17 и 18 августа биткойн подвергся серьезной переоценке, упав примерно на 10% в период с 16:00 до 18:00 по восточному времени. По данным Coinbase, цена Биткойна упала на 8,8% от цены открытия 17 августа, достигнув минимума в 25 244 доллара. Снижение отправило BTCUSD ниже 200-дневной и 200-недельной скользящей средней. Во время и после этого события открытый интерес к рынку бессрочных фьючерсов упал примерно на 2,75 миллиарда долларов, что стало крупнейшим событием сокращения доли заемных средств в биткойнах после краха FTX в начале ноября 2022 года.

Многие люди начали размышлять о причинах внезапного падения курса BTC. Некоторые считают, что причина падения цен на биткойны заключается в том, что у инвесторов на рынке есть сомнения в перспективах криптовалют, в то время как другие считают, что это всего лишь попытка. адаптация рынка - нормальный процесс. В этой статье Исследовательский институт veDAO объяснит причины и спрогнозирует рыночную тенденцию на основе некоторых данных и выводов анализа.

Причины падения BTC

Горячие рыночные события

Руководитель исследования CoinShares Джеймс Баттерфилл написал в Твиттере свои мысли о причинах краха. Он подчеркнул скорректированные ожидания рынка в отношении одобрения Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC) биткойн-ETF, указав, что одобрение не будет немедленным; он также выразил обеспокоенность по поводу замедления экономики Китая и потенциальных дефляционных эффектов. Кроме того, объем транзакций Биткойн значительно снизился, что сделало рынок более восприимчивым к более крупным транзакциям. Исторические данные также показывают, что низкая волатильность биткойнов часто предшествует большим движениям цен.

Другие новости, влияющие на BTC, включают в себя: В отчете Wall Street Journal от 17 августа были рассмотрены финансовые отчеты SpaceX и отмечено, что SpaceX списала биткойны на общую сумму 373 миллиона долларов в свои финансы и, похоже, продала их. В тот же день американское учреждение жилищного финансирования Freddie Mac опубликовало данные, показывающие, что средняя процентная ставка по 30-летним ипотечным кредитам с фиксированной ставкой в ​​Соединенных Штатах выросла до 7,09%, установив рекорд с апреля 2002 года. Это может указывать на то, что более широкий класс активов вырастет; тоже падать. По сути, на цену Биткойна влияют различные глобальные и рыночные факторы, а не только такие целенаправленные события.

Анализ данных в сети

Наблюдая за некоторыми ключевыми ончейн-индикаторами, нетрудно увидеть, что настоящая причина этого падения кроется на рынке деривативов, особенно в крупномасштабной ликвидации кредитного плеча и ликвидации длинных позиций, что в конечном итоге привело к длинному сжатию.

Во-первых, взглянув на балансы биткойнов на крупных биржах, мы видим, что на биржах не происходит какого-либо крупномасштабного притока. Это означает, что держатели ончейн не выставляют свои биткойны обратно на биржи для продажи, поэтому давление со стороны продавцов не исходит из этого аспекта.

Но на основе диаграммы открытого интереса мы видим другую историю. Открытый интерес — это количество открытых позиций (включая длинные и короткие позиции), которые в настоящее время имеются в торговой паре на бирже деривативов. Здесь произошло большое падение, а это значит, что многие трейдеры закрыли свои позиции. Подавляющее большинство закрытых позиций были длинными.

Это событие ознаменовало собой самую большую ликвидацию длинных позиций, которую мы видели в этом году: 17 августа было ликвидировано 5694 длинных позиции. В последний раз мы видели такое большое число 9 ноября прошлого года, когда оно было даже немного выше, а цена Биткойна упала на 27%.

Как вы можете видеть на графике ниже, количество закрытых коротких позиций по сравнению с этим ничтожно.

Из этих графиков мы можем сделать вывод, что длинные трейдеры были вынуждены покинуть свои позиции, что вынудило их продавать, что вызвало каскадный эффект, известный как длинное сжатие.

анализ цен

На макроуровне существует два сценария будущего, но оба указывают на одни и те же краткосрочные ценовые тенденции. Как показано на рисунке, по данным Elliott Waves, мы можем рассматривать ситуацию с 21 ноября прошлого года как завершенную фазу пятиволнового движения. Итак, сейчас мы либо наблюдаем фазу трехволновой коррекции, либо более крупный пятиволновой тренд, но это в конечном итоге приведет к медвежьему рынку цен BTC;

В краткосрочной перспективе ожидается восстановление с текущих уровней, при этом наиболее вероятен возврат к $28 000. Это восстановление будет либо волной B (трехволновая коррекция) в бычьем случае, либо волной 2 (пятиволновое движение) в медвежьем случае.

Далее можно ожидать восстановления цены с текущих уровней, на основании чего мы сможем дополнительно проверить, какой сценарий будет доминирующим. Если сохраняется бычий тренд, цена направится к уровню коррекции Фибоначчи 0,618 на уровне 21 500 долларов. Если цена упадет ниже уровня Фибоначчи 0,618, это может указывать на то, что мы наблюдаем третью волну пятиволновой фазы драйвера, а конечной целью для завершения фигуры может стать следующая по важности область поддержки около 11 000 долларов.

Заключение

Весь рынок BTC снижается с 17 августа, но после резкого падения вскоре последовал отскок. Однако пока это ралли может лишь подтолкнуть цены вверх, поскольку структура рынка сигнализирует о начале нисходящего тренда.

Исторически август и сентябрь в целом были менее благоприятными для основных криптовалют. Несмотря на это, BTC продемонстрировал значительную устойчивость на этапе бычьего роста до августа. Хотя история аналогична, изменения, вызванные рыночной средой, все же происходят. Например, глобальная политическая среда, доверие инвесторов и применение новых технологий могут оказать существенное влияние на стоимость BTC. Анализируя тенденцию Биткойна, по-прежнему необходимо продолжать обращать внимание на эти ключевые факторы, чтобы более точно предсказать будущее направление рынка.

Подписывайтесь на нас

veDAO — это децентрализованная инвестиционная и финансовая платформа, возглавляемая DAO. Она будет стремиться обнаруживать самую ценную информацию в отрасли и стремиться изучить лежащую в основе логику и передовые направления в области цифрового шифрования, позволяя выполнять любую роль. организации выполнить свои обязанности и получить вознаграждение.

Веб-сайт: http://www.vedao.com/

Твиттер: https://twitter.com/vedao_official

Фейсбук: bit.ly/3jmSJwN

Telegram：t.me/veDAO_zh

Дискорд: https://discord.gg/NEmEyrWfjV

🔴Инвестиции рискованные, проект носит справочный характер, риск несете на свой страх и риск🔴