Сегодня давайте поговорим о девяти сферах трейдинга, которые я думаю.
Первый уровень торговли — это то, что я называю «губкой».
Этот этап характеризуется лихорадочным поглощением и изучением различных теорий, знаний и принципов.
От теории Доу до теории Ганна, от К-линий к графикам кривых, от финансового анализа к теории промышленности, от макротеории к психологии трейдинга. Короче говоря, все, что связано с трейдингом, поглощается как сумасшедшее.
Это единственный способ для каждого увеличить инвестиции, и это процесс закладки фундамента.
Чем прочнее будет этот фундамент, тем дальше мы сможем пойти в будущем. Его несложно впитывать, как губку, но трудность заключается в удалении грубого и извлечении сути. Трудность заключается в переваривании и интеграции. Однако многие люди, к сожалению, остаются на стадии поглощения. Гордитесь тем, как много истин вы знаете, и будьте довольны этим.
На данном этапе нам еще далеко до достижения стабильной прибыли от кувыркающегося облака Брата Обезьяны. Ну, это еще за тысячу миль.
Второй уровень торговли я называю «потерянным».
Характеристики этого этапа таковы: Дорогой, я понимаю правду, но почему это не приносит денег?
Особенности сложной физиологической системы человека обречены на одно: между пониманием определенного принципа и его выполнением существует длинный цикл.
Эта цепь может быть нарушена и повреждена многими причинами. Это похоже на «Великий поход» Красной Армии длиной 25 000 миль, во время которого им пришлось взбираться на заснеженные горы и пересекать луга, терпеть холод и голод и бороться с врагом различными способами, едва избежав смерти. Цикл от понимания истины до ее исполнения так же сложен, как «Великий поход» длиной 25 000 миль. Потому что на этом пути вы встретите чрезвычайно сильного врага – ваши эмоции. Такие как жадность и страх.
Сила эмоций настолько велика, что она в 100 раз мощнее вашей разумной силы.
Это не самое страшное.
Самое страшное, что эта эмоция – тоже часть тебя.
Каким бы мощным ни был внешний враг, он не страшен. Но ваши эмоции — не внешний враг. Они имеют то же происхождение, что и вы. Они — часть вас. Например, когда пришло время остановить потерю, вы просто не можете остановить потерю и не решаетесь сделать шаг. Эта часть, которую вы не можете отпустить, также является частью вас. Это не внешний враг, а внутри вашей плоти и крови.
Каким бы сильным ни был человек, сможет ли он победить самого себя? Вот почему древние говорили, что так сложно объединить знание и действие. Трудность заключается здесь.
Многие люди теряются в этом длинном цикле на протяжении всей своей жизни.
Третий уровень торговли я называю «безжалостным».
Поскольку эмоции всегда нам мешают, давайте позволим себе стать безжалостными.
В первой главе «Коллекции подсолнухов» говорится, что если вы хотите практиковать магические навыки, вам понадобится дворцовый меч, вот что это значит.
Принимая решения, старайтесь не позволять эмоциям вмешиваться.
Например, когда вы останавливаете потери, тренируйтесь быть безжалостными в тот момент, когда вы поднимаете нож и роняете его.
Фактически, на этом этапе мы уже приступили к практике «добрых и защитных мыслей», упомянутых в Алмазной сутре.
Просто сосредоточьтесь на настоящем и не беспокойтесь об успехе или неудаче прошлых транзакций. Только тогда вы сможете быть «безжалостными».
Этот этап обычно является началом прибыльности.
Четвертый уровень трейдинга я называю «Три хороших ученика».
Характерной чертой этого этапа является дисциплина, особенно дисциплинированность. Безжалостный этап показывает, что у вас все еще есть эмоции, но вы просто изо всех сил стараетесь их заблокировать. Но все становится проще, если вы просто соблюдаете торговую дисциплину.
У вас выработается привычка каждый день составлять торговый план на следующий день. На следующий день, что бы ни случилось, вы будете следовать этому плану.
