Он хочет убедить участников рынка в корректировке цен, но медвежьи капканы устраивают те, у кого большие акции, чтобы быстро получить прибыль.
Что такое медвежья ловушка?
Чаще всего начинающие трейдеры попадают в ловушку волатильности цен при торговле акциями, товарами, облигациями или даже криптовалютами.
Хотя желательно инвестировать на долгосрочную перспективу, чтобы избежать таких приступов волатильности, развороты цен могут сбить с толку даже самых опытных трейдеров. По этой причине важно вовремя заметить признаки ложного разворота, мгновенного изменения направления валютного курса, прежде чем обнулить основной тренд, чтобы не стать жертвой.
Повышенная волатильность может даже привести к тому, что краткосрочные трейдеры совершат несколько сделок, что в большинстве случаев приведет к большим потерям и повлияет на их уверенность в базовом активе.
На бычьем рынке внезапное движение цен вниз может вызвать повышенную волатильность и заставить участников рынка либо ликвидировать свои длинные инвестиции, либо продать базовый актив в надежде быстро заработать. Этот разворот, если группа инвесторов продает в больших объемах, может быть временным и длиться ровно столько времени, сколько потребуется для выкупа своих активов по более низкой цене.
Названная медвежьей ловушкой, эта форма манипуляции рынком заставляет участников поверить в то, что разворот цены сигнализирует о начале нисходящего тренда, за которым часто следует резкое возобновление предыдущего восходящего тренда.
Короткие продажи, практика продажи актива с целью последующего выкупа его по более низкой цене, в такие периоды волатильности являются весьма спекулятивными и заставляют трейдеров-медведей принимать на себя чрезвычайный риск. Поскольку «медвежьи ловушки» часто бывают внезапными и недолговечными, даже долгосрочные инвесторы могут поддаться временному давлению со стороны продавцов и потерять часть или всю свою прибыль.
Как работает медвежья ловушка на крипторынках?
Он используется для описания как механизма, так и краткосрочного разворота цены, ложно указывая на начало нисходящего тренда. На крипторынках медвежья ловушка — это форма манипулирования рынком, вызванная согласованными усилиями группы трейдеров, владеющих большими объемами определенной криптовалюты.
Координируя друг друга, коллективная продажа определенного токена приводит к падению цены, заставляя других ритейлеров поверить в то, что восходящий тренд закончился. В результате многие инвесторы могут продать свои активы, что приведет к дальнейшему падению цены в течение нескольких часов или конца дня.
Обычно, когда они падают ниже ранее удерживаемых минимумов, эти влиятельные торговые группы выкупают объемы, которые они продали по заниженным ценам, вызывая резкое движение вверх, которое массово закрывает медвежьи ставки.
Трейдеры с короткими позициями будут стремиться купить криптовалюту, чтобы ограничить свои потери, и возникающий в результате импульс покупок будет только способствовать еще большему росту цены. Таким образом, группа трейдеров или установщики медвежьих ловушек хотят получить прибыль от разницы, продавая по более высокой цене и выкупая все проданные позиции по более низкой цене, не влияя при этом на количество криптовалюты, которую они держат в долгосрочной перспективе.
Медведи против коротких продаж
Как и акции, популярные криптовалюты, такие как биткойн, можно шортить с помощью различных механизмов. Примеры включают короткую продажу токенов, маржинальную торговлю или торговлю фьючерсами, а также базовые опционы на криптовалюту. Эти возможности часто используются опытными трейдерами и институциональными инвесторами для хеджирования своих позиций на вторичном рынке и защиты своих инвестиций в случае изменения рынка или тренда.
Короткие продажи криптовалюты — обычная практика, но в объеме, который составляет долю от объема торгов основным токеном. Однако, если это делается в чрезвычайно больших масштабах, для такой криптовалюты, как BTC, короткие продажи могут оказать огромное понижательное давление на ее цену из-за коллективного повышения коэффициента страха.
