Сегодня Broadcom публикует отчет по квартальной прибыли: куда дальше пойдет ИИ на следующем этапе?
Сегодня Broadcom ($AVGO ) объявляет результаты. Это, после NVIDIA, еще одна важная проверка для сектора ИИ.
На самом деле рынок больше всего интересует выручка от ИИ-чипов и сможет ли компания снова повысить прогноз на следующий квартал.
Broadcom представляет еще один ключевой маршрут развития ИИ: заказные ASIC + ИИ-сети. Если выручка от ИИ продолжит расти высокими темпами, а руководство дополнительно повысит будущие ожидания, это будет означать, что ИИ-капвложения технологических гигантов вроде Google и Meta по-прежнему остаются сильными.
Это влияет не только на AVGO.
Если отчет окажется сильным, а котировки действительно пойдут вверх, то средства, вероятно, продолжат перетекать в направления базовой инфраструктуры ИИ: MRVL, CRDO, оптическая связь и т. п.
Еще одно направление, которое я особенно отслеживаю, — это память/хранение.
Расширение ИИ-центров обработки данных не может ограничиваться только увеличением GPU и ASIC. Чем больше вычислительных мощностей, тем выше и потребность в HBM, DRAM и корпоративных SSD. Поэтому если Broadcom снова докажет, что ИИ-капвложения ускоряются, это также будет подтверждением спроса для $MU $SNDK .
В последнее время сама по себе память уже проявляла относительную силу. Поэтому сегодня я буду особенно внимательно смотреть: после выхода отчета Broadcom продолжатся ли перетоки средств в сектор хранения.
Сейчас в ИИ-секторе уже нельзя просто следовать логике «отчет хороший = рост».
Раньше у MRVL и CRDO уже бывали ситуации, когда результаты были неплохими, но рынок не вознаграждал акцию ростом. Это говорит о том, что рынок вошел в этап отбора по оценке и ожиданиям.
Поэтому сегодня ключевыми будут три пункта:
После отчета AVGO — действительно ли акции вырастут.
Смогут ли MRVL и CRDO догнать рост, и подтвердится ли, что по сектору происходит «распространение» — то есть активность расширяется на ASIC и ИИ-сети.
Появится ли у MU и SNDK продолжение относительной силы.
Если AVGO сильно вырастет, и при этом вверх пойдут вместе ASIC, сети и память, смысл будет в том, что средства действительно подтверждают: ИИ-капвложения продолжают расширяться, а движение на рынке начинает распространяться с GPU на ASIC, сети и память.
И наоборот: если отчет хороший, но AVGO все равно падает, то не нужно искать объяснения вместо рынка.
Отчет — это катализатор, а поведение капитала — окончательный ответ.
#AVGO #SNDK
Сегодня Broadcom ($AVGO ) объявляет результаты. Это, после NVIDIA, еще одна важная проверка для сектора ИИ.
На самом деле рынок больше всего интересует выручка от ИИ-чипов и сможет ли компания снова повысить прогноз на следующий квартал.
Broadcom представляет еще один ключевой маршрут развития ИИ: заказные ASIC + ИИ-сети. Если выручка от ИИ продолжит расти высокими темпами, а руководство дополнительно повысит будущие ожидания, это будет означать, что ИИ-капвложения технологических гигантов вроде Google и Meta по-прежнему остаются сильными.
Это влияет не только на AVGO.
Если отчет окажется сильным, а котировки действительно пойдут вверх, то средства, вероятно, продолжат перетекать в направления базовой инфраструктуры ИИ: MRVL, CRDO, оптическая связь и т. п.
Еще одно направление, которое я особенно отслеживаю, — это память/хранение.
Расширение ИИ-центров обработки данных не может ограничиваться только увеличением GPU и ASIC. Чем больше вычислительных мощностей, тем выше и потребность в HBM, DRAM и корпоративных SSD. Поэтому если Broadcom снова докажет, что ИИ-капвложения ускоряются, это также будет подтверждением спроса для $MU $SNDK .
В последнее время сама по себе память уже проявляла относительную силу. Поэтому сегодня я буду особенно внимательно смотреть: после выхода отчета Broadcom продолжатся ли перетоки средств в сектор хранения.
Сейчас в ИИ-секторе уже нельзя просто следовать логике «отчет хороший = рост».
Раньше у MRVL и CRDO уже бывали ситуации, когда результаты были неплохими, но рынок не вознаграждал акцию ростом. Это говорит о том, что рынок вошел в этап отбора по оценке и ожиданиям.
Поэтому сегодня ключевыми будут три пункта:
После отчета AVGO — действительно ли акции вырастут.
Смогут ли MRVL и CRDO догнать рост, и подтвердится ли, что по сектору происходит «распространение» — то есть активность расширяется на ASIC и ИИ-сети.
Появится ли у MU и SNDK продолжение относительной силы.
Если AVGO сильно вырастет, и при этом вверх пойдут вместе ASIC, сети и память, смысл будет в том, что средства действительно подтверждают: ИИ-капвложения продолжают расширяться, а движение на рынке начинает распространяться с GPU на ASIC, сети и память.
И наоборот: если отчет хороший, но AVGO все равно падает, то не нужно искать объяснения вместо рынка.
Отчет — это катализатор, а поведение капитала — окончательный ответ.
#AVGO #SNDK
