На медвежьем рынке различные торговые платформы неоднократно испытывали короткие сжатия и рост цен на валюты с небольшой рыночной капитализацией, а ставки финансирования часто имеют большие отрицательные значения. На рынке часто используются две стратегии:
- Или откройте длинную позицию, чтобы получить ставку финансирования расчетов, прежде чем взимать ставку;
- Или откройте короткую позицию до расчета и закройте позицию сразу после расчета, чтобы получить снижение, вызванное закрытием длинной позиции.
Мы собираем статистику по случаям, когда ставка комиссии на Binance превышает -0,5%. На основе результатов K-линии за несколько периодов времени мы исследуем, какая стратегия имеет более высокую вероятность получения прибыли с точки зрения вероятности, не учитывая другие данные и только сосредоточив внимание на взлете и падении.
(Пояснение индикатора: все высокие отрицательные ставки ниже относятся к случаям, когда ставка превышает -0,5%; все крайне отрицательные ставки ниже относятся к случаям, когда ставка превышает -1,5%; эта статья представляет собой лишь статистический результат исторических ситуаций. и не является руководством к последующим рыночным инвестициям.)
Общая ситуация
С 2023 года 376 раз ставка финансирования на Binance превышала -0,5%, в среднем -1,209%. Частота каждого диапазона ставок следующая: среди 376 раз высоких ставок ставка превышала -1,5% в 113 раз, что составляет 30,2%. Видно, что когда ставки начинают превращаться в высокие и отрицательные ставки. , велика вероятность крайностей.
Время: в том числе 1 минута, 3 минуты, 5 минут, 4 часа, 8 часов, 24 часа.
Ставка краткосрочного финансирования сильно колеблется после сбора, и самая низкая точка не обязательно возникает в течение 1 минуты после сбора, поэтому для сравнения были выбраны 1 минута, 3 минуты и 5 минут.
С другой стороны, иногда краткосрочный рынок длится в течение длительного периода времени, и некоторые пользователи с длинными ордерами предпочитают удерживать его в течение длительного времени. Поэтому для наблюдения выбираются 4 часа, 8 часов и 24 часа. вероятность того, что долгосрочное продолжение рынка сделает длинные заказы прибыльными.
цена:
Самая низкая цена и цена закрытия выбираются в краткосрочной перспективе, поскольку пользователям ручного управления сложно закрыть свои позиции в самой низкой точке.
В долгосрочной перспективе выбирается самая высокая цена и цена закрытия, а также наблюдается вероятность долгосрочного продолжения рынка, приносящего прибыль для длинных ордеров.
Цена закрытия предназначена для устранения последствий экстремальных мгновенных колебаний и используется для сравнения с самыми низкими/максимальными ценами.
Краткосрочная статистика ситуации
Среднее максимальное снижение за 1 минуту составляет 1,90%, а среднее снижение закрытия за 1 минуту — 1,11%;
Среднее максимальное снижение за 3 минуты составляет 2,12%, а среднее снижение закрытия за 1 минуту — 1,05%;
Среднее максимальное снижение за 5 минут составляет 2,26%, а среднее снижение закрытия за 5 минут составляет 1,07%.
На основе комплексных данных всех дел можно сделать несколько предварительных выводов:
1. По сравнению со средней ставкой комиссии в 1,209%, если длинные позиции закрываются в течение короткого периода времени после окончания взимания комиссии, вероятность получения прибыли очень мала.
2. Максимальное снижение за 1, 3 и 5 минут постоянно достигало новых минимумов, а соответствующие цены закрытия были близки к одному и тому же, что указывает на то, что тренд в этот период имел W-образную форму и сильно колебался.
3. Исходя из второго пункта, короткие позиции имеют большую вероятность получения прибыли и имеют больше возможностей для закрытия позиций.
Для графика ниже были случайно выбраны десять токенов. Большинство из них имеют явные W-образные тенденции.
