керувати ризиками двома способами. По-перше, їх можна налаштувати заздалегідь, і вона буде виконана автоматично. Трейдеру не доведеться цілодобово займатися торгівлею, і заздалегідь встановлені ордери виконуватимуться у періоди волатильності цін. Це також дозволяє встановити реалістичні ліміти втрат та прибутку, на які готовий піти трейдер.
Намагайтеся встановлювати ці обмеження заздалегідь, а не у відповідальний момент. Можливо, використання ордера тейк-профіт є незвичайним для управління ризиками, проте не варто забувати: чим довше ви відкладаєте фіксацію прибутку, тим вищий ризик чергового падіння ринку.
Стратегія №3: диверсифікація та хеджування
Диверсифікація портфеля – це один із найпопулярніших та основних інструментів скорочення загального інвестиційного ризику. Диверсифікація портфеля допомагає уникнути надто великих інвестицій у будь-який актив чи клас активів, що скорочує ризик великих втрат від нього. Наприклад, інвестор можете зберігати безліч різних монет і токенів, а також надавати ліквідність та позики.
Хеджування - це більш просунута стратегія захисту прибутку або мінімізації втрат шляхом покупки іншого активу. Зазвичай це передбачає відкриття протилежної позиції. Диверсифікація також може бути одним із видів хеджування, проте найчастіше в рамках цієї стратегії використовуються ф'ючерси.
Ф'ючерсний контракт дає змогу зафіксувати ціну активу на дату в майбутньому. Припустимо, трейдер очікує падіння ціни біткоїну і вирішує застрахуватися від цього ризику, відкривши ф'ючерсний контракт на продаж BTC за $20 000 за три місяці. Якщо через три місяці ціна біткоїну справді впаде до $15 000, він отримає прибуток від своєї ф'ючерсної позиції.
Варто пам'ятати, що розрахунки за ф'ючерсними контрактами провадяться у валюті без необхідності відправляти монети. У цьому випадку інша сторона угоди оплачує трейдеру $5000 (різницю між спотовою та ф'ючерсною ціною), що дозволяє застрахуватися від ризику падіння ціни біткоїну.
Як згадувалося вище, криптовалюти можуть бути украй волатильними, проте трейдери можуть диверсифікувати свої портфелі в рамках цього класу активів та використовувати можливості хеджування. У криптовалюті диверсифікація набагато важливіша, ніж на традиційних фінансових ринках із меншою волатильністю.
Стратегія №4: підготовлена стратегія виходу
Підготовлений план виходу — це простий, але ефективний спосіб захисту від великих втрат. Дотримуючись плану, трейдер зможе отримувати прибуток або скорочувати збитки в певний момент.
Якщо трейдери одержують прибуток, вони можуть забути про обережність та утримувати позицію навіть у період падіння цін. Крім цього, на дії користувача може впливати галас, максималізм або настрої торгової спільноти.
Для успішної реалізації стратегії виходу рекомендується використовувати лімітні ордери. Їх можна налаштувати на автоматичне спрацьовування за лімітною ціною як фіксування прибутку, так обмеження максимального збитку.
Стратегія №5: власне дослідження (DYOR)
Проведення власного дослідження (DYOR) — важлива частина стратегії скорочення ризиків будь-якого інвестора. В епоху доступного інтернету перевіряти інформацію не складає ніяких труднощів. Перед тим, як інвестувати в токен, монету, проект або інший актив, обов'язково перевірте доступну інформацію. Надзвичайно важливо вивчити технічну документацію, токеноміку, партнерів проекту, а також дорожню карту, співтовариство та інші фундаментальні відомості.
Однак варто враховувати, що дезінформація розповсюджується досить швидко, і в інтернеті будь-який користувач може називати свою думку фактами. Під час проведення дослідження використовуйте надійні джерела інформації та враховуйте контекст. Шилінг криптовалют — поширене явище, і деякі проекти чи інвестори можуть навмисно видавати неправдиві, упереджені чи рекламні новини за правду.
Резюме
П'ять описаних вище стратегій пропонують ефективний набір інструментів скорочення ризику портфеля. Навіть використання простих методів, що охоплюють більшість областей, допоможе підходити до інвестування відповідальніше. Досвідчені трейдери можуть спробувати просунуті плани управління ризиками з поглибленими стратегіями.
Для отримання докладної інформації вивчіть такі статті:
Управління ризиками та відповідальна торгівля | Служба підтримки Binance
Що таке співвідношення ризику та прибутку та як його використовувати | Binance Academy
3 причини, з яких трейдери віддають перевагу Binance Futures для хеджування