Независимо от того, какой ценой вы готовы действовать дисциплинированно.
Например, в вашем торговом плане вчера говорилось, что если цена Биткойна упадет до 26 000 долларов, вы остановите свои потери. В результате самая низкая внутридневная цена сегодня упала до $26 000, и вы, как и планировали, остановили убытки. Затем цена выросла до 26 500 долларов.
С точки зрения результатов торговли, сегодняшняя операция была ужасной. Но с точки зрения торгового процесса исполнение вами торгового плана было идеальным.
На этом этапе вы начинаете понимать, как относиться к результатам торговли и торговым процессам отдельно. Это очень важный шаг.
Правильный торговый процесс в 100 раз важнее правильного торгового результата.
Поскольку результаты некоторых транзакций верны в краткосрочной перспективе, они окажут минимальное влияние на вашу инвестиционную карьеру в долгосрочной перспективе. Правильность торгового процесса доказывает, что у вас выработались хорошие привычки. Это долгосрочная важная вещь, которая может сопровождать вас всю жизнь.
На самом деле, самое страшное — это то, что вы используете неправильный процесс для получения правильных результатов.
Например, в только что приведенном примере в плане было указано, что стоп-лосс составит 26 000 долларов, но когда цена достигла его, вы заколебались и не выполнили его, и в результате цена позже пошла вверх.
На первый взгляд кажется, что вы получаете прибыль, но это самая опасная часть. Потому что вы были «вознаграждены» за то, что пошли против своего торгового плана. Тогда в следующий раз вы еще больше отклонитесь от своего торгового плана.
Тысячемильная дамба разрушается муравейником, и в конечном итоге вся ваша торговая система рухнет.
Пятый уровень торговли — это то, что я называю «интернализация».
Вам даже не нужно каждый день писать торговый план (99,99% людей все равно настоятельно рекомендуют его писать).
Благодаря всей дисциплине и железному исполнению эти вещи были усвоены. Как опытный водитель, он усвоил, когда нажимать на педаль газа, а когда тормозить. В вашем сердце сформировалась торговая система, и вы подсознательно совершаете сделки строго в соответствии с этой системой.
На данный момент вы уже являетесь количественным трейдером. Или назовите это полуколичественным трейдером.
Многие мастера субъективной торговли на самом деле находятся в этой сфере.
Шестой уровень трейдинга — это то, что я называю «лучше ничего не делать, чем что-то делать».
После того, как ваша система сформирована, вы обнаруживаете, что больше не можете даже смотреть на рынок. Вы можете записать свою торговую стратегию в компьютерный код и позволить компьютеру помочь вам читать рынок и выполнять приказы. Будучи наблюдателем, вы можете просто заглядывать время от времени.
На этом этапе вы обнаружите, что чем меньше вы делаете, тем больше зарабатываете. Потому что ваше бездействие является предпосылкой того, что система сможет проявить свою власть. Если вы сделаете слишком много и слишком сильно вмешаетесь в систему, это будет иметь негативные последствия.
На этом этапе вам необходимо контролировать свое желание субъективно вмешиваться в работу системы.
Седьмой уровень торговли — это то, что я называю «математик».
Прийти сюда означает, что вы уже освоили количественный трейдинг и имеете собственные стратегии, модели и практические практики. Для количественного трейдера самым важным первым шагом является построение красивой кривой капитала для бэктестинга.
Когда у вас есть стратегическая идея, вам нужно записать ее в компьютерный код, и что дальше? Вместо того, чтобы немедленно начать реальное предложение, мы помещаем его в реальные исторические рыночные данные для тестирования на истории.
Например, если вы придумали стратегию, покупайте, когда 5-дневная скользящая средняя пересекает 20-дневную скользящую среднюю, и продавайте, когда 5-дневная скользящая средняя пересекает ниже 20-дневной скользящей средней. Вы пишете компьютерный код, а затем проводите историческое тестирование пятилетних ежедневных данных Shanghai Composite Index с 2010 по 2015 год, чтобы увидеть, может ли эта стратегия принести деньги.
