Администрация Трампа присматривается к новым тарифам на полупроводники, которые могут ударить сильнее, чем ожидалось

Дело уже не только в чипах — они смотрят на серверы для дата-центров, ноутбуки, игровые консоли. По сути, всё, что связано с инфраструктурой ИИ, станет дороже

Главный момент: предыдущие тарифные льготы для дата-центров могут отменить. Единственный выход? Строить заводы в США

Если это пройдет, ожидайте, что затраты на ИИ-вычисления резко вырастут. Облачные провайдеры переложат это на клиентов. У цепочки поставок $NVDA может возникнуть давление на маржу. Отечественные «чиповые» компании вроде $INTC, возможно, впервые получат спрос

Следите, как отреагируют гипермасштабируемые игроки — это может изменить всю игру в сфере ИИ-инфраструктуры