Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) — главный регулятор фондового рынка США, контролирующий деятельность фондовых бирж.

Как работает SEC

Комиссия по ценным бумагам и биржам появилась в 1934 году, через год после принятия Закона о ценных бумагах в США. В то время эти меры были приняты для поддержки экономики США, сильно пострадавшей от Великой депрессии. Сегодня основной целью SEC является установление правил регистрации ценных бумаг и контроль за их выполнением, защита прав инвесторов и их поддержка. Поскольку брокеры довольно часто предоставляют трейдерам возможность торговать акциями, нет необходимости недооценивать присутствие такого регулятора, как SEC.

Ключевые цели SEC:

• Поддержка регулируемых и эффективных рынков.

  • • Контролировать соблюдение федеральных законов, касающихся рынка.

  • • Защитить права инвесторов, в том числе мошенников.

  • • Следить за происходящим на фондовом рынке и создавать правовую основу для регистрации.

  • • Поддержка развития финансового рынка.

  • • Контролировать доступность информации, предоставляемой компаниями своим инвесторам.

  • • Надзор за корпоративными приобретениями в США.

  • • Контролировать деятельность частных регулирующих органов и соблюдение правовых, аудиторских и бухгалтерских стандартов.

SEC является одним из агентств федерального правительства США. Поскольку финансовый рынок США является ведущим экономическим рынком в мире, влияющим на все рынки, его регуляторы также являются объектом внимания трейдеров всего мира. SEC является одним из четырех крупнейших регуляторов финансовых рынков США. Как регулирующий орган, SEC имеет очень широкий спектр влияния в экономическом секторе и имеет независимый судебный орган, который участвует в самых сложных юридических спорах на рынке. Инструменты и методы, используемые SEC для разрешения споров и конфликтов, являются стандартными для международных регуляторов.

Контроль SEC включает в себя:

1. Участники финансового рынка. Это важная группа, в которую входят:

• Товарные и фондовые биржи – NYSE, NYMEX, COMEX, NASDAQ, CME, CBOT, MGEX, BATS Global Markets, ICE, CBOE и многие другие.

  • • Все внебиржевые рынки – внебиржевая доска объявлений, группы рынков и т. д.

  • • Все хедж-фонды.

  • • Холдинги по управлению финансовыми активами, в том числе крупнейшие, такие как JPMorgan Chase.

  • • Эмиссионные организации выпускают ценные бумаги всех видов, как на фондовом рынке, так и на внебиржевом рынке.

  • • Инвестиционная деятельность банков.

  • • ETF, включая таких гигантов, как iShares и SSGA.

  • • Брокеры и маркет-мейкеры.

2. Все виды ценных бумаг и финансовых инструментов. Сюда входят акции, векселя, фьючерсы, опционы, варранты, чеки, свопы, депозиты, сертификаты и т. д.

3. Все типы инвесторов имеют долю 5% в любом бизнесе. При покупке такого количества активов инвестор должен быть зарегистрирован в базе данных SEC. 4. Все трейдеры, торгующие на территориях или биржах США.

Проще говоря, почти все, что инвестируется в ценные бумаги или торгуется ими, так или иначе находится под контролем SEC. Для сбора заявок SEC использует специальную систему сбора данных EDGAR, которая работает онлайн и где люди могут подавать жалобы, например, на недобросовестного эмитента или брокера.

Преступление расследовала SEC.

Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) может предпринять ряд незаконных действий.

• Кража имущества.

  • • Намеренное манипулирование рыночной ценой активов.

  • • Умышленное предоставление недостоверной информации или сокрытие важной информации о ценных бумагах.

  • • Сделки с ценными бумагами в любой форме, не прошедшие регистрацию.

  • • Инсайдерская торговля ценными бумагами.

  • • Незаконные действия брокеров по отношению к клиентам и систематические нарушения правил.

Как вы понимаете, благодаря работе SEC законодательная база на финансовом рынке поддерживается и совершенствуется, что делает вложение средств более безопасным.