Биткойн оказался под сильным давлением после резкого падения, однако не все аналитики реагируют в панике. Кроме того, Эфе Келемчи, известный как Crypto Kid, подчеркивает, что несмотря на рыночную неопределенность, он сознательно избегает шортов на Биткойне. Более того, его подход основан на техническом анализе, макроэкономике и поведении рынка фьючерсов.
Общая ситуация показывает, что краткосрочные колебания цен могут сбивать с толку даже опытных инвесторов.
Биткойн заполняет CME gap и подтверждает прежние предупреждения
Эфе Келемчи (Crypto Kid) на протяжении недель обращал внимание на разрыв CME на уровне 88 200 USD, поэтому его анализ с самого начала был осторожным. В то время как рынок оставался бычьим в районе 97 000 USD, аналитик последовательно предупреждал о падении. В конечном итоге Биткойн точно заполнил этот CME gap, что подтвердило его предыдущие прогнозы. В результате это усилило надежность подхода, основанного на статистических закономерностях рынка.
Одновременно заполнение разрыва на 88 200 USD создало новый, меньший CME gap в районе 93 000 USD. Что важно, Crypto Kid подчеркивает, что размер разрыва не имеет значения, поскольку важно его существование. Статистически такой gap имеет около 97% шансов на закрытие в будущем. Поэтому аналитик предполагает возможное движение цены вверх перед дальнейшим развитием ситуации.
По этой причине данный подход объясняет, почему Биткойн в настоящее время не является для него очевидным шортом. На практике рынок часто делает движение, противоположное ожиданиям большинства участников. Кроме того, ликвидации шортов после заполнения верхнего разрыва являются реальным сценарием. В результате такое движение могло бы удивить инвесторов, настроенных исключительно на падение.
Почему аналитик не шортит Биткойн
В краткосрочной перспективе моментум Биткойна остается слабым, однако не является однозначно снижательным. На графике видно формирование W, хотя оно отличается от предыдущего двойного пика. Кроме того, цена движется в структуре, напоминающей медвежий флаг, при важной поддержке. Одновременно появляется neckline формирования голова и плечи, что увеличивает общую неопределенность.
Несмотря на эти сигналы, Эфе Келемчи последовательно избегает шортов на Биткойне и Эфириуме. Причиной является сочетание технических разрывов CME и отсутствия четкого подтверждения тренда. Аналитик предпочитает дождаться заполнения gap на 93 000 USD и ретеста 200-дневной скользящей средней. Более того, аналогичная схема уже наблюдалась в предыдущем рыночном цикле.
Так Crypto Kid сказал во время записи:
“Я решил, что не буду входить в шорты. […] Я неохотно вхожу в шорты на Эфириуме. […] И я также неохотно вхожу в шорты на Биткойне.”
Такой подход показывает, что отсутствие позиций также может быть осознанной стратегией. Что важно, Crypto Kid избегает чрезмерного риска в условиях повышенной волатильности. Вместо этого он внимательно наблюдает за рынком и ждет более четких сигналов. На практике такой подход может быть особенно ценным для начинающих инвесторов.
Ценовые сценарии и реалистичные цели падений
Многие аналитики пугают глубоким крахом Биткойна на уровне 67%, как и в предыдущих циклах. Однако Эфе Келемчи считает такой сценарий маловероятным в текущих условиях. По его мнению, коррекция может быть менее глубокой и более контролируемой. Поэтому консервативной целью остается диапазон средних 60 000 USD.
Аналитик также указывает, что уровень средних 60-х USD находится близко к затратам на производство Биткойна. Этот факт исторически служил сильной поддержкой для цены. По этой причине он не ожидает снижения до 30 000 USD или до 20 000 USD. Такие прогнозы считает чрезмерно пессимистичными.
Следовательно, стоит запомнить ключевые предположения его сценария: возможное закрытие CME gap на 93 000 USD, затем ретест 200-дневной скользящей средней и умеренная коррекция вместо глубокого медвежьего рынка. Что важно, этот подход предполагает терпение вместо агрессивной торговли. Значит ли это, что Биткойн безопасен в краткосрочной перспективе? Нет, поскольку волатильность может еще возрасти. Однако, по словам Crypto Kid, рынок в настоящее время не находится в фазе панической распродажи.
Макроэкономика, политика и долгосрочная картина рынка
Макроэкономический фон остается требовательным и одновременно влияет на рынок криптовалют. S&P 500 начинает напоминать структуру прошлого года, связанного с тарифами. Дональд Трамп снова угрожает тарифами против стран ЕС, что бьет по технологическим акциям. В результате Биткойн по-прежнему ведет себя как технологическая акция, а не актив типа risk-off.
Дополнительным сигналом тревоги остается поведение S&P 500, оцененного в золоте. Пробитие ключевой линии исторически часто предшествовало рецессии. Это показывает, что краткосрочный рыночный риск по-прежнему остается высоким. В то же время для многих инвесторов это представляет собой долгосрочную возможность для Биткойна.
Во время конференции в Давосе Трамп удивил позитивным комментарием по поводу крипто. Он анонсировал поддержку для законопроекта о структуре крипторынка в Конгрессе. Новые регуляции могут четко определить статус товара, ценной бумаги и мемкоинов. В результате это может открыть двери для миллиардов долларов институционального капитала.
Эфе Келемчи подчеркивает, что несмотря на краткосрочную осторожность, ежедневно накапливает BTC на спотовом рынке. В долгосрочной перспективе он видит потенциал Биткойна, измеряемый даже миллионами долларов. Он также ожидает сильной волатильности после решений Верховного суда и выбора нового шефа ФРС. Что важно, все потенциальные кандидаты известны своим прокриптовалютным настроением.
Чтобы ознакомиться с последним анализом рынка криптовалют от BeInCrypto, нажмите здесь.
