1. Ce este WorldCoin?

Misiunea World Coin este de a construi cea mai mare identitate și rețea financiară din lume ca o utilitate publică, oferind tuturor dreptul de proprietate. Sistemul WorldCoin se învârte în jurul World ID, care permite utilizatorilor să verifice online că sunt persoane reale, menținând în același timp confidențialitatea utilizatorilor prin dovezi de zero cunoștințe.

WorldID: O identitate digitală care se concentrează pe protecția vieții private și pe certificarea personalității. Următorul articol se va concentra pe certificarea confidențialității și a personalității. WorldCoin: primul Token distribuit oamenilor gratuit la scară globală, planificat să fie distribuit la 1 miliard de oameni. WorldAPP : la scară globală Portofel pentru plăți, achiziții și transferuri.

2. Contextul proiectului

Worldcoin a strâns peste 250 de milioane de dolari în mai multe runde de la investitori, inclusiv a16z, Khosla Ventures, Bain Capital Crypto, Blockchain Capital și Tiger Global.

Cel mai faimos dintre cei trei fondatori este Sam Altman, co-fondatorul și actualul CEO al OpenAI și fostul președinte al incubatorului de startup-uri Y Combinator.

3. Distribuție de jetoane

Oferta totală inițială de WorldCoin este de 10 miliarde WLD.

Plafonul de aprovizionare este fixat la 10B WLD timp de 15 ani de la lansare (aplicat prin contractul inteligent WLD). După 15 ani, guvernanța poate decide să implementeze o rată a inflației de până la 1,5% pe an, dacă se consideră necesar pentru sustenabilitatea pe termen lung a protocolului. Guvernanța va determina, de asemenea, cum vor fi distribuite aceste jetoane proaspăt bătute, dacă este cazul. Plafonul anual de inflație de 1,5% este impus de contractul inteligent WLD. În mod implicit, rata inflației este setată la 0%, dacă nu este modificată prin guvernare.

10B jetoane WLD sunt alocate diferitelor părți interesate, după cum urmează:

75% din jetoanele WLD sunt alocate comunității Worldcoin.

9,8% din jetoanele WLD sunt alocate echipei inițiale de dezvoltare.

13,5% din jetoanele WLD sunt alocate investitorilor TFH.

1,7% din jetoanele WLD sunt alocate rezervei TFH.

Conform datelor din exploratorul de blocuri, primele zece adrese dețin mai mult de 99% din monede.

4. Analiza subiectiva

Nu am văzut încă niciun KOL care să analizeze proiectul World Coin pe piață, iar ratele contractelor sunt anormale de la lansare până în prezent, sunt practic rate negative. Se pare că nu sunt deosebit de optimiști.

WLD îmi dă un sentiment foarte familiar, nu pot exprima în cuvinte, dar am sentimentul că cineva din culise trebuie să promoveze acest proiect.

Din punct de vedere al finanțării, World Coin nu a primit prea multă finanțare și nu este încă clar la ce evaluare a fost finanțată. Dacă știți evaluarea la care să strângeți fonduri, puteți ști cât de mult profită instituția în prezent. Dacă strângeți fonduri la o evaluare de 1 miliard USD, valoarea actuală de piață cu circulație completă este de 21.609.000.000 (începând cu 28 iulie. 2023 21:14:06 ), o rundă de finanțare în valoare de un miliard de dolari SUA ar fi de 20 de ori profitul, ceea ce nu este o exagerare. Valoarea de piață de circulație de 20 de miliarde este într-adevăr puțin mare, dar având în vedere că volumul de circulație este de doar 1%+, este rezonabil să se considere această circulație în cadrul valorii de piață de circulație maximă ridicată.

Din perspectiva metodei de ieșire, producția WLD este foarte mică, iar condițiile sunt dure doar țările sau regiunile desemnate au Orb (mașină pentru verificarea irisului), iar KYC este necesar, deci există o presiune de vânzare foarte mică.

Judecând după piața actuală, de la deschidere până în prezent, POC (zona intensivă de tranzacții, care poate fi înțeleasă ca preț de cost) al contractului este la 2,26, iar POC de 9 spot este la 2,185 punctele împărțite în contract Grupul de astăzi sunt foarte clare. Structura de nivel susține FVG și tratează POC ca fiind cea mai apropiată rezistență în sus.

Dacă ignorăm rundele de evaluare și le privim pe toate împreună, valoarea curentă de piață de 200 de milioane este evident dificilă pentru instituții să recupereze costurile de investiție. Atunci, ca instituție, există doar două modalități de a recupera costurile. așteptați ca prețul monedei să se deblocheze înainte de a vinde spotul (circulația valutară crește, valoarea de piață de circulație crește, promovați creșterea prețului (circulația valutară rămâne neschimbată, valoarea de piață a circulației crește) și obțineți recuperarea costurilor și maximizarea beneficiilor prin; derivate și bunuri spot, din perspectiva maximizării intereselor, personal cred că aceasta din urmă este mai probabilă. Totuși, aceasta implică și problema deblocării liniare sau a deblocării unice, care nu va fi luată în considerare pentru moment.

