Краткое содержание

GMX – это децентрализованная инклюзивная спотовая биржа, поддерживающая бессрочные свопы. Трейдеры могут использовать ее для легкой торговли криптовалютой ончейн, просто подключая свои кошельки. GMX имеет нативный токен под названием GMX, функционирующий как токен управления, утилиты токен и токен накопления стоимости для протокола GMX. Пользователи могут осуществлять стейкинг GMX токенов и получать часть комиссий протокола GMX, а также другие поощрения. В настоящее время GMX поддерживает сети Arbitrum и Avalanche.

Введение

Блокчейн и его применение в финансах и криптовалюте привели к развитию децентрализованных финансов (DeFi). Основное признание DeFi началось в 2020 году с того, что называется "Лето DeFi." Теперь GMX показывает, что можно осуществлять спотовую торговлю и торговлю бессрочными фьючерсами на децентрализованной бирже. Торговый опыт напоминает функции централизованных бирж, но осуществляется напрямую из личного криптогаманца.

Что такое GMX?

GMX – это децентрализованная спотовая и биржа бессрочных фьючерсов, которая позволяет пользователям торговать BTC, ETH и другими популярными криптовалютами из своих криптогаманцев. Пользователи GMX могут производить спотовые свопы и торговать бессрочными фьючерсами с кредитным плечом до 50x, аналогично тому, как это делается на централизованной бирже. Однако, в отличие от централизованной биржи, они самостоятельно сохраняют свои активы, используя криптовалютный кошелек.

GMX стремится обеспечить лучший опыт торговли с низкими комиссиями по свопу и сделкам без влияния на цены. Торговля происходит через нативный пул мультиактивов GLP, зарабатывающий комиссию для поставщиков ликвидности. Кроме того, GMX использует оракулы Chainlink для динамического ценообразования и агрегирования цен по другим биржам с большим объемом.

GMX впервые был запущен на блокчейне Arbitrum One, когда сеть заработала в сентябре 2021 года. Arbitrum – это роль уровня 2 на Ethereum, решение, предназначенное для повышения скорости и масштабируемости смартконтрактов Ethereum. Позже, в январе 2022 года, развертывание GMX продолжилось на Avalanche, который также является высокоскоростным блокчейном, совместимым с EVM.

Как работает GMX?

Торговля на GMX облегчается пулом с несколькими активами под названием GLP. Он состоит из 50-55% стейблкоинов, 25% ETH, 20% BTC и 5-10% других альтокинов, таких как Chainlink и Uniswap.

Ликвидность прилагается, когда пользователи чеканят токены поставщика ликвидности GMX (GLP). В обмен на чеканку GLP они зарабатывают 70% всех комиссий, сгенерированных на этом конкретном блокчейне. В отличие от некоторых пулов ликвидности, GLP не страдает от непостоянного ущерба.

Любой может стать поставщиком этого пула ликвидности и получать комиссии. А пользователи, желающие торговать бессрочными свопами или спотовыми парами, могут делать это, используя предоставленные активы. Кроме того, пул GLP является контрагентом для трейдеров; поскольку владельцы токенов GLP обеспечивают ликвидность, используемую для торговли с кредитным плечом, они получают прибыль, когда трейдеры проигрывают, и наоборот.

Токен GLP можно отчеканить с использованием любого актива из индекса и сжечь для выкупа любого актива из индекса. В отличие от токена GMX, он автоматически используется для стейкинга и не подлежит переводу. Цена, вознаграждения и состав индекса GLP отличаются в блокчейнах Arbitrum и Avalanche.

Что такое токен GMX?

Токен GMX – это утилиты токен и токен управления. Владельцы токенов могут использовать его для голосования по предложениям, которые помогут решить будущее направление движения биржи.

Владельцы токенов, которые осуществляют стейкинг их GMX, также получают три других вознаграждения, которые протокол использует для вознаграждения пользователей. Во-первых, 30% всех сгенерированных комиссий протокола распределяются между стейкерами GMX. Эти комиссии собираются по маркет-мейкингу, комиссиям по свопу и торговле с кредитным плечом, и выплачиваются в ETH или AVAX.

Во-вторых, стейкеры зарабатывают депонированные токены GMX (esGMX). Эти токены esGMX также могут быть размещены для получения вознаграждения или передачи прав. Токены конвертируются обратно в GMX в течение 12 месяцев, когда пользователь хочет их снять. Таким образом, эмиссия esGMX – это форма фиксированного стейкинга, которая предотвращает инфляцию и мгновенную продажу GMX.

Наконец, стейкеры зарабатывают увеличенные баллы, повышающие их доходность и вознаграждающие долгосрочных владельцев, не способствуя инфляции токенов. Эти двойные стимулы стимулируют приверженность GMX и способствуют децентрализованному владению платформой.

Максимальное предложение токенов GMX составляет 13,25 млн. токенов, а в обращении находится 8,2 млн. токенов. Более 83% циркулирующих токенов сейчас находятся в стейкинге.

Что делает GMX уникальным?

Система торговли

GMX позволяет трейдерам открывать позиции с кредитным плечом через простой интерфейс свопа, напоминающий традиционные торговые платформы. Кроме того, GMX является некастодиальным и без нужды в доверии, что означает, что кто-либо может торговать криптовалютой напрямую из своего частного кошелька.