Долгосрочная статистика
- Среднее максимальное увеличение за 4 часа составляет 3,73%, а среднее закрытие за 4 часа - -1,29%;
- Среднее максимальное увеличение за 8 часов составляет 5,84%, а среднее увеличение за 8 часов на закрытие составляет -1,36%;
- Средний 24-часовой максимальный рост составляет 9,5%, а средний 24-часовой прирост закрытия составляет -3,34%;
Вкратце, выводы следующие:
1. По сравнению со средней ставкой комиссии в 1,209%, если быки решат удерживать ее в течение определенного периода времени, у них есть возможность получить как ставку комиссии за финансирование, так и увеличение прибыли.
2. Максимальное увеличение за 4 часа, 8 часов и 24 часа продолжает расти, но все увеличения закрытия являются отрицательными, что указывает на то, что в течение 24 часов тенденция аналогична M в течение этого периода, и колебания являются сильными.
3. 24-часовая цена закрытия значительно ниже, чем 8-часовая цена закрытия, что может означать, что большинство рынков с отрицательной комиссией закрываются в течение 24 часов.
Для графика ниже были случайно выбраны десять токенов. Большинство из них имеют значительные М-образные тенденции.
Статистика классификации на основе частоты и уровня частоты
Влияние частоты на ставки
Частота: учитывая количество случаев, когда каждый токен испытывал высокий отрицательный рейтинг в 2023 году, в качестве статистического измерения, в общей сложности задействовано 66 токенов. Почти половина токенов имеет только один высокий отрицательный уровень и более 10 раз высокий отрицательный уровень. . Жетонов рейтинговых ситуаций всего 9.
Средняя ставка комиссии: не увеличилась значительно с увеличением частоты высоких отрицательных ставок комиссии, в то время как токены, такие как LPT и TRB, имеют полную отрицательную ставку комиссии (-2,5% или -3%), когда они широко распространены, что указывает на что в их До или после достижения полной отрицательной ставки комиссии средняя отрицательная ставка комиссии сохранялась в течение длительного периода времени.
Совокупная ставка комиссии: вероятность превышения 15% мала, но для долгосрочных держателей, поскольку цена удваивается, доход с точки зрения ставки комиссии все еще значителен.
На рисунке ниже показана средняя ставка комиссии на разных частотах. Только TRB и COMP (пять высоких отрицательных ставок комиссии) имеют значительные отклонения от других токенов.
Влияние ставок на ценовые тенденции
В этом разделе рассматривается вопрос о том, чем выше отрицательная ставка, тем сильнее краткосрочное снижение и выше долгосрочный рост.
На графике ниже показаны краткосрочные тенденции для всех диапазонов.
После классификации краткосрочные правила каждого интервала соответствуют общим правилам, а именно: ① W-образный тренд, ② короткие позиции имеют возможность закрыть свои позиции с прибылью, ③ длинные позиции имеют высокую вероятность получения прибыли при цена закрытия;
Чем выше степень отрицательной ставки комиссии, тем более серьезным будет краткосрочное снижение, но цена закрытия в основном такая же, как и ставка комиссии.
На графике ниже показан долгосрочный тренд всех диапазонов.
После классификации долгосрочные правила каждого интервала соответствуют общим правилам, а именно: ①М-образный тренд ②Быки имеют возможность закрыть свои позиции с прибылью ③Рынок быстро заканчивается.
Чем выше степень отрицательных ставок, тем степень повышения существенно не увеличивается.
Влияние частоты на ценовые тенденции
краткосрочный рынок
Из 29 высоких отрицательных ставок для токена, у которого была только одна высокая отрицательная ставка,
- Максимальное падение за 1 минуту превысило ставку финансирования в 28 раз, а коэффициент прибыли достиг 97%, падение закрытия за 1 минуту было больше, чем ставка финансирования в 17 раз, а коэффициент прибыли достиг 59%;
- Коэффициент прибыли максимального снижения за 3 минуты составляет 100%, коэффициент прибыли закрытия снижения за 3 минуты составляет 41%;
- Коэффициент прибыли максимального снижения за 5 минут составляет 100%, коэффициент прибыли закрытия снижения за 5 минут составляет 48%;
Для сравнения, в LPT зарегистрировано 32 высоких отрицательных показателя:
- Максимальное падение за 1 минуту превышало ставку финансирования в 32 раза, с коэффициентом прибыли 100%, падение закрытия за 1 минуту превышало ставку финансирования в 27 раз, с коэффициентом прибыли 84%;
- Коэффициент прибыли максимального снижения за 3 минуты составляет 100%, коэффициент прибыли закрытия снижения за 3 минуты составляет 69%;
- Коэффициент прибыли максимального снижения за 5 минут составляет 100%, коэффициент прибыли закрытия снижения за 5 минут составляет 69%;
Или из-за экстремальной ставки комиссии вероятность получения короткой прибыли по LPT значительно выше, чем у одиночной высокой ставки комиссии.
