Exchange
Blockchain ve kripto varlık borsası
Academy
Blockchain ve kripto eğitimi
Aracı kurum
İşlem terminali çözümleri
Charity
Bağış
Cloud
Kurumsal borsa çözümleri
DEX
Hızlı ve güvenli merkeziyetsiz dijital varlık borsası
Labs
En iyi blockchain projeleri için kuluçka
Launchpad
Token çıkartma platformu
Research
Kurumsal seviye analizler ve raporlar
Trust Wallet
Binance'in resmi kripto cüzdanı
Kripto Al
PiyasalarTRBINANCE.COM
iOS ve Android Uygulamasını İndirmek için Tarayın
İndir
English
USD
Destek Merkezi
SSS
Kripto Ürünleri
Vadeli İşlemler Sözleşmeleri
Trailing Stop Emri Nedir?
Binance
2020-11-05 13:08
Trailing Stop Emri Nedir?
Trailing stop emri, piyasa dalgalandığında yatırımcıların piyasa fiyatından belirli bir yüzde uzaklıkta önceden belirlenmiş bir emir vermelerine olanak tanır. Bir alım satım yatırımcılar için olumlu yönde hareket etmediğinde, yatırımcıların zararı sınırlamasına ve kazançları korumasına yardımcı olur.
Trailing stop, fiyat olumlu yönde hareket ettiğinde belirli bir yüzde oranında hareket eder. Bir alım satımın açık kalmasını ve fiyat yatırımcıların lehine hareket ettiği sürece kar etmeye devam etmesini sağlayarak kârı kilitler. Trailing stop diğer yönde geri hareket etmez. Fiyat, belirli bir yüzde oranında ters yönde hareket ettiğinde, trailing stop alım satımı piyasa fiyatından kapatır/çıkar.
mceclip0.png
Not: Trailing stop emri yalnızca alım satım arayüzünün en son sürümünde desteklenir.
------------------------------------------------------
Trailing Stop Emri nasıl çalışır?
Yatırımcılar, yaygın olmasa da başlangıçta bir pozisyona girerken trailing stop emri verebilir. Trailing stop, açık bir pozisyonu azaltmak veya kapatmak amacıyla reduce-only emri olarak verilebilir.
Uzun alım satım için, alım satım girişinin üzerinde bir satış trailing stop emri verilebilir. Trailing stop fiyatı, takip eden bir yüzde oranında yükselir. Fiyat yükseldiğinde yeni bir trailing stop fiyatı oluşacaktır. Fiyat düştüğünde, trailing stop hareketi durur. Fiyat, en yüksek fiyattan önceden belirlenen callback oranından daha fazla hareket ederse ve trailing stop fiyatına ulaşırsa, bir satış emri verilir. Alım satım, yukarıda belirtilen piyasa fiyatından satış emri ile kapatılacaktır.
Bir "al" trailing stop emri, "sat" trailing stop emrinin birebir aynısıdır.
Kısa alım satım için, alım satım girişinin altında bir satış trailing stop emri verilebilir. Trailing stop fiyatı, takip eden bir yüzde oranında aşağı doğru hareket eder. Fiyat düştüğünde yeni bir trailing stop fiyatı oluşacaktır. Fiyat yükseldiğinde, trailing stop hareketi durur. Fiyat, en düşük fiyattan önceden belirlenen callback oranından daha fazla hareket ederse ve trailing stop fiyatına ulaşırsa, bir alış emri verilir. Alım satım, yukarıda belirtilen piyasa fiyatından alış emri ile kapatılacaktır.
İşlemi kapatmak/çıkmak için bir piyasa emri olarak verilecek olan trailing stop emrini etkinleştirmek için etkinleştirme fiyatı ve callback oranı olmak üzere 2 koşulun yerine getirilmesi gerekeceğini lütfen unutmayın.
