Binance, крупнейшая в мире криптовалютная биржа по объему торгов, возможно, оказалась под прицелом регуляторов США, но ее подразделение венчурного капитала (VC) Binance Labs продолжает инвестировать в экосистему Web3.
Несмотря на надвигающуюся неопределенность в законодательстве США и продолжающийся медвежий рынок, Binance Labs смогла увеличить свои активы до 9 миллиардов долларов в конце первого квартала с 7,5 миллиардов долларов в августе прошлого года. Подразделение венчурного капитала расширилось, поскольку оно считает, что Web3 все еще находится на ранних стадиях развития и что технология блокчейна еще не нашла «взрывного» варианта использования за пределами финансовых инструментов, сказал Ибо Линг, главный бизнес-директор Binance Labs, в интервью CoinDesk. .
«Мы являемся долгосрочными инвесторами в этой сфере. Мы не муха ночью – приходите, постарайтесь быстро добиться успеха и двигаться дальше, потому что наш основной бизнес, очевидно, распространяется на всю отрасль», – сказал Линг. Он также добавил, что его фирма ищет инвестиционные возможности, которые не пострадали бы от рыночных условий или потенциального регулирования.
Материнская компания венчурного капитала Binance оказалась под прицелом регуляторов США после иска Комиссии по торговле товарными фьючерсами (CFTC) в этом году. Как и во многих других криптофирмах, повышенное внимание к централизованной бирже криптовалют совпадает с расширенным медвежьим рынком и следует за крахом конкурента централизованной биржи FTX.
Этот шаг регуляторов и политиков напугал многих ветеранов отрасли и инвесторов. Некоторые наблюдатели даже назвали это «войной с криптовалютой», в то время как отраслевые гиганты, такие как Coinbase, нанесли ответный удар Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC), утверждая, что регулятор рынков предоставляет недостаточные нормативные рекомендации для компаний, работающих в секторе криптовалют.
FTX: Головоломка
В конце прошлого года у конкурента Binance, FTX, случился грандиозный крах. В какой-то момент Binance согласилась выручить компанию, но эта сделка развалилась за один день из-за быстро развивающейся катастрофы. Последующий каскад событий в конечном итоге привел к нынешней мрачной рыночной ситуации.
Компании, в которые инвестировало собственное венчурное подразделение FTX, после краха оказались в затруднительном положении.
«Мы всегда были удивлены уровнем инвестиций, которые [FTX] вложила в свое венчурное подразделение, а также в их маркетинг», — сказал Линг. «Мы, очевидно, намного больше, чем они, и мы смотрели на то, как они тратят деньги и как мы тратим деньги, и мы просто ломали голову над тем, откуда у них есть ресурсы, чтобы делать то, что они делают», — добавил он. .
Централизованные биржи столкнулись с повышенным вниманием после FTX, особенно в отношении потенциальных проблем с ликвидностью. Тем не менее, Линг сказал, что он не слышал от портфельных компаний опасений, что Binance Labs может увидеть какие-либо заметные сбои в работе.
«Невозможно провести линию между двумя точками: где мы находимся и где находится [FTX]», — сказал он.
10-кратный возврат
Binance Labs имеет более 200 портфельных компаний из более чем 25 стран, и 50 из этих проектов были инкубированы в рамках программ Binance. В число портфельных компаний входят сайдчейн Ethereum Polygon, охранная фирма CertiK, поставщик инфраструктуры Polyhedra Network и южнокорейский разработчик игр GOMBLE.
Чтобы продолжать наращивать свои инвестиции, венчурная фирма в настоящее время привлекает финансирование из фонда в размере 500 миллионов долларов, о котором она объявила прошлым летом, в который в качестве партнеров с ограниченной ответственностью (LP) вошли Binance, DST Global Partners, Breyer Capital и Whampoa Group. Доходность «на данный момент значительно превышает 10-кратную», — сказал Линг.
Подразделение венчурного капитала инвестирует во все вертикали Web3 и на всех этапах инвестирования, хотя существует «очень сильное предпочтение» ставкам на ранних стадиях на посевные компании и компании на стадии A, которые могли бы получить максимальную выгоду от операционной поддержки более широкой экосистемы Binance.
Отвечая на вопрос, какие сектора криптовалют будут иметь самые сильные позиции после медвежьего рынка, Линг выделил децентрализованные финансы (DeFi) и инфраструктурные проекты, которые облегчают разработчикам и пользователям переход от Web2 к Web3.
Одна из областей интересов — это путь между играми Web2 и Web3, где даже устаревшие студии ищут способы добавить технологию блокчейна в свои экосистемы, отметил Линг.
Придерживаясь долгосрочного видения Binance Labs, Линг считает, что отрасли еще предстоит пройти долгий путь, и сектор едва коснулся поверхности.
«Мы все еще находимся на ранней стадии разработки Web3, что делает его в равной степени захватывающим и разочаровывающим, потому что еще многое предстоит сделать», — объяснил он.
Читать далее: Криптозима привела к падению венчурных и других инвестиций на 91% за январь