Для сравнения, в BLZ зарегистрирован 61 высокий отрицательный показатель:
- Максимальное падение за 1 минуту превысило ставку финансирования в 61 раз, а коэффициент прибыли достиг 100%, падение закрытия за 1 минуту было больше, чем ставка финансирования в 46 раз, а коэффициент прибыли достиг 75%;
- Коэффициент прибыли максимального снижения за 3 минуты составляет 100%, коэффициент прибыли закрытия снижения за 3 минуты составляет 69%;
- Коэффициент прибыли максимального снижения за 5 минут составляет 100%, коэффициент прибыли закрытия снижения за 5 минут составляет 62%;
В случае экстремальных ставок BLZ вероятность аналогична вероятности LPT, которая также значительно выше, чем у одиночной высокой ставки.
Можно видеть, что, будь то краткосрочная высокая отрицательная ставка комиссии или явная короткая игра и растущий рынок, в краткосрочном измерении доминируют короткие позиции.
Долгосрочный рынок
Аналогично, из 29 высоких отрицательных ставок,
- Наибольшее 4-часовое увеличение превышало ставку финансирования в 29 раз, с коэффициентом прибыли 100%, 4-часовое увеличение закрытия было больше, чем ставка финансирования в 10 раз, с коэффициентом прибыли 34%;
- Коэффициент прибыли наибольшего увеличения за 8 часов составляет 100%, коэффициент прибыли от увеличения закрытия за 8 часов составляет 31%;
- Коэффициент прибыли наибольшего увеличения за 24 часа составляет 100%, коэффициент прибыли от увеличения закрытия за 24 часа составляет 34%;
В долгосрочной перспективе из-за упомянутой выше характеристики «быстрого закрытия рынка» вероятность получения прибыли при закрытии длинной позиции значительно снижается.
Самая высокая точка полностью зависит от личных торговых навыков и предназначена только для справки, но она также показывает, что ставка взимания платы не является конечным временем рынка.
Мы также выбрали четыре токена с наиболее высокими показателями для статистики. Однако, поскольку выбор основан на произошедшем на рынке коротком сжатии, статистика имеет значительную «предвзятость выборки». Эта часть предназначена только для справки и содержит рекомендации. последующие подобные ситуации не имеют смысла.
в заключение
Учитывая ситуацию с высокими отрицательными комиссиями Binance в 2023 году, были статистически проанализированы следующие две стратегии:
- Длинная стратегия: открывайтесь задолго до взимания комиссии, чтобы получить ставку финансирования расчетов;
- Короткая стратегия: откройте короткую позицию до расчета и закройте позицию сразу после расчета, чтобы получить снижение, вызванное закрытием длинной позиции.
На уровне краткосрочных операций короткая стратегия имеет явное преимущество в вероятности. Даже по цене закрытия короткие позиции приносят большую часть прибыли.
На уровне долгосрочных операций долгосрочная стратегия имеет небольшое преимущество в вероятности. После появления высоких отрицательных процентных ставок обычно сохраняется восходящая тенденция.
В криптовалютной индустрии, чтобы воспользоваться следующей возможностью бычьего рынка, решающее значение имеет наличие качественного круга общения. Если вы просто действуете в одиночку и смотрите по сторонам, но не можете найти партнера, с которым можно что-то обсудить, удержаться в этой высококонкурентной отрасли будет крайне сложно.
Если вы хотите обняться вместе для тепла, или у вас есть вопросы или вы хотите проконсультироваться, оставьте сообщение!
Здесь мы различными способами предоставляем вам ценную информацию, которая поможет вам найти собственное направление в криптоиндустрии.