Его двойная модель биржи поддерживает как спотовые свопы, так и торговлю бессрочными свопами с использованием кредитного плеча. Это должно повысить эффективность использования капитала благодаря высокому использованию активов пула GLP, что позволяет депозитам пользователей генерировать дополнительную прибыль и не простаивать.

GMX позволяет открывать и выходить с торговых позиций без влияния на цену. Такой механизм поможет трейдерам получать лучшую цену входа, чем на некоторых биржах на основе книги ордеров, которые могут иметь проблемы с проскальзыванием. GMX также использует совокупность оракулов Chainlink и другие ценовые каналы для сглаживания колебаний цен, что может оградить позиции от временной ликвидации.

Экосистема

GMX подчеркивает важность сообщества и пытается содействовать осознанию важности привлечения к DeFi и созданию инструментов среди своих пользователей.

Его инструменты, созданные сообществом, включают бота для позиций в Telegram, таблицу лидеров gmx.house, страницу gmxstats.com, информационные панели Dune Analytics и калькуляторы, приносящие пользу трейдерам, стейкерам и поставщикам ликвидности. GMX имеет постоянно растущий список общих проектов, создающих функциональность DeFi с помощью блоков лего GMX.

Сообщество также заботится о коммуникации вокруг экосистемы GMX. К примеру, еженедельный информационный бюллетень The Blueberry Pulse освещает события в экосистеме GMX. Подкаст Blueberry делает то же самое в аудиоформате.

Как использовать GMX

Торговля

1. Торговый интерфейс GMX отображается наряду с графиком цен. Чтобы начать сделку с кредитным плечом, щелкните "Long" или "Short". Простые споты с низкой комиссией также доступны на GMX. Щелкните вкладку "Swap", чтобы открыть интерфейс для свопа между токенами в пуле GLP.

2. Первый токен – это обеспечение, которое вы предоставляете, а токен ниже – это актив, которым вы торгуете. Ползунок кредитного плеча показывает, сколько вы заимствуете из пула GLP. В интерфейсе доступны лимитные ордера, а также ордера тейк-профита и стоп-лос.

3. Открытые сделки будут отображаться под вкладкой "Positions." Вы можете щелкнуть "Edit", чтобы депонировать или снять обеспечение. За открытие и закрытие сделки с кредитным плечом взимается комиссия в размере 0,1% от размера вашей позиции. Трейдеры также платят почасовую комиссию за заимствование, которое зависит от использования. Для получения подробных инструкций посетите их справочную страницу по торговле.

Стейкинг

Чтобы совершать стейкинг токенов GMX и получать вознаграждения, вам нужно подключить свой кошелек и щелкнуть "Stake".

Как только вы подтвердите транзакцию ончейн в своем кошельке, вы начнете зарабатывать 30% всех комиссий протокола GMX, а также поощрения в esGMX и увеличенные баллы.

Вы четко увидите, что три типа вознаграждений увеличиваются во вкладке "Total Rewards" в пользовательском интерфейсе GMX. Вы можете щелкнуть "Compound", чтобы осуществить стейкинг заработанных вознаграждений и увеличить свою прибыль.

Как купить GMX на Binance

Вы можете приобрести GMX на криптовалютных биржах, таких как Binance.

1. Войдите в свой аккаунт Binance и щелкните [Торговля] -> [Спот].

2. Введите "GMX" в строке поиска, чтобы просмотреть доступные пары. Мы будем использовать GMX/BUSD в качестве примера.

3. Выделите поле [Спот] и введите количество GMX, которое хотите купить. В этом примере мы будем использовать маркет ордер. Нажмите кнопку [Купить GMX], чтобы подтвердить свой ордер, и приобретенные GMX будут зачислены на ваш спотовый кошелек.

Что ждет GMX?

Проект GMX имеет децентрализованную автономную компанию (DAO), GMX DAO и спланировал свою дорожную карту через внутренний процесс управления. Видение GMX – стать более удобной DEX для торговли с кредитным плечом ончейн. Текущая дорожная карта включает:

Синтетические активы

Синтетические активы – это новый класс токенов, которые станут доступны на бирже. Синтетические криптоактивы получают свою стоимость от любого базового актива, такого как акции, товары или цифровая валюта. По сути они являются цифровыми представлениями деривативов.

Лучший интерфейс и опыт пользователя

GMX стремится еще больше усовершенствовать пользовательский интерфейс (UI) и опыт пользователя (UX). К примеру, планируется интеграцию TradingView на платформу.

X4: биржа, управляемая протоколом

Более долговременное видение GMX состоит в том, чтобы стать продвинутым автоматизированным маркет-мейкером (AMM), позволяющим другим DeFi-проектам создавать поверх его пулов ликвидности и полностью настраивать функции собственного пула. Затем эти проекты могут указать любое специальное желаемое поведение по покупке и продаже токенов, а также для добавления и удаления ликвидности.

Добавление сетей

GMX также планирует развернуть биржу в третьей блокчейн-сети, наряду с Arbitrum и Avalanche.

Итоги

Торговля криптовалютами прошла долгий путь развития. GMX позволяет любому, у кого есть криптовалютный кошелек, получить преимущества от прозрачных децентрализованных сервисов обмена. Во-первых, трейдеры могут использовать бессрочный своп и спотовую платформу. Во-вторых, пользователи могут пользоваться разными преимуществами и влиять на управление, обладая токенами GMX. Как мы узнали, сообщество GMX решает будущее платформы, а следовательно, новые услуги могут добавляться поверх уже предлагаемых биржей.