------------------------------------------------------
Trailing Stop Emri ile Stop Loss Emri Arasındaki Fark
  1. Trailing stop emri karı kilitlerken aynı zamanda zararı sınırlandırırken, stop loss emri zararları azaltmaya yardımcı olur.
  2. Stop loss emri sabittir ve manuel sıfırlanması gerekir, trailing stop emri ise esnektir ve fiyat yönünü otomatik olarak takip eder.
------------------------------------------------------
Bir Trailing Stop emri nasıl verilir?
mceclip1.png
Trailing stop emrinin etkinleştirilmesi için yerine getirilmesi gereken 2 koşul vardır.
Bir alış trailing stop emri, aşağıdaki koşullar yerine getirilirse gerçekleşecektir:
  • Etkinleştirme Fiyatı> = En Düşük Fiyat ve
  • Rebound Oranı (fiyatın düştükten sonra tekrar yükselmesi) > = Callback Oranı (fiyatın belirli bir yüzdeyle hareket etmesi)
Bir satış trailing stop emri, aşağıdaki koşullar yerine getirilirse gerçekleşecektir:
  • Etkinleştirme Fiyatı <= En Yüksek Fiyat ve
  • Rebound Oranı (fiyatın düştükten sonra tekrar yükselmesi) > = Callback Oranı (fiyatın belirli bir yüzdeyle hareket etmesi)
1. Callback Oranı
Callback oranı, bir trailing stop fiyatının fiyatını takip edeceği miktarı belirler. Callback oranı aralığı, oranı manuel olarak "Callback Oranı" alanına yerleştirerek %0,1 ile %5 arasında kullanılabilir. Alternatif olarak, hızlı seçim için "%1" ve "%2" gibi seçenekler mevcuttur.
2. Etkinleştirme Fiyatı
Yatırımcılar, trailing stop emrini tetikleyen fiyat seviyesini gerçekleştirebilirler. Herhangi bir etkinleştirme fiyatı gerçekleşmiyorsa, etkinleştirme fiyatı varsayılan olarak piyasa fiyatı olacaktır (tetikleme tiplerinin seçimine bağlı olarak "Son Fiyat" veya "Değer Fiyatı").
Alış trailing stop emri emri verebilmek için, etkinleştirme fiyatı mevcut piyasa fiyatından düşük olmalıdır.
Koşulu karşılamak için piyasanın en yüksek / en düşük fiyatı etkinleştirme fiyatına ulaşmalı veya bu fiyatı aşmalıdır.
3. Tetikleyici Türü
Yatırımcılar tetikleyici olarak "Son Fiyat" veya "Değer Fiyatı" seçeneklerini belirleyebilir. Yatırımcılar tetikleyici olarak "Değer Fiyatı" seçerse, Değer Fiyatı etkinleştirme fiyatına ulaştığında veya bu fiyatı aştığında, Son Fiyat etkinleştirme fiyatına ulaşmasa bile trailing stop etkinleştirilecektir.
Binance, likidasyon için bir tetikleyici olarak ve gerçekleşmemiş kar ve zararı ölçmek için Değer Fiyatını kullanmaktadır. Değer Fiyatı genellikle Son Fiyattan çok az farklıdır. Ancak, aşırı fiyat hareketleri sırasında Son Fiyat, Değer Fiyatından önemli ve büyük ölçüde sapabilir. Bu nedenle, lütfen Son Fiyat ile Değer Fiyatı arasındaki fiyat farkını izleyin. Tetikleyiciyi Değer Fiyatından Son Fiyata veya tam tersi olarak değiştirmek isterseniz, vermiş olduğunuz emri her zaman iptal edebilir ve emri değiştirebilirsiniz.
------------------------------------------------------
Önemli Notlar:
En uygun callback oranını ve etkinleştirme fiyatını belirlemek zorlu bir süreç olabilir.
