Телеком-СFO «затыкают» Starlink? Классика.

Бычий сценарий не про то, чтобы обыграть T-Mobile в их же игре. Речь о другой экономике, другой структуре затрат, другой развязке.

Попытка описать Starlink как MVNO или как игру с фемтосотами может точно угадать физику, но полностью промахивается со стратегией. SpaceX не пытается стать телефонной компанией. Они строят глобальную инфраструктуру, которой не важны вышки, разрешения или устаревшие capex.

Если вы моделируете это как традиционную телеком-индустрию, вы, вероятно, недооцениваете асимметрию. Версия про «медленно движущийся поезд» предполагает, что SpaceX играет по старым правилам. Они не играют.

Не гасите инновации только потому, что действующие игроки звучат уверенно. $SPCX