În al doilea rând, trebuie să luăm în considerare, de asemenea, unde se află partea de jos pe termen scurt a WLD. Dacă partea de jos este prea scăzută, ar trebui să oprim pierderile sau să adaptăm strategiile de poziție la timp pentru a evita prea multe pierderi flotante, dacă presupunem că finanțarea se bazează pe a evaluarea de 5 miliarde de dolari, poate scădea în continuare cu trei sferturi, adică până la o poziție de aproximativ 0,5 Dacă finanțarea se bazează pe o evaluare de trei miliarde de dolari, poate încă scădea cu șase șapte, adică. la o poziție de 0,3 dar după ce am combinat volumul de circulație, am respins direct această idee, deoarece chiar și pe baza evaluării de 5 miliarde de dolari, atunci când prețul va ajunge la 0,5, va fi doar o valoare de piață de 50 de milioane. O astfel de valoare de piață este în mod evident în contradicție cu identitatea lui Sam Altman, ca să nu mai vorbim de faptul că, de îndată ce WLD a intrat în online, bursele naționale de vârf au mers online împreună și chiar și-ar adăuga un astfel de fast doar dacă piața valoarea a fost prea mică. În al doilea rând, acest lucru nu este satisfăcător.

Cred că calea lor ar putea fi:

Finanțare——>Emite monedă——>Atrageți (achiziționați) utilizatori/dezvoltatori——>Căutați finanțare la o evaluare mai mare——>Promovați creșterea prețului valutar——>Continuați să atrageți (achiziționați) utilizatori/dezvoltatori——>Continuați finanțarea

Daca valoarea de piata este redusa la inceput, va fi evident in detrimentul finantarii ulterioare si atragerii utilizatorilor.

Cu toate acestea, în prezent nu iau nicio măsură, iar acestui proiect îi lipsește logica să se ridice de la sine, așa că, privit în acest fel, poate fi doar un model bazat pe informații (știri).

Informațiile (știrile) care detonează WorldCoin (promovează creșterea prețurilor valutare) este foarte probabil să fie următoarea rundă de finanțare.

Metodele de verificare a informațiilor pot ajuta companiile blockchain să verifice mai bine identitățile utilizatorilor și, de asemenea, pot ajuta companiile tradiționale să identifice mai bine valoarea utilizatorilor blockchain. Deși poate fi împotriva descentralizării, din proiectul World Coin se poate observa că are o valoare comercială despre care merită să vorbim.

V God a postat un articol lung de îndată ce a fost lansat jetonul, ceea ce este suficient pentru a arăta recunoașterea lui V Dumnezeu pentru acest proiect. Descentralizarea nu înseamnă că verificarea identității nu este necesară. Deși este greu de spus dacă va eșua din cauza unor probleme legale, uitându-ne pe această cale, logica de promovare a prețurilor valutare ar trebui să fie rezonabilă. În prezent, circulația monedei este extrem de mică, așa că nu există nicio presiune de vânzare sau hold-up.

În cele din urmă, trebuie să luăm în considerare unde este prețul de cost țintă, dar judecând din informațiile actuale, nu există într-adevăr nicio modalitate de a deduce unde este partea de sus.

Deci unde este fundul? Combinat cu ce s-a spus mai devreme, fundul este acum (2,35 din postarea de ieri), dacă vrei să intri pe piață la un cost mai mic, să vedem dacă prețul este dispus să revină la POC (spot 2.185, contract 2.26) .

5. Rezumat

Din logica de afaceri a proiectului, WorldCoin este fezabil Deși majoritatea monedelor sunt emise pentru utilizatorii comunității, având în vedere condițiile dure de achiziție, numărul de monede emise este foarte mic, așa că nu este nevoie să vă faceți griji cu privire la presiunea de vânzare.

Partea proiectului trebuie să se bazeze doar pe 25% din jetoane pentru a obține majoritatea profiturilor. 75% din fondurile distribuite nu pot fi adunate pe scară largă și sunt toate în mâinile investitorilor de retail.

Dintr-o perspectivă narativă, WorldCoin este foarte sexy atât pentru Web3, cât și pentru Web2. Din punct de vedere al evaluării, evaluarea actuală cu siguranță nu este mare. Narațiune bună, fundal puternic, capitalizare de piață scăzută (evaluare) Unii oameni spun că verificarea irisului World Coin este falsă și că exploatează oamenii din lumea a treia, bazându-se pe diferențele de informații proiectul nu este bun.

Ceea ce vreau să spun este că până nu avem cum să fim noi cei care să aprindem focul, să nu te gândești la alte lucruri Nimănui nu-i pasă decât să faci bani. Dimpotrivă, cred că World Coin are capabilități extrem de puternice de achiziție de clienți, ceea ce este plin de tentații atât pentru investitorii de retail, cât și pentru instituții.

Proiecte ca acesta sunt rare, așa că mă voi concentra pe acest proiect.

*Conținutul de mai sus este foarte subiectiv și reprezintă doar opinii personale și nu constituie sfaturi de investiții.