Автор | Kason Produced | Народный блокчейн (ID: hellobtc)

Ethereum, революционная платформа смарт-контрактов, основанная Виталиком Бутериным, легендой в области криптографии, играла ключевую роль в каждый важный момент в криптоиндустрии с момента ее рождения в 2014 году.

Благодаря преимуществу смарт-контрактов и огромной базе игроков, Ethereum всегда был лучшим выбором для различных проектов. От раннего ICO и бума майнинга до тенденций DeFi, NFT и GameFi в последние годы, Ethereum всегда был в авангарде криптомира. Это не только привело к появлению множества горячих проектов, которые выделились на платформе Ethereum, но также сделало Ethereum базовым блокчейном с наиболее многочисленными проектами, самой жесткой конкуренцией и наибольшим количеством пользователей в области шифрования.

Какие проекты жареной курицы популярны на Ethereum? Давайте вместе подведем итоги.

01 трек DeFi

DeFi (децентрализованные финансы), как новая финансовая модель, является ключевым компонентом индустрии блокчейнов.Ее основная особенность заключается в том, что она не требует централизованной организации и может напрямую осуществлять управление активами, транзакции, заимствования и другое финансирование с помощью кода и интеллектуальных технологий. контракты. В сфере DeFi существует множество различных подразделений. В настоящее время среди подразделений DeFi наиболее примечательны Dex, децентрализованное заимствование, LSD (ставка ликвидности) и децентрализованные деривативы.Ниже приводится дальнейшее введение в некоторые ведущие проекты в соответствующих подразделениях:

• DEX

DEXx относится к платформе, которая позволяет обменивать токены, не полагаясь на кредит CEX. До выхода Dex всем, кто хотел покупать и продавать токены, приходилось обращаться на CEX, такие как Binance и Coinbase. Балансы CEX часто непрозрачны, что может привести к проблемам между принципалом и агентом. Кроме того, CEX также имеет некоторые критикуемые недостатки, такие как высокие эксплуатационные расходы, высокий риск атаки, сложность полной гарантии конфиденциальности пользователей и монополия рынка.Эти обстоятельства заставили людей в отрасли осознать, что необходимо создать децентрализованную CEX. ., прозрачный метод транзакций с низкой комиссией, низким уровнем риска и анонимностью.

Среди них Uniswap — эпохальный протокол DeFi, построенный на основной сети Ethereum, первый Dex, принявший торговую модель Automated Market Maker (AMM) и подтвердивший ее осуществимость. Все его транзакции основаны на смарт-контрактах и ​​поддерживают обмен между токенами ERC20.Пользователям нужно только связать Uniswap со своими кошельками, чтобы участвовать в транзакциях, не предоставляя идентификационную информацию и не доверяя какой-либо третьей стороне, что эффективно решает проблему централизованных транзакций и недостатков рынка.

Принцип работы Uniswap заключается в том, чтобы сначала создать пул ликвидности, а затем пользователи смогут торговать в нем. Пользователи, которые предоставляют ликвидность в пул ликвидности, называются поставщиками ликвидности (LP) и могут получить токен UNI, выпущенный Uniswap.Пользователи, владеющие UNI, могут участвовать в управлении протоколом.

В настоящее время общий ежедневный объем торгов UniSwap V3 превышает 500 миллионов долларов США, а торгуемых рынков насчитывается более 900. Это Dex с самым большим объемом торгов и размером рынка на Ethereum. Если вы включите UniSwap V2 и данные транзакций в цепочках, отличных от Ethereum, объем транзакций Uniswap составит более 60% от общего глобального объема транзакций Dex! Это показывает, что UniSwap является не только лидером Dex на Ethereum, но и лидером Dex в мире криптовалют.

• Децентрализованное заимствование

По сравнению с кредитным бизнесом, сосредоточенным на банках в традиционной финансовой отрасли, децентрализованное кредитование и заимствование относится к своего рода кредитованию и заимствованию, которое работает в сети блокчейн и реализуется посредством смарт-контрактов без необходимости в централизованных финансовых учреждениях. В традиционной финансовой системе заимствование должно осуществляться через централизованные финансовые учреждения, такие как банки, в то время как децентрализованное заимствование автоматически выполняет соглашение о заимствовании посредством смарт-контрактов на блокчейне.

