Для начала давайте поговорим о том, почему пирог подскочил?
Давайте посмотрим на проблему повышения процентных ставок. Фактически до этого на рынке было всего 46% ожиданий возможности повышения процентных ставок. Однако после выхода последних данных, хотя ожидания рынка по повышению процентных ставок возросли, окончательный результат не изменился. Рынок переварил эту плохую новость, и пирог сразу же упал на 600 пунктов, а опасения людей по поводу будущего повышения процентных ставок также уменьшились. Когда рынок начинает восстанавливаться, большинство людей уже предположили, что в будущем произойдет повышение процентных ставок, поэтому паника по поводу повышения процентных ставок вряд ли сильно повлияет на настроения рынка, если только вероятность повышения процентных ставок не увеличится еще больше.
После публикации несельскохозяйственных данных цены на облигации США упали, а индекс доллара США также начал падать, отчасти из-за изменений в потоках капитала. Ранее часть средств перетекала на рынки доллара США и облигаций США, главным образом из соображений неприятия риска. Люди обеспокоены тем, что экономика США может ослабнуть или даже рухнуть, поскольку Федеральная резервная система продолжает повышать процентные ставки, поэтому они выбрали облигации США и доллар США в качестве относительно стабильных инвестиций для защиты прибыли. Однако вчерашние данные оказались весьма позитивными для экономики США, что привело к постепенному выводу фондов-убежищ с рынка. В то же время фонды, которые ранее инвестировали в долг США, были более склонны инвестировать в акции США из-за улучшения ситуации в экономике США, что привело к падению цены долга США и падению индекса доллара США.
Есть также разумные объяснения отскоку и росту американских акций. Хотя данные негативны для инвестиционного рынка, они также показывают хорошие результаты и прибыльность американских компаний, что значительно стимулировало потенциал роста фондового рынка. Средства, которые ранее направлялись в активы-убежища, теперь активно возвращаются на фондовый рынок, и некоторые из этих средств могут также вернуться на рынок криптовалют.
Особенно когда появилось большое количество плохих данных, рынок криптовалют упал всего на 600 пунктов и перестал снижаться, что ускорило возврат средств. Однако это не означает, что рынок полностью превратился в бычий. По крайней мере, на данный момент я не могу быть уверен, что рынок полностью превратился в бычий.
В подъеме криптовалютных рынков в праздничные дни играют роль несколько причин. Большую роль в этом сыграла активность в часы азиатских торгов, в то время как на европейских и американских рынках во время праздников наблюдалось больше продаж.
Увеличение объемов торгов на азиатских рынках можно объяснить несколькими факторами. Во-первых, фондовый рынок закрыт во время праздников, и некоторые инвесторы предпочитают вкладывать свои средства в криптовалютный рынок в поисках безопасности. Во-вторых, политика постоянного повышения процентных ставок в Соединенных Штатах серьезно подавила обменные курсы некоторых валют, поэтому некоторые инвесторы могут использовать свои средства на рынке криптовалют, особенно для покупки цифровых активов, таких как Биткойн, чтобы избежать валютных рисков.
Хотя праздники уже закончились, я не могу быть уверен, что эти средства продолжат поступать на рынок криптовалют после открытия фондового рынка в следующий понедельник. Если деньги продолжат поступать на криптовалютные рынки после открытия фондового рынка в понедельник, как это происходит во время курортного сезона, это может стать одним из факторов, которые могут привести к краткосрочному сдвигу бычьего направления рынка.
С другой стороны, давайте посмотрим на макроэкономическую картину. Судя по данным, экономика США, похоже, чувствует себя очень хорошо, что, несомненно, является положительным знаком. Однако резкое восстановление данных также вызывает некоторые опасения. Некоторые инвесторы и даже люди в Соединенных Штатах ставят под сомнение статистическую точность Бюро статистики труда США. Короче говоря, доверие людей снизилось. Если данные будут подделаны, то оптимизм экономических данных станет шуткой. Трудно предсказать, понесет ли экономика США непоправимый ущерб под воздействием долгосрочных высоких процентных ставок. После возникновения серьезной экономической проблемы трудно определить устойчивость возврата средств на инвестиционный рынок. Ведь хотя текущие данные показывают, что экономика США находится в хорошей форме, с другой стороны, забастовки в США не прекратились. Если компании работают хорошо, почему происходят массовые забастовки? Этот вопрос заслуживает глубокого размышления.
С другой стороны, недавние данные о мировом рынке стейблкоинов показывают, что размер рынка стейблкоинов постепенно уменьшается, а это означает, что средства на рынке стейблкоинов утекают, а соответствующая покупательная способность также снижается. Я всегда подчеркивал, что если бычий рынок или ранние стадии бычьего рынка действительно приближаются, рынку нужно больше трейдеров и торговых фондов, чтобы решить эту проблему. Запуск рынка требует реальных средств и активности, и нельзя полагаться только на энтузиазм и воображение, поскольку воображение не может создать рыночный спрос.
Конечно, согласно последним наблюдениям, в течение короткого праздничного периода на азиатском рынке происходили дополнительные сделки, а после выхода вчерашних несельскохозяйственных данных европейские и американские рынки также начали увеличивать объемы покупок. Если рынок останется таким после следующего понедельника и не будет серьезного потенциального кризиса, то длинные сделки действительно можно рассматривать в краткосрочной перспективе и следовать краткосрочному тренду. Однако, несмотря на все имеющиеся данные, я до сих пор не могу подтвердить, стал ли общий тренд бычьим или начался бычий рынок. Нам нужно больше данных, чтобы поддержать эту идею.
Что касается торговых стратегий, принимая во внимание обычную низкую ликвидность по субботам и необходимость дождаться показателей рынка в следующий понедельник, чтобы судить о краткосрочной тенденции, мое личное предложение состоит в том, чтобы пока не рассматривать возможность открытия новых ордеров. но это значит поддерживать короткую позицию и ждать и наблюдать за рыночными тенденциями.