Технические индикаторы, такие как индекс относительной силы (RSI), могут указывать на вход криптовалюты на медвежью территорию, что затем может спровоцировать более широкую распродажу менее информированными розничными инвесторами, которые не склонны к риску. Если такое мнение сохранится и цены упадут ниже ключевых уровней поддержки, это может привлечь еще больше медвежьих инвесторов к открытию коротких позиций как выгодной возможности для крупных торговых единиц, создавая медвежью ловушку, закрывая свои первоначальные короткие позиции.
Таким образом, медвежьей ловушке обычно предшествует короткая продажа криптовалюты несколькими инвесторами с большими резервами токенов, и она заканчивается, когда они закрывают свои позиции по деривативам или выкупают свои короткие позиции по криптовалюте, или комбинацию того и другого.
Медвежья ловушка является бычьей или медвежьей?
В самом строгом смысле медвежья ловушка тревожит трейдеров и участников рынка, поскольку базовый актив претерпевает изменение импульса против основного бычьего тренда, прежде чем снова быстро развернуться и возобновить восходящую траекторию.
Если цена актива затем пробивается выше недавнего уровня сопротивления, это может быть положительным знаком и может быть интерпретировано бычьим трейдером как сигнал на покупку. Альтернативно, те, кто придерживается бычьей позиции, могут использовать стратегию, которая предполагает одновременную продажу коллов и вход на ключевые ценовые уровни, чтобы получить прибыль в широком диапазоне цен.
В случае медвежьего трейдера первый разворот тренда можно интерпретировать как признак продажи, что требует тщательного анализа соотношения риска и прибыли и предельной осторожности, чтобы избежать потери капитала. Точка входа в короткую позицию должна быть точно рассчитана, и это делает торговлю «медвежьей ловушкой» очень сложной для медвежьего трейдера.
Любая ошибка, допущенная при признании возобновления основного бычьего тренда, может иметь катастрофические последствия для медвежьих позиций, особенно если они открыты для продажи или с использованием кредитного плеча.
Как распознать и избежать медвежьей ловушки?
В большинстве случаев для выявления медвежьей ловушки требуется использование торговых индикаторов и инструментов технического анализа. Эти индикаторы, вероятно, подтвердят, является ли разворот тренда после последовательного восходящего движения цены реальным или это просто короткая продажа.
Любой нисходящий тренд должен быть обусловлен большим объемом торгов, чтобы исключить возможность создания медвежьей ловушки. В целом, сочетание таких факторов, как откат цены немного ниже ключевого уровня поддержки, неспособность закрыться ниже критического уровня Фибоначчи и низкий объем, являются признаками медвежьей ловушки.
Криптоинвесторам, стремящимся к низкому риску, лучше избегать торговли во время внезапных и необоснованных разворотов цен, если только движения цены и объема не подтвердят разворот тренда ниже важного уровня поддержки.
В такое время желательно хранить криптовалюты и избегать их продажи, если только цены не превысили первоначальную цену покупки или уровень стоп-лосса. Полезно понимать, как криптовалюты и весь крипторынок реагируют на новости, настроения или даже психологию толпы.
Практиковать это может быть намного сложнее, чем кажется, особенно если одним из факторов является высокая волатильность, связанная с большинством криптовалют в повседневной торговле.
С другой стороны, если вы хотите получить прибыль от разворота импульса, лучше заключить опцион пут, а не короткую продажу или стать долгосрочным инвестором в данную криптовалюту. Это связано с тем, что короткие продажи могут подвергнуть трейдера неограниченному риску, если криптовалюта снова вырастет, чего не произойдет, если кто-то откроет короткую позицию.
В последней стратегии потери ограничиваются уплаченной премией и не влияют на предыдущие длинные позиции по криптовалюте. Долгосрочным инвесторам, стремящимся к прибыли без высоких рисков, лучше вообще избегать торговли во время «медвежьей ловушки».
Чтобы получить больше контента, подписывайтесь на нас здесь, в Твиттере или посетите наш блог.