Децентрализованное заимствование обычно основано на токенах (например, токен ERC-20 на Ethereum).Токен является одновременно залогом и объектом заимствования. Заемщик фиксирует определенное количество токенов в смарт-контракте в качестве залога, а затем может одолжить другие токены или легальную валюту. Предоставляя токены в долг, кредитор получает залог, предоставленный заемщиком в качестве гарантии, и получает определенный процентный доход. Заемщик должен вернуть заемный токен и проценты в течение периода погашения, в противном случае залог будет возвращен кредитором.

MakerDAO на Ethereum является «создателем» децентрализованного кредитного соглашения.В 2016 году MakerDAO запустил кредитный продукт, позволяющий пользователям закладывать Ethereum для предоставления в долг стабильной валюты DAI. Появление Aave в 2017 году еще больше способствовало развитию децентрализованного кредитования.

Aave, ранее известный как ETHLend, представляет собой двухточечный смарт-контракт, соответствующий кредитному соглашению в цепочке Ethereum. В 2018 году он был переименован в Aave. Из-за низкой эффективности сквозного сопоставления в 2020 году Aave запустила модель пула капитала. начал новую главу. В 2021 году Aave выпустила версию V2 и Aave Pro для учреждений, запустила рынок AMM и план добычи ликвидности, а также завершила развертывание на Polygon и Avalanche. В 2022 году Aave выпустила версию V3, стабильную валюту GHO и протокол Lens, а также улучшила ее развертывание в нескольких цепочках.

Как децентрализованный протокол заимствования, Aave поддерживает пользователей вносить токены в протокол.В обмен вкладчики получат процентный токен — aToken. aToken — это токен, который со временем накапливает проценты и может распространяться внутри экосистемы. Когда вкладчик хочет вывести деньги, он должен вернуть токен aETH в обмен на первоначально внесенный актив ETH и начисленные проценты. В течение периода кредита токены будут депонированы в пул, и заемщики могут предоставить любые другие денежные активы в качестве залога, а затем занять токены из пула. И все кредиты имеют чрезмерное обеспечение.

Кроме того, Aave является пионером в отрасли таких продуктов, как срочные кредиты, процентные свопы и кредитные поручения (ссуды). Возьмем, к примеру, срочные кредиты – метод кредитования, который позволяет пользователям брать активы на миллионы долларов без залога. Погашать кредит необходимо в том же блоке, в котором он был взят, если кредит не погашен, все транзакции отменяются. В настоящее время срочные кредиты можно использовать для арбитража, обмена залога и ликвидации.

В то время как команда Aave продолжает обновлять и совершенствовать свои продукты децентрализованного кредитования, масштаб финансирования Aave также растет. На данный момент TVL Aave превысил 4,7 миллиарда долларов США, что делает его третьим по величине протоколом в цепочке Ethereum после Lido и MakerDAO с точки зрения TVL.

Источник данных: https://defillama.com/chain/Ethereum.

• Доля ликвидности (LSD)

Стейкинг ликвидности — это децентрализованный финансовый продукт, основанный на стейкинге.Проект, который запускает этот продукт, помогает пользователям блокировать токены в смарт-контракте и вознаграждает участвующих пользователей. Поскольку блокчейн, использующий механизм консенсуса PoS, распределяет мощность блока в зависимости от количества заложенных токенов узлов, и чем больше заложенных токенов, тем больше способствует безопасности сети и стабильности цены валюты, такие продукты DeFi, как ставка ликвидности, часто появляются в PoS или подобных проектах, в сети блокчейнов с PoS в качестве механизма консенсуса.