Оказывается, эффект не так хорош, как вы думали. Затем вы начнете делать то, что называется оптимизацией параметров. Поскольку эффект 5-дневной скользящей средней и 20-дневной скользящей средней недостаточно хорош, как насчет переключения на 10-дневную скользящую среднюю и 30-дневную скользящую среднюю?
Вы обнаружите, что существует множество параметров на выбор. В это время проявляются преимущества компьютера. Он может помочь выполнить большое количество вычислений и найти оптимальное решение среди большого количества параметров.
В математике этот процесс называется подгонкой. По сути, это использование большого количества вычислений для поиска параметров, которые лучше всего адаптируются к историческому рынку. Тогда вы сможете получить несколько хороших симулированных денежных кривых.
Этот процесс – единственный путь для всех количественных трейдеров, а также очень важный этап.
Потому что чем лучше вы сможете вписаться в исторический рынок и чем красивее кривая капитала, которую вы построите, это покажет, что ваши базовые навыки очень сильны и что у вас очень глубокое понимание рынка. Это показывает, что у вас есть возможность оптимизировать и комбинировать различные технические индикаторы.
Эти способности чрезвычайно ценны.
Восьмой уровень торговли — это то, что я называю «стараться не стать хорошим портным».
На предыдущем этапе процесса настройки вы можете использовать большое количество фильтров, большое количество условий и т. д., чтобы стратегия работала достаточно хорошо на историческом рынке. Но однажды вы обнаруживаете проблему. Чем больше параметров стратегии используется, тем хуже может быть ее адаптируемость к будущим рыночным условиям.
Это как портной шьет одежду. По вашей нынешней фигуре он тщательно измерил множество данных, а затем сделал одежду, которая очень хорошо сидит на вас. В ней вы выглядите очень красиво. Но проблема в том, что одежда, которая лучше подходит в данный момент, означает, что она менее приспособлена к возможным изменениям формы вашего тела в будущем.
Если в будущем вы вдруг наберете вес или похудеете, вы больше не сможете носить это платье. Будущее валютного рынка неопределенно, и каждый из его видов, вероятно, однажды в будущем станет толще или тоньше. Если вы сделаете одежду слишком подходящей по фигуре, в будущем она будет менее адаптируемой.
Когда вы осознаете это, вы вступаете в новую фазу, которую я называю вычитанием.
Вы бы предпочли, чтобы одежда выглядела менее подходящей и выглядела менее хорошо в данный момент. Вы хотите сделать его более адаптируемым к будущим изменениям.
Этот процесс очень болезненный.
Только представьте, как больно превосходному портному брать на себя инициативу и шить одежду, которая не так хорошо сидит.
Точно так же одна из ваших стратегий может создать очень красивую кривую капитала со стабильным доходом и небольшим тестированием на исторических данных. В это время вам придется делать вычитания, из-за чего кривая капитала может сделаться неровной и не такой красивой.
Когда вы достигнете этого состояния, вы поймете эту боль.
Девятый уровень торговли — это то, что я называю «величайшей простотой».
«Самое главное — это выбрать», — это предложение взято из «Надписи уверенности», написанной Сенг Каном, третьим родоначальником дзен-буддизма. Мне очень нравится это предложение.
После того, как вы испробовали тысячи методов, притворились сложными и использовали бесчисленное количество Нобелевских уравнений, вы наконец обнаружили, что мир на самом деле прост.
Что может оставаться эффективным долгое время в длинной реке времени, так это простые и простые вещи.
Пожалуйста, найдите время, чтобы понять это. Давайте еще раз рассмотрим девять сфер трейдинга. Вы обязательно почувствуете, что путь к трейдингу действительно непрост. Это похоже на то, как тысячи солдат переходят однобалочный мост. Некоторые мастера торговли, наконец, вышли наружу и пережили несколько банкротств, взлетов и падений в жизни, прежде чем наконец пришли к своему просветлению.