Брат Ню смотрит на линию хранения: Google разбирает старую DDR4 на переработку, Micron продвигает NAND-модули ближе к GPU — это показывает, что потребность AI-серверов в пропускной способности памяти и хранилищах по вводу-выводу все сильнее вынуждает перестраивать предложение. MU и Micron напрямую получают выгоду: спрос на корпоративную DRAM и NAND повышенной надежности растет. Бумаги, связанные со флеш-памятью, вроде SNDK, тоже поддерживаются настроениями рынка и ожиданиями по заказам.
Первичные заявки на пособие по безработице составили 206 000, что выше прогноза. Уоллер считает, что повышение ставки в сентябре будет зависеть от CPI: вероятность сейчас 60,4%, давление со стороны ставок все еще сохраняется. Фьючерсы на технологические акции краткосрочно подскакивают: на фоне инвестиций AI в капзатраты и двукратного спроса на оборудование TSMC цепочка по “железу” в среднесрочной перспективе выглядит не слабой, но оценка сдерживается доходностями гособлигаций США и курсом доллара.
Цикл хранения смещается с потребительского конца на сторону AI: цены и структура здесь более “жесткие”, чем в традиционном цикле. В краткосрочной перспективе Micron и SNDK будут колебаться вместе с полупроводниковым сектором: входить стоит после отката, если ключевые средние не пробиваются, и ждать подтверждения на поддержке; гнаться за ценой — контролируйте размер позиции.
Брат Ню считает, что происходит одновременное улучшение фундаментала и параллельные макро-помехи. До выхода данных не стоит заходить всем в ставку на направление: после подтверждения CPI и FOMC капитал снова начнет переоценивать лидеров сектора хранения.
#美国续请失业金人数降至177.9万 #比特币难破8万美元
Первичные заявки на пособие по безработице составили 206 000, что выше прогноза. Уоллер считает, что повышение ставки в сентябре будет зависеть от CPI: вероятность сейчас 60,4%, давление со стороны ставок все еще сохраняется. Фьючерсы на технологические акции краткосрочно подскакивают: на фоне инвестиций AI в капзатраты и двукратного спроса на оборудование TSMC цепочка по “железу” в среднесрочной перспективе выглядит не слабой, но оценка сдерживается доходностями гособлигаций США и курсом доллара.
Цикл хранения смещается с потребительского конца на сторону AI: цены и структура здесь более “жесткие”, чем в традиционном цикле. В краткосрочной перспективе Micron и SNDK будут колебаться вместе с полупроводниковым сектором: входить стоит после отката, если ключевые средние не пробиваются, и ждать подтверждения на поддержке; гнаться за ценой — контролируйте размер позиции.
Брат Ню считает, что происходит одновременное улучшение фундаментала и параллельные макро-помехи. До выхода данных не стоит заходить всем в ставку на направление: после подтверждения CPI и FOMC капитал снова начнет переоценивать лидеров сектора хранения.
#美国续请失业金人数降至177.9万 #比特币难破8万美元