Lido — это сервисная платформа для ставок Ethereum 2.0. Пользователи могут закладывать любое количество ETH без настройки узла и получать токен залога stETH в соотношении 1:1. Пользователи, владеющие токеном stETH, могут получить преимущества от размещения ETH, такие как вознаграждение за стейкинг, распределение комиссий за обработку и т. д. В то же время пользователи также могут использовать токен stETH для протоколов DeFi, которые взаимодействуют с Lido, таких как майнинг ликвидности и торговля на Curve, Yearn и других платформах.

С момента его создания в 2020 году количество ETH, обещанных в Лидо, росло. В настоящее время оно превышает 5,6 миллиона, рыночная стоимость которого превышает 10 миллиардов долларов США, а рыночная доля превышает 31%, что превосходит известные централизованные учреждения и другие децентрализованные учреждения, такие как Coinbase и Kraken.Соглашение стало соглашением «Биг Мак» для залога ETH.

Есть также благоприятная информация для Лидо с точки зрения политики и рынка. В прошлом месяце Kraken был вынужден прекратить предоставление услуг по стейкингу пользователям из США, что ознаменовало ужесточение контроля над централизованными учреждениями по стейкингу в США, и децентрализованный протокол Lido, несомненно, выиграет от этой политики. Поскольку обновление Ethereum Shanghai позволит пользователям выводить средства из цепочки маяков, позволяя валидаторам ETH отменить свои обещания и принять решение о продаже или удержании, это выпустит на рынок большое количество ETH, а также будет способствовать дальнейшему расширению. протокола Лидо.

• Децентрализованные деривативы

Децентрализованные деривативы относятся к производным финансовым инструментам, основанным на блокчейне, которые не требуют CEX или посредников для управления транзакциями и их сопоставления. Они автоматически исполняются смарт-контрактами, и стороны транзакции могут напрямую обмениваться активами или проводить транзакции на DEX. Децентрализованные деривативы включают в себя различные производные финансовые инструменты, такие как фьючерсы, опционы и контракты.Цена и стоимость этих деривативов зависят от стоимости базового актива (часто токена).

dydx — это DEX, поддерживающая бессрочные контракты. Она была создана в 2017 году. Платформа работает на блокчейне L2 и предоставляет услуги спотового L1, кредитного плеча и заимствования. Пользователи могут выполнять торговые, хеджирующие и арбитражные операции с цифровыми активами с использованием кредитного плеча через платформу dYdX.

По сравнению с CEX, dYdX использует конструкцию сопоставления вне сети + расчетов внутри сети, которая решает проблемы безопасности и прозрачности CEX и обеспечивает более высокую производительность и скорость ответа, чего достаточно для поддержки большого пользовательского трафика.

По данным Messari, по состоянию на конец 2022 года, хотя такие CEX, как Binance и OKX, по-прежнему занимают основное направление торговли криптодеривативами, бессрочный контракт ETH dydx также занял свое место на рынке, объем торгов которого составлял 2,5% от общего объема торговли. Рынок деривативов в цепочке также является лидером.

Чтобы улучшить пропускную способность транзакций и децентрализацию, dYdX анонсировала план V4, в котором будет использоваться Cosmos SDK и консенсусный протокол Tendermint для разработки собственной цепочки приложений.Часть работы уже завершена.

По состоянию на 16 марта 2023 года TVL dYdX превысил 300 миллионов долларов США, и это по-прежнему соглашение о деривативах с самой большой суммой залога в цепочке Ethereum.

02 Стейблкоин

Поскольку цена общей криптовалюты слишком сильно колеблется и не подходит в качестве средства транзакции и средства хранения стоимости, пионеры криптосообщества запустили стейблкоин (Stablecoin), стоимость которого более стабильна, чем у обычных токенов.

Обычные стейблкоины включают стейблкоины с фиатной валютой и стейблкоины с криптовалютой. Среди них стоимость стейблкоинов легальной валюты привязана к легальным валютам (таким как доллары США, евро, юани и т. д.). Стоимость криптовалютных стейблкоинов привязана к криптовалютам (таким как Биткойн, Эфириум и т. д.).

В области криптовалютных стейблкоинов DAI уникален. DAI — это децентрализованная стабильная монета, основанная на блокчейне Ethereum и выпущенная MakerDAO. Стоимость DAI привязана к доллару США в соотношении 1: 1. Его выпуск и управление не зависят от централизованных финансовых учреждений, а контролируются смарт-контрактами и DAO (децентрализованными автономными организациями).

Чтобы поддерживать стабильность стоимости DAI, MakerDAO ввел специальные механизмы выпуска, торговли и обратного выкупа DAI, а также поддерживает держателей токена управления MKR для прямого управления рисками.

DAI в основном используется в мире криптовалют для хеджирования рисков, кредитования, децентрализованного кредитного плеча, платежей и создания торговых пар.В реальном мире он также может использоваться учреждениями, которые принимают DAI, например, для финансирования цепочки поставок в международной торговле. помогает снизить транзакционные издержки.

В настоящее время общая рыночная стоимость DAI, выпущенных во всей цепочке, превышает 5 миллиардов долларов США, а общая рыночная стоимость DAI, выпущенных в одной цепочке Ethereum, приближается к 4,5 миллиардам долларов США и уступает только USDT, USDC и BUSD. в рейтинге рыночной стоимости стейблкоинов. Это первая цепочка Ethereum, представленная в листинге. Крупнейшая стейблкоин с токеном в качестве залога.

03  НФТ

NFT переводится как невзаимозаменяемый токен, что означает, что каждый токен уникален и неделим. Сочетая эту характеристику с произведениями искусства, песнями, музыкой и т. д., можно создавать различные типы NFT. С помощью сети блокчейнов NFT можно распространять по всему миру.

CryptoPunks, типичный пример художественного оформления NFT, был запущен Larva Labs в Нью-Йорке.Проект стартовал в 2017 году и построен на блокчейне Ethereum. Всего во всей серии 10 000 8-битных пиксельных панк-злодеев, и каждый злодей уникален и имеет свои уникальные характеристики.

CryptoPunks в настоящее время является одним из проектов NFT с самой высокой рыночной стоимостью в цепочке Ethereum. Пользователи могут приобрести его через официальный сайт Larva Lab. Его NFT № 5822 продается за 8000 ETH, а единичная стоимость превышает 1,4 миллиона долларов США (на основе текущая цена ETH).

04  ГеймФи

GameFi — это новая игровая парадигма, которая объединяет в играх технологии DeFi и NFT, а также P2E и другие механизмы, позволяя игрокам зарабатывать деньги и получать удовольствие, играя в игры.

Критике подверглась плохая масштабируемость Ethereum, которая не способствует разработке приложений с крупномасштабными объемами транзакций. Решения включают в себя разработку высокоскоростной общедоступной сети уровня 1 общего назначения или накопительного пакета уровня 2, предназначенного для приложений DeFi, а также разработку выделенных блокчейнов, то есть цепочек приложений, для конкретных потребностей приложений.

Основываясь на последней концепции, Axie Infinity разработала Ronin, эксклюзивную боковую цепь Ethereum для своих блокчейн-игр. Будучи децентрализованной игрой в форме цифрового мира домашних животных, она использует экономические модели NFT и криптовалюты, позволяющие игрокам зарабатывать валюту в игре и собирать редких виртуальных существ для получения дохода.

С 2020 года в Axie Infinity наблюдается взрывной рост числа пользователей и объема транзакций.Во ​​второй половине 2021 года максимальное количество ежедневных активных пользователей превысило 1 миллион, а объем транзакций достиг сотен миллионов долларов, став одним из самых популярные dApps в мире в 2021 году.

Однако с начала 2022 года количество пользователей и объем транзакций Axie Infinity резко снизились: к настоящему времени число активных пользователей в день упало до 300 000+, а объем транзакций составляет всего около 20 миллионов долларов США.

05 Оракул

Поскольку смарт-контракты не могут вызывать внешние API, механизм оракула был создан, чтобы помочь смарт-контрактам получать внешние данные.Помимо наиболее широко используемых данных о ценах, он также включает в себя некоторые данные о погоде, данные спортивных игр и данные фондового рынка. и т. д. Проще говоря, машина-оракул может передавать данные из внешних источников данных в смарт-контракты, чтобы запускать автоматические события.