Trailing stop emrinin etkili olabilmesi için, callback oranının ne çok küçük ne de çok büyük olması gerekir; ve etkinleştirme fiyatı mevcut fiyata çok yakın veya çok uzak olmamalıdır. Callback oranı çok düşük olduğunda veya etkinleştirme fiyatı çok yakın olduğunda, trailing stop giriş fiyatına çok yakın olur ve normal günlük piyasa hareketleri ile kolayca tetiklenir. Herhangi bir anlamlı fiyat hareketi gerçekleşmeden önce bir alım satımın yatırımcıların lehine hareket etmesi mümkün değildir. Alım satım, piyasanın geçici bir düşüşe geçtiği ve ardından toparlandığı bir noktada kapanacak/çıkacak ve bu da alım satım kaybına neden olacaktır.
Callback oranı çok yüksek olduğunda, trailing stop yalnızca aşırı piyasa hareketleri tarafından tetiklenecektir, bu da yatırımcıların gereksiz ölçüde büyük zarar riskini üstlendiği anlamına gelir.
Daha yüksek bir callback oranı, genellikle değişken dönemlerde daha iyi bir tercih iken, normal piyasa koşullarında daha düşük bir callback oranı tercih edilir.
İdeal bir callback oranı ve etkinleştirme fiyatı yoktur. Yatırımcılara, piyasadaki sabit fiyat dalgalanmaları nedeniyle zaman zaman trailing stop stratejilerini gözden geçirmeleri önerilir. Bir alım satımın risk toleransınız, yatırım deneyiminiz, mali durumunuz ve sizinle ilgili diğer hususlar ile tutarlı olup olmadığını her zaman dikkatli bir şekilde değerlendirmelisiniz. Fiyat değişiklikleri aralığı dışında, callback oranınızı ve etkinleştirme fiyatınızı daima hedeflediğiniz kârlılık seviyelerine ve kapasiteniz dahilindeki kabul edilebilir zararlara göre belirleyin.
------------------------------------------------------
Örnekler
(1) Uzun alım satım için satış trailing stop emri
mceclip2.png
BTCUSDT kalıcı sözleşmesinin mevcut son fiyatı 10.000 USDT'dir. A kullanıcısı aşağıdaki şekilde bir trailing stop emri verir:
  • Callback oranı: %5
  • Etkinleştirme fiyatı 10.500 USDT
  • Tetikleyici: Son Fiyat
Son fiyat 10.000 USDT olduğunda, trailing stop fiyatı 9.500 USDT'dir. Fiyat 10.500'e çıktığında 9.975 USDT'den [son fiyat * (1 - callback oranı)] yeni bir trailing stop fiyatı oluşturulur.
Fiyat düştüğünde, trailing stop fiyatı durur. Fiyat 11.000 USDT'deki en üst fiyata hareket ettiğinde, 10.450 USDT'de yeni bir trailing stop oluşur. Fiyat düştüğünde, trailing stop fiyatı tekrar durur. Fiyat %5'ten fazla hareket ettiğinde pozisyonu kapatmak için piyasa fiyatından bir satış emri yürütülecek ve 10.450 USDT'de trailing stop fiyatına ulaşacak ve bu fiyatı aşacaktır.
Koşullar aşağıdaki gibi karşılanır:
  • Etkinleştirme Fiyatı (10,500 USDT) <En Yüksek Fiyat (11,000 USDT)
  • Rebound Oranı (%9,09)> Callback Oranı (%5)
Not:
Rebound Oranı = (En Yüksek Fiyat - Rebound Fiyatı) / En Yüksek Fiyat
= (11,000 - 10,000) / 11,000
= %9.09
(2) Uzun Alım Satım için bir Trailing Stop Satış Emri Verin
BTCUSDT kalıcı sözleşmesinin mevcut son fiyatı 10.500 USDT'dir. A kullanıcısı aşağıdaki şekilde bir trailing stop emri verir:
  • Callback oranı: %2
  • Etkinleştirme fiyatı: 11.000 USDT
  • Tetikleyici: Son Fiyat
Durum A - İki Koşul Sağlandı
Son fiyat sert bir şekilde 10.500 USDT'den 11.500 USDT'ye (En yüksek fiyat) yükselir ve daha sonra 11.200 USDT'ye düşer.
Trailing stop emri yürütülür ve koşullar aşağıdaki gibi karşılandığında piyasa fiyatından bir satış emri verilir:
  • Etkinleştirme Fiyatı (11.000 USDT) <En Yüksek Fiyat (11.500 USDT) -> Koşul karşılandı
  • Rebound Oranı (%2.61)> Callback Oranı (%2) ---> Koşul karşılandı
Not:
Rebound Oranı = (En Yüksek Fiyat - Rebound Fiyatı) / En Yüksek Fiyat
= (11,500 - 11,200) / 11,500
= %2.61
Durum B - Yalnızca Bir Koşul Karşılandı
Değer fiyatı sert bir şekilde 10.500 USDT'den 11.500 USDT'ye (en yüksek fiyat) yükselir ve daha sonra 11.450 USDT'ye düşer.
Trailing stop emri yürütülmez ve aşağıdaki koşullardan yalnızca biri karşılandığı için piyasa fiyatından satış emri verilmez:
  • Etkinleştirme Fiyatı (11.000 USDT) <En Yüksek Fiyat (11.500 USDT) -> Koşul karşılandı
  • Rebound Oranı (%0.43) < Callback Oranı (%2) ---> Koşul karşılanmadı
Not:
Rebound Oranı = (En Yüksek Fiyat - Rebound Fiyatı) / En Yüksek Fiyat
= (11,500 - 11,450) / 11,500
= %0.43
(3) Kısa Alım Satım için bir Trailing Stop Alış Emri Verin
BTCUSDT kalıcı sözleşmesinin mevcut değer fiyatı 10.500 USDT'dir. A kullanıcısı aşağıdaki şekilde bir trailing stop emri verir:
  • Callback oranı: %3
  • Etkinleştirme fiyatı: 10.000 USDT
  • Tetikleyici: Değer Fiyatı
Durum A - İki Koşul Sağlandı
Değer fiyatı şiddetli bir şekilde 10.500 USDT'den 9.500 USDT'ye (en düşük fiyat) düştü ve daha sonra 9.800 USDT'ye yükseldi.
Trailing stop emri yürütülür ve koşullar aşağıdaki gibi karşılandığında piyasa fiyatından bir alış emri verilir:
  • Etkinleştirme Fiyatı (10.000 USDT)> En Düşük Fiyat (9.500 USDT) ---> Koşul karşılandı
  • Rebound Oranı (%3.16) > Callback Oranı (%3) -> Koşul karşılandı
Not:
Rebound Oranı = (Rebound Fiyatı - En Düşük Fiyat) / En Düşük Fiyat
= (9,800 - 9,500) / 9,500
= %3.16
Durum B - Yalnızca Bir Koşul Karşılandı
Değer fiyatı şiddetli bir şekilde 10.500 USDT'den 9.900 USDT'ye (en düşük fiyat) düştü ve daha sonra 9.950 USDT'ye yükseldi.
Trailing stop emri yürütülmez ve aşağıdaki koşullardan yalnızca biri karşılandığı için piyasa fiyatından alış emri verilmez:
  • Etkinleştirme Fiyatı (10.000 USDT)> En Düşük Fiyat (9.900 USDT) ---> Koşul karşılandı
  • Rebound Oranı (%0.51) < Callback Oranı (%3) ---> Koşul karşılanmadı
Not:
Rebound Oranı = (Rebound Fiyatı - En Düşük Fiyat) / En Düşük Fiyat
= (9,950 - 9,900) / 9,900
= %0.51
İlgili Makaleler
Stop Emri Nedir?