ChainLink в настоящее время является лидером в области оракулов и стремится предоставлять высококачественные внешние данные для децентрализованных приложений. Chainlink обеспечивает безопасность и точность данных, используя несколько источников данных и алгоритмов для предоставления услуг для чувствительных к цене сценариев, таких как заимствование, ипотека, синтез активов и торговля деривативами.

Являясь крупнейшим поставщиком оракулов на рынке, ChainLink предоставляет услуги ценообразования для известных протоколов DeFi, таких как Aave и Compound. По данным DefiLlama, Chainlink обслуживает более 200 оракулов, больше всех оракулов. Объем TVL трех крупнейших протоколов, которые он предоставляет, превысил 6 миллиардов долларов США, что также является самым высоким показателем среди всех оракулов.

По состоянию на 16 марта 2023 года общая рыночная стоимость официального токена ChainLink Token LINK превысила 6 миллиардов долларов США, заняв 22-е место в мире.

06 Слой2

Layer2 — это решение масштабирования второго уровня в Ethereum, предназначенное для повышения пропускной способности и производительности сети Ethereum. Это достигается путем миграции транзакций из основной цепочки в более мелкие и более быстрые «сайдчейны» или «каналы», чтобы снизить нагрузку и транзакционные издержки основной цепочки. В настоящее время существует несколько решений для уровня 2, в основном включая пять: государственный канал, сайдчейн, Plasma, Rollup и Validium. В настоящее время накопительный пакет является наиболее популярным решением уровня 2 и, скорее всего, будет реализован. Количество транзакций, которые могут быть включены в каждый блок сети Ethereum, ограничено, и Rollup улучшает TPS, упаковывая и сжимая тысячи транзакций, а затем синхронизируя обработанные краткие данные с основной сетью Ethereum, чтобы решить проблему сети. ограниченной мощности по обработке транзакций. Rollup можно разделить на zk Rollup и Optimistic Rollup.

ZK Rollup обеспечивает безопасность с помощью криптографической технологии zk-SNARK с доказательством с нулевым разглашением. ZK — это аббревиатура с нулевым разглашением. При доказательстве с нулевым разглашением доказывающий может убедить проверяющего в том, что определенное утверждение верно, не предоставляя проверяющему никакой полезной информации. Поскольку zk Rollup не может хорошо поддерживать смарт-контракты, а создание доказательств с нулевым разглашением занимает много времени, в июне 2019 года был предложен план Optimistic Rollup. В этом плане доказательства с нулевым разглашением были удалены и добавлен механизм штрафов. делая его более удобным Поддержка универсальных смарт-контрактов.

Звездным проектом Optimistic Rollup является Arbitrum. Через две недели после того, как Arbitrum вышел в сеть, его TVL вырос до 2,5 млрд долларов США. Текущий объем TVL приближается к 6 млрд долларов США, что составляет более 60% рыночной стоимости. Это крупнейший слой 2 протокола в ТВЛ.

С экологической точки зрения, в настоящее время он подключен к сотням приложений, включая многие известные приложения, такие как Uniswap, Sushiswap, Balancer, MetaMask и Chainlink.Экологическое строительство на Arbitrum достигло значительных масштабов.

07 Резюме

Нет сомнений в том, что вся криптоиндустрия кардинально изменилась с момента появления Биткойна в 2008 году. От количества и типа базовой инфраструктуры, такой как публичные сети, до протоколов приложений и объема транзакций, все они пережили взрывной рост.

Ethereum стал основным носителем этих изменений, снова и снова становясь свидетелем прорывов в мире Web3. Благодаря более высокой масштабируемости и более низким комиссиям, связанным с обновлением Ethereum, у нас есть основания полагать, что на основе этой все более зрелой инфраструктуры Web3 постепенно развернется более совершенный новый мир, полный бесконечных возможностей.

